Валютно-кредитные финансовые отношения

   ВАЛЮТНОКРЕДИТНЫЕ  ФИНАНСОВЫЕ ОТНОШЕНИЯ

   ЛЕКЦИИ 

1. Основные  условия и предпосылки развития, современных валютнокредитных отношений

 

1. Влияние глобализации на экономику и финансовую систему  мирового хозяйства и национальных экономик.

 

   Важнейшим процессом в мировой экономике  конца 20 начала 21 века является глобализация экономики.

   Влияние глобализации на мирохозяйственные  связи разнонаправленно и противоречиво. Проявляется по следующим аспектам:

1. Позитивное проявление – это формирование глобального экономического пространства с определенными выводами для хозяйствующих субъектов.
2. Негативное проявление – это проведение протекционистской политики хозяйствующими субъектами различного уровня (фирмы, регионы, государства, союзы государств), направленной на формирование частных или коллективных региональных конкурентных преимуществ, что существенно влияет на формы и глубину взаимозависимости государств, может тормозить развитие хозяйственных контактов отдельных контрагентов мировой экономики.

 

 

Аспекты влияния глобализации на мировые  экономические и финансовые отношения

Глобализация  мировой экономики

Мировой финансово-экономический кризис

Кризис  мировой экономики

Кризис  мировой финансовой системы

Кризис  национальных экономик

Национальная  антикризисная программа

Реструктуризация  экономики

Социальная  программа

Стабилизация  национальной финансовой системы

Сохранение  и стабилизация уровня и качества жизни

Контроль  за национальной валютой, валютные резервы

Использование системных активизирующих факторов

Валютное  регулирование

Стабилизация  банковской системы

Стабилизация  и развитие рынка ценных бумаг  и других элементов финансового  рынка и национальной финансовой системы в целом

Системный кризис мировой финансовой системы

Кризис  мировой банковской системы и  кредитных отношений

Кризис  мировой валютной системы

Кризис  рынков ценных бумаг и других финансовых институтов

Антикризисные преобразования мировой финансовой системы

Совершенствование мировой финансовой системы

Развитие  новых инструментов и моделей  мировых финансовых отношений, стабилизация мировой банковской системы

Формирование  новых принципов и правил функционирования мировой валютной системы

Стабилизация  мировых рынков ценных бумаг и  других элементов мировой финансовой системы

 

 

   В условиях глобализации мировой экономики  выделилась группа развитых стран, взаимозависимость  которых достигла такого уровня, что  она определяет общую тенденцию  развития мировой экономики.

   Последствия такого явления для других стран  могут быть как положительными, так  и негативными. В результате роста масштабов мировой экономики, активной динамике распределения сил между ее субъектами наблюдается усиление определенных тенденций в состоянии мировой валютно-кредитной системы:

1. Сокращение сроков эффективного функционирования организационно-оформленных мировых валютных систем.
2. Размывание основы мировых валютных систем – уход от золотого стандарта, через различного рода девизные варианты к расчетным единицам.
3. Усиление конкуренции и мобильности капитала в международном масштабе.
4. Системно-структурные изменения, обусловленные объективными факторами:

• Глобализация;
• Развитие информационных и телекоммуникационных технологий;
• Отмена многих ограничений на международное движение капитала;
• Либерализация национальных рынков.

5. Учащение финансовых кризисов как регионального, так и мирового характера.

6. Усиление взаимозависимости между финансовыми рынками и их сегментами, возникновение беспрецедентной финансовой интеграции.

   В качестве реакции на негативное влияние  глобализации в области конкуренции  на мировых рынках отдельные государства  объединяют усилия для создания новых  конкурентных преимуществ и снижения негативного влияния на национальные экономики политики более сильных  конкурентов.

   Возрастает  число валютных союзов, зон, в рамках которых государства проводят единую валютную политику, что в свою очередь  приводит к модификации мировой  валютной системы в совокупность оптимальных валютных зон. 
 

2. Основные  субъекты, объекты, цели и задачи курса  «Валютно-кредитные финансовые отношения»

 
 
 

Лекция  29.03.2011 

Классификация и характеристика основных внешнеэкономических  категорий 

    Внешнеэкономическая сфера страны – это комплексная  система экономических отношений, явлений, характеризующихся определенными  экономическими категориями.

Основные  факторы развития внешнеэкономической  сферы страны в современных условиях следующие:

• Активизация мирохозяйственного взаимодействия в рамках мировой экономики;
• Развитие ВЭД и ВЭС (внешнеэкономических связей) регионов национальных экономик;

    С целью упорядочивания, анализа и  управления ВЭС в настоящее время  принято выделять 4 уровня внешнеэкономической  сферы:

• Микроуровень – уровень хозяйствующих субъектов;
• Мезоуровень (мезоэкономика) – уровень регионов субъектов РФ;
• Макроуровень – уровень национальной экономики;
• Мегауровень (мегаэкономика) – уровень мировой экономики.

 

    ВЭД предприятия – это сфера его  хозяйственной деятельности связанная  с международной производственной и научно-технической кооперацией, связанная с экспортом и импортом продукции и выходом на внешний рынок.

    Внешнеэкономическая операция – это комплекс экономических, валютно-финансовых, организационно-правовых и технических действий по подготовке и реализации внешнеэкономических  связей предприятия (по подготовке и  исполнению внешнеэкономических контрактов).

    Внешнеэкономическая сделка – это договор, соглашение между двумя и более фирмами, находящимися в разных странах, по поставке установленного количества товаров  и/или услуг в соответствии с  согласованными условиями. 

Виды  и формы ВЭД 

    Международное инвестиционное сотрудничество – это  помещение денежных средств фирм:

1. В зарубежные финансовые активы для получения процентов и дивидендов;
2. Вложения денежных средств фирм в материальные и нематериальные активы от которых в будущем ожидается полезный эффект.

    Международное производственно техническое сотрудничество – это скоординированное или  совместное (обычно долговременное) производственно  техническая деятельность партнёров  из разных стран, основанная на разделении производственных программ и взаимовыгодном сотрудничестве.

    Международное научно-техническое сотрудничество – это совместная разработка фирмами  из разных стран научно технических  проблем взаимный обмен научными достижениями производственным опытом и подготовка квалифицированных  кадров.

    Международные валютно-финансовые и кредитные  отношения – это совокупность операций обеспечивающих различные  виды ВЭД предприятий из разных стран  международными расчетами, куплей продажей валюты, кредитование по заключенным  внешнеэкономическим сделкам, а  также самостоятельные операции предприятий на мировых финансовых и валютных рынках в целях излучения  прибыли на курсовой разнице и  разнице ставок по ценным бумагам  и кредитам.

    В целом ВЭД предприятия можно  представить как совокупность производственно-хозяйственных, организационно-экономических и  коммерческих функций фирмы и  других бизнес структур направленных на выполнение стратегий и целей  ВЭД предприятия. 

    Основные  виды договоров в ВЭД (см. распечатку таблицу 12.1) 

    Этапы интернационализации деятельности предприятия 

    В соответствии с рассмотренной классификацией видов ВЭД процесс интернационализации деятельности фирмы может быть разделен на два этапа:

1. Внешнеторговая экспансия – экспорт товаров и услуг, продажа технологий.
2. Зарубежное инвестирование, имеющее разнообразные формы.

    Экспорт лицензий – это продажа за рубеж  изобретений, зарегистрированных промышленных образцов, авторских прав, технических  ноу-хау, ноу-хау менеджмента и  маркетинга.

    Франчайзинг – это передача лицензии на использование  товарной марки предприятиям другой фирмы или другой страны.

    Акционерное участие за рубежом – это приобретение акций или других ценных бумаг  у зарубежных предприятий.

    Совместны предприятия – характеризуются  тем, что УК, предпринимательский  риск и прибыль распределяются между  партнёрами из разных стран в соответствии с уставом предприятия.

    Ассоциированная (зависимая) компания – это компания в которой зарубежный инвестор владеет менее чем 50% капитала. Очень часто ассоциированная компания организует сбыт продукции инвестора.

    Дочерняя  фирма за рубежом – в этой фирме  зарубежный инвестор владеет более  чем 50% капитала фирмы. Эта компания обеспечивает головную компанию иностранным  сырьем и материалами, производством  и сбытом продукции.

    Зарубежный  филиал – в нем реализуется 100% капитала зарубежного инвестора. Филиал реализует все или большую  часть функций иностранного инвестора в том числе и представительские.

    Слияния и поглощения – это форма международного предпринимательства – альтернатива созданию зарубежных фирм инвестора.

    Преимущества  покупки иностранной фирмы:

1. Заимствование существующей структуры и сети поставок производства и сбыта
2. Усиление конкурентной позиции покупателя на мировом рынке

 
 
 

   Международные стандарты 
 
 

   ???

   Международная организация по стандартам ISO

   Европейская экономическая комиссия ООН

   Международняая электротехническая комиссия

   Европейская организация по качеству 

   Стандарты ISO приняты в 90 странах как национальные 
 

   Структура международных норм по качеству 

Качество