Теоретические основы реструктуризации организации на основе конкурсного производства

1. Теоретические основы  реструктуризации организации на  основе конкурсного производства

1.1 Понятие и сущность  реструктуризации

Практически любое предприятие (компания, организация) под воздействием изменения  со стороны внешнего хозяйственного окружения сталкивается с необходимостью изменения своих структуры и функций. Такое изменение называют реструктуризацией[5, с.48]. От того, насколько умело компания проведет этот процесс, зависит ее коммерческий успех. Таким образом, реструктуризация является эффективным рыночным инструментом повышения конкурентоспособности предприятий (компаний, организаций).

Реструктуризация – это изменение  структуры системы. Представляется, что в данном понятии (и соответствующем  ему экономико-правовом явлении  общественной жизни) можно выделить по крайней мере 3 главных аспекта[10, с.25]:

Финансовый (преобразование структуры  активов и пассивов компании);

Структурный (преобразование внутренней структуры и системы внешних  взаимосвязей компании);

Правовой (юридические процедуры  и технологии реструктуризации предприятия).

Таким образом, в зависимости от типа структурного среза системы  возникают и задачи проведения соответствующих  им изменений.

Компании пора задуматься о реструктуризации предприятия (отдела, направления, проекта  и т.п., одним словом - структуры), если имеются:

- кризисное положение в структуре,  возможность банкротства; 

- появление тенденции к уменьшению  показателей эффективности структуры  (например, уменьшению объемов выручки  предприятия) по сравнению с  конкурентами или предыдущими периодами деятельности;

снижение управляемости в структуре, слабый контроль над ходом выполняемых  работ;

- неконтролируемый рост задолженности,  невозможность погашения задолженности  в сроки; 

- понижение эффективности работы  в условиях развивающейся неуправляемости структуры из-за его расширения – «синдром большого бизнеса»;

- необходимость изменения (расширения) сферы деятельности структуры; 

- появление или усугубление  административных и бюрократических  проблем; 

- появление конфликтов интересов между обособленными структурами и подструктурами и т.д.

Эффективность реструктуризации зависит от большого количества самых различных факторов: своевременности ее осуществления; правильного выбора пути и методов реструктуризации; наличия или возможности набора, переподготовки необходимых кадров; финансовой подготовленности к реструктуризации и т.д. [7, с.201].

Количество и качество этих факторов уникально для любого вида реструктуризации и в первую очередь зависит  от ее масштабов.

Подавляющее большинство российских компаний для достижения целей реструктуризации предприятий (а порой и их подразделений), продолжения успешного функционирования в изменившихся условиях нуждаются в грамотном, профессиональном управлении процессом реструктуризации. В современных условиях управляющий реструктуризацией должен уметь анализировать различные варианты развития структуры, видеть ее перспективу на рынке, обладать волей и способностью вовлекать коллектив в реализацию намеченных целей.

В изменении состояния предприятий России можно выделить две тенденции:

- негативную, связанную с предприятиями,  находящимися в кризисной ситуации, на которых продолжается спад  производства, снижение конкурентоспособности  вплоть до остановки и банкротства;

- позитивную, связанную с предприятиями, которые не попали в кризисное состояние и продолжают нормально функционировать, или стабилизировали свое состояние, или обеспечивают рост объемов продаж, рентабельности, улучшения финансового состояния

Сегодня многие российские предприятия  убыточны, для них характерны задержки зарплаты, неплатежи в бюджет и т. п. и, как следствие, обострение социальной напряженности. Второй же, позитивный процесс является поставщиком бесценного опыта, который необходим, чтобы переломить негативные тенденции и обеспечить подъем российской экономики.

Для достижения положительных результатов  на предприятии, необходима активизация  его внутренних возможностей, существенное изменение стратегии, реорганизация  и создание эффективной системы  управления, иначе говоря - его  реформирование. Оно предполагает последовательные изменения, ведущие от старой формы хозяйствования к новой, соответствующей изменившимся экономическим условиям. Без обеспечения комплексной программы реформирования убыточных предприятий, негативные тенденции в российской экономике не могут быть побеждены[8, с.64].

 

 

 

 

 

 

1.2 Формы и  этапы реструктуризации  предприятий

Если говорить о реструктуризации бизнеса, то на основе комплексной диагностики  предприятия необходимо ответить на следующие вопросы:

- какие виды деятельности предприятия осуществляются в настоящее время и на сколько они эффективны;

- какие виды деятельности имеют  рыночную перспективу и представляют  интерес с точки зрения выбранной  стратегии развития;

- какие виды деятельности имеют  рыночную перспективу, но не  представляют интерес с точки зрения выбранной стратегии развития;

- какие виды деятельности предприятия  не имеют рыночной перспективы  и должны быть ликвидированы  (бесперспективные виды бизнеса).

В зависимости от объекта и характера  осуществляемых мер по реформированию предприятия, различают следующие формы реструктуризации:

1.Реструктуризацию производства;

2.Реструктуризацию активов предприятия;

3.Финансовую реструктуризацию;

4.Реорганизацию, т.е. изменение  организационной структуры предприятия.

Каждая из этих форм реструктуризации предполагает проведение целого комплекса  мероприятий, направленных на усовершенствование и оптимизацию соответствующей  сферы предприятия.

Ключевой и наиболее сложной  формой реструктуризации является реорганизация предприятия, предусматривающая совершенствование организационно-хозяйственной и управленческой структуры предприятия.

В  Приложении 1 представлены формы  изменения структуры собственности  и активов.

Изменение структуры собственности  выражается в изменениях состава собственников (пайщиков, акционеров) и их структуры (степени концентрации капитала), а также в реструктуризации задолженностей предприятия. Можно выделить стратегическую реструктуризацию собственности и оперативную реструктуризацию[12, с. 108].

Стратегическая реструктуризация собственности. Как правило, проводится для предупреждения кризисных ситуаций.

Оперативная реструктуризации собственности. Используется как для предупреждения кризисных ситуаций, так и для  выхода из них.

Изменение структуры и системы управления организацией.

Проводится декомпозиция целей  и задач организации с соответствующей привязкой ее подразделений. Выбирается тип организационной структуры.

Обычно различают такие виды реорганизации (и соответственно реструктуризации) предприятий:

1.Направленную на укрупнение  предприятия (слияние, присоединение,  поглощение);

2.Направленную на дробление  предприятия (разделение, выделение);

3.Без изменения размеров предприятия  (преобразование).

Последовательность этапов реструктуризации может существенно различаться в зависимости от состояния компании, ее потенциала, позиций на рынке, поведения конкурентов, характеристик производимых ею товаров и услуг и многих других факторов.

Первый этап - определение целей  реструктуризации. Собственники и менеджмент должны определить, что именно их не устраивает в текущей деятельности компании, и чего они хотят добиться в результате структурных изменений. От того, насколько грамотно они определят цели и круг задач, зависит дальнейшее развитие компании и соответственно судьба реструктуризационной программы.

Второй этап - диагностика компании. При проведении диагностики, как  правило, осуществляется правовой, налоговый  анализ, анализ операционной деятельности, рынка и инвестиционной привлекательности  компании. Также изучается ее финансовое состояние, стратегия и деятельность руководства.

Третий этап - разработка стратегии  и программы реструктуризации. На этом этапе по данным, полученным в  результате диагностики, составляется несколько альтернативных вариантов  развития компании. При этом формализуются и уточняются стратегические цели предприятия, детализируются качественные и количественные целевые параметры, которые должна достичь система с учетом ресурсных ограничений.

Четвертый этап - осуществление реструктуризации в соответствии с разработанной программой. Формируется команда специалистов, задействованных в работе. Затем прорабатываются и последовательно реализуются все этапы программы. В ходе проведения четвертого этапа реструктуризации уточняются целевые показатели и, если происходит их отклонение от запланированных значений, компания осуществляет корректировку программы.

Пятый этап - сопровождение программы  реструктуризации и оценка ее результатов. На последнем этапе команда, ответственная  за реализацию программы, осуществляет контроль за исполнением целевых  показателей, анализирует полученные результаты и подготавливает итоговый отчет [11, с.149]

 

 

 

 

 

 

 

1.3  Нормативно-правовая база  осуществления процедуры реструктуризации  в рамках конкурсного производства

Конкурсное  производство - система мероприятий, проводимых под контролем арбитражного суда, целью которых является, проведение ликвидаций должника - юридического лица, соразмерное удовлетворение требований кредиторов должника с последующим исключением предприятия из реестра действующих.

Конкурсное  производство начинается после принятия арбитражным судом решения о  признании должника банкротом и означает невозможность восстановления финансового состояния[4].

В решении арбитражного суда о признании должника банкротом  и об открытии конкурсного производства указывается срок, в течение которого оно должно быть осуществлено. Арбитражный суд вправе продлить этот срок на шесть месяцев. Срок, на который продлевается конкурсное производство в этом случае, должен быть определен применительно к конкретным обстоятельствам конкурсным управляющим, одобрен собранием кредиторов, утвержден арбитражным судом. Принятие арбитражным судом решения о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства влечет для должника ряд последствий, направленных на обеспечение интересов кредиторов и завершение конкурсного процесса.

Выделяют следующие группы последствий.

Наступление срока  исполнения всех денежных обязательств должника, а также обязательных платежей, в том числе отсроченных.

Прекращение начисления всех видов неустоек, процентов, иных финансовых санкций по всем видам  задолженности.

Это значит, что  требования кредиторов не могут включать какие-либо суммы санкций, начисленных  в период конкурсного производства, даже если это производство продолжается достаточно длительное время.

Лишение любых  сведений о финансовом состоянии  должника характера конфиденциальной информации либо коммерческой тайны. Это означает возможность опубликования сведений о должнике. Опубликование сведений о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства осуществляется конкурсным управляющим за счет должника в «Вестнике Высшего Арбитражного Суда Российской Федерации» и официальном издании государственного органа по делам о банкротстве и финансовому оздоровлению. Понятие коммерческой тайны и перечень сведений, составляющих коммерческую тайну, определены ст.139 ГК РФ [1], постановлением Правительства РФ от 5 декабря 1991 года № 35 «О перечне сведения, которые не могут составлять коммерческую тайну». Указом Президента РФ от 6 марта 1997 года №188 «Об утверждении перечня сведений конфиденциального характера».

Конкурсный управляющий - основная фигура конкурсного производства. Он осуществляет функции как руководителя, так и органов управления должника. В случае проведения ликвидации крупного производства возможно назначение нескольких конкурсных управляющих, каждый из которых обладает самостоятельным объемом обязанностей и ответственности. Каждый арбитражный управляющий выполняет определенную задачу или группу задач, устанавливаемых арбитражным судом.

Назначение конкурсного  управляющего производится судом одновременно с вынесением определения о признании должника банкротом и открытии конкурсного производства. Кандидатура конкурсного управляющего предлагается арбитражному суду после утверждения собранием кредиторов, причем его утверждение должно происходить одновременно с решением собрания кредиторов о признании должника банкротом. Конкурсный управляющий призван действовать в интересах кредиторов, поэтому кредиторам предоставлены широкие возможности для его избрания [13, с.100].

После назначения конкурсный управляющий принимает все полномочия по осуществлению функций управления должником. Полномочия по управления конкурсному управляющему передает внешний управляющий. Вся документация, включая бухгалтерскую, а также касающуюся предъявления и удовлетворения требований кредиторов, аудиторских проверок деятельности предприятия, инвентаризации имущества, реализации его, если она была произведена, а также печати и штампы, материальные и иные ценности, находящиеся у должника, должна быть передана конкурсному управляющему в течение трех дней.