Основной капитал предприятия

     - выполнение грузовых и пассажирских перевозок, авторемонт;

     - торгово-коммерческая деятельность(опт, мелкий опт, розница);

     - представительская деятельность;

     - посредническая деятельность;

     - внешнеэкономическая деятельность.

     Уставный  капитал общества составляется из номинальной  стоимости долей его участников. Размер уставного капитала общества составляет 10000(десять тысяч)рублей.

     Уставный  капитал общества определяет минимальный  размер его имущества, гарантирующего интересы его кредиторов.

     Руководство текущей деятельностью общества осуществляется единоличным исполнительным органом общества- Директором.  Директор  общества подотчетен общему собранию участников общества. 
 

     2.2 Анализ структуры имущества, финансовой устойчивости, и платежеспособности организации

     Размещение  средств организации имеет очень  большое значение для успешной деятельности. От того, какие инвестиции вложены  в основные и оборотные средства, сколько их находится в сфере  производства и обращения, в денежной и материальной форме, насколько оптимально их соотношение, во многом зависят результаты производственной и финансовой деятельности, финансовая устойчивость организации. На примере реально действующей организации ООО «ДСУ» изучим динамику ее активов, определим изменения в их составе и структуре которые произошли за анализируемый период (см. табл. 3). Исходные данные для анализа берутся из разделов 1 и 2 формы №1 «Бухгалтерский баланс» за 2009-2010 гг. 
 

Таблица 1 -Горизонтальный и вертикальный анализ активов ООО «ДСУ» 

 
 

     Данные таблицы 2 показывают, что общая сумма средств предприятия увеличилась на 63157 млн. руб., также за рассматриваемый период изменилась структура активов: на конец года увеличилась доля внеоборотного капитала на 171 % (2061*100/1205) или на 2061 млн. руб. и оборотного на 274% (61096*100/22316) или на 61096 млн. руб. Произошедшие изменения можно оценить положительно.

     В процессе последующего анализа более  детально изучим состав, структуру  и динамику основного и оборотного капитала.

      Для удобства восприятия анализа, данные балансов сведены в табл. 2. Исходные данные для анализа берутся из разделов 1 и 2 формы №1 «Бухгалтерский баланс» на 31.012.2009 – 2010 гг. 

Таблица 2 -Состав, структура и динамика основного  и оборотного капитала 

 

      За  период 2009 – 2010 гг. величина и структура активов ООО «ДСУ» по разделам баланса заметно изменилась. Сумма внеоборотных активов за год увеличилась на 171%. Сумма основных средств за 2009 -2010 гг. уменьшилась на 212 тыс.руб. (на 18%), их доля при этом уменьшилась на 70%.

      За  анализируемый период изменилась также структура оборотных активов ООО «ДСУ». Сумма оборотных активов на конец анализируемого периода возросла с 22316 тыс.руб. - в 2009г. до 83412 тыс.руб. В 2006г. Сумма дебиторской задолженности увеличилась на 274% (с 14604 до 71602), ее доля за год  возросла на 20%  (в 2009г. составляла 65,5%, в 2010г. – 85,84%). Это может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике организации, о неплатежеспособности покупателей, и, следовательно об ухудшении финансовой ситуации.

     Денежные  средства сократились за год  (с 2262 тыс.руб. до 1 тыс.руб.). Доля денежных средств в оборотных активах организации незначительна: в 2010 г она составила 0,002 %. Это может свидетельствовать о низком уровне кредитно-расчетных отношений в компании.

     Характеристику  структуры средств организации  дает коэффициент имущества производственного назначения (Кипн), равный отношению суммы стоимостей производственных основных средств, незавершенного строительства, запасов и незавершенного производства (основные средства принимаются в расчет по остаточной стоимости) к общей стоимости всех активов предприятия.

В 2009г.: Кипн= (1205+5420) / 23521 = 0,2

В 2010г.: Кипн= (993 + 2273 + 11760) /86678 = 0,2

     В 2009-2010г. в ООО «ДСУ» этот показатель был равен 0,2, что ниже рекомендуемого ограничения для промышленных предприятий (Кипн ≥ 0,5). Для сохранения ООО «ДСУ» своей основной хозяйственной направленности целесообразно пополнение основного капитала организации, например путем увеличения уставного капитала или привлечения долгосрочных заемных источников средств.

     На  основании данных табл.3 проанализируем структуру источников средств организации.

Таблица 3 -Анализ структуры и динамики пассивов 

 

     Анализ  показал, что за 2009-2010. структура  пассивов ООО «ДСУ» претерпела изменения. Удельный вес реального собственного капитала составляет в 2009г. – 0,09%, в 2010г. – 73,2. Таким образом, за год удельный вес собственных средств организации в общей сумме источников средств увеличился до 73,2 %. Заемных средств нет. Долгосрочных пассивов нет. Таким образом, на увеличение имущества организации в 2010г. наибольшее влияние оказал прирост собственного капитала.

     Финансовая  устойчивость организации  во многом зависит от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов, в первую очередь от соотношения основных и оборотных средств, а также от уравновешенности активов и пассивов организации. Цель анализа финансовой устойчивости организации - оценить способность организации рассчитываться по своим обязательствам, и самое главное - сохранять право владения ею. Для анализа и оценки степени финансовой устойчивости рассчитываются следующие показатели:

          1. Коэффициент    финансовой    устойчивости    показывает    долю собственных средств в источниках финансирования. Поскольку организация не имеет долгосрочных кредитов и займов, в этом случае он носит название коэффициента автономии (или независимости). Считается, что он должен быть равен приблизительно 0,5.

     В 2009.: Кф.у = 10 : 10941 = 0,0009

     В 2010г.: Кф.у = 70317 : 96051 = 0,7

          На конец периода значение показателя - 0,7 выше заданного критерия. Повышение коэффициента свидетельствует о повышении финансовой устойчивости организации.

          2. коэффициент   покрытия   долгов   собственным   капиталом 
(коэффициент платежеспособности) - отношение собственного капитала к 
заемному).   Характеризует  прогнозируемые  платежные  возможности  предприятия при условии погашения дебиторской задолженности, благоприятного сбыта готовой продукции, а также при реализации в случае необходимости частично или полностью имеющихся запасов (с учетом компенсации осуществленных затрат) и других наличных материальных оборотных средств, рассчитывается по формуле: 

     (Итог  разд.Ш + стр.640+ стр.650)/ (Итог разд. IV +стр.610+стр.620) 

     В 2009г.: (10 + 0 + 0) : (0 + 0 + 10931) = 0,0009

     В 2010г.: (70317 + 0 + 0) : (0 + 263 + 25471) = 2,7

     Нормальное  ограничение показателя: Кп > 2.

          3. коэффициент финансового левериджа, или коэффициент финансового риска, - отношение заемного капитала к собственному - финансовая характеристика, дополняющая коэффициент автономии. Определяется как частное от деления величины обязательств предприятия на величину его собственных средств. 
 

     К ф.л =    (стр.590 +стр.61О + стр.620)

                    (разд.Ш ф.№1 + стр.640 + стр.650). 

     В 2009г.: (0 + 0 +10931) : (10 +0+ 0) = 1093,1

     В 2010г.: ( 0 + 263 + 25471) : (70317 + 0+0) = 0,3

          4. Еще одна важная характеристика устойчивости финансового состояния, показывающая, какая часть капитала и резервов организации находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать собственными средствами - коэффициент маневренности (Кмн). Коэффициент определяется как отношение собственных оборотных средств организации к общей величине капитала и резервов.

                 Кмн = СОБ - итог раздела I/СОБ

           

          В 2009г.: Кмн =[10 - 1205]: 10  = -119,5

          В 2010г.: Кмн = [70317 - 3266]: 70317 =  = 0,9 

Таблица 4 -Показатели финансовой устойчивости организации