Ссудный капитал

    МИНИСТЕРСТВО  ОБРАЗОВАНИЯ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

    «УО»  БЕЛОРУССКИЙ  ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  УНИВЕРСИТЕТ 
 
 

    Кафедра теоретической и институциональной  экономики 
 
 

    КУРСОВАЯ  РАБОТА

    На  тему: «Ссудный капитал: сущность, формы возникновения и развития» 
 
 
 

    Студенты                                                                                 Баркова О. А.

    1 курс, ЭТ-31                  Граблюк Е. С.

                                                                                                     Точко Т. Н.

                                                                                                         Шабуня Ж. К. 

    Проверил                                                                                  Савко П. В. 
 
 
 
 
 
 

    МИНСК, 2010

    

    СОДЕРЖАНИЕ

Введение……………………………………………………………………………...3

1.Определение  и сущность рынка ссудных капиталов

1.1. Рынок ссудных  капиталов: основные понятия…………………………7

1.2. Структура  рынка ссудных капиталов…………………………………...9

1.3. Функции рынка ссудных капиталов…………………………………...11

2.Сущность и эволюция ссудных капиталов

2.1.Особенности  ссудного капитала и этапы  исторического развития…..13

2.2. Источники  ссудного капитала………………………………………….18

2.3.Кредит: его  сущность, формы и функции……………………………...20

2.4.Определение,  сущность и формы ссудного  процента………………...26

3.Рынок ссудного  капитала в РБ

3.1.Развитие  ипотечного кредитования в РБ………………………………31

3.2.Микрокредитование  в РБ………………………………………………..33

3.3.Описание  рынка лизинга в РБ…………………………………………..37

3.4.Факторинг  в РБ…………………………………………………………..39

3.5.Развитие  международного кредита в РБ……………………………….41

Заключение………………………………………………………………………….43

Список использованных источников……………………………………………...45 
 

ВВЕДЕНИЕ

    Успешное  развитие экономики во многом определяется состоянием финансово-кредитной системы  государства. Роль и место финансовых и кредитных отношений в экономической  архитектонике особенно усилились  на пороге XIX века. Стало очевидным, что в новом столетии достижение оптимального уровня таких макроэкономических показателей, как прирост реального  ВВП, уровень безработицы, уровень  инфляции, состояние платежного баланса, валютного курса, и других будет  зависеть от равновесия финансово-кредитной  системы страны.

    Деньги, кредит, банки являются неотъемлемыми  атрибутами современной цивилизации. Их функционирование позволяет соединить  в непрерывный процесс производство, распределение, обмен и потребление  общественного продукта. Без их использования  не обходится ни один хозяйствующий  субъект. Каждый человек так или  иначе постоянно или эпизодически обращается к банковским услугам. Банки, собирая временно неиспользуемые денежные средства, перераспределяют их между  регионами и отраслями, предприятиями  и населением, питают экономику дополнительными  капиталами и «энергетическими»  ресурсами, создавая базу для приумножения богатства общества.

    Современное банковское дело-это очень динамичный бизнес во всем мире. Роль банков в экономике  очень велика. В процессе своей  деятельности они вступают во взаимоотношения  как с другими банками и  клиентами разных форм собственности, так и с различными субъектами хозяйственной жизни страны.

     Банк-это автономное, независимое, коммерческое предприятие. Это главное, что следует  выделить для понимания его сущности. Конечно, банк - это не завод, но у него, как у любого предприятия, есть свой продукт. Продуктом банка является, прежде всего, формирование платежных средств (денежной массы), а также разнообразные услуги в виде предоставления кредитов, гарантий, поручительств, консультаций, управления имуществом. Деятельность банка носит производительный характер.

    В условиях рынка банки являются ключевым звеном, питающим народное хозяйство  дополнительными денежными ресурсами; они перераспределяют денежные ресурсы  из области их избыточности в область  их дефицита. Современные банки не только торгуют деньгами, но одновременно являются и аналитиками рынка. По своему местоположению банки оказываются  ближе к бизнесу, его потребностям, меняющейся конъюнктуре. Таким образом, рынок неизбежно выдвигает банк в число основополагающих, ключевых элементов экономического регулирования.

Банк  - кредитно-финансовое предприятие, которое сосредотачивает временно свободные денежные средства (вклады), предоставляет их во временное пользование в виде кредитов, посредничает во взаимных платежах и расчетах между предприятиями, учреждениями или отдельными лицами, регулирует денежное обращение в стране, включая выпуск (эмиссию) новых денег.

    Банковская  система - совокупность различных видов  национальных банков и кредитных  учреждений, действующих в рамках общего денежно- кредитного механизма. Эта система включает Центральный  банк, сеть коммерческих банков и других кредитно-расчетных центров. Центральный  банк, реализуя государственную и  эмиссионную политику, является ядром  резервной системы. Коммерческие банки  осуществляют все виды банковских операций.

    Характерная черта банковской системы (на ряду с концентрацией банков) - их достаточно широкая специализация. Существуют центральные (эмиссионные), коммерческие, инвестиционные, ипотечные, сберегательные и другие банки. По этой причине, с одной стороны, возникает конкурентная борьба банков за привлечение ресурсов, за надежную и выгодную клиентуру, за высокие доходы; с другой стороны, отсюда проистекает и стремление усилить государственное регулирование деятельности банков (в отношении клиентуры, банковских процентов и др.).

    Современные кредитно-банковские системы имеют  сложную, многозвенную структуру. Если за основу классификации принять  характер услуг, которые учреждения финансового сектора предоставляют  своим клиентам, то можно выделить три важнейших элемента кредитной  системы:

1. центральный (эмиссионный банк);
2. коммерческие банки;
3. специализированные финансовые учреждения (страховые, сберегательные и т.д.).

    В ходе исторического развития возникли сегментированные и универсальные  банковские системы.

    Сегментированная  система предполагает жесткое законодательное  разделение сфер операционной деятельности и функций отдельных видов  финансовых учреждений. Подобные структуры  сложились, например, в США и Японии.

    При универсальной структуре закон  не содержит ограничений относительно отдельных видов операций и сфер финансового обслуживания. Все кредитно-финансовые институты могут осуществлять любые  виды сделок и предоставлять клиентам полный набор услуг. Такой тип  универсальных банков сложился в  Великобритании. Большую роль в функционировании банковского сектора играет высокая  степень самоконтроля финансовых институтов, строгое соблюдение ими обычаев  и традиций, выработанных банковским сообществом.[1, c. 43-44]

    Таким образом, цель нашей работы - изучить  особенности и источники развития ссудного капитала, в том числе  и в Республике Беларусь. Обозначить проблемы, возникающие на пути развития банковских систем.

    Поставленные  цели решаются с помощью следующих  задач:

1. Раскрыть сущность, функции и необходимость ссудного капитала.
2. Рассмотреть сведения о современной структуре ссудного капитала.
3. Охарактеризовать рынок ссудного капитала в Беларуси.

    Для написания этой работы мы использовали различные источники информации. Прежде всего это книги зарубежных изданий. Серьезное внимание в них  уделяется изучению рынка ссудных  капиталов, денежному обращению  и кредиту, организации и функционированию банковской системы, ценных бумаг, международным  валютно-кредитным отношениям. Также  содержатся вопросы о формах и  методах регулирования денежно- кредитной эмиссии, видах банковских операций по привлечению и размещению ресурсов. 

 

    

    1. Определение и  сущность рынка  ссудных капиталов

    1.1. Рынок ссудных  капиталов: основные  понятия

    Для определения современного рынка  капиталов необходимо обратиться к  понятию ссудного капитала как экономической категории.

    Ссудным капиталом называются свободные денежные капиталы, высвобождающиеся у одних предприятий, корпораций и иных экономических субъектов и предназначенные для передачи во временное пользование другим участникам рынка. Отсюда вытекает следующее определение.

    Рынок ссудных капиталов представляет собой сферу экономики, где происходит движение или, иначе говоря, перемещение свободных денежных капиталов от кредиторов к заемщикам в любых формах. Основными источниками ссудного капитала служат денежные капиталы, высвобождаемые в процессе воспроизводства. К ним относятся:

• амортизационный фонд предприятий, предназначенный для обновления, расширения и восстановления производственных фондов;
• часть оборотного капитала в денежной форме, высвобождаемая в процессе реализации продукции и осуществления материальных затрат;
• денежные средства, образующиеся в результате разрыва между получением денег от реализации товаров и выплатой заработной платы;
• прибыль, идущая на обновление и расширение производства;
• денежные доходы и сбережения всех слоев населения;
• денежные накопления государства в виде средств от владения государственной собственностью, доходы от производственной, коммерческой и финансовой деятельности правительства, а также положительные сальдо центрального и местных банков.

    В последнее время в качестве источника  ссудного капитала все активнее используются сбережения населения, особенно трудящихся слоев. Как правило, сбережения населения  воплощаются в банковских вкладах, резервах пенсионных фондов, страховых  компаний, а также в покупке  различных ценных бумаг.

    При передаче части своего капитала заемщику, сам кредитор лишается возможности  получить собственную прибыль за время кредитной сделки. Поэтому  заемщик должен платить за полученные в кредит заемные средства – деньги, ссужаемые на время, должны вернуться  к кредитору с приращением. Этот прирост, поступающий к собственнику капитала, называется ссудным процентом.

    Ссудный процент представляет собой доход, получаемый собственником капитала в результате использования его денежных средств в течение определенного времени. Иначе говоря, это цена кредита.

    Заемные средства могут попадать к заемщику двумя основными путями: прямым и косвенным. При прямом (непосредственном) заимствовании заемщики берут ссуду у кредиторов на рынке ссудных капиталов, продавая им финансовые инструменты (ценные бумаги). Для покупателя (кредитора) они становятся активами, а для продавца-эмитента (заемщика)  пассивами, т.е. обязательствами или долгом. Существуют следующие способы прямого заимствования:

     1) купля-продажа финансовых инструментов  на открытом рынке участниками  сделки (кредиторами и заемщиками);

     2) купля-продажа при помощи фондовых  посредников (дилеров и брокеров);

     3) купля-продажа с участием специального  финансового института (инвестиционного  банка), помогающего осуществлять  первичное размещение финансовых  требований.

    Обычно  рынки прямых кредитов являются крупнооптовыми, и номиналы продаваемых на них  финансовых инструментов достаточно высоки, чтобы существенно ограничить круг возможных покупателей первичных  обязательств. Данный недостаток решается с помощью особого финансового  института  финансовых посредников.

    Финансовый  посредник – институт, осуществляющий связь между кредиторами и заемщиками, занимая средства у кредиторов и предоставляя их заемщикам. Главной задачей посредничества является преодоление различных затруднений во взаимодействии между кредиторами и заемщиками. При косвенном заимствовании финансовый посредник является кредитором для продавца-эмитента и заемщиком для покупателя вторичных обязательств.[3]