Учет торговых ценных бумаг

          1) финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием её изменения в качестве прибыли или убытка;

          2) финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи;

          3) финансовые активы, удерживаемые до срока погашения. 

          Признание и прекращение  признания торговых ценных бумаг 

          Торговые ценные бумаги признаются в отчётности на дату, когда возникает обязательство  по их приобретению.

          Признание и прекращение  признания операций приобретения и  реализации торговых ценных бумаг, имеющих регулярный характер, осуществляется по дате совершения сделки (дата подписания контракта) или дате расчёта (дата платежа).

          Используемый метод  должен применяться последовательно  в отношении всех операций приобретения и реализации торговых ценных бумаг, относящихся к одной и той же категории финансовых активов.

          Банк прекращает признание, т. е. списывает с баланса  ценные бумаги, если переданы договорные права на получение денежных потоков. В таких случаях, как правило, банк передаёт все риски и выгоды, связанные с ценными бумагами. В некоторых случаях, таких как операции РЕПО, банк передаёт ценные бумаги, продавая их, но не списывает их с баланса, так как основные риски и выгоды от ценных бумаг остаются у него. 

          Оценка  стоимости торговых ценных бумаг 

          Торговые ценные бумаги первоначально оцениваются  по справедливой стоимости.

          Для торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием её изменения  в качестве прибыли или убытка, первоначальная справедливая стоимость состоит из цены приобретения ценных бумаг.

          Для торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для  продажи, первоначальная справедливая стоимость состоит из цены приобретения ценных бумаг и фактических затрат по совершению данных сделок (выплаченные брокерские и биржевые комиссионные и аналогичные затраты). 
 

          Пример 1

          Банк приобрёл ценные бумаги по рыночной цене 10 000 руб. Для  осуществления сделки банк платил брокеру 100 руб. Производятся следующие проводки:

          а) ценные бумаги классифицируются как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием её изменения в качестве прибыли или убытка.

          Покупка ценных бумаг  по рыночной цене 10 000 руб.:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 10 000 руб.,

          К-т — денежные средства — 10 000 руб.

          Отражение комиссионного  платежа брокеру:

          Д-т — комиссионный расход — 100 руб.,

          К-т — денежные средства — 100 руб.;

          б) ценные бумаги классифицируются как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

          Покупка ценных бумаг  по рыночной цене 10 000 руб.:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 10 000 руб.,

          К-т — денежные средства 10 000 руб.

          Отражение комиссионного  платежа брокеру:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 100 руб.,

          К-т — денежные средства — 100 руб.

          Если по приобретённым ценным бумагам уже начислены проценты, то эти проценты не включаются в стоимость ценных бумаг, а учитываются отдельно. 

          Пример 2

          Банк приобрёл ценные бумаги по цене 10 500 руб., включая начисленные  проценты в сумме 500 руб.:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 10 000 руб.,

          Д-т — начисленные  проценты к получению — 500 руб.,

          К-т — денежные средства — 10 500 руб.

          Справедливая стоимость  ценных бумаг определяется на основании  их рыночных котировок. В случае невозможности  получения рыночных котировок справедливая стоимость определяется с использованием ценовых моделей или методов дисконтирования потоков денежных средств.

          В случае использования  методов дисконтирования потоков  денежных средств предполагаемые будущие  потоки определяются на основании наиболее вероятного прогноза руководства банка, а в качестве ставки дисконтирования используется рыночная ставка по состоянию на отчётную дату по финансовому инструменту с аналогичными условиями. В случае использования ценовых моделей исходные данные определяются на основании рыночных показателей по состоянию на отчётную дату.

          После первоначального  признания все торговые ценные бумаги оцениваются по их справедливой стоимости  на дату переоценки или составления  отчётности. Исключение составляют ценные бумаги, которые не имеют рыночных котировок на активно функционирующем рынке и справедливую стоимость которых нельзя определить с достаточной степенью уверенности. Подобные ценные бумаги классифицируются как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

          Размер прибыли или убытка от переоценки определяется следующей формулой:

          справедливая стоимость  на дату переоценки – – балансовая стоимость – амортизация премии или + амортизация дисконта.

          Справедливая стоимость  — это сумма проведённой стоимости  всех ожидаемых будущих купонных платежей и номинальной стоимости, которые дисконтированы по текущей эффективной процентной ставке (рыночной ставке на дату переоценки).

          Амортизированная  стоимость — это сумма проведённой  стоимости всех ожидаемых будущих  купонных платежей и номинальной стоимости, которые дисконтированы по первоначальной эффективной процентной ставке.

          Под премией понимается отрицательная разница между  номинальной стоимостью и ценой  покупки ценных бумаг.

          Дисконт — это  положительная разница между  номинальной стоимостью и ценой покупки ценных бумаг.

          И премия, и дисконт  должны быть амортизированы и отнесены на доходы и расходы.

          Прибыли и убытки, возникающие при изменении справедливой стоимости торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием её изменения в качестве прибыли или убытка, отражаются в отчёте о прибылях и убытках.

          Прибыли и убытки, возникающие при изменении справедливой стоимости торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, отражаются в составе собственных средств. 

          Пример 3

          1 января банк приобрёл ценные бумаги по цене 10 500 руб., номинальная стоимость составляет 10 000 руб. (премия 500 руб. = 10 500 руб. – 10 000 руб.). 31 января банк делает переоценку ценных бумаг по справедливой стоимости 10 700 руб. Сумма амортизации премии за январь составила 50 руб. Ценные бумаги классифицированы как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости, с признанием её изменения в качестве прибыли или убытка. Сумма переоценки составит 150 руб. (10 700 – 10 500 – 50).

          Производятся следующие  проводки.

          1 января — покупка  ценных бумаг:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 10 000 руб.,

          Д-т — премия торговых ценных бумаг — 500 руб.,

          К-т — денежные средства — 10 500 руб.

          31 января — переоценка:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 150 руб.,

          К-т — доход  от операций с торговыми ценными  бумагами — 150 руб.

          Если бы ценные бумаги классифицировались как финансовые активы, имеющиеся в наличии для  продажи, то последняя проводка была бы следующей.

          31 января — переоценка:

          Д-т — торговые ценные бумаги — 150 руб.,

          К-т — резерв переоценки ценных бумаг — 150 руб.

          В случае отрицательной  переоценки ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, оцениваемые  по справедливой стоимости с признанием её изменения в качестве прибыли или убытка (снижение справедливой стоимости), делается следующая проводка:

          Д-т — расход от операций с торговыми ценными  бумагами,

          К-т — торговые ценные бумаги.

          Рассмотрим проводки при последующей переоценке ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

          В случае отрицательной  переоценки ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся  в наличии для продажи:

          Д-т — резерв переоценки ценных бумаг,

          К-т — торговые ценные бумаги.

          Если переоценка конкретных ценных бумаг или портфеля ценных бумаг, классифицированных как  финансовые активы, имеющиеся в наличии  для продажи, производится впервые  и результат переоценки отрицательный, то убыток от переоценки относится к расходам текущего периода:

          Д-т — расход от операций с торговыми ценными  бумагами,

          К-т — торговые ценные бумаги.

          В дальнейшем, в случае повышения справедливой стоимости  этих ценных бумаг, возникающая прибыль  относится к доходам текущего периода в размере ранее признанного  расхода.

          При продаже финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи, получении средств по ним или их выбытии каким-либо другим образом накопленная прибыль или убыток по ним, отражённый в разделе собственных средств, переносятся в отчёт о прибылях и убытках. Производится следующая проводка:

          Д-т — резерв переоценки ценных бумаг,

          К-т — доход  от операций с торговыми ценными  бумагами. 
 
 
 
 
 

          Заключение

          Фондовый рынок, представляющий собой составную часть рынка  финансовых активов, является сложной  системой экономических отношений, обеспечивающей баланс интересов участников рынка ценных бумаг.

          Приоритетной задачей  фондового рынка является создание условий, необходимых для обеспечения  инвестиционной активности в национальной экономике - решение задач мобилизации  и эффективного перераспределения инвестиционных ресурсов страны. Обеспечение гибкого межотраслевого движения инвестиционных ресурсов, максимально возможного притока национальных и зарубежных инвестиций на российские предприятия, формирование необходимых условий для стимулирования накопления и трансформации сбережений в инвестиции имеет принципиальное значение для российского рынка ценных бумаг.

          Современный российский фондовый рынок представляет собой  один из развивающихся рынков, характеризующийся  ограниченным числом листинговых ценных бумаг при значительном общем количестве акционерных обществ и небольшим числом голубых фишек, составляющих основной объем операций на рынке. Несмотря на прибыльность и финансовую устойчивость ряда российских компаний, их ценные бумаги торгуются на рынке со значительным дисконтом. Все это свидетельствует о необходимости развития инфраструктуры рынка. Вместе с тем, российский фондовый рынок, начинает играть все большую роль в реализации прав собственности, становится важным источником доходов граждан и обеспечения их участия в управлении акционерными обществами.

          Современные торговые системы представляют базисный элемент  инфраструктуры фондового рынка, находящийся  в настоящее время в состоянии  активного развития, обусловленного стремительным проникновением новейших телекоммуникационных и компьютерных технологий во все сферы жизни человека. Наиболее ярко этот процесс проявляется в становлении и функционировании организованных рынков ценных бумаг. Развитие электронной торговли создало технологические предпосылки для интеграции организаторов торговли ценными бумагами из разных стран и образования транснациональных торговых систем. Революционное воздействие на международные финансовые рынки оказала глобальная компьютерная сеть Интернет, позволившая миллионам людей включиться в процесс глобального инвестирования, сделав для них доступными операции, которые прежде могли осуществляться только профессиональными организациями. Технологический прорыв привел к возникновению новых видов торговых систем, обеспечение эффективного функционирования которых является одной из приоритетных задач государства.