Анализ и оценка финансовых рисков предприятия заёмщика коммерческим банком

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 26 Октября 2013 в 15:40, курсовая работа

Описание

Цель исследования – произвести анализ финансовой устойчивости и оценку рисков ОАО «Сатурн».
В соответствии с поставленной целью сформировались определенные задачи исследования: теоретическое изучение понятия финансовой устойчивости предприятия и риски в его деятельности; анализ винансовой устойчивости и оценка рисков ОАО «Сатурн»; обзор основных путей повышения финансовой устойчивости предприятия, приёмов и методов управления рисками.
При написании курсовой работы использовались следующие методы: сравнения; детализации; синтез.
Они позволили сделать оценку финансовой устойчивости и рисков ОАО «Сатурн», выявить основные причины изменения финансовой устойчивости.

Содержание

1. Теоретические аспекты анализа финансовой устойчивости и оценки рисков предприятия………………………………………………………….7
1.1. Сущность финансовой устойчивости и рисков предприятия………….7
1.2. Методика анализа финансовой устойчивости и оценки рисков предприятия-заемщика коммерческим банком…………………………9
1.2.1. Оценка риска ликвидности и потери финансовой устойчивости предприятия с помощью абсолютных показателей…………………….9
1.2.2. Оценка риска ликвидности и потери финансовой устойчивости предприятия с помощью относительных показателей………………..14
1.2.3. Комплексная оценка финансового состояния предприятия-заемщика…………………………………………………………………14
2. Анализ финансовой устойчивости и оценка рисков ОАО «Сатурн»……16
2.1. Оценка платежеспособности предприятия…………………………….16
2.2. Анализ покрытия запасов и затрат определенными источниками финансирования…………………………………………………………18
2.3. Оценка рисков ликвидности и финансовой устойчивости с помощью относительных показателей………………………………………….…19
2.4. Комплексная оценка финансового риска предприятия……………….22
3. Повышение финансовой устойчивости и снижение рисков предприятия…………………………………………………………………24
3.1. Пути повышения финансовой устойчивости предприятия…………...24
3.2. Приемы и методы управления риском………………………………27
Заключение……………………………………………………………………...31
Список использованных источников………………………………………….33
Приложения…………………………………………………………………….35

Скачать (221.64 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Работа состоит из  1 файл

Анализ и оценка финансовых рисков предприятия-заемщика коммерческим банком.docx

— 230.34 Кб (Скачать документ)

8.  Матвеева, Н. Диверсификация предприятий корпоративных структур и их инвестиционная привлекательность / Н. Матвеева // Общество и экономика. – 2008. - №10-11. – С.88-89.

9. Зубко Н.М. Макроэкономика: ответы на экзаменационные вопросы/ Н.М. Зубко, И.М. Зборина, А.Н. Каллаур. – Минск: ТетраСистемс, 2010. – 192с.

10. Меркулова И.В., Лукьянова А.Ю. Деньги, кредит, банки. - М.: КноРус, 2010. - 352 с.

11. Малахова Н.Г. Деньги. Кредит. Банки: конспект лекций/ Н.Г. Малахова; Москва, Приор-издат – 2010. – 218с.

12. Деньги, кредит, банки / Под редакцией Г.Н. Белоглазовой. - М.: Высшее образование, Юрайт-Издат, 2009. - 624 с.

13. Деньги. Кредит. Банки. Учебник. Под ред.Г.И. Кравцовой. - Мн.: БГЭУ, 2008г. - 527 с.

14. Трубович Е. Понятие и оценка кредитоспособности заемщика банка [электронная версия] //Занимаем.ру, доступ свободный – 2012 –п http://www.zanimaem.ru/spravochnik-zaemshika/sovety/kreditosposobnost-zaemshchika.php

15. Беляев Р.С. Процесс проведение оценки кредитоспособности заемщика [электронная версия]// Журнал «Управление корпоративными финансами» №5(17), доступ свободный – 2013 –  http://beintrend.ru/2011-11-23-18-19-32

16. Ликвидность [электронная версия] //Википедия – свободная энцинклопедия, доступ свободный – 2012 – http://ru.wikipedia.org/wiki/Ликвидность

17. Горелая Н.В. Оценка кредитоспособности заемщика в системе регулирования кредитных рисков //Управление корпоративными финансами. 2011. №6(12). С. 29-41.

18. Методики оценки кредитоспособности физических и юридических лиц [электронная версия] //Анализ финансового состояния предприятия, доступ свободный – 2012 -http://afdanalyse.ru/publ/finansovyj_analiz/ocenka_kreditosposobnosti/metodiki_ocenki_kreditosposobnosti_fizicheskikh_lic/29-1-0-232

19. Финасовый леверидж [электронная версия] //Справочник «Финансовый анализ» - 2012 - http://financial-analysis.ru/methodses/metAFOkofFinLeveridg.html

20. Мамонова И.Д. Как банки оценивают кредитоспособность своих клиентов // Банковская деятельность. - 2010. - № 13

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ А

Тип состояния ликвидности  баланса

Тип состояния ликвидности

Балансовые соотношения

Абсолютная ликвидность (оптимальная)

А1 > П1

А2 > П2

А3 > П3

А4 < П4

Нормальная ликвидность (допустимая)

А1 < П1

А2 > П2

А3 > П3

А4 < П4

Нарушенная ликвидность (недостаточная)

А1 < П1

А2 < П2

А3 > П3

А4 > П4

Кризисное состояние (недопустимая)

А1 < П1

А2 < П2

А3 < П3

А4 > П4


Финансовые коэффициенты ликвидности

Показатель

Способ расчета

Рекомендуемые значения

Комментарий

1. Общий показатель ликвидности

L= (А1 + 0,5А2 + 0,3А3) / (П1 + 0,5П2 + 0,3П3)

L ≥ 1

Показывает способность  предприятия осуществлять расчеты  по всем видам обязательств — как  по ближайшим, так и по отдаленным

2. Коэф-т абсолютной ликвидности

L= А1 / (П1 + П2)

L > 0,2–0,7

Показывает, какую часть  краткосрочной задолженности организация  может погасить в ближайшее время  за счет денежных средств

3. Коэф-т «критической оценки» (быстрой ликвидности)

L = (А1 + А2) / (П1 + П2)

Допустимое 0,7–0,8; желательно L3 ≥ 1,5

Показывает, какая часть  краткосрочных обязательств организации  может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам

4. Коэф-т текущей ликвидности

L = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)

Оптимальное — не менее 2,0

Показывает, какую часть  текущих обязательств по кредитам и  расчетам можно погасить, мобилизовав  все оборотные средства

5. Коэф-т маневренности функционирующего капитала

L = А3 / [(А1+А2+А3) - (П1+П2)]

Уменьшение показателя в  динамике — положительный факт

Показывает, какая часть  функционирующего капитала обездвижена  в производственных запасах и  долгосрочной дебиторской задолженности

6. Коэф-т обеспеченности собственными средствами

L = (П4 - А4) / (А1 + А2 + А3)

Не менее 0,1

Характеризует наличие собственных  оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости


ПРИЛОЖЕНИЕ Б

Финансовые коэффициенты, применяемые для оценки финансовой устойчивости предприятия

Показатель

Способ расчета

Рекомендуемые значения

Комментарий

1. Коэф-т автономии

стр. 490/стр.700

Минимальное пороговое значение — на уровне 0,4. Превышение указывает  на увеличение финансовой независимости, расширение возможности привлечения  средств со стороны

Характеризует независимость  от заемных средств

2. Коэф-т соотношения заемных и собственных средств

(стр. 590 + стр. 690)/ стр.490

Значение должно быть меньше 1,5. Превышение указанной границы  означает зависимость предприятия  от внешних источников средств, потерю финансовой устойчивости (автономности)

Показывает, сколько заемных  средств привлекло предприятие  на 1 рубль вложенных в активы собственных средств

3. Коэф-т обеспеченности собственными средствами

(стр. 490 - стр. 190)/ стр.290

Значение должно быть больше 0,1. Чем выше показатель (0,5), тем лучше  финансовое состояние предприятия

Иллюстрирует наличие  у предприятия собственных оборотных  средств, необходимых для его  финансовой устойчивости

4. Коэф-т финансовой устойчивости

(стр. 490 + стр. 590)/ стр.300

Значение должно быть больше 0,6. Снижение показателей свидетельствует  о том, что предприятие испытывает финансовые затруднения

Показывает, какая часть  актива финансируется за счет устойчивых источников


 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ В

Интегральная балльная оценка финансового состояния предприятия

Показатель финансового  состояния

Рейтинг показателя

Критерий

Условия снижения критерия

высший

низший

1. Коэффициент абсолютной  ликвидности

20

0,5 и выше — 20 баллов

Менее 0,1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,5 снимается 4 балла

2. Коэффициент «критической  оценки»

18

1,5 и выше — 18 баллов

Менее 1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 1,5 снимается по 3 балла

3. Коэффициент текущей  ликвидности

16,5

2 и выше — 16,5 балла

Менее 1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 2 снимается по 1,5 балла

4. Коэффициент автономии

17

0,5 и выше — 17 баллов

Менее 0,4 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,5 снимается по 0,8 балла

5. Коэффициент обеспеченности  собственными средствами

15

0,5 и выше — 15 баллов

Менее 0,1 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,5 снимается по 3 балла

6. Коэффициент финансовой  устойчивости

13,5

0,8 и выше — 13,5 балла

Менее 0,5 — 0 баллов

За каждые 0,1 пункта снижения по сравнению с 0,8 снимается по 2,5 балла


 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ Г

Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2010 г.

   

Коды

Форма № 1 по ОКУД

0710001

 

Дата

31.12.2010

Организация: Открытое акционерное  общество "Сатурн"

по ОКПО

00148990

Идентификационный номер  налогоплательщика

ИНН

1651000027

Вид деятельности

по ОКВЭД

25.11

Организационно-правовая форма / форма собственности: открытое акционерное  общество

по ОКОПФ / ОКФС

  

Единица измерения: млн. руб.

по ОКЕИ

384

Местонахождение (адрес): 423580 Беларусь, Гомельская обл., ОАО “Сатурн”

    

АКТИВ

Код показателя

На начало отчетного периода

На конец отчетного  периода

1

2

3

4

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

      

Нематериальные активы

110

773

578

Основные средства

120

8828425

8319378

Незавершенное строительство

130

1207645

1378072

Доходные вложения в материальные ценности

135

-

-

Долгосрочные финансовые вложения

140

72828

58719

Отложенные налоговые  активы

145

106869

148281

Прочие внеоборотные активы

150

109564

539828

ИТОГО по разделу I

190

10326104

10444856

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

      

Запасы

210

195004

198741

сырье, материалы и другие аналогичные ценности

211

153430

147872

животные на выращивании  и откорме

212

-

-

затраты в незавершенном  производстве (издержках обращения)

213

13742

14741

готовая продукция и товары для перепродажи

214

10337

12101

товары отгруженные

215

6464

9358

расходы будущих периодов

216

8376

11547

прочие запасы и затраты

217

2655

3122

Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям

220

32501

33123

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев после  отчетной даты)

230

364823

338628

в том числе покупатели и заказчики

231

151016

162501

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  в течение 12 месяцев после отчетной даты)

240

462436

727054

покупатели и заказчики

241

147228

299118

Краткосрочные финансовые вложения

250

5146

2303

Денежные средства

260

75299

28868

Прочие оборотные активы

270

58

54

ПРИЛОЖЕНИЯ Г

(продолжение)

ИТОГО по разделу II

290

1135267

1328771

БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)

300

11461371

11773627

                   

ПАССИВ

Код показателя

На начало отчетного периода

На конец отчетного  периода

1

2

3

4

III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ

      

Уставный капитал (85)

410

616401

616401

Собственные акции, выкупленные  у акционеров

411

-

-

Добавочный капитал

420

9862309

10258776

Резервный капитал

430

-

-

в том числе: 

образованные в соответствии с учредительными документами

431

-

-

резервы, образованные в  соответствии с учредительными документами

432

-

-

Нераспределенная прибыль  отчетного года (непокрытый убыток)

470

110

119

ИТОГО по разделу III

490

10478820

10875296

IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

      

Займы и кредиты

510

315014

203835

Отложенные налоговые  обязательства

515

19891

10545

Прочие долгосрочные обязательства

520

8133

3120

ИТОГО по разделу IV

590

343038

217500

V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

      

Займы и кредиты

610

-

-

Кредиторская задолженность

620

328669

317374

в том числе:

поставщики и подрядчики

621

299865

280547

задолженность перед персоналом организации

622

121

113

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

623

8142

18089

задолженность по налогам  и сборам

624

20241

18153

прочие кредиторы

625

300

472

Задолженность перед участниками (учредителям) по выплате доходов

630

65

77

Доходы будущих периодов

640

15132

13960

Резервы предстоящих расходов

650

47

28

Прочие краткосрочные  обязательства

660

295600

349392

ИТОГО по разделу V

690

639513

680831

БАЛАНС

700

11461371

11773624




 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЕ Д

Бухгалтерский баланс на 31 декабря 2011 г.

   

Коды

Форма № 1 по ОКУД

0710001

 

Дата

31.12.2011

Организация: Открытое акционерное  общество "Сатурн"

по ОКПО

00148990

Идентификационный номер  налогоплательщика

ИНН

1651000027

Вид деятельности

по ОКВЭД

25.11

Организационно-правовая форма / форма собственности: открытое акционерное  общество

по ОКОПФ / ОКФС

  

Единица измерения: млн. руб.

по ОКЕИ

384

Местонахождение (адрес): 423580 Беларусь, Гомельская обл., ОАО “Сатурн”

    

АКТИВ

Код показателя

На начало отчетного периода

На конец отчетного  периода

1

2

3

4

I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

      

Нематериальные активы

110

577

414

Основные средства

120

8319377

9017551

Незавершенное строительство

130

1373221

597794

Доходные вложения в материальные ценности

135

-

-

Долгосрочные финансовые вложения

140

58719

51432

Отложенные налоговые  активы

145

148281

133728

Прочие внеоборотные активы

150

544093

758064

ИТОГО по разделу I

190

10444268

10558983

II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ

      

Запасы

210

185641

170525

сырье, материалы и другие аналогичные ценности

211

179081

165338

животные на выращивании  и откорме

212

-

-

затраты в незавершенном  производстве (издержках обращения)

213

3836

3365

готовая продукция и товары для перепродажи

214

508

448

товары отгруженные

215

392

29

расходы будущих периодов

216

1824

1345

прочие запасы и затраты

217

-

-

Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям

220

37128

42631

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев после  отчетной даты)

230

339083

263405

в том числе покупатели и заказчики

231

29556

12104

Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  в течение 12 месяцев после отчетной даты)

240

727102

993073

покупатели и заказчики

241

549161

632829

Краткосрочные финансовые вложения

250

1548

19140

Денежные средства

260

29623

85732

Прочие оборотные активы

270

8694

65851

ПРИЛОЖЕНИЕ Д

(продолжение)

ИТОГО по разделу II

290

1328819

1640357

БАЛАНС (сумма строк 190 + 290)

300

11773087

12199340

                   

Информация о работе Анализ и оценка финансовых рисков предприятия заёмщика коммерческим банком