Рейтинговая оценка деятельности банка

         АВТОНОМНАЯ НЕКОММЕРЧЕСКАЯ ОРГАНИЗАЦИЯ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО  ОБРАЗОВАНИЯ

ЦЕНТРОСОЮЗА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

«РОССИЙСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ КООПЕРАЦИИ»

 

141000, г. Мытищи, ул. В.Волошиной, 12

Институт экономический

Кафедра финансов и статистики

 
 
 
 

                                             Отчет

                        По индивидуальному заданию

             преддипломной производственной  практике

                               в ОАО «Сбербанк России» 

                            Мытищинское отделение

 
 

                                                              Студент(ка) 5 курса ФК 07 оч3 группы

                                                     Специальности 080105 «финансы и  кредит»

                                                                    Специализации «Банковское дело»

                               Васина Евгения Васильевна

 
 
 
 
 
 
 

                                                     Москва 2012

Оглавление

Введение………………………………………………………………………….3

Глава 1. Теоретические основы рейтинговой оценки деятельности КБ……..4

Глава 2. Кредитный рейтинг ОАО «Сбербанк России»………………………14

Глава 3. Проблемы и меры повышения эффективности рейтинговых агентств…………………………………………………………………………..18

Заключение………………………………………………………………………21

Библиография……………………………………………………………………22

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение

     Рейтинг банков - это система оценки их деятельности, основанная на финансовых показателях  работы и данных баланса банка. Рейтинг  банка в целом состоит в  выведении свободной оценки по всем направлениям, которые подергаются  анализу. Суверенный кредитный рейтинг имеет важнейшее значение как для страны, получающей кредиты и займы, так и для ее кредиторов. Он влияет на кредитные рейтинги российских облигаций частных предприятий, рейтинги от дельных ценных бумаг, региональные кредитные рейтинги. В свою очередь "частные" кредитные рейтинги в определенной мере учитываются при определении суверенного кредитного рейтинга страны.

     В условиях притока зарубежных инвестиций в банковскую систему России и  роста конкуренции у банков возникает  необходимость в повышении привлекательности для клиентов. Рейтинговая оценка - важный сигнал для потенциальных инвесторов. В настоящее время деятельность банковского сектора России анализируют четыре ведущие рейтинговые агентства, чьи рейтинги признаны международными финансовыми институтами.

     Это - Standard&Poor's, Fitch, Moody's и Рус-Рейтинг.

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Глава 1. Теоретические основы рейтинговой оценки деятельности КБ

     Важное  место в системе комплексного экономического анализа занимает оценка экономической деятельности на основе рейтинга, как комплексного экономического показателя, учитывающего несколько критериев. Применение рейтинга позволяет быстро и эффективно выбирать делового партнера, принимать адекватные управленческие решения, вследствие чего в мировой практике широко распространены рейтинги предприятий, банков, инвестиционных фондов, страховых компаний.

     Рейтинг банков (англ. bank rating) - система оценки деятельности банков, основанная на сравнении  финансовых показателей работы и  данных баланса разных банков. Критерием  сравнения могут быть: объемные показатели, характеризующие масштаб развития банка; качественные показатели, характеризующие степень надежности банка.

 

     Рейтинг банков   это система оценки их деятельности, основанная на агрегатных показателях и характеристиках.  Рейтинг помогает ранжировать банки по их месту среди других кредитных институтов.

 

     При проведении рейтинга основное внимание обращают на анализ финансовых показателей  деятельности и качество менеджмента.

     Цель  рейтинга - определение степени надежности банка.

Основные подходы  к оценке деятельности банков:

     -       собственный анализ других банков  участников межбанковского рынка; 

     -       независимая экспертиза деятельности  банков специализированными банковскими  агентствами; 

     -       рейтинговые оценки надзорных органов  наиболее объективны.

     Из  широкого диапазона кредитных рейтингов  сначала появились рейтинги облигаций. Многие исследователи полагают, что  их доходность связана больше с рейтингом, нежели с публично доступными данными. Рейтинги облигаций не отражают другие риски, в частности процентный, ассоциируемый с инвестициями в облигации, а также не служат рекомендацией для покупки или продажи конкретных ценных бумаг.

     В ХХ веке появился новый критерий деловой  репутации — рейтинг кредитоспособности. Его разработал в 1900 году финансист-аналитик и издатель Джон Муди, чья система позволяла определять различия между облигациями, выпущенными 250 железнодорожными компаниями США. Позже эта система была распространена на компанию самого Муди (Moody’s), а также на соперничающие промышленные группы, муниципальные органы, банки, а затем и на независимые государства.

     Известно, что рейтинг банка — это  присваиваемая конкретной компанией  оценка его способности отвечать по своим обязательствам в течение  определенного срока.

     Рейтинги являются одним из вариантов анализа, позволяющим получить комплексную оценку финансового состояния коммерческих банков и провести их сравнение в наиболее доступной форме для всех категорий граждан. В получении такой оценки заинтересовано несколько групп участников финансового рынка: банки, клиенты банков — юридические и физические лица, органы банковского надзора.

     Рейтинговые агентства (англ. rating agencies) - международные  и национальные аналитические службы, составляющие интегральные индексы  риска экономических субъектов по степени надежности в качестве заемщиков.

     Рейтинговые агентства и рейтинговые группы оценивают надежность разного рода долговых обязательств и составляют кредитные рейтинги (рейтинги платежеспособности) эмитентов - государство, район (регион), кредитное учреждение (банк), ценная бумага конкретного эмитента.

В настоящее  время в мире известны десятки  рейтинговых агентств, однако на международном  рынке доминируют только четыре концерна, специализирующиеся на рейтингах: три  американских — Moody’s Investors Service, Inc. (Moody’s), Standard & Poor’s Corporation (S&P), Duff & Phelps Credit Ratings Co. (DCR) и один англо-американский — Fitch IВСА (Fitch). Причем S&P и Moody’s обладают доминирующей долей американского рынка и ведут успешный бизнес на международных рынках капитала.

     Компания Moody’s Investors Service появилась в 1900 году. В настоящее время это рейтинговое  агентство является подразделением компании Dun and Bradstreet Inc. и имеет тринадцать отделений в крупнейших городах  мира. Оно обслуживает более 30 тысяч подписчиков своих аналитических обозрений, содержащих рейтинговые оценки более 70 тысяч облигаций 20 тысяч муниципальных образований. Ежегодная прибыль агентства составляет более 350 млн. долларов США. Moody’s выставило рейтинги долговых обязательств эмитентам 80 стран на сумму свыше 14 трлн. Долларов США. В корпоративном секторе оно присвоило рейтинги 400 эмитентам и ежеквартально выдает заключения («кредитное мнение») еще по 800 эмитентам. Оценивая кредитоспособность эмитента, компания делает упор на качественный анализ.

     Крупнейший  в настоящее время концерн  по рейтингу облигаций — Standard & Poor’s Corporation был создан в 1941 году в результате слияния двух компаний (работавших в 1916-м и 1922 годах соответственно). В настоящее время S&P поддерживает суверенные рейтинги 79 государств и нацелен на расширение бизнеса путем поглощений национальных рейтинговых агентств. За время своего существования концерн присвоил в корпоративном секторе рейтинги около 100 компаниям в Великобритании, примерно 70 — во Франции и 13 — в Германии. В его штате — 750 сотрудников в 18 офисах в 12 странах. Ежегодная прибыль S&P составляет более 200 млн. долларов США. Рейтинги этого агентства присвоены долговым обязательствам эмитентов более чем в 70 государствах на общую сумму свыше 10 трлн. Долларов США.

 

     В результате слияния американской фирмы Fitch Investors Service и английского агентства International Bank Credit Analisis (IBCA) в 1997 году свою деятельность начало Fitch IBCA. Сегодня  это агентство является своего рода «третьей силой» на мировом рейтинговом рынке после «большой двойки» — Moody’s и S&P. Fitch IBCA имеет 40 офисов в 75 странах мира. Европейское aгентство IBCA изначально специализировалось на рейтингах банков. Ориентация именно на бaнковские рейтинги в Европе позволила ему занять пустующую рыночную нишу и сформировать портфель рейтингов — агентством оценены около 1 600 финансовых институтов.

     Подтверждением  значительной роли перечисленных агентств служит тот факт, что они имеют  статус национально признанных статистических рейтинговых организаций, присвоенный им Комиссией по ценным бумагам и биржам США. Такой статус сравним с генеральной лицензией на предоставление рейтинговых услуг и усиливает конкурентные преимущества лидеров. Большинство других рейтинговых агентств сосредотачивается на внутренних рынках или на специфических секторах, таких, например, как банковская система. Некоторые специализируются на определенном виде финансовых инструментов.

     Как правило, рейтинговые агентства  создавались в определенные исторические периоды, связанные с бурным развитием финансовых рынков. В последнее время они активно создаются в странах с развивающимися финансовыми рынками, существуют в различных организационно-правовых формах и в основном ориентируются на национальный (местный) рынок.

     Важное  место рейтинговые агентства  занимают в открытии новых рынков капитала, представляя нужную информацию, поскольку имеют доступ к конфиденциальным данным относительно финансового состояния  эмитента и его перспектив. Многие инвесторы, включая банки, менеджеров портфелей ценных бумаг, пенсионные и страховые фонды, полагаются на кредитные рейтинги как на основной источник информации для размещения своих денежных средств. Значение рейтинговых агентств таково, что они могут повлиять на возможность заемщика обслуживать долг путем повышения или снижения рейтинга.

     Международные рейтинговые агентства присваивают  эмиссии долга или эмитенту дискретное значение риска и обозначают эти  категории буквами. Вся инфраструктура рейтингов в итоге пришла к стандарту системы буквенного обозначения, используемой S&P. Впервые этими символами в 1922 году воспользовалась компания Fitch, а в 1960 году право их использования было продано S&P.

     Standard & Poor's:

     AAA — эмитент обладает исключительно высокими возможностями по выплате процентов по долговым обязательствам и самих долгов.

 

     AA—  эмитент обладает очень высокими  возможностями по выплате процентов  по долговым обязательствам и  самих долгов.

 

     A — возможности эмитента по  выплате процентов и долгов оцениваются высоко, но зависят от экономической ситуации.

 

     BBB — платёжеспособность эмитента  считается удовлетворительной.

 

     BB—  эмитент платёжеспособен, но неблагоприятные  экономические условия могут  отрицательно повлиять на возможности  выплат.

 

     B — эмитент платёжеспособен, но  неблагоприятные экономические  условия вероятнее всего отрицательно  повлияют на его возможности  и готовность проводить выплаты  по долгам.

 

     CCC — эмитент испытывает трудности  с выплатами по долговым обязательствам  и его возможности зависят от благоприятных экономических условий.

 

     CC—  эмитент испытывает серьёзные  трудности с выплатами по долговым  обязательствам.

 

     C—  эмитент испытывает серьёзные  трудности с выплатами по долговым  обязательствам, возможно была инициирована  процедура банкротства, но выплаты по долговым обязательствам все еще производятся.

 

     SD — эмитент отказался от выплат  по некоторым обязательствам.

 

     D—  был объявлен дефолт и S&P полагает, что эмитент откажется  от выплат по большинству или  по всем обязательствам.

 

     NR — рейтинг не присвоен.

 

     Fitch Ratings:

 

     AAA — Наивысший уровень кредитоспособности 

 

     AA — Очень высокий уровень кредитоспособности