Автор работы: Пользователь скрыл имя, 16 Марта 2012 в 12:48, курсовая работа
Целью данной работы является рассмотрение понятия финансовой устойчивости страховой компании: раскрытие сути явления, воздействующих факторов и возможностей управления ими, а также методики мониторинга платежеспособности и финансовой устойчивости страховщика. Страховой рынок является важной сферой финансово-кредитной системы страны. Специфика страхового дела и его социально-экономическое значение требует усиленного внимания к организации работы страховщиков, их устойчивости и платежеспособности, возможности отвечать по своим обязательствам. Особенно остро данная проблема стоит в условиях кризиса.
Введение 3
1 Понятие и гарантии финансовой устойчивости и платежеспособности страховой компании 4
2 Анализ финансовой устойчивости страховой компании на примере ОСАО «РЕСО-Гарантия» 14
3 Мероприятия по укреплению финансовой устойчивости страховой организации 25
Заключение 33
Список использованных источников 34
Приложение А - Структура инвестиционного портфеля "РЕСО-Гарантия" 36
Приложение Б - Горизонтальный анализ активов ОСАО «РЕСО-Гарантия» 37
Приложение В - Анализ достаточности собственного капитала 38
Приложение Г - Анализ эффективности деятельности "РЕСО-Гарантия" 39
Приложение Д - Показатели, характеризующие деловую активность 40
Приложение Е - Анализ инвестиционной деятельности "РЕСО-Гарантия" 41
Приложение Ж - Расчет прочих показателей деятельности "РЕСО-Гарантия" 42
Приложение З - Нормативные значения показателей 43
Таблица Ж.2 – Расчет текущей платежеспособности страховой компании
Показатель, тыс. руб. | Формула расчета | 2006 год | 2007 год | 2008 год | 2009 год |
Страховые премии - нетто перестрахование по страхованию иному, чем страхование жизни, тыс. руб. (СПпр) | ф. 2 стр. 080 | 17645157 | 31235255 | 30009427 | 29353637 |
Выплаты по договорам страхования, иного чем страхование жизни - нетто перестрахование, тыс. руб. (СВпр) | ф.2 стр. 110 | 9416430 | 11564596 | 15576227 | 18527563 |
Расходы страховой компании (Р) | = Рс + Ру + Рпр | 7374103 | 10857497 | 16541181 | 16374956 |
Текущая платежеспособность, % | =100%*СПпр/(СВпр+Р) | 105,09 | 139,31 | 93,44 | 84,10 |
Таблица Ж.3 – Расчет текущей ликвидности страховой компании
Показатель, тыс. руб. | Формула расчета | 2006 год | 2007 год | 2008 год | 2009 год |
Ликвидные активы (ЛА), в том числе |
| 5521616 | 7286782 | 13147788 | 18382318 |
долговые ценные бумаги дочерних и зависимых обществ и предоставленные им займы | ф.1 стр. 132 | 323187 | 0 | 0 | 0 |
акции других организаций | ф.1 стр. 134 | 880148 | 2472390 | 777547 | 33910 |
иные инвестиции | ф.1 стр. 140 | 4199680 | 4694011 | 12288879 | 18264973 |
иные активы | ф.1 стр. 270 | 118601 | 120381 | 81362 | 83435 |
Валюта баланса (Б) | ф.1 стр. 700 | 21397298 | 30973219 | 33872504 | 37177583 |
Доходы будущих периодов (Д б/п) | ф.1 стр. 665 | 1065 | 990 | 3498 | 3688 |
Величина собственного капитала | ф.1 стр. 490 | 3969208 | 6550818 | 7924274 | 9860361 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах (През) | ф.1 стр. 160 | 705768 | 215055 | 222019 | 798491 |
Депо премий у перестрахователей (Депо) | ф.1 стр. 150 | 0 | 0 | 0 | 0 |
Обязательства страховой компании (Обяз) | =Б - Д б/п – СК – През + Депо | 16721257 | 24206356 | 25722713 | 26515043 |
Коэффициент текущей ликвидности | ЛА/Обяз | 0,33 | 0,30 | 0,51 | 0,69 |
Приложение З
(справочное)
Нормативные значения показателей финансовой устойчивости
Показатель, тыс. руб. | Норматив («Банк ВТБ24») | 2006 год | 2007 год | 2008 год | 2009 год |
Коэффициент надежности | >=0.3 | 0,28 | 0,31 | 0,34 | 0,41 |
Уровень долговой нагрузки страховой компании, процентов | <=25% | 12,90 | 9,30 | 8,05 | 6,12 |
Доля собственного капитала в пассивах, процентов | >=19% | 18,55 | 21,15 | 23,39 | 26,52 |
Показатель убыточности (по страхованию иному, чем страхование жизни), % | От 20 до 75 % | 53,37 | 37,02 | 51,9 | 63,12 |
Уровень накладных расходов, % | <=50% | 48,56 | 41,08 | 53,16 | 54,91 |
Коэффициент рентабельности собственного капитала | >0,03 | 0,05 | 0,52 | 0,36 | 0,17 |
Рентабельность страховой и финансово-хозяйственной деятельности (кроме стр. жизни) | >0,03 | 0,003 | 0,10 | 0,07 | 0,04 |
Уровень покрытия инвестиционными активами стр. резервов-нетто | >=85% | 85,80 | 81,39 | 94,70 | 105,97 |
Доля перестраховщиков в страховых резервах | От 0,1 до 0,45 | 0,05 | 0,01 | 0,01 | 0,04 |
Текущая платежеспособность, % | >=85% | 105,09 | 139,31 | 93,44 | 84,10 |
Коэффициент текущей ликвидности | >=0.5 | 0,33 | 0,30 | 0,51 | 0,69 |
Доработка
Помимо финансовой устойчивости страховой компании, выделяют более узкое понятие – финансовая устойчивость страховых операций. Под финансовой устойчивостью страховых операций понимается постоянное балансирование или превышение доходов над расходами по страховому денежному фонду, формируемому из уплачиваемых страхователями страховых взносов (премий).
Проблема обеспечения финансовой устойчивости может рассматриваться двояко: как определение системы вероятности дефицита средств в каком-либо году и как отношение доходов к расходам за истекший тарифный период.
Для определения степени вероятности дефицитности средств в обозримом будущем применяется коэффициент Коньшина:
, (1)
где q – средняя тарифная ставка по всему страховому портфелю;
П – число застрахованных объектов.
Чем меньше коэффициент К, тем выше финансовая устойчивость страховщика. На величину показателя К, как видно из формулы, не влияет размер страховой суммы застрахованных объектов. Он полностью определяется размером тарифной ставки и числом застрахованных объектов (величиной страхового портфеля).
Для оценки финансовой устойчивости как отношения доходов к расходам за тарифный период можно использовать коэффициент финансовой устойчивости страхового фонда, вычисляемый по формуле:
Кф = (Д + З)/Р, (2)
где Д — сумма доходов за тарифный период;
З — сумма средств в запасных фондах;
Р — сумма расходов за тарифный период.
Финансовая устойчивость страховых операций будет тем выше, чем больше будет коэффициент устойчивости страхового фонда.
Однако следует иметь в виду, что коэффициент профессора Ф. В. Коньшина дает наиболее точные результаты тогда, когда страховой портфель страховщика состоит из объектов с примерно одинаковыми по стоимости рисками (т. е. без катастроф, землетрясений, гибели космических кораблей, самолетов). Коэффициент Коньшина можно применять только для рисков, подчиняющихся нормальному закону распределения. Поэтому не всегда возможно применить его на практике.
Информация о работе Финансовая устойчивость страховой компании