Понятие и состав оборотных средств

Операционный  цикл характеризует период оборота  общей суммы оборотных средств  организации и рассчитывается по следующей формуле:

ОЦ = ПЦ + ПОдз,

где ОЦ -- продолжительность операционного цикла организации, дней; ПОдз -- продолжительность оборота дебиторской задолженности, дней.

Из приведенных  формул следует, что сокращение операционного  и финансового циклов -- положительная тенденция управления капиталом, которая может произойти в результате:

• сокращения времени  производственного процесса (периода  хранения производственных запасов);

• рационального  снижения длительности изготовления готового продукта и периода его хранения на складе;

• использования  прогрессивных форм материально-технического снабжения (японская система канбан);

• ускорения  оборачиваемости дебиторской задолженности;

• замедления оборачиваемости  кредиторской задолженности.

2 Основы организации оборотных средств

Организация оборотных  средств является основополагающей в общем комплексе проблем  повышения их эффективности. Она  включает:

· определение  состава и структуры оборотных  средств;

· установление потребности предприятия в оборотных  средствах;

· определение  источников формирования оборотных  средств;

· распоряжение и маневрирование оборотными средствами;

· ответственность  за сохранность и эффективное  использование оборотных средств.

На практике различают состав и структуру  оборотных средств организации.

Состав оборотных  средств показывает, из каких элементов  они состоят. Оборотные средства организации включают: сырье, материалы, незавершенное производство, готовую  продукцию, товары для перепродажи, дебиторскую задолженность, краткосрочные  финансовые вложения, денежные средства. Информация об общей величине оборотных  средств содержится в бухгалтерском  балансе.

Структура оборотных  средств характеризует удельный вес каждой статьи в их общем объеме.

Оборотные средства предприятий и организаций классифицируют по следующим признакам:

· функциональное назначение -- различают средства, авансированные в оборотные производственные фонды и оборотные средства в фондах обращения;

· участие в  производстве -- оборотные производственные фонды подразделяются на средства в производственных запасах и средства в производстве; участие в обращении -- фонды обращения состоят из готовой продукции и денежных средств;

· особенности  планирования и организации -- планируемые (нормируемые) и не планируемые (ненормируемые);

· источник формирования -- собственные и заемные;

· степень ликвидности -- первоклассно ликвидные, быстро- и медленнореализуемые активы.

В зависимости  от участия в производстве оборотные  производственные фонды подразделяются на средства в производственных запасах  и средства в производственном процессе (или в производстве). Подавляющую  часть оборотных производственных фондов составляют производственные запасы. Они включают вещественные элементы производства, используемые в качестве предметов труда и частично орудий труда, еще не вступивших в производственный процесс и находящихся в виде складских запасов.

В состав предметов  труда входят:

· сырье и  основные материалы, из которых изготавливается  продукт. Они образуют материальную (вещественную) основу продукта. К сырью  относится продукция сельского  хозяйства, добывающей промышленности, а к материалам -- продукция обрабатывающих отраслей промышленности;

· вспомогательные  материалы -- топливо, тара и тарные материалы для упаковки, запасные части. Они используются для обслуживания, ухода за орудиями труда, облегчения процесса производства, для придания продукту определенных потребительских свойств;

· покупные полуфабрикаты  и комплектующие изделия. Полуфабрикаты не являются готовой продукцией и вместе с комплектующими играют в производственном процессе ту же роль, что и основные материалы.

В специальную  группу оборотных фондов выделяют средства труда, имеющие непродолжительный  срок службы, которые по экономическому назначению относятся к внеоборотным активам, как участвуют в процессе производства многократно и не сразу свою материально-вещественную форму. Это могут быть инструменты, инвентарь, запасные части для текущего ремонта, насчитывающие в организациях сотни наименований. Они включаются в состав оборотных фондов для упрощения учета их износа и списываются на затраты производства как материалы.

Наряду с производственными  запасами в оборотные произведенные  фонды входят средства в производстве, включающие незаконченную продукцию  и расходы будущих периодов. Незаконченная  продукция, или продукция частичной  готовности, -- это предметы и средства труда, вступившие в производственный процесс, но не прошедшие всех операций обработки, предусмотренных технологическим процессом. Они представлены незавершенным производством и полуфабрикатами собственного изготовления. Это вещественные элементы фондов. В составе оборотных фондов в производстве основная доля приходится на незавершенное производство. Единственный невещественный элемент оборотных производственных фондов -- расходы будущих периодов. Они включают затраты подготовку и освоение новой продукции, новой технологии, которые производятся в данном году, но относятся на продукцию будущего года.

Фонды обращения, т.е. оборотные средства, обслуживающие  процесс обращения, формируются  под влиянием характера деятельности организации (предприятия), условий  реализации продукции, уровня организации  системы сбыта готовой продукции, применяемых форм расчетов и их состояния  и других факторов.

В зависимости  от участия в реализации фонды  обращения включают готовую продукцию  на складе, отгруженные товары, денежные средства и дебиторскую задолженность.

Основную часть  составляет готовая продукция. Она  подразделяется на готовую продукцию  на складе и отгруженные товары (для  организаций, использующих для учета  выручки кассовый метод). Моментом перехода готовой продукции на склад завершается  процесс производства продукции. А  продукция, товары, отгруженные потребителю, находятся уже в сфере обращения  и отражают процесс реализации.

В настоящее  время, с переходом учета выручки  на метод начисления, т.е. по мере отгрузки выпущенной продукции, подавляющее  большинство организаций отслеживает  и регулирует остатки готовой  продукции на складе, контролирует их движение.

Другая составная  часть фондов обращения -- денежные средства и дебиторская задолженность.

Денежные средства могут быть в финансовых инструментах -- на счетах в кредитно-банковских учреждениях, в ценных бумагах, выставленных аккредитивах, в кассе организации (предприятия), в почтовых переводах и прочих расчетах: недостачах, потерях, перерасходах.

Дебиторская задолженность  включает задолженность за товары услуги, срок оплаты которых не наступил или  просрочен, задолженность по расчетам с бюджетом при переплате налогов  и других обязательных платежей, с  персоналом, подотчетными лицами, по полученным векселям. Она включает также задолженность  по претензиям и спорным долгам.

К нормируемым  оборотным средствам относят  все оборотные производственные фонды и часть фондов обращения, в виде готовой продукции на складе.

К ненормируемым  оборотным средствам относят  оборотные средства, которые вложены  в продукцию отгруженную покупателям, средства в расчетах и денежные средства. Последний элемент фондов обращения  не подлежит нормированию, так как  представляет собой временные остатки  средств, подлежащих использованию  по целевому назначению: не внесенные  в бюджет платежи, остатки фондов потребления и накопления, отчисления на социальные нужды.

Деление оборотных  средств на собственные и заемные  обусловлено необходимостью сконцентрировать на предприятии минимальный запас  материальных ценностей и заделов  производства для обеспечения ритмичной  и бесперебойной работы. Эта потребность  покрывается за счет собственных  и приравненных к ним источников. Дополнительная потребность в оборотных  средствах, вызванная сезонным характером производства, может быть профинансирована из других источников, в первую очередь  из заемных средств. В терминологии западной финансовой науки собственные  оборотные средства называют чистым оборотным капиталом.

Заключение

В заключении можно  сделать следующие выводы. В системе  мер, направленных на повышение эффективности  работы предприятия и укрепление его финансового состояния, важное место занимают вопросы рационального  использования оборотных средств.

Оборотные средства представляют собой совокупность денежных средств, авансируемых предприятием для  создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих их непрерывный кругооборот. Постоянное движение оборотных средств является основой бесперебойного процесса производства и обращения. Это важнейшая функция  оборотных средств - производственная.

Проблема улучшения  использования оборотных средств стала еще более актуальной в условиях формирования рыночных отношений. Интересы предприятий требуют полной ответственности за результаты своей производственно - финансовой деятельности. Поскольку финансовое положение предприятий находится в прямой зависимости от состояния оборотных средств и предполагает соизмерение, затрат с результатами хозяйственной деятельности и возмещение затрат собственными средствами, предприятия заинтересованы в рациональной организации оборотных средств - организаций их движения с минимально возможной суммой для получения наибольшего экономического эффекта.

Эффективность использования оборотных средств  зависит от многих факторов, которые  условно можно разделить на внешние, оказывающие влияние вне зависимости  от интересов предприятия, и внутренние, на которые предприятие может  и должно активно влиять.

Ускорение оборота  оборотных средств позволяет  высвободить значительные суммы, и  таким образом, увеличить объем  производства без дополнительных финансовых ресурсов, а высвободившиеся средства использовать в соответствии с потребностями  предприятия. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Финансы организаций  (предприятий): учебник для студентов  вузов, под ред. Н.В. Колчиной. - 4-е изд., переаб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007.

2. Николаева  Т.П. Финансы предприятий / Московский  международный институт эконометрики, информатики, финансов и права,  М., 2009.

3. Шуляк П. Н. Финансы предприятия: Учебник. -- Ш95 6-е изд., перераб. и доп. -- М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2008.

4. Селезнева  Н.Н., Ионова А.Ф Финансовый анализ. Управление финансами: Учеб. пособие для вузов. - 2-е изд., переаб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010.

5. Щербина А.В.  Финансы организаций. - М.: «Инфра-М», 2005

6. Финансы предприятий. / Под ред. Романовского М.В. - СПб.: Бизнес-Пресса, 2009.