Кредитный риск

Особая роль коммерческих банков в предоставлении кредитов является центральной в банковских операциях. Работа банкира заключается в том, чтобы решать, кому можно доверить деньги вкладчиков. Банк должен определить, какие кредиты он будет предоставлять, а какие нет, сколько кредитов каждого типа он будет предоставлять, кому он будет предоставлять кредиты и при каких обстоятельствах эти кредиты будут предоставляться. Риск нельзя игнорировать. Все эти важные решения требуют, чтобы целями политики банка было поддержание оптимальных отношений между кредитами, депозитами и другими обязательствами и собственным капиталом. Здравая кредитная политика способствует повышению качества кредитов. Цели кредитной политики должны охватывать определенные элементы правового регулирования, доступность средств, степень допустимого риска, баланс кредитного портфеля и структуру обязательств по срокам.

Кредитная политика как бы создает единый кредитный язык банка в целом и этот язык очень важен для поддержания преемственности по мере роста банка, диверсификации его деятельности и делегирования кредитных полномочий и обязанностей в банке. Кредитный язык, разработанный в результате появления четкой политики, представляет основу развития общей кредитной культуры банка.[13,c.42]

Стратегия “спасения” кредита

Здесь не существует каких-либо универсальных правил, поскольку каждый проблемный кредит уникален, но наиболее широко распространены следующие подходы:

-разработка программы изменения структуры задолженности;

-получение дополнительной документации и гарантий;

-удержание дополнительного обеспечения;

-вложение дополнительных средств;

-продажа прочих активов;

-обращение к гарантам;

-разработка программ сокращения расходов и т.д.

Потенциальные и реально существующие проблемные кредиты требуют применения таких процедур, как классификация активов, создание резервов по кредитам, ведение учета проблемных кредитов, овердрафтов и списание кредитов.

Классификация активов. Все большее число банков классифицируют кредитные риски по каждому кредиту в момент его предоставления. Исходный рейтинг позволяет банкам балансировать риск своих кредитных портфелей и сигнализировать о первоочередных направлениях проверок. При появлении каких-либо проблем, классификация меняется в зависимости от степени риска и вероятности нормального погашения кредитов.

Создание резервов по кредитам. После того, как были выявлены проблемные активы, банку следует создать адекватные резервы против возможных убытков. Обычно политика банков такова, что они создают общие резервы по всему кредитному портфелю и специальные резервы по конкретным кредитам. Правила создания резервов и списания кредитов могут быть и обязательными, и рекомендательными - это зависит от банковской системы.[15,c.25]

 

 

2. АНАЛИЗ КРЕДИТНЫХ РИСКОВ КАЗАХСТАНСКИХ БАНКОВ НА СОВРЕМЕННОМ ЭТАПЕ

 

Кредитные риски Казахстана остаются одними из самых высоких в СНГ

Отношение инвесторов к казахстанскому рынку будет во многом определяться результатами реструктуризации долгов БТА Банка и Альянс Банка Последние месяцы на казахстанском долговом рынке проходят под знаком реструктуризации долгов БТА Банка и Альянс Банка. Реструктуризация долгов этих двух системообразующих банков страны является важнейшей и в то же время очень сложной задачей казахстанских банков во второй половине 2009 года. От ее успешного решения будет во многом зависеть развитие банковского сектора в последующие несколько лет. БТА Банк и Альянс Банк рассчитывают завершить реструктуризацию осенью этого года, и репутация казахстанской банковской системы в дальнейшем сильно зависит от их успеха. Представители Альянс Банка подписали меморандум о взаимопонимании с Комитетом кредиторов, и ожидается, что БТА Банк последует его примеру. Для успешного урегулирования отношений с кредиторами потребуется докапитализация обоих банков, так как их акционерный капитал в настоящее время отрицательный. [16] Фонд национального благосостояния Самрук-Казына подписал договор о намерениях с Альянс Банком о предоставлении дополнительного капитала банку после того, как последний реструктурирует свой долг. Фонд национального благосостояния Самрук-Казына планирует инвестировать в банк 129 млрд. тенге ($860 млн.), в том числе 24 млрд. тенге ($160 млн.) в виде денежных средств и 105 млрд. тенге ($700 млн.) в форме обмена облигаций банка на привилегированные акции. Договор о намерениях между фондом и банком является реальным знаком того, что государство планирует приложить все усилия для спасения банковского сектора страны. Урегулирование вопроса с зарубежными кредиторами относительно реструктуризации долгов БТА Банка является важнейшим событием для банковского сектора Казахстана, так как БТА Банк - крупнейший банк с самым большим в отрасли долгом. Фонд национального благосостояния СамрукКазына уже вложил в БТА Банк 212 млрд. тенге ($1,7 млрд.) и в настоящее время владеет 75,10% акций банка. [17] Успешная реструктуризация долга должна отчасти поспособствовать возвращению доверия инвесторов к банковскому сектору страны и Казахстану в целом. На текущий момент мы видим, что доверие зарубежных партнеров Казахстана сильно подорвано вследствие всех произошедших с начала года в стране событий. Кредитные риски Казахстана остаются одними из самых высоких в СНГ и негативно влияют на зарубежных партнеров с точки зрения дальнейших инвестиций в регион. Так, в 2008 году казахстанские CDS (так называемый кредитно-дефолтный своп CDS - показатель кредитного риска - инструмент финансового страхования, страхующий банки и корпорации от дефолта по своим обязательствам*) котировались выше аналогичных инструментов развивающихся стран, таких как Бразилия, Россия, Китай, Мексика, приблизительно наравне с CDS Турции и лучше CDS Украины. Термин CDS означает кредитный дефолтный своп - Credit Default Swap. CDS - инструмент финансового страхования, страхующий банки и корпорации от дефолта по своим обязательствам. Суть CDS состоит в том, что одна сторона (страховщик) за вознаграждение обязуется выполнить обязательства другой стороны в случае невозможности неисполнения ею определенных кредитных (или иных долговых) обязательств. На практике кредитный дефолтный своп выглядит как контракт между двумя сторонами и является ценной бумагой, которая может быть продана или куплена на рынке. СDS может быть использоваться кредиторами для хеджирования рисков неплатежей по кредитам и займам. Чем более вероятным считается дефолт, тем выше стоимость CDS. К примеру, стоимость CDS по банку Казкоммерцбанк на 7 сентября 2009 года составила 2 274 б.п., это означает, что например, страховка кредита, предоставленного банку Казкоммерцбанк, в 10 млн. долл. США обойдется в 2 274 000 долл. США. [19] В какой-то момент, а именно осенью прошлого года, казахстанские CDS показали даже лучшую динамику, чем аналогичные производные инструменты России. Но в феврале 2009 года отношение инвесторов к казахстанским активам существенно изменилось - как по объективным причинам, так и по субъективным. Одномоментная девальвация тенге в начале февраля, непростая ситуация в банковском секторе страны на фоне низких цен на нефть и общего обострения ситуации в банковских системах США и Европы, а также реальной угрозы дефолтов ряда восточноевропейских стран, увеличили риски контрагентов и привели к резкому росту стоимости CDS Казахстана, которая превысила 1 600 б.п. [21](рисунок1).

 

Рисунок 1

 

Между тем, своевременные и эффективные меры Правительства Казахстана, НБ РК и АФН, направленные на стабилизацию ситуации в финансовом секторе страны и поддержку необходимым объемом кредитования реальный сектор экономики, а также рост сырьевых котировок, позитивно повлияли на динамику CDS Казахстана. С пикового значения 24 февраля в 1 633 б.п. последние снизились на 1 307 б.п. до 326 б.п. на 10 сентября. С начала 2008 года стоимость CDS Казахстана снизилась на 344 б.п., за август снижение составило 17 б.п.

 

Рисунок 2

 

В случае успешного проведения реструктуризации долгов БТА Банка и Альянс Банка, а также при стабильных ценах на нефть и макроэкономических показателях, можно ожидать дальнейшего сужения кредитных спрэдов Казахстана до 200-250 б.п. При этом стоит отметить, что условия фондирования казахстанских банков на краткосрочный и среднесрочный периоды остаются неблагоприятными и вероятность рефинансирования на международных рынках капитала не высока.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В заключении хотелось бы еще раз подчеркнуть большое практическое значение темы данной работы. Проблема неплатежей в стране во многом связана с недооценкой моментов кредитных рисков, с нецивилизованным подходом банков в начале развития рыночных отношений к своей кредитной политике. При рассмотрении экономического положения потенциального заемщика важны буквально все моменты, иначе банк может понести огромные потери. Кредитным отделам банка необходимо постоянно учитывать, анализировать зарубежный и все возрастающий казахстанский опыт.

Банковское дело находится в процессе перемен. Стремясь повысить экономическую эффективность и улучшить механизм распределения ресурсов, правительство предпринимает шаги в направлении создания в экономике атмосферы открытости, конкуренции и рыночной дисциплины. Для того, чтобы выжить и добиться процветания, банкиры должны отбросить свои бюрократические традиции и превратиться в предпринимателей, реагирующих и приспосабливающихся к рыночной экономике.

Принципы прямого государственного управления банковской системой также должны измениться. В большинстве стран государство должно создать правовую, регулятивную и политическую среду для надежного банковского дела. Финансовая либерализация, ужесточение конкуренции и диверсификация ставят перед банками новые проблемы и способствуют возникновению новых рисков. Без выработки новых способов управления, банки могут оказаться в кризисе, что и происходит со многими банками в Казахстане.

На конкурентном рынке банки нуждаются в автономии для определения своей роли и стратегии и независимости в своей кредитной и управленческой политике.

Управление часто определяют как искусство, не подающееся определению и воплощенному в практике. Банковские аналитики часто принимают блестящие характеристики руководящего состава за признаки хорошего управления. Это важно, но вовсе не является надежным критерием лидерства и видения перспективы, качества управления, способности контролировать риск, качества персонала или финансовых перспектив. Управленческие системы, в особенности степень их формализации и децентрализации, определяются множеством факторов, включая размеры и структуру банка, стиль управления, а также конкуренцию и экономическое регулирование. По мере расширения и диверсификации банка, больший упор следует делать на неличностные системы управления.

Хотя очень трудно дать точное определение хорошего управления, можно выделить несколько моментов, которые позволяют оценить качество управления. Для успеха в любом деле требуется лидерство и компетентность в стратегическом анализе, планировании, выработке политики и в управленческих функциях, внутренне присущих данному делу. Банки не являются исключением.

Цель управления рисками заключается в том, чтобы максимизировать стоимость конкретного учреждения, которая определяется прибыльностью и степенью риска. Управление рисками часто связывают с управлением финансами. Хотя функция управления финансами не отвечает исключительно за управление всеми рисками, она играет центральную роль в определении, установлении объема, отслеживании и планировании эффективного управления рисков. Решения, принимаемые в процессе планирования управления финансами существенно влияют на финансовые риски, в которых можно выделить несколько компонентов на которые необходимо обратить внимание:

Достаточность капитала - поддержание достаточного уровня капитала для решения стратегических задач и выполнения требований регулятивных органов;

Качество активов - минимизация убытков, возникающих в результате инвестиционной или кредитной деятельности;

Ликвидность-доступность недорогих средств для удовлетворения текущих потребностей бизнеса;

Чувствительность к изменениям процентной ставки и валютных курсов - управление балансовой и забалансовой деятельностью и для удержания риска в границах общей политики и т.д.

Каждый элемент риска требует конкретной политики и характеристики параметров риска, вырабатываемых совместно директорами и управление банка. Ключевой задачей является балансирование, при этом не обязательно уравнение, этих взаимозависимых элементов риска. Полное равновесие здесь невозможно, поскольку действия, предпринимаемые для снижения одних рисков могут увеличить другие.

Цели и задачи стратегии управления рисками в большой степени определяются постоянно изменяющейся внешней экономической средой, в которой приходится работать банку. Основными признаками изменения внешней среды в банковском деле Казахстана в последние годы являются :нарастание инфляции, рост количества банков и их филиалов; регулирование условий конкуренции между банками со стороны Национального банка и других государственных органов; перераспределение рисков между банками при участии Национального банка; расширение денежного и кредитного рынков; появление новых(нетрадиционных) видов банковских услуг; усиление конкуренции между банками, случаи поглощения крупными банками мелких конкурентов; увеличение потребности в кредитных ресурсах в результате изменения технологий; роста потребности предприятий в оборотном капитале и изменения структуры финансирования в сторону уменьшения банковской доли собственного капитала клиентов банка; учащение банкротств в сфере мелкого и среднего бизнеса с одновременным отклонением от исполнения требований кредиторов; отсутствие действенных гарантий по возврату кредита.

В данной работе был проведен анализ теорий банковских рисков, их классификации, были выделены различные методы управления рисками. Достижение поставленных целей невозможно без качественного повышения квалификации и профессионализма персонала, совершенствования системы мотивации и стимулирования кадров.

 

 

Список используемых источников

 

1. Банковский портфель - 2, Соминтек, М, 1994г
2. Банковский портфель - 3, Соминтек, М, 1995г
3. З. Бор, В.В. Пятенко, "Менеджмент банков: организация, стратегия, планирование", М, ИКЦ ДИС, 1999г.
4. "Деньги, кредит, банки" под ред. проф. Жукова Е.Ф., М, ЮНИТИ, 2000г.
5. Ефимова Л.Г. "Банковское право", издательство "Бек", М, 1994г.
6. "Банковское дело" под ред. Лаврушина О.И., Финансы и Статистика, М, 2000г
7. "Деньги, кредит, банки", под ред. Лаврушина О.И. изд. 2,Финансы и Статистика, М, 1999г.
8. Русанов Ю.Ю. "Банковский менеджмент", Уч. пособие, М, 1997г.
9. "Финансовый менеджмент" под ред. Н.Ф. Самсонова, ЮНИТИ, М, 2000г.
10. Севрук В. "Банковские риски", М, 1996г.
11. Журнал "Деньги и Кредит", №4, 2000г.
12. "Финансовый менеджмент" под ред. Е.С. Стояновой, М, издательство "Перспектива", 1998г.
13. Журнал "Профиль" №22, 2000г..
14. Тони Райс, Брайн Койли "Финансовые инвестиции и риск".
15. Финансово-кредитный словарь, т 3, М, 1994г.
16. http://www.bankdelo.ru/
17. http://www.glossary.ru/cgi-bin/gl_sch2.cgi?ibankocrkof!eflo
18. http://www.risk24.ru/creditriski.htm
19. http://www.franklin-grant.ru/ru/services/06.shtml
20. http://www.finrisk.ru/credart.html
21. http://www.creditrisk.ru/
22. http://www.raexpert.ru/researches/banks/bank6/part9/