Анализ бухгалтерского баланса

    

2.2. Проведение  анализа бухгалтерского баланса  на примере предприятия ООО «Беркут»

     На основании бухгалтерского баланса предприятия ООО «Беркут» за 2010 год (Приложение I) составим сравнительный аналитический баланс на начало и конец отчетного года с помощью проведения горизонтального и вертикального анализов (Таблица 2), сгруппируем активы по степени ликвидности, а пассивы по срочности погашения (Таблица 3) и рассчитаем отдельные показатели для оценки финансовой устойчивости (Таблица 4). По завершению анализов подведем итог о финансовом состоянии данного предприятия.

 

    Расчеты при горизонтальном анализе:

Графа 3 «на  начало периода»

А1, П1, Б1 = величина из бухгалтерского баланса на начало отчетного года.

Графа 4 «на  конец периода»

А2, П2, Б2 = величина из бухгалтерского баланса на конец отчетного года.

Графа 5 «изменения» 

∆А = А2 – А1

∆П = П2 – П1

∆Б = Б2 – Б1

Графа 6 «в % к величине на начало года»

(∆А/А1)*100%

(∆П/П1)*100%

(∆Б/Б1)*100%

     Расчеты при вертикальном анализе:

Графа 7 «на  начало периода»

(А1/Б1)*100%

(П1/Б1)*100%

Б = 100

Графа 8 «на  конец периода»

(А2/Б2)*100%

(П2/Б2)*100%

Б = 100

Графа 9 «изменения»

(А2/Б2)*100% – (А1/Б1)*100%

(П2/Б2)*100% – (П1/Б1)*100%

Б = 0

Графа 10 «в % к изменению итога баланса»

(∆А/∆Б)*100%

(∆П/∆Б)*100%

Б = 100

 

 

 

 

 

Таблица 2

Сравнительный аналитический баланс

Наименование статей	Код	Горизонтальный анализ				Вертикальный анализ
		на начало периода	на конец периода	изменения (+,-)	в % к величине на начало года	на начало периода	на конец периода	изменения (+,-)	в % к изменению итога баланса
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы	110	377	43	-334	-88,59	0,01	0,001	-0,009	-0,06
Основные средства	120	1168523	1313243	144720	12,38	31,1	30,69	-0,41	27,76
Незавершенное строительство	130	78175	79526	1351	1,73	2,08	1,86	-0,22	0,26
Долгосрочные финансовые вложения	140	51337	219566	168229	327,69	1,37	5,13	3,76	32,27
Отложенные налог.активы	145	-	4248	4248	0	0	0,1	0,1	0,81
Итого по разделу  I	190	1298412	1616626	318214	24,51	34,56	37,79	3,23	61,04
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы	210	1161560	1273017	111457	9,59	30,92	29,75	-1,17	21,38
в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	395015	437080	42065	10,65	10,51	10,22	-0,29	8,07
затраты в незавершенном  производстве	213	547804	805168	257364	46,98	14,58	18,82	4,24	49,37
готовая продукция и товары для перепродажи	214	72019	24838	-47181	-65,51	1,92	0,58	-1,34	-9,05
товары отгруженные	215	12340	5432	-6908	-55,98	0,33	0,13	-0,2	-1,32
расходы будущих периодов	216	134382	499	-133883	-99,63	3,58	0,01	-3,57	-25,68
НДС по приобретенным ценностям	220	50807	73175	22368	44,02	1,35	1,71	0,36	4,29
Дебиторская задолженность  долгосрочная	230	113506	279815	166309	146,52	3,02	6,54	3,52	31,9
Дебиторская задолженность  краткосрочная	240	811247	726521	-84726	-10,44	21,59	16,98	-4,61	-16,25
в том числе: покупатели и заказчики	241	705431	598328	-107103	-15,18	18,78	13,98	-4,8	-20,54
Краткосрочные финансовые вложения	250	260013	256509	-3504	-1,35	6,92	6	-0,92	-0,67
Денежные средства	260	52203	43026	-9177	-17,58	1,39	1	-0,39	-1,76
Прочие оборотные активы	270	9220	9579	359	3,89	0,24	0,22	-0,02	0,07
Итого по разделу  II	290	2458556	2661642	203086	8,26	65,44	62,21	-3,23	38,96
Стоимость имущества	300	3756968	4278268	521300	13,87	100	100	0	100
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал	410	353646	354678	1032	0,29	9,41	8,29	-1,12	0,2
Добавочный капитал	420	1506524	1479314	-27210	-1,81	40,1	34,58	-5,52	-5,22
Резервный капитал	430	5025	10398	5373	106,92	0,13	0,24	0,11	1,03
в том числе: резервы, образованные с  учредительными документами	432	5025	10398	5373	106,92	0,13	0,24	0,11	1,03
Нераспределенная прибыль	470	101450	203490	102040	100,58	2,7	4,76	2,06	19,57
Итого по разделу  III	490	1966645	2047880	81235	4,13	52,35	47,87	-4,48	15,58
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты	510	-	160368	160368	0	0	3,75	3,75	30,76
Отложенные налоговые  обязательства	515	-	47583	47583	0	0	1,11	1,11	9,13
Прочие долгосрочные обязательства	520	108102	91928	-16174	-14,96	2,88	2,15	-0,73	-3,1
Итого по разделу  IV	590	108102	299879	191777	177,4	2,88	7	4,12	36,79
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты	610	401755	610335	208580	51,92	10,69	14,26	3,57	40,01
Кредиторская задолженность	620	1120780	1181536	60756	5,42	29,83	27,62	-2,21	11,65
в том числе: поставщики и подрядчики	621	169143	125638	-43505	-25,72	4,5	2,94	-1,56	-8,34
задолженность перед персоналом организации	622	23836	24616	780	3,27	0,63	0,57	-0,06	0,15
задолженность перед гос.внебюджетными фондами	623	7920	9873	1953	24,66	0,21	0,23	0,02	0,37
задолженность по налогам  и сборам	624	78257	52740	-25517	-32,61	2,08	1,23	-0,85	-4,89
прочие кредиторы	625	841624	968669	127045	15,09	22,4	22,64	0,24	24,37
Задолженность участникам по выплате доходов	630	1757	2110	353	20,09	0,05	0,05	0	0,07
Доходы будущих периодов	640	95201	91547	-3654	-3,84	2,53	2,14	-0,39	-0,7
Резервы предстоящих расходов и платежей	650	1298	2670	1372	105,7	0,03	0,06	0,03	0,26
Прочие краткосрочные  обязательства	660	61430	42311	-19119	-31,12	1,63	1	-0,63	-3,67
Итого по разделу  V	690	1682221	1930509	248288	14,76	44,77	45,12	0,35	47,63
Итого источников имущества	700	3756968	4278268	521300	13,87	100	100	0	100

 

     По результатам  данных проведенного анализа  можно дать оценку финансового  состояния предприятия и сделать  вывод, как изменилась его хозяйственная  деятельность в течение года.

      Рассматривая  актив в горизонтальном анализе, мы видим, что за прошедший год имущество предприятия по учетной балансовой оценке увеличилось на 521000 рублей (13,87%) относительно величине на начало периода, что в целом характеризует бизнес как развивающийся. С точки зрения структуры активов наблюдаемое увеличение произошло в основном за счет роста оборотных активов на 203086 рублей (8,26%), в то же время повышение внеоборотных активов за аналогичный период составило в изменении 318214 рублей (24,51%). Это объясняется тем что в составе имущества преобладают основные средства, показывающие положительные изменения на 144720 рублей (12,38%) и долгосрочные финансовые вложения на конец отчетного периода увеличились на 168229 рублей, что в общем может положительно характеризовать наличие и развитие производственного потенциала организации.

     В увеличении  оборотных средств наибольшая  доля приходится на запасы, которые  выросли на 111457 рублей (9,59%) и на  дебиторскую задолженность, которая  по сравнению с началом года  увеличилась на 166309 рублей, это говорит  об увеличении производства и  реализации продукции на условиях  отсрочки платежа. В разделе  анализируемого баланса «Оборотные  активы» можно увидеть на конец  года увеличение НДС по приобретенным  ценностям на 22368 рублей (44,02%) и прочих  оборотных средств в размере 359 рублей (3,89%). Если рассмотреть этот раздел, то здесь же в структуре запасов наблюдается:

• увеличение сырья и материалов на 42065 рублей (10,65%);
• увеличение затрат в незавершенном производстве величиной в 257364 рубля (46,98%);
• спад готовой продукции на 47181 рубль (-65,51%);
• отрицательное изменение товаров отгруженных на 6908 рублей (-55,98%);
• уменьшение расходов будущих периодов, составляющее -133883 рубля (-99,63%).

Так же в составе оборотных  средств видно уменьшение дебиторской  краткосрочной задолженности на 84726 рублей (-10,44%), в том числе покупатели и заказчики понизили ее на 107103 рубля (-15,18%) от величины на начало года. Что  касается денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, то их рост упал на 9177 рублей (-17,58%) и 3054 рубля (-1,35%). Тем не менее, все это дало положительное изменение общей величины оборотных активов с 2458556 рублей до 2661642 рубля, что составило 8,26% роста.

     В пассиве  собственный капитал организации  в общем итоге составил на  конец отчетного периода 2047880 рублей, что показало его увеличение  по сравнению с началом года  на 81235 рублей (4,13%). Уменьшение добавочного  капитала на 27210 рублей (-1,81%) может  быть связано с реорганизацией  бизнеса. Наибольшую долю собственных  средств составляет нераспределенная  прибыль , которая увеличилась на 102040 рублей (100,58%) т.е. в 2 раза, что свидетельствует о вложении прибыли в развитие организации. Резервный капитал увеличился за год на 5373 рубля, который включил в себя резервы образованные с учредительными документами.

     В заемных  источниках преобладают долгосрочные  и краткосрочные займы и кредиты,  составляющие в конце отчетного  периода 160368 рублей и 610335 рублей. Размер кредиторской задолженности  за год возрос на 60756 рублей (5,42%), это уменьшает финансовую устойчивость  организации, а с другой стороны   увеличивает долю бесплатных  источников финансирования бизнеса  за счет средств других организаций. Такое изменение кредиторской задолженности связано с появление задолженности перед персоналом в организации в размере 780 рублей, задолженности перед государственными внебюджетными фондами – 1953 рубля. В то же время организация увеличила задолженность участникам по выплате доходов на 353 рубля (20,09%) и снизила доходы будущих периодов на 3654 рубля (-3,84%).

     В итоге  заемный капитал всего составил  на начало года 1583965 рублей, а на  конец – 1834182 рубля, таким образом,  увеличившись на 250217 рублей. Такой  уровень заемного капитала говорит  о том, что предприятие находится  в долговой зависимости, а значит высок риск его неплатежеспособности. И рост кредиторской задолженности свидетельствует что организация испытывает недостаток в собственных оборотных средствах, и ее текущая деятельность финансируется в основном за счет привлеченных средств.

     Относительные величины вертикального анализа в активах показывают, что в структуре их баланса значительная доля принадлежит оборотным активам, которые составили на начало года 65,44% от их общей величины и к концу года составили 62,21%, прослеживается тенденция уменьшения доли этого вида активов на 3,23%. В их составе денежные средства по сравнению с началом года – 1,39% уменьшились на 0,39% и на конец года стали равны 1%. Замедление роста доли денежных средств свидетельствует об ухудшении ликвидности предприятия и достаточно эффективном их использовании. За рассматриваемый период наблюдается тенденция уменьшения запасов в оборотных активах с 30,92% до 29,75%. Так же уменьшаемым видом являются краткосрочные финансовые вложения: на начало года составляли 6,92%, на конец – 6%. Долгосрочная же дебиторская задолженность на конец года увеличилась по сравнению с началом года почти в 2 раза и составила 6,54%. Таким образом оборотные активы характеризуются незначительной долей запасов и ростом доли долгосрочной дебиторской задолженности, что может привести к снижению платежеспособности и ухудшению ликвидности активов.

     Итог внеоборотных активов на начало отчетного года составлял 34,56%, а к концу увеличился на 3,23% и составил 37,79%. Увеличение произошло не смотря на небольшое снижение доли основных средств, которые были равны на начало года 31,1%, а к концу – 30,7% и связано это в основном с ликвидацией устаревшего оборудования. В то же время значительное увеличение долгосрочных финансовых вложений за год с 1,37% до 5,13% указывает на отвлечение средств из основной производственной деятельности.

     В пассиве  за анализируемый период произошло  снижение собственного капитала  в течение года с 52,32% до 47,87%, таким образом в конце года организация будет зависеть от лиц, предоставивших ему займы и кредиты. Наблюдается увеличение нераспределенной прибыли, составляющей на начало года 2,7%, а на конец – 4,76%, которое говорит о расширении возможностей пополнения оборотных средств для ведения нормальной хозяйственной деятельности.

     Удельный вес долгосрочных обязательств на начало  отчетного периода составил 2,88%, в дальнейшем значительно увеличился и составил на конец года 7%. А краткосрочные обязательства на начало года были равны 44,77%, а затем увеличились на 0,35%. В них кредиторская задолженность в относительной величине снизилась с 29,83% до 27,62% за счет уменьшения задолженности по налогам и сборам, задолженности перед персоналом организации и прочих  кредиторов. Это может положительно влиять на мобилизацию внутренних ресурсов на оплату кредиторской задолженности.

     В общем  итоге заемный капитал увеличился  на 0,73%, т.к. на начало периода  составлял 42,15%, а на конец –  42,88% по отношению к их абсолютным  величинам, а следовательно организация более развивается с помощью заемных средств других предприятий, чем самостоятельно.    

     Для  анализа ликвидности баланса рассмотрим следующие виды активов и пассивов:

А1 – наиболее ликвидные активы

А2 – быстрореализуемые активы

А3 – медленнореализуемые активы

А4 – труднореализуемые активы

П1 – наиболее срочные обязательства

П2 – краткосрочные пассивы

П3 – долгосрочные пассивы

П4 – постоянные пассивы

Таблица 3

Анализ  ликвидности баланса

Актив	Код	На начало периода	На конец периода	Пассив	Код	На начало периода	На конец периода
1	2	3	4	6	7	8	9
Наиболее ликвидные активы (А1)	250 260	260013 52203	256509 43026	Наиболее срочные обязательства (П1)	620	1120780	1181536
Быстро реализуемые активы (А2)	240	811247	726521	Краткосрочные пассивы (П2)	610 630 660	401755 1757 61430	610335 2110 42311
Медленнореализуемые активы (А3)	210 220 230 270	1161560 50807 113506 9220	1273017 73175 279815 9579	Долгосрочные пассивы (П3)	590 640 650	108102 95201 1298	299879 91547 2670
Труднореализуемые активы (А4)	190	1298412	1616626	Постоянные пассивы (П4)	490	1966645	2047880
Баланс		3756968	4278268	Баланс		3756968	4278268

     Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по пассиву и активу.

     Абсолютно ликвидным баланс считается если:

А1 > П1

А2 > П2

А3 > П3

А4 < П4

     Следуя вышеуказанным принципам по таблице 3 «Анализ ликвидности баланса» можно сказать, что анализируемый баланс данного предприятия не считается абсолютно ликвидным и в той или иной степени отличается от него. Это объясняется несоответствием одного из неравенств, где А1 < П1 и на начало и на конец отчетного года. Т.е. наиболее ликвидные активы не могут погасить наиболее срочные обязательства, что в дальнейшем не характерно для развития хозяйственной деятельности предприятия.

     Для полного  определения оценки финансового  состояния организации следует  провести анализ финансовой устойчивости с помощью расчета определенных коэффициентов:

U1 – коэффициент капитализации

U2 – коэффициент обеспечения собственными источниками финансирования

U3 – коэффициент финансовой независимости

U4 – коэффициент финансирования

U5 – коэффициент финансовой устойчивости

     Расчеты коэффициентов:

U1 = (с.590 + c.690)/c.490; U ≤ 1,5

U2 = (с.490 – c.190)/c.290; 0,1 ≤ U ≥ 0,5

U3 = с.490/c.700; 0,4 ≤ U ≤ 0,6

U4 = c.490/(c.590 + c.690); 1,5 ≥ U ≥ 0,7

U5 = (c.490 + c.590)/c.700; U ≥ 0,6

 

 

Таблица 4

Анализ  финансовой устойчивости

№	Наименование показателя	На начало периода	На конец периода	Отклонение (+,-)
1	2	3	4	5
1	Коэффициент капитализации (U1)	0,910	1,089	0,179
2	Коэффициент обеспечения  собственными источниками финансирования (U2)	0,272	0,162	-0,11
3	Коэффициент финансовой независимости (U3)	0,523	0,479	-0,044
4	Коэффициент финансирования (U4)	1,098	0,918	-0,18
5	Коэффициент финансовой устойчивости (U5)	0.552	0,549	-0,003