Прогрессивные системы снабжения

Содержание 

Введение                     3

Глава 1. Сущность и характеристика международного лизинга                        5

1.1. Понятие и сущность международного лизинга    5

1.2. Субъекты лизинга, особенности их бизнес- взаимоотношений 8

1.3. Формы, типы и виды современной лизинговой деятельности        12

Глава 2. Финансовый лизинг в системе взаимоотношений субъектов мирового рынка                   21

2.1. Лизинг  как вид инвестиционной деятельности           21

2.2. Финансовый  лизинг в системе международного  бизнеса         23

2.3. Особенности организации лизингового бизнеса в России         24

Глава 3. Российский лизинг в системе международного бизнеса                   28

3.1. Проблемы выхода российских компаний на мировой рынок         28

3.2. Международная конкурентоспособность лизинговых компаний в системе международного бизнеса               31

Заключение                  39

Библиография                   42

 

Введение 

 

Принято считать, что лизинг является американским изобретением 50-х годов, которое  было перевезено через десятилетие  американскими предпринимателями  в Европу, а затем и в Японию. Однако многие специалисты не согласны с таким взглядом на историю лизинга  и утверждают, что экономические  отношения, подобные лизинговым были известны уже задолго до нашей эры.

Английские  термины «leasing», а также «leasor»  и «lesee» (стороны договора лизинга) не имеют адекватного перевода в  русском языке. Многие европейские  ученые признают сложность перевода термина «лизинг» на другие языки. Корень «лиз» в переводе с греческого означает растворение, а с английского  — арендовать, сдавать в наем. Поэтому, в виду того, что термин «лизинг» уже достаточно прочно вошел  в обиход и используется как в  отечественной, так и в зарубежной литературе, нецелесообразно, вероятно, переводить его вообще.

Основной  идеей лизинга является то, что  для получения прибыли совсем не обязательно иметь средства производства в собственности, достаточно лишь иметь  право их использовать и извлекать  доход. Поэтому лизинг позволяет  предпринимателям в пору становления  бизнеса начать производственную деятельность, не обладая значительным первичным  капиталом.

Актуальность  выбранной темы вызвана развитием  лизинговых операций в России и интеграции отечественного лизинга в мировую  финансовую систему. Анализ лизинговой деятельности в США, Японии, Великобритании, Германии, во Франции, в Австрии показал, что ряду ведущих российских лизинговых компаний удалось не просто скопировать, но и во многом удачно адаптировать в наши условия опыт стран с  развитыми лизинговыми отношениями. В этих странах в течение последних  сорока с лишним лет сложилась высокая культура проведения лизинговых операций, считающихся наиболее сложной разновидностью банковской деятельности.

Отечественные и зарубежные банки, крупные производители  и поставщики машин и оборудования всерьез стали обращать внимание на возможность применения в России известного во всем мире высокоэффективного финансового инструмента — лизинга.

В настоящее  время в России интерес к лизингу  в силу присущих ему возможностей все более возрастает. Увеличивается  число лизинговых компаний как российских так и зарубежных, расширяют поле деятельности существующие.

Цель  курсовой работы – изучение инструментов международного лизинга, как способа финансирования современного бизнеса. В соответствии с целью были поставлены следующие задачи:

• изучение понятия и  сущности международного лизинга;
• изучение субъектов лизинга, форм, типов и видов современной лизинговой деятельности;
• изучение теоретических основ финансового лизинга в системе взаимоотношений субъектов мирового рынка;
• изучение особенностей организации лизингового бизнеса в России;
• изучение проблем выхода российских компаний на мировой рынок;
• изучение международной конкурентоспособности лизинговых компаний в системе международного бизнеса.

 

Глава 1. Сущность и характеристика международного лизинга

1.1. Понятие и  сущность международного  лизинга

 

Лизинг  известен человеку с незапамятных времен. По мнению историков и экономистов, лизинговые сделки заключались еще  задолго до новой эры в древнем  государстве Шумер¹. Раскрытие сущности лизинговой сделки восходит к далеким временам Аристотеля (384/383-322 гг. до н. э.). Он рассматривал идеи лизинга в своем трактате «Богатство состоит в пользовании, а не в праве собственности». Основной идеей этой работы является то, что не обязательно для получения дохода иметь в собственности какое-либо имущество, достаточно лишь иметь право пользования им и в результате этого получать доход.

 Лизинг  в древние времена не был  ограничен арендой конкретных  типов собственности. В истории  существуют факты, когда арендовались  не только различные типы сельскохозяйственной  техники и ремесленного оборудования, но даже военная техника.Первое известное в истории употребление понятия «лизинг» относится к 1877 г., когда телефонная компания «Белл» решила не продавать производимые ею телефонные аппараты, а сдать их в аренду². А в Сан-Франциско (США) в 1952 г. впервые в мире появилось лизинговое сообщество «Юнайтед Стейтс Лизинг Корпорейшн». Лизинг в США благодаря финансово-лизинговым сообществам превратился в эффективный инструмент экономической деятельности: они стали наиболее эффективно находить производителям пути сбыта их продукции посредством сдачи ее в аренду, финансирования сделок, страхования от рисков и вовлечения в этот процесс банков и их финансовых ресурсов.

В Европе лизинговая деятельность стала системно осуществляться в начале 60-х годов XX столетия³.

При помощи лизинга в 1996 г. в мире было профинансировано сделок с новым оборудованием, машинами и механизмами на сумму свыше 380 млрд. долларов США, что равняется по величине прямым иностранным инвестициям за тот же период.

В США  в 90-х годах лизинг оборудования составил около 30% к общему объему инвестиций в машины и оборудование, а лизинговые контракты равнялись примерно 100 — 130 млрд. долларов США в год. Такой  же процентный уровень лизинговых операций характерен и для Соединенного Королевства. В западных странах континентальной  Европы лизинг оборудования составляет около 15% к общим его поставкам, а в абсолютном исчислении равен  примерно 120 млрд. долларов США в  год. Годовые лизинговые контракты  в Японии превышают 50 млрд. долларов США.

Международный лизинг является одной из основных форм лизинга⁴. При осуществлении международного лизинга лизингодатель или лизингополучатель является нерезидентом Российской Федерации⁵. Государственная принадлежность продавца, у которого приобретается предмет лизинга, значения не имеет.

Правоотношения  в области международного лизинга  в Российской Федерации регулируются Конвенцией УНИДРУА о международном  финансовом лизинге, Федеральным законом  от 8 февраля 1998 года №16-ФЗ «О присоединении  Российской Федерации к Конвенции  УНИДРУА о международном финансовом лизинге».

Важно отметить, что действие Конвенции распространяется только на лизинг оборудования и не касается недвижимого имущества⁶.

Сделка  по международному финансовому лизингу  должна отвечать следующим требованиям:

- лизингодатель  и лизингополучатель находятся  в разных государствах;

- лизингополучатель  самостоятельно выбирает оборудование  и его поставщика;

- лизингодатель  приобретает оборудование исключительно  с целью последующей его сдачи  в лизинг, о чем поставщик осведомлен;

- общая  сумма лизинговых платежей определяется  с учетом амортизации всей  или значительной части стоимости  имущества.

К участникам лизинга в тех случаях, когда  коммерческие предприятия лизингодателя (арендодателя) и лизингополучателя (арендатора) находятся в разных государствах, применяются положения  Конвенции УНИДРУА о международном  финансовом лизинге⁷. При этом участником Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге должно быть и государство поставщика оборудования, являющегося предметом лизинга. Положения Конвенции применяются также, если договор лизинга, заключенный между лизингодателем и лизингополучателем, равно как и договор поставки между лизингодателем и поставщиком, подчинен праву одной из стран, к которой принадлежат участники лизинговой операции. Однако даже при наличии этих условий применение данной Конвенции УНИДРУА о международном финансовом лизинге может быть исключено участниками лизинга, если каждая из сторон договора лизинга и договора поставки согласна на такое исключение.

В законодательных актах Франции, Бельгии, Италии, касающихся лизинговой деятельности, используются схожие по смыслу термины кредит-аренда (credit-bai1), финансирование аренды (location), операции по финансовой аренде (operazion dilosaziol1e). Также используются близкие по значению немецкое mitveгtrag kredit, испанское arrendamiento, итальянское сгеditо-аnеndаmiеntо и др⁸.

Сделка  по международному финансовому лизингу  должна отвечать следующим требованиям⁹:

- лизингодатель  и лизингополучатель находятся  в разных государствах;

- лизингополучатель  самостоятельно выбирает оборудование  и его поставщика;

- лизингодатель  приобретает оборудование исключительно  с целью последующей его сдачи  в лизинг, о чем поставщик осведомлен;

- общая  сумма лизинговых платежей определяется  с учетом амортизации всей  или значительной части стоимости  имущества.

 

1.2. Субъекты лизинга, особенности  их бизнес- взаимоотношений

 

Лизинг — это вид инвестиционной деятельности по приобретению имущества  и передаче его на основании договора лизинга физическим или юридическим  лицам за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях, установленных  договором, с правом выкупа имущества  лизингополучателем¹⁰.

Основное экономическое содержание взаимоотношений субъектов заключается в следующем¹¹:

• арендодатель получает предпринимательский доход в форм рентных платежей, сдавая имущество во временное пользование;
• арендатор получает выгоду от непосредственного использования имущества (как правило, большую, чем размер платежей) и при этом избегает единовременных крупных расходов на приобретение имущества в собственность.

На этом этапе основная задача собственника (как арендодателя, сдавшего, как правило, в аренду имущество, временно высвободившееся из хозяйственного оборота либо которое он сам изготовил и которым он не может или не хочет эффективно распоряжаться или продать) сводилась к поиску арендатора.

В настоящее время традиционные арендные отношения также возникают, при этом:

• арендатор пользуется имуществом в течение оговоренного срока, беря на себя обязательства по платежам за пользование им;
• арендодатель как собственник имущества в зависимости от условий аренды обычно несет ответственность за сохранность имущества и оплачивает связанные с этим расходы, получает все доходы от при роста в течение срока аренды стоимости капитала, входящего в состав сдаваемого имущества, но и принимает на себя риск его любого обесценивания (в том числе случайной гибели).

Используя аренду, арендатор может  получить существенные выгоды, так  как потребность в имуществе  удовлетворяется без единовременных вложений с его стороны, активы не утяжеляются, снижается риск морального износа имущества, снижается риск изменения конъюнктуры рынка.

Благодаря обоюдной выгоде для обоих участников и простоте осуществления процедуры составления и реализации договора аренды арендные отношения получили широкое распространение.

Однако классические арендные взаимоотношения  не лишены и существенных недостатков, которые в конечном итоге увеличивают арендную плату. К числу таких недостатков можно отнести:

• проблемы, связанные с поиском арендатора;
• случайный характер самих арендных сделок;
• издержки на ведение учета сдаваемого в аренду имущества и др.

В западной практике лизинг относят  к институту аренды¹².

В экономических взаимоотношениях, возникающих в процессе реализации лизинговой сделки, участвуют минимум три субъекта¹³:

• поставщик имущества (первоначальный собственник имущества) - продавец предмета лизинга, вступает в отношения купли-продажи с лизинговой фирмой;
• лизингодатель (лизинговая фирма) - покупатель, приобретает (покупает) имущество и становится его собственником, а затем отдает его за плату во временное пользование на определенный срок, заключив договор с лизингополучателем;
• лизингополучатель, который приобретает возможность в течение определенного срока использовать предмет лизинга для предпринимательской деятельности (производить продукцию или оказывать услуги с помощью предмета лизинга), а следовательно, и иметь доход.

Лизингополучатель - физическое или  юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано  принять предмет лизинга за определенную плату на определенный срок и на определенных условиях во временное  владение и пользование в соответствии с договором лизинга¹⁴.

Постепенно наряду с увеличением  числа лизинговых фирм, ростом конкуренции, изменением конъюнктуры рынка лизинговых услуг происходит дальнейшее усложнение взаимоотношений между субъектами лизинга.

На рынке лизинговых услуг появляются хозяйствующие субъекты, с новыми функциями и экономическими интересами¹⁵:

1) брокерские лизинговые компании, услуги которых очень разнообразны. Поначалу их функции ограничиваются лишь сведением потенциального потребителя (будущего лизингополучателя), производителя и собственно лизинговой фирмы, Т.е. брокерская фирма участвует в лизинге, способствуя осуществлению сделки между лизингодателем и лизингополучателем. Однако часто брокерская лизинговая фирма становится агентом как производителя имущества, так и потенциального лизингополучателя, выбирая для него необходимое оборудование и оптимальные условия контракта;