Взаимодействие  кредита со сбалансированностью  экономики проявляется в его  прямом влиянии и на товарно-денежную сбалансированность. С одной стороны, использование кредита в общественном хозяйстве с соблюдением всех принципов кредитования (без нарушения возвратности и т. д.) способствует увеличению производства товаров. Весьма важно, что в конкурентных условиях и при коммерческой направленности деятельности банков ссуды выдаются предприятиям, у которых производство организовано более эффективно и чьи товары пользуются спросом. Тем самым кредит стимулирует расширение производства товаров, в которых нуждается общество, т. е. способствует расширению емкости рынка с позиции предложения. Однако данное стимулирующее воздействие кредита на эффективность производства в настоящее время, как уже отмечалось, значительно ослаблено вследствие неразвитости рыночных отношений и экономического кризиса.

      С другой стороны, кредит является одним  из основных регуляторов совокупного денежного оборота, а посредством последнего - внутрихозяйственного оборота каждого субъекта экономической деятельности и оборотов денежных доходов населения. Вследствие этого кредит способствует расширению емкости рынка с позиции спроса. Этот аспект роли кредита в рыночных условиях чрезвычайно важен и обусловлен тем обстоятельством, что денежные знаки и платежные средства, обращающиеся в современных денежных системах, имеют кредитный характер. Выполняемую кредитом функцию замещения наличных денег кредитными операциями можно назвать денежной, так как движение кредита непосредственно воздействует на денежную массу, находящуюся в обращении. Реализация данной роли кредита осуществляется посредством централизованного регулирования оборота денег через кредитную сферу с использованием нормы обязательных резервов, учетной ставки и т. д.

      Необходимо  учитывать, что кредитная и денежная сферы характеризуются единством, вследствие чего денежные отношения  в свою очередь существенно влияют на кредитные. Возвратное движение кредита  значительно осложняется в случае замедления денежного оборота или его расстройства, вызванного инфляцией. Так, замедление движения денег вследствие, например, взаимных неплатежей между предприятиями ведет к вовлечению в хозяйственный оборот излишних кредитов и значительному повышению риска их невозврата. В условиях инфляции происходит ускорение оборота кредита за счет перераспределения кредитных ресурсов в сферу обращения, что способствует росту избыточной денежной массы. Ухудшается структура кредитных вложений за счет резкого снижения удельного веса долгосрочных кредитов, что оказывает негативное пролонгированное воздействие на воспроизводственную структуру.

      Особая  роль в воздействии на экономические  процессы принадлежит банковскому кредиту. Известно, что особенность банковской деятельности заключается в том, что при оказании банковских услуг прибыль не создается - она формируется за счет прибыли клиентов, пользующихся услугами банка. Это побуждает банки направлять кредитные ресурсы на финансирование наиболее рентабельных отраслей, предприятий или высокоэффективных мероприятий. В противном случае велик риск не только недополучить ожидаемую прибыль, но и потерять часть собственных средств. В результате, банковский кредит реально способствует структурной перестройке экономики. Более того, банковский кредит в настоящее время выступает как фактор децентрализации управления экономики. Основным инструментом регулирующего воздействия банка на деятельность хозяйствующего субъекта выступает его капитал. Банк устанавливает объемы и условия предоставления и погашения ссуд, применяя в случае нарушения кредитного договора различные экономические санкции или отказывая в дальнейшем предоставлении кредита. Если имеют место серьезные нарушения платежной дисциплины, банк может предпринять действия, прямо регулирующие или контролирующие хозяйственную деятельность заемщика. Таким образом, система банковского кредитования прямо влияет на формирование пропорций производства, поскольку выдача кредитов способствует развитию тех или иных производств. Регулирующее воздействие центрального банка, кредитной политики государства имеет в основном косвенный, корректирующий характер и реализуется через целевое рефинансирование коммерческих банков, нормирование их деятельности и процентную политику.

      По  мере развития рыночных принципов в экономике страны все большую регулирующую роль будет играть коммерческий кредит, который может влиять как на объем и скорость оборота денежной массы через формирование вексельного оборота, так и на эффективность функционирования и заемщика, и кредитора (при условии достаточного развития банковских учетных операций с векселями). С развитием фондового рынка и конверсией внутреннего государственного долга страны в государственные ценные бумаги будут созданы условия для реализации регулирующей роли государственного кредита. Совершая операции с государственными ценными бумагами, центральный банк в развитом рыночном хозяйстве воздействует на ресурсные возможности коммерческих банков, регулируя тем самым объем кредитных вложений.

      Таким образом, регулирующая роль кредита велика и многоаспектна. Реализуя ее, кредит выступает в роли экономического метода управления общественным хозяйством. Децентрализация экономики и переход к рынку значительно повышают роль кредита в этом качестве и он начинает выступать в роли одного из важнейших средств регулирования совокупного денежного оборота. Наряду с этим кредит является особой формой регулирования кругооборота и оборота фондов хозяйствующих субъектов. Как экономический метод управления кредит реализуется через порядок кредитования, т. е. условия предоставления и погашения ссуд. Поэтому экономические институты, организующие кредитные отношения, в силу объективности своей деятельности могут оказывать как положительное, так и отрицательное регулирующее воздействие.

      Будучи  вовлеченными в хозяйственный оборот на основе кредита, временно свободные  средства обеспечивают непрерывность  смены форм производственных фондов, способствуют производству и реализации продукции. Таким образом, кредит дает возможность рационально организовать оборот средств предприятий, не отвлекая значительные ресурсы в денежные фонды на создание запасов сырья и материалов. Кроме того, кредит способствует повышению эффективности производства, укреплению хозрасчета посредством своих стимулирующих качеств, обусловленных возвратностью, срочностью и платностью кредита. Для выполнения условий кредитного договора предприятию необходимо целесообразно и эффективно использовать взятые в кредит средства, предпринять усилия по ускорению их оборота. В то же время нельзя переоценивать стимулирующую роль кредита. Хотя кредитные отношения объективно создают предпосылки для повышения эффективности хозяйственной деятельности заемщика, реализация этих предпосылок в конкретной сделке определяется многими факторами (и не только экономического характера), зависящими как от заемщика, так и обусловленными общими экономическими условиями. В настоящее время, например, нередко причинами невозврата ссуд выступают трудности реализации товаров вследствие сужения спроса на них в условиях значительной инфляции, разрушения единого экономического пространства, роста взаимной задолженности и т. д.

      Функционирование  хозяйствующих субъектов в рыночных условиях на принципах самофинансирования означает, что расширение воспроизводства должно осуществляться преимущественно за счет внутренних источников предприятий - прибыли и амортизационных отчислений. Однако самофинансирование имеет объективные границы, которые обусловлены ограниченностью внутренних источников финансирования. В рыночном хозяйстве в условиях конкуренции кредитных учреждений и широкого спектра услуг по кредитованию кредит является относительно легкодоступным и надежным источником свободных ресурсов, и взятие денежных средств в ссуду нередко выгоднее накопления или расходования собственных ресурсов.

      Таким образом, кредит является важнейшим  источником формирования основных и оборотных средств хозяйственных единиц. В последние годы с развитием рыночных отношений эта роль возрастает, так как сокращается удельный вес бюджетных ассигнований на цели развития производства, которые занимают неадекватное требованиям рынка место в структуре расходов государственного бюджета. Однако в условиях высокой инфляции реализация данной роли кредита существенно затруднена вследствие ухудшения структуры кредитных вложений, т. е. перелива кредитных ресурсов в сферу обращения и значительного снижения сроков предоставления кредитов. С развитием фондового рынка расширяется роль кредита как источника увеличения собственных средств хозяйствующих субъектов: доходы предприятий формируются в числе прочих источников за счет процентов по депозитам, доходов по акциям, облигациям и другим ценным бумагам. При акционировании предприятий кредит является также источником капитальных вложений¹⁵.

      Итак, кредитные и хозрасчетные отношения тесно взаимосвязаны. Характер и степень этой взаимосвязи дают основание некоторым экономистам рассматривать кредит как хозрасчетную категорию, т. е. относить сферу его функционирования целиком к системе хозрасчета. Однако роль кредита выходит за рамки хозрасчетных отношений, например, в таких его формах, как государственный и потребительский. 
 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

      В заключении работы подведем итоги проведенного нами исследования.

      Кредит  играет специфическую роль в экономике: он не только обеспечивает непрерывность производства, но и ускоряет его. Кредит содействует экономии издержек обращения. Это достигается за счёт:

      а) сокращения расходов, но изготовлению, выпуску, учёту и хранению денежных знаков, ибо значит, часть наличных денег оказывается ненужной;

      б) ускорения обращения денежных средств, многократного использования свободных денежных средств;

      в) сокращения резервных фондов.

      Роль  кредита в различных фазах  экономического цикла не одинакова. В условиях экономического подъема, достаточной экономической стабильности кредит выступает фактором роста. Перераспределяя огромные денежные и товарные массы, кредит питает предприятия дополнительными ресурсами. Его негативное воздействие может, однако, проявиться в условиях перепроизводства товаров. Особенно заметно такое воздействие в условиях инфляции. Новые платежные средств, входящие посредством кредита в оборот, увеличивают и без того избыточную массу денег, необходимых для обращения.

      Кредит  вне зависимости от своей социальной стороны выполняет определенные функции, такие как регулирование объема совокупного денежного оборота, перераспределение денежных средств на условиях их последующего возврата, аккумуляция временно свободных денежных средств. На рынке реализуются в основном следующие формы кредита: а) коммерческий; б) банковский; в) потребительский; г) ипотечный; д) государственный; е) международный.

      Они отличаются друг от друга составом участников, объектом ссуд, динамикой, величиной процента, сферой функционирования и т. д.

     Основная  роль кредита заключается в аккумуляции временно свободных денежных средств и направление их в те сектора рыночной экономики, которые находятся на стадии подъема, они перспективны и способны приносить доход. Кроме этого кредитные институты осуществляют и многие другие функции. Данное перераспределение происходит через специализированные кредитные институты, которые несут в себе ряд определенных и вполне конкретных функций. Это четко организованный и работающий сектор экономики.

      В настоящее время денежно-кредитная  сфера в России переживает, как, впрочем, и остальные государства, нелегкие времена.

      На  современном этапе Центральный  банк РФ использует все вышеперечисленные инструменты денежно-кредитного регулирования. И особенно приятно заметить тот факт, что главными методами, применяемыми Центробанком, стали экономические.

      Важнейшим способ решения проблемы преодоления  инфляции в течение последних лет служит осуществление жесткой денежно-кредитной политики, прежде всего путем ограничения совокупного спроса. Мерами призванными ограничить возможности предоставления ссуд коммерческим банкам и тем самым оказать влияние на снижение объема платежеспособного спроса. Активная денежно-кредитная политика позволила добиться положительных результатов, правда, цена этих успехов весьма велика. Это, прежде всего огромный спад производства, одной из причин которого является уменьшение платежеспособного спроса. Проводимая денежно-кредитная политика оказывает воздействие лишь на сферу обращения и не предусматривает непосредственного положительного влияния на сферу производства.

      В этой связи необходимо осуществить  поворот к использованию кредита  в качестве важного рычага роста производства и предложения товаров, что будет способствовать снижению инфляции.

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Архипов А.И. Экономика: учебное пособие. - М.: Проспект, 2008.
2. Банковское кредитование: правовые гарантии возврата кредитов // Экономика и жизнь. - 2009. - № 27.
3. Басовский Л. Е. Прогнозирование и планирование в условиях рынка: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2008.
4. Бородин А.Ф. Актуальные проблемы и перспективы развития региональных банков // Деньги и кредит. № 1. 2009. С. 27-32.
5. Бункина М. К. Национальная экономика: Учебное пособие. - М.: Дело, 2009.
6. Глазьев С. ЦБ РФ: цена «независимости» // Российский экономический журнал. 2009. №№ 5-6.
7. Градов А.П. Национальная экономика: Курс лекций. - СПб: Специальная литература, 2009.
8. Жуков Е.Ф. Банки и банковские операции: учебник для вузов. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2008.
9. Казаков А.А., Минаев Н.В. Экономика. Учебное пособие. - М.: Тандем, 2007.
10. Карлоф Б. Деловая стратегия: концепция, содержание, символы. - М.: Экономика, 2009.
11. Куликов Л. Банки и их роль в экономике. - М.: Финансы и статистика, 2009.
12. Лебедев О.Г., Филиппов Г.Ф. Основы экономики. Учебное пособие. - СПб.: МиМ, 2007.
13. Маневич В., Козлова Е. Альтернативная модель денежно-кредитной политики // Деньги и кредит. 2006. № 12.
14. Матовников М.Ю. О пользе банковской конкуренции // Банковское дело.  2010. № 3. С. 35-40.
15. Никитина В. Подорожают ли кредиты // Аргументы и факты. - 2010. - № 6. - С. 10.
16. Россия в цифрах: краткий статистический справочник. - М.: Финансы и статистика. 2010.
17. Хонко Я. Планирование и контроль капиталовложений. - М.: Экономика, 2008.
18. Чекмарева Е.Н. Лакшина О.А., Меркурьев И.А. Финансовый рынок России: итоги и проблемы развития // Деньги и кредит. - 2009. - № 6.
19. Черныш Е.А. Прогнозирование и планирование в условиях рынка: Учебное пособие. - М.: ПРИОР, 2006.
20. Эриашвили Н.Д. Банковская система РФ. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009.
21. Ямпольский М.М. Об особенностях и проблемах денежно-кредитной политики // Деньги и кредит. 2009. № 8.