Контрольная работа по дисциплине: «Операции банка с ценными бумагами»

 

 

 

 

 

 

Контрольная работа

По  дисциплине: «Операции банка с  ценными бумагами»

(2 вариант)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Иркутск 2013

Содержание:

 

Задание 1…………………………………………………………………….….……3

Задание 2……………………………………………………………………….…….6

Задание 3……………………………………………………………………….…….8

Список используемой литературы…………………………………………………9

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 1.

          Брокерские операции банков на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ): регулирование, принципы осуществления, документальное оформление.

         Брокер – это самый главный посредник на рынке ценных бумаг. Он осуществляет связь или обеспечивает большую часть всех отношений многочисленных частных клиентов (инвесторов) с рынком и другими его профессиональными участниками. Именно брокер оказывает всевозможные услуги клиентам рынка, полный перечень которых вряд ли можно привести, так как он часто определяется индивидуальными потребностями каждого конкретного клиента (инвестора).

          Брокерской деятельностью является  совершение операций с ценными  бумагами в интересах клиента по договору поручения или договору комиссии. Операции по купле-продаже ценных бумаг для своих клиентов банк может совершать как на бирже, так и на внебиржевом рынке. Выполняя поручение клиента, банк может удовлетворить его заявку на покупку ценных бумаг за счет собственного портфеля ценных бумаг. В другом случае, исполняя заявку на продажу клиентом ценных бумаг, банк может приобрести предлагаемые ценные бумаги для собственного портфеля.

          Брокерская деятельность является лицензируемым видом деятельности. В России лицензия на осуществление брокерской деятельности выдается Федеральной службой по финансовым рынкам.

          Регулирование брокерской деятельности  осуществляется Федеральным законом  «О рынке ценных бумаг», постановлениями ФКЦБ, в частности:

• постановлением от 11.10.1999г. № 9 «Об утверждении Правил осуществления брокерской и дилерской деятельности на рынке ценных бумаг России»;
• постановлением от 22.09.200г. № 18 «Об утверждении Правил осуществления брокерской деятельности при совершении некоторых сделок на рынке ценных бумаг с использованием денежных средств клиентов»;
• постановлением от 23.03.2001г. № 6 « Об утверждении Правил осуществления брокерской деятельности при совершении некоторых сделок на рынке ценных бумаг»; и т.д.

          Современные российские банки, как правило, предлагают своим клиентам индивидуальный подбор схем брокерского обслуживания, учитывающих уровень подготовки клиента к взаимодействию с банком.

          Характер и виды услуг, которые  банк-брокер может предоставить своим клиента, зависят от трех моментов:

• ограничений, которые накладывают на него имеющаяся у него лицензия или лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг;
• содержание договора на брокерское обслуживание с конкретным клиентом, в котором может оговариваться перечень предоставляемых банком-брокером услуг;
• размера самого банка-брокера и его места на рынке. Чем крупнее банк, тем больший перечень потенциальных услуг он может предложить своим клиентам.

          По договору поручения банк-брокер действует в качестве поверенного, т.е. он заключает сделку от имени клиента и за его счет. В данном случае главная задача банка-брокера – на рынке найти для клиента ценные бумаги, которые его бы устраивали по цене, или продать по поручению клиента принадлежащие ему бумаги по указанной цене.

          Банк-брокер на основании договора  поручения оказывает клиенту  услуги по покупке ценных бумаг.  Найдя на рынке бумаги, которые  нужны клиенту, банк-брокер от  имени клиента заключает договор с владельцем ценных бумаг, который поставляет ценные бумаги, а клиент со своего счета оплачивает их приобретение. За свои услуги банк-брокер получает комиссионное вознаграждение. Если клиент дает поручение продать ценные бумаги, то сделка совершается по такой же схеме, только клиент поставляет ценные бумаги покупателю, а последний осуществляет их оплату.

          Рассмотрим услуги, оказываемые  на рынке ценных бумаг по  брокерскому договору в банке  ОАО «Альфа-Банк». 

В рамках договора на брокерское обслуживание клиентов, банк предоставляет услуги, как юридическим, так и физическим лицам, пожелавших работать на фондовом рынке в инвестиционном или спекулятивном режиме. Банк предлагает своим клиентам большое разнообразие тарифов, предлагаемых по договору о брокерском обслуживании. Клиент сам выбирает, в каком режиме он хочет работать и в зависимости от выбранной стратегии подбирает наиболее выгодный тариф.

В рамках договоров  на брокерское обслуживание клиентов, банк обеспечивает своим клиентам доступ к торговым площадкам по выбору самих клиентов на:

• Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ);
• Фондовой бирже: «Российская торговая система»;
• Фондовой бирже Высоких технологий».

Это позволяет  клиентам совершать сделки на наиболее выгодных условиях с минимальными затратами времени.

Для своих клиентов банк предлагает услуги интернет-трейдинга, предоставление удаленного доступа  к биржевым торгам на ММВБ через  торговую программу WEB2L. По желанию клиента банк может предоставить удаленный доступ к биржевым торгам через другие системы.

Кроме того, для  передачи своих распоряжений при  покупке (продаже) ценных бумаг клиент может использовать телефонную, факсимильную связь или электронную почту.

ОАО «Альфа-Банк»  оказывает брокерские услуги своим  клиентам на рынке государственных  ценных бумаг по купле (продаже) облигаций внутреннего государственного валютного займа.

Банк оказывает  брокерские услуги своим клиентам на внебиржевом рынке по купле (продаже) любых ценных бумаг, обращающихся на рынке России на законных основаниях.

Помимо осуществления брокерских услуг на российских площадках, Банк оказывает услуги на мировых финансовых рынках. Условия и тарифы оговариваются отдельно.

Для клиентов кредитно-финансовых организаций, не являющихся профессиональными  участниками рынка ценных бумаг и участниками торгов ММВБ ОАО «Альфа-Банк» предоставляет уникальную услугу: биржевое прямое РЕПО с ценными бумагами России и биржевое РЕПО с дилерами ММВБ через брокера ОАО «Альфа-Банк».

 

 

 

 

 

Задание 2.

          2 марта текущего года коммерческий банк «Альфа» приобрел для перепродажи 1500 облигаций ОАО «Никель» по цене 480 рублей за облигацию. Данные облигации допущены к торгам на ММВБ, их оборот за текущий год составил 2588 тысяч рублей. Рыночная цена данных ценных бумаг общедоступна и составила на последний рабочий день марта 478 рублей.

Ответить на следующие вопросы:

1. Являются ли облигации ОАО «Никель» ценными бумагами с рыночной котировкой для целей создания резервов под их обесценивание? Ответ обосновать.

Облигация – это эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право её владельца на получение от эмитента облигации в предусмотренный в ней срок её номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента. Облигация может также предусматривать право её владельца на получение фиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигаций, либо иные имущественные права. Доходом по облигации являются процент и (или) дисконт (ч. 3 в редакции Федерального закона от 28.12.2002 года № 185-ФЗ).

Резерв под  обесценение ценных бумаг создается под эмиссионные ценные бумаги в том случае, если рыночная цена на последний рабочий день месяца ниже балансовой стоимости ценной бумаги. Таким образом, облигации ОАО «Никель» являются ценными бумагами с котировкой для целей создания резервов под их обесценение.

 

2. Существуют ли предельные размеры создаваемого резерва под обесценение ценных бумаг?

В коммерческом банке или кредитном учреждении резерв под обесценение вложений в ценные бумаги, имеющие рыночную котировку, осуществляется в следующих случаях:

• В размере снижения средней рыночной цены относительно их балансовой стоимости, но не более 50 % балансовой стоимости;
• Размере, в полтора раза превышающем снижение средней рыночной цены относительно балансовой стоимости;
• Размере 50 % от снижения средней рыночной цены относительно балансовой стоимости;
• В размере снижения средней рыночной цены относительно фактической цены покупки ценной бумаги.

 

3. Нужно ли коммерческому банку «Альфа» создавать резерв под обесценение ценных бумаг по приобретенным облигациям ОАО «Никель» по состоянию на последний рабочий день марта? Если да, то в каком размере?

В случае, если по ценной бумаге рыночная цена окажется ниже балансовой стоимости ценной бумаги, то коммерческий банк или кредитное  учреждение обязано создать резерв под обесценение вложений в ценные бумаги, в размере снижения средней рыночной цены относительно балансовой стоимости.

Исходя из того, что коммерческий банк «Альфа» приобрёл облигации по цене 480 рублей за одну облигацию, а рыночная цена на последний рабочий день марта составила 478 рублей, необходимо создать резерв под обесценение ценных бумаг. При этом, если в последний рабочий день отчетного месяца рыночная стоимость ценой бумаги, под которую ранее был создан резерв под обесценение, понизилась относительно рыночной цены, которая использовалась в качестве базовой для создания резерва в последний рабочий день, предшествующего отчетному месяцу, то сумма резерва под обесценение данной ценной бумаги корректируется в сторону увеличения, т.е. проводится доначисление резерва до необходимого размера. При этом сумма резерва под обесценение вложений в ценные бумаги не должна превышать 50 % балансовой стоимости этой ценной бумаги. Таким образом, резерв необходимо создать в следующей сумме:

                                        1 500 × (480 – 478) = 3 000 рублей.

 

4. Как изменится балансовая стоимость ценных бумаг после проведения их переоценки?

До переоценки балансовая стоимость:   1 500 × 480 = 720 000 рублей.

После переоценки балансовая стоимость: 1 500 × 478 = 717 000 рублей.

Следовательно, балансовая стоимость облигаций  изменилась на 3 000 рублей, т.е. 720 000 – 717 000 = 3 000 рублей.

 

 

 

 

Задание 3.

 

Номер тестового  задания	Ответ
1.	Вексельный  протест
2.	3.
3.	1., 2.
4.	1.
5.	1., 3., 7.
6.	С = КТП / 100 × 360, Где С – сумма  дисконта,        К – сумма векселя,        Т – целое число дней до  платежа,       П – процент учетной ставки. С = 12150 рублей

 

   

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список  используемой литературы:

1. Гражданский кодекс РФ.
2. Федеральный закон от 22.04.96 № 39-Ф3 «О рынке ценных бумаг» с изменениями и дополнениями.
3. Положение «О депозитарной деятельности в РФ». Утв. Постановлением ФКЦБ от 16.10.97 № 36.
4. Положение Банка России от 22.01.98 № 16-П « об особенностях и ограничениях совмещения брокерской, дилерской деятельности и деятельности по доверительному управлению ценными бумагами с операциями по централизованному клирингу, депозитарному и расчетному обслуживанию ».
5. Положение Банка России от 26.06.98 № 39-П «О порядке начисления процентов по операциям, связанным с привлечением и размещением денежных средств банками, и отражения указанных операций по счетам бухгалтерского учета» с изменениями и дополнениями и методическими рекомендациями от 14.10.98 № 285-Т.
6. Положение Банка России от 31. 08. 98 № 54-П «О порядке предоставления (размещения) кредитными организациями денежных средств и их возврата (погашения) с методическими рекомендациями от 05. 10.98 № 273-Т.

11.Письмо Банка  России от 08.12.94  № 127 «О порядке  создания резервов под обесценение  ценных бумаг» с изменениями и дополнениями.

7. Банковские операции / Под ред. О.И. Лаврушина. – М.:ИНФРА-М. 1996. – Ч.