Анализ ликвидности и платёжеспособности предприятия

Результаты расчетов по данным анализируемой организации показывают, что в ООО «Фортуна» сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид:

А1 < П1; А2 > П2;  A3 > ПЗ; А4 < П4.

Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса ООО «Фортуна» как недостаточную. Сопоставление первого неравенства свидетельствует о том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации не удастся рассчитаться по срочным обязательствам.

Причем за анализируемый период возрос платежный недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных обязательств (соотношение по первой группе). В начале анализируемого периода соотношение было 0,00338 (188:55584), а в конце 0,000119 ( 8: 66887) ,хотя теоретически достаточным значением для коэффициента срочности является соотношение 0,2 к 1. Обращает на себя внимание резкое сокращение величины коэффициента срочности. В результате, в конце отчетного периода организация могла оплатить лишь 0,01% своих краткосрочных обязательств, что свидетельствует о стесненном финансовом положении. Можно заключить, что причиной снижения ликвидности явилось то, что краткосрочная задолженность увеличилась более быстрыми темпами, чем денежные средства.

Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывают второе и третье неравенство, отражает некоторый платежный излишек, т.е организация сможет в течение года рассчитаться по своим обязательствам.

Расчетов коэффициентов  ликвидности представим в виде таблицы 2.

Таблица 2

Относительные показатели ликвидности предприятия

Таким образом, мы видим, что все коэффициенты ниже оптимальных значений. Но при этом наблюдается рост общего показателя ликвидности, коэффициента текущей  ликвидности и коэффициента быстрой ликвидности . Коэффициенты абсолютной ликвидности и  общей ликвидности. Предприятие не может восстановить свою платежеспособность в ближайшие 6 месяцев, но все же может рассчитывать на постепенное улучшение финансового состояния.

Мгновенную ликвидность  предприятия характеризует коэффициент  абсолютной ликвидности, который  показывает, какая часть краткосрочных обязательств, может быть погашена в ближайшее время за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Рекомендуемое значение  данного коэффициента  - 0,2.  
 
 

 

3 Рекомендации 

3.1 Управление  ликвидностью 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение 

Профессиональное  управление финансами неизбежно  требует комплексного системного изучения финансового состояния предприятия. В связи с этим существенно  возрастает роль финансового анализа.

Главная цель финансовой деятельности предприятия – наращивание собственного капитала и обеспечение устойчивого положения на рынке. Для этого необходимо постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность предприятия, а так же оптимальную структуру актива и пассива баланса.

Платежеспособность  оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому платежеспособность как составная часть хозяйственной деятельности направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его использования.

В данной работе мною проведен анализ финансового состояния  ООО «Фортуна» за период с 2004 по 2006 год. Отображены финансовые результаты деятельности предприятия, коэффициенты ликвидности, которые намного ниже оптимальных значений. При оценке финансовой устойчивости видно, что тип устойчивости предприятия кризисный. У предприятия общая величина источников формирования запасов, значительно меньше величины запасов и затрат, что показывает их недостаток к 2005г.

Но, несмотря на очень низкие значения показателей  платежеспособности, предприятие справляется  со своими финансовыми обязательствами, это происходит за счет ускорения оборачиваемости оборотных активов и дебиторской задолженности. Отсюда следует, что финансовое состояние в ООО «Фортуна» имеет тенденцию к улучшению.

Также следует  обратить внимание, что степень платежеспособности по текущим обязательствам у организации значительно улучшилась в 2006г., и данную организацию можно считать платежеспособной

 

Список литературы

1.Методика проведения  ФНС учета и анализа финансового  состояния и платежеспособности  стратегических предприятий и  организаций. Утверждена Приказом Минэкономразвития России № 104 от 21 апреля 2006г.

2.Артеменко В.Г.Финансовый анализ.- М.: ДИС,2008 .

3.Баканов М.И.  Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика,2008 .

4.Бочаров В.В.Финансовый  анализ.- СПб:Питер ПрессЮ 2007.

5.Грачев А.В.  Анализ и управление финансовой  устойчивости предприятия, - М.: Финансы и статистика, 20010.

6.Грачев А.В.  Анализ финансово-экономического  состояния предприятия в современных  условиях / Менеджмент в России и за рубежом.- 2008, № 5, с. 89-99

7.Ермолович Л.Л.  Анализ финансово – хозяйственной  деятельности  предприятия. – Минск: БГЭУ, 2007 .

8. Ковалев В.В.  Анализ хозяйственной деятельности  предприятия. – М.: Проспект, 2007.

9.Козлова О.  И. Оценка кредитоспособности  предприятий. -  М.: Финансы, 2008.

10.Кравченко  Л.И. Анализ хозяйственной деятельности  в торговле. - М.:Новое знание, 2009.

11.Кушубакова  Б.К. Финансы и кредит (схемы,  комментарии). - Уфа:Китап, 2009. - 88 с.

12.Любушин Н.  П. Анализ финансово – хозяйственной  деятельности предприятия. – М.: ЮНИТИ, 2007.

13.Нешитой А.С.  Инвестиции: Учебник- М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2008

14.Почекутов  М.П. Оценка реальной ликвидности  активов предприятия.

15.Савицкая Г.В.  Анализ хозяйственной деятельности  предприятия. – Минск.: ООО «Новое знание», 2008.

16.Савицкая Г.В.  Теория анализа хозяйственной  деятельности. – М.: ИНФРА – М, 2009.

17.Чернов В.А.  Экономический анализ.- М.: ЮНИТИ, 2009.

18.Шеремет  А.Д., Сайфуллин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. -  М.: ИНФРА – М, 2009.

19.Шеремет А.Д.  Комплексный аналих хозяйственной  деятельности.-М.: РИОР, 2007                  

 

Приложение 1

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС