Современные формы денег и их анализ

«Почти деньги». Это определенные высоколиквидные финансовые активы, такие, как бесчековые сберегательные счета, срочные вклады и краткосрочные  государственные ценные бумаги, которые  хотя и не функционируют непосредственно  как средство обращения, но могут  легко и без риска финансовых потерь переводиться в наличность или  чековые счета.

3. Система бумажно-денежного обращения

В результате мирового экономического кризиса 1929 –1933 гг. денежные системы, базирующиеся на золотом монометаллизме, уступили место системам бумажных и кредитных  денег, не разменных на золото.

В процессе эволюции денежных систем постоянно происходит снижение издержек денежного оборота, обеспечиваемся экономия затрат. Поясним это положение. Дорогие, тяжелые, неудобные в хранении и длительной перевозке золотые  и серебряные деньги были вытеснены  легкими, портативными знаками стоимости  – бумажными деньгами. Печатание  бумажных денег и выпуск их в оборот, безусловно, требуют меньше затрат, чем добыча драгоценных металлов и обработка их для денежного  обращения.

Появление следующего вида денег – кредитных, способствовало еще большей экономии затрат. Вексель, чек и другие формы кредитных  денег позволяли сэкономить денежные купюры, так как могли выписываться на значительные денежные суммы, исчезла  необходимость носить с собой  наличные деньги. Появление кредитных  карточек, системы электронных безналичных  расчетов позволило оперативно и  независимо от территориального удаления клиентов обслуживать денежные расчеты, существенно снижать затраты  на обеспечение денежного оборота.

Все бумажно-кредитные системы  объединяются следующими общими свойствами:

1. Происходит вытеснение золота из внутреннего и внешнего денежных оборотов. Золото, выполняя по-прежнему функцию сокровища, аккумулируется в денежных резервах банков.

2. Государство берет на себя регулирование денежного оборота.

3. Кредитные операции банков служат основой для выпуска наличных и безналичных денег.

4. Соотношение пропорций наличного и безналичного оборотов меняется в сторону уменьшения доли наличных денег.

Денежные системы, основанные на бумажных и кредитных деньгах, существенно отличаются в административно-командной  и рыночной экономиках.

Основными, наиболее характерными чертами административно-командной  денежной системы являются следующие: денежные средства предприятий хранятся на счетах единого государственного банка; директивное управление денежной системой жестко централизовано; валютный курс национальной денежной единицы  устанавливается директивно; государственный  банк является монополистом в привлечении  сбережений населения.

Основными же чертами денежной системы, характерной для рыночной экономики, являются: децентрализация  денежного оборота между различными кредитными организациями, которая  проявляется в разделении функций  выпуска безналичных и наличных денег между звеньями банковской системы (выпуск наличных денег осуществляется центральными банками, безналичных  – коммерческими банками); отсутствие законодательного разграничения между  безналичными и наличными платежными оборотами, они находятся в тесной связи, при этом безналичный оборот имеет приоритетный характер; механизм государственного денежно-кредитного регулирования носит не административный, а экономический характер; управление денежной системой централизовано и осуществляется через центральных банк, который независим от правительства в принятии решений, кроме того, активный финансовый контроль за денежными средствами осуществляется со стороны налоговых органов; денежные знаки обеспечиваются активами банковской системы: золотом и драгоценными металлами, валютой, ценными бумагами; сбережения населения привлекаются системой коммерческих банков, отсутствует монополия государственного банка.

Денежная система включает следующие основные элементы: денежную единицу, виды денег, имеющие законную платежную силу, эмиссионную систему, кредитный аппарат.

Денежная единица –  это установленный в законодательном  порядке денежный знак, который служит для соизмерения и выражения  цен всех товаров.

Денежная единица, как  правило, делится на мелкие кратные  части. Наибольшее распространение  получила десятичная система деления: 1: 100 (например, рубль равен 100 копейкам; 1 долл. США равен 100 центам; 1 ф.ст. – 100 пенсам и т.д.).

Виды наличных денег, являющиеся законным средством платежа, включают банкноты, казначейские билеты, разменные  монеты.

Эмиссионная система представляет собой установленный законом  страны порядок эмиссии и обращения  денег. В развитых капиталистических  странах выпуск банкнот осуществляется центральными банками, а казначейских билетов и монет – казначействами – в соответствии с законодательно установленным в государстве  эмиссионным правом.

 

Глава 2. Анализ современных  форм денег.

2.1. Анализ полноценных  денег.

Полноценные деньги – это  деньги, номинальная стоимость, обозначенная на них, соответствовала стоимости  металла, из которого они изготовлены. На рис.1 представлена классификация  полноценных денег. Первыми полноценными деньгами были товары, изготовленные  из драгоценных металлов, имеющие  высокую степень надежности и  устойчивости, - металлические деньги или действительные деньги. Номинальная  стоимость таких денег соответствовала  их реальной стоимости, т.е. стоимости  металла. В связи с этим металлические  деньги обладали абсолютной устойчивостью: не были подвержены обесценению по отношению к другим товарам. Кроме  того, металлические деньги выполняли  все функции денег.

Использование в качестве денег золота было обусловлено его  высокой стоимостью и потребительной стоимостью, ограниченностью добычи, возможностью тезаврации (использованию  в других целях), эстетическими свойствами, практичностью применения в виде слитков и монет. К середине" XIX в. золото окончательно вытеснило  из обращения другие металлы.

Однако использование  золота в качестве денег имело  определенные недостатки. В частности, рост масштабов производства и обмена требовал увеличения затрат на Хранение, перевозку, добычу золота, которые приводили  к удорожанию обмена. Это привело  к тому, что денежные знаки стали  изготавливать из особой бумаги, имеющей  высокую степень защиты от подделок. Деньги, изготовленные из бумаги, могут  быть обеспечены и не обеспечены золотом  и другими ликвидными ценностями. Привязка денежной единицы к золоту означает, что государство устанавливает  золотой вес, или золотое содержание единицы денег. Эта привязка может  означать свободный обмен денег  на золото либо служить ориентиром выпуска денег в обращение  в соответствии с объемом золотого запаса.

Золото всегда используется в качестве мировых денег. Золотые  слитки выпускаются в нумизматических  целях.

Отличительным свойством  полноценных денег является наличие  внутренней и весьма высокой стоимости, определяемой затратами общественного  труда на их изготовление. В свою очередь, из этого свойства вытекают следующие характеристики полноценных  денег:

-   соотношение номинала  реальной стоимости;

-   неподверженность  обесценению, за исключением экстраординарных  случаев, как это было, например, в XVI веке, когда в Европу хлынул  поток дешевых американских золота  и серебра;

-   возможность физического  использования, как и любого  другого товара.

2.2. Анализ неполноценных  денег.

деньги обращение накопление

Некоторые авторы называют их еще неразменными деньгами. Классификация  неразменных денег приведена  на рис.2. В основе широкого хождения неразменных денег лежат три  основные причины. Две из них имеют  экономическую природу и одна юридическую.

Во-первых, неразменные деньги являются деньгами, поскольку люди их принимают в качестве средства обмена на товары и услуги. Это общественное признание основано на доверии эмитентам, базирующемся на долгосрочном опыте  осуществления хозяйственных расчетов.

Во-вторых, неразменные деньги обладают предсказуемой покупательной  способностью, которую можно оценить, руководствуясь темпами инфляции.

В-третьих, наличные деньги являются законным средством платежа, т.е. обязательством государства, а  депозитные и электронные деньги являются долговым обязательством их эмитента.

Бумажные деньги.

Исторически бумажные деньги возникли из металлического обращения  и появились в обороте как  заместители ранее находившихся в обращении серебряных или золотых  монет. Для внедрения в обращение  ничего не стоящей бумажки государство  прошло огромный путь между выпуском первых монет (Лидия, 7 век до н.э.) и  первых бумажных денег (Китай, 12 век  н.э., Европа и Америка - 17 - 18 вв. н.э.). В России бумажные деньги (ассигнации) были введены в 1769 г. В современный  период бумажные деньги в виде казначейских билетов сохранились лишь в 10 странах (США, Италия, Индия, Индонезия и др.). Сущность бумажных денег (казначейских билетов) заключается в том, что  это - денежные знаки, выпускаемые для  покрытия бюджетного дефицита и обычно не разменные на металл, наделенные государством принудительным курсом. Следовательно, особенность бумажных денег состоит в том, что они, будучи лишенными, самостоятельной  стоимости, снабжены государством принудительным курсом, а потому приобретают представительную стоимость в обращении, выполняя роль покупательного и платежного средства. Эмитентом бумажных денег является казначейство. Государство использует выпуск бумажных денег для покрытия своих расходов. Разность между номинальной стоимостью выпущенных денег и стоимостью их выпуска (расходы на бумагу и печатание) образует эмиссионный доход, являющийся существенным элементом государственных доходов. Экономическая природа бумажных денег такова, что исключает возможность устойчивого бумажноденежного обращения. Во-первых, выпуск бумажных денег не регулируется потребностью товарооборота в деньгах; во-вторых, отсутствует механизм автоматического изъятия излишка бумажных денег из обращения.

Поскольку бумажные деньги выпускаются для финансирования государства, покрытия бюджетного дефицита, размеры их эмиссии зависят от потребностей государства в финансовых ресурсах, а не от потребностей товарного  и платежного оборота в деньгах. Потребности оборота в деньгах  могут остаться неизменными или  даже уменьшиться, но потребности государства  в денежных средствах возрастают, например, вследствие роста военных  расходов. Таким образом, увеличение бумажноденежной массы обычно означает чрезмерный выпуск бумажных денег. Бумажные деньги непригодны к выполнению функции  сокровища, и излишек их не может  сам уйти из обращения. Попав в  обращение, бумажные деньги застревают в каналах обращения, переполняют  их и обесцениваются. Следовательно, неустойчивость присуща бумажным деньгам  по самой их природе. Таким образом, особенностями бумажных денег являются их неустойчивость и обесценивание, которые могут быть вызваны следующими причинами:

-   избыточный выпуск  в обращение;

-   упадок доверия  к правительству, которое выпустило  деньги;

-   неблагоприятный  платежный баланс.

Наиболее типичным является инфляционное обесценивание бумажных денег, обусловленное их чрезмерной эмиссией. Однако обесценивание бумажных денег может быть связано с  угрозой свержения государственной  власти и утратой населением доверия  к ней, а также с неблагоприятным  платежным балансом и падением курса  национальной валюты.

Кредитные деньги

Расширение коммерческого  и банковского кредита в хозяйстве  в условиях, когда товарные отношения  приобрели всеобъемлющий характер, привело к тому, что всеобщим товаром контрактов становятся кредитные деньги, которые принадлежат к высшей сфере общественно-экономического процесса и управляются совершенно другими законами. Непосредственная форма товарного обращения есть Т - Д - Т, т.е. превращение товара в деньги и обратное превращение денег в товар. Для обращения товаров из их среды выделяется специфический товар, наделяемый денежными функциями. В условиях развитого капиталистического производства, когда повсеместным становится не обращение товара, а обращение капитала, последний также выделяет из своей среды часть капитала, которой придаются денежные функции.

Кредитные деньги возникают  тогда, когда капитал овладевает самим производством и придает  ему совершенно другую, чем раньше, измененную и специфическую форму. Они вырастают не из обращения, как  товар - деньги в докапиталистической  формации, а из производства, из кругооборота капитала. Поскольку основным объектом меновых отношений при капитализме  становится не товар, как таковой, а  товарный капитал, то роль денег выполняет  не денежный товар, а денежный капитал. Следовательно, не деньги выступают  в форме денежного капитала, а  денежный капитал - в форме кредитных  денег. Кредитные деньги прошли следующую  эволюцию:

а) вексель;

б) банкнота;

в) чек;

г) электронные деньги;

д) кредитные карточки.

Вексель - письменное обязательство  должника (простой вексель) или приказ кредитора должнику (переводной вексель - тратта) об уплате, обозначенной в  нем суммы через определенный срок. Характерными особенностями векселя  являются:

-   абстрактность - на  векселе не указан вид сделки;

-   бесспорность - обязательная  оплата долга вплоть до принятия  принудительных мер после составления  акта о протесте;

-   обращаемость - передача  векселя как платежного средства  другим лицам с передаточной  надписью на его обороте (жиро  или индоссамент), что создает  возможность взаимного зачета  вексельных обязательств.