Финансовый анализ и его роль в бухгалтерском учете

Рис.1. Схема подсчета резервов увеличения прибыли от реализации продукции¹

 

 

 

 

 

2. Практический аспект бухгалтерского учёта и его связи с финансовым анализом в ООО «Развитие».

2.1. Общая характеристика  и требования к содержанию  бухгалтерского баланса как отражения финансовых показателей ООО «Развитие».

ООО «Развитие» – предприятие, продукция которого применяется для монтажа металлоконструкций, строительства, изоляции промышленных, гражданских сооружений и трубопроводов, и находится в г. Ульяновске.

Стоимость основных производственных фондов предприятия на 1.01.2008 года составила 1 744 284 тыс. руб., в том числе промышленно-производственных – 1 618 174, из них: здания – 884 738, сооружения – 67 561, машины и оборудование – 499 180, инструмент и оснастка – 32 989, транспортные средства – 60 697 и передаточные устройства – 73 009 тыс. руб. Наличный парк оборудования характеризуется значительным физическим износом: 59,6%, срок службы составляет более 10 лет.

Численность персонала на октябрь 2008 года составляла 257 человек, среднемесячная зарплата 10580 рублей, с начало года объем выпускаемой продукции составил 29441,0 тыс. рублей.

Рассматривая  общие требования к составлению  текущей бухгалтерской отчётности ООО «Развитие» необходимо определить  цели и задачи  анализа показателей  текущей финансовой  отчетности.

Основными задачами анализа показателей  промежуточной финансовой  отчетности ООО «Развитие» являются¹:

– своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности, и поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособность;

– прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов;

– разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и  укрепления  финансового состояния предприятия.

Наиболее важными  задачами анализа баланса являются:

– оценка доходности (рентабельности) капитала;

– оценка степени деловой (хозяйственной) активности предприятия;

– оценка рыночной устойчивости;

– оценка ликвидности и платежеспособности предприятия.

Отчет о прибыли  и убытках содержит сведения о  текущих финансовых результатах деятельности предприятия за отчетный период. Здесь показаны величина балансовой прибыли или убытка и слагаемые этого показателя:

– прибыль (убыток) от реализации продукции;

– финансовый результат от прочей реализации (от реализации основных средств и нематериальных активов) и других финансовых операций;

– доходы и расходы от прочих внереализационных операций (штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров, по которым получены решения суда об их взыскании, убытки от безнадежных долгов и т.п.)¹.

В форме № 2  представлены также затраты предприятия  на производство реализованной продукции (работ, услуг) по полной или производственной себестоимости, коммерческие расходы, управленческие расходы, выручка (нетто) от реализации продукции, товаров, работ, услуг; показаны суммы налога на прибыль.

Отчет о прибылях и убытках  является важным источником информации для анализа показателей рентабельности предприятия, рентабельности реализованной продукции, рентабельности производства продукции, определения величины чистой прибыли, остающийся в распоряжении предприятия, и других показателей.

Финансовое состояние  субъектов хозяйствования во многом зависит от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов  предприятия в первую очередь от соотношения основного и оборотного капитала.

Необходимость в собственном  капитале обусловлена требованиям самофинансирования предприятий. Он является основой их самостоятельности и независимости. Особенность собственного капитала состоит в том, что он инвестируется на долгосрочной основе и подвергается наибольшему риску.

Проведение аналитических  процедур может дать ощутимые результаты лишь в том случае, если эта работа систематизирована и структурирована надлежащим образом. Существует формулировка различных правил, которых целесообразно придерживаться, проводя анализ. Три из них имеют принципиально важное значение.

Во-первых, последовательность аналитических процедур должна быть структурирована таким образом, чтобы и аналитику, и пользователю аналитического отчета была ясна логика проводимого анализа, а сам анализ представил собой логически завершенную совокупность взаимоувязанных процедур.

Следование этому правилу  достигается, в частности, формированием  системы показателей на основе выделенных направлений анализа.

Во-вторых, аналитическая  работа всегда должна строится по принципу “от общего к частному”. Иными словами, вначале необходимо сосредоточится на оценке и анализе показателей, дающих наиболее полное представление о конечных результатах деятельности компании².

В-третьих, необходимо особое внимание уделять различного рода “всплескам”, какой бы характер - положительный или отрицательный - они не носили. Так, если отклонения от плановых или нормативных значений тех или иных показателей были благоприятными, но относительно большими, необходим подобный факторный анализ, чтобы понять, либо эти отклонения обоснованны и являются результатом эффективной работы, либо были допущены ошибки в процессе планирования и нормирования.

Не случайно анализ начинается с обзора основных показателей деятельности коммерческой организации. В ходе этого обзора необходимо ответить на вопросы¹:

– каково имущественное положение коммерческой организации к началу отчетного периода?

– в каких условиях протекала работа коммерческой организации в отчетном периоде?

– какая хозяйственная работа проделана в течение отчетного периода?

– каких результатов достигла коммерческая организация за этот период?

– каково имущественное состояние коммерческой организации к концу отчетного периода?

– каковы перспективы финансово-хозяйственной деятельности коммерческой организации?

Ответы даст бухгалтерская  отчетность. Имущественное положение  коммерческой организации на начало, и конец отчетного  периода характеризуется данными баланса. Сравнивая динамику итогов разделов актива баланса, можно выявить тенденции изменения имущественного положения.  Ответы на третий и четвертый вопросы можно найти в пояснительной записке (организационная структура управления, причины происшедших в ней изменений, открытие новых видов деятельности, особенности работы с контрагентами и др.). Результативность и перспективность коммерческой организации могут быть обобщенно оценены по данным анализа динамики прибыли, а также сравнительного анализа темпов роста средств коммерческой организации, объемов ее производственной деятельности прибыли¹.

Существуют различные  методики анализа финансового состояния. В нашей стране по опыту экономически развитых стран все большее распространение получает методика, основанная на расчете и использовании в пространственном анализе системы коэффициентов. Удобнее преобразовать баланс путем агрегирования статей и их перегруппировки: в активе - по степени убывания ликвидности активов, в пассиве - по степени возрастания сроков погашения обязательств.

Финансовое состояние  коммерческой организации можно  оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспективы. В первом случае критерии оценки финансового состояния ликвидность и платежеспособность коммерческой организации, т.е. способность своевременно и в полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам. Примеры подобных операций – расчеты с работниками по оплате труда, с поставщиками за полученный товар и оказанные услуги, с банком по ссудам и т.п.

Под ликвидностью какого-либо актива следует понимать способность его трансформировать  в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов.

Говоря о ликвидности коммерческой организации, имеют в виду наличие у нее оборотных средств  в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств хотя бы и с нарушением сроков погашения, предусмотренных контрактами. Количественно ликвидность характеризуется  специальными относительными показателями- коэффициентами ликвидности.

Платежеспособность означает наличие у коммерческой организации  денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного  погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности.

Очевидно, что ликвидность  и платежеспособность не тождественны друг другу.

Так коэффициенты ликвидности  могут характеризовать  финансовое положение как удовлетворительно, однако по существу эта оценка может быть ошибочной, если в текущих активах значительный удельный вес приходится на неликвиды и просроченную дебиторскую задолженность.

Оценка ликвидности  и платежеспособности может быть выполнена с определенной степенью точности. В частности, в рамках экспресс- анализа платежеспособности обращают внимание на статьи, характеризующие наличные деньги в кассе и на расчетных счетах, а банке. Это и понятно: они выражают совокупность наличных денежных средств, т.е. имущества, которое имеет абсолютную ценность, в отличие от любого иного имущества, имеющего ценность лишь относительную. Эти ресурсы более мобильны, они могут быть включены в финансово-хозяйственную деятельность в любой момент, тогда как другие виды активов нередко могут включаться лишь с определенным временным лагом. Искусство финансового управления как раз и состоит в том, чтобы держать на счетах лишь минимально необходимую сумму средств, а остальную часть, которая может, понадобится для текущей оперативной деятельности, - в быстро реализуемых активах¹.

Таким образом, для экспресс оценки, чем значительнее размер денежных средств на расчетном счете, тем с большей вероятностью можно утверждать, что коммерческая организация располагает достаточными средствами для текущих расчетов и платежей. Вместе с тем наличие незначительных остатков  на расчетном счете вовсе не означает, что коммерческая организация неплатежеспособна – средства могут поступать на расчетный счет в течение ближайших дней, некоторых видов активов при необходимости легко превращаются в денежную наличность и пр.

Неплатежеспособность может быть как случайной, временной, так и длительной, хронической. Ее причины: недостаточная обеспеченность финансовыми ресурсами, невыполнение плана реализации продукции, нерациональная структура оборотных средств, несвоевременное поступление платежей от контрагентов и др.

Для погашения  текущих обязательств могут использоваться разнообразные виды активов, различающихся оборачиваемостью, т.е. временем, необходимым для превращения их в денежную наличность. Поэтому в зависимости от того, какие виды оборотных активов принимаются во внимание, ликвидность оценивается при помощи различных коэффициентов. Общая идея такой оценки заключается в сопоставлении текущих обязательств и активов, используемых для их погашения¹.

К текущим относятся  активы (обязательства) со временем обращения (сроком погашения до одного года. С позиции мобильности текущие (оборотные) активы могут быть разделены на три группы.

Первая группа. Денежные средства в кассе и на расчетном счете – наиболее мобильные средства, которые могут быть использованы для выполнения текущих расчетов немедленно.

Вторая группа. Прочие мобильные активы (денежные эквиваленты, краткосрочные финансовые вложения, дебиторы), для обращения которых в денежную наличность требуется определенное время. Ликвидность этих активов различна и зависит от ряда объективных и субъективных факторов: скорость прохождения  платежных документов в банках страны, условий предоставления коммерческих кредитов покупателям, принципов организации вексельного обращения.

Третья группа. Наименее ликвидные активы - материально- производственные запасы, затраты в незавершенном производстве, готовая продукция и др., оборотные активы взаимосвязаны, связи отражают последовательную трансформацию средств из одной группы активов в другую:

– связь 1 – реализация готовой продукции по безналичному расчету;

– связь 2 - поступление на расчетный счет платежей за продукцию, реализованную по безналичному расчету;

– связь 3 - реализация готовой продукции за наличный расчет.

Цель анализа – выявление изменений показателей финансовой отчетности и факторов, влияющих на его динамику; оценка тенденций  изменения этих показателей  в будущем.

Только на основе финансового анализа, выявления  сильных и слабых сторон в финансовом состоянии предприятия, можно наметить меры по его укреплению и выходу из сложной финансовой ситуации¹.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.2. Анализ финансовой устойчивости как составляющая финансового анализа ООО «Развитие».