Ценообразование на международном рынке

другой страны иностранную по паритету - определенному соотношению,

устанавливаемому в законодательном порядке. Для функционирования

валютной системы важен  режим валютного курса. Существуют два

полярных режима: фиксированный (в ряде случаев допускающий

колебания в узких рамках) и свободно плавающий (складывающийся под

влиянием спроса и предложения), а также их различные сочетания  и

разновидности.

 

Валютные системы включают в себя также такие элементы, как  режим

валютного рынка и рынка  золота. Необходимым элементом являются

регулирование международной  валютной ликвидности, под которой

понимается наличие платежных  средств, приемлемых для погашения

международных обязательств, регламентация международных расчетов.

Наконец, одним из элементов  валютной системы являются органы

регулирования, контроля и  управления, роль которых играют

соответственно национальные или межгосударственные организации.

 

 

 

6. ЭВОЛЮЦИЯ МИРОВОЙ ВАЛЮТНОЙ  СИСТЕМЫ

 

Первой сложившейся мировой  валютной системой была Парижская (с

1867г. до начала 20-х гг. XX в.). Характерными признаками этой

системы были принятие золотого (золото-монетного) стандарта и режим

свободно-плавающих валютных курсов с учетом спроса и предложения.

Золотой стандарт представляет собой форму организации валютных

отношений, в которой золото используется как денежный товар.

Поэтому каждая национальная валюта имела золотое содержание, в

соответствии с которым устанавливался ее паритет к другим валютам.

Производился свободный  обмен валют на золото, за которым  была

признана роль мировых  денег.

 

Изменение условий развития мирового капитализма в конце XIX -

начале XX века, кризисные потрясения в мировом хозяйстве,

породившие Первую мировую войну, а также создавшие революционную

ситуацию в целом ряде стран, привели к крушению Парижской  валютной

системы. На смену ей в 1922 г. была законодательно оформлена

Генуэзская валютная система, которая базировалась на золото-

девизном стандарте (в  дополнение к золоту использовались девизы -

иностранные валюты). Золотые  паритеты были сохранены, а режим

плавающих валютных курсов восстановлен. Некоторое время в отдельных

странах (напр., США, Великобритании, Франции) использовался также

золотослитковый стандарт.

 

Генуэзская система просуществовала  недолго. Уже в первой половине

30-х годов мировая валютная  система пережила сильнейшие  потрясения,

вызванные мировым экономическим кризисом, который охватил и денежно-

кредитную сферу. Золото - девизный стандарт потерпел крушение. К

началу Второй мировой  войны размен банкнот на золото производился

фактически только в США.

 

В ходе Второй мировой войны  соотношение мировых экономических  сил

претерпело коренные изменения. США превратились в самую мощную

державу мира, позиции Великобритании и Франции были ослаблены, а

экономика Германии и Японии была разрушена. В этих условиях

разработка проектов реформирования мировой валютной системы

оказалась под сильным  влиянием США и в меньшей степени

-Великобритании. В основу  новой валютной системы, юридически

оформленной решениями международной  конференции в г. Бреттонвудсе

(США) в 1944г. и поэтому  получившей название Бреттонвудской

валютной системы, легли  следующие принципы.

 

Был сохранен, хотя и в  урезанном виде, золото - девизный стандарт:

золото продолжало использоваться в различных формах (были сохранены

золотые паритеты, сохранилась  связь доллара США с золотом, однако

обменивать американскую валюту на благородный металл могли  только

центральные банки стран, золото могло также использоваться как

международное платежное  и резервное средство). Помимо доллара  роль

резервной (ключевой) валюты стал играть также английский фунт

стерлингов, однако в действительности был установлен долларовый

стандарт, поскольку доллар стал единственной валютой,

конвертируемой в золото. Важной особенностью Бреттонвудской системы

был переход к системе  фиксированных валютных курсов, которые  могли

отклоняться от установленных  пределов лишь в узких пределах.

 

Были также созданы  две валютно-финансовые и кредитные  организации -

Международный валютный фонд и Международный банк реконструкции  и

развития, призванные предоставлять  кредиты странам-членам при

возникновении серьезного дефицита платежного баланса, утрате

стабильности национальной валюты, а также осуществлять контроль за

соблюдением странами-членами  принятых ими обязательств.

 

Бреттонвудская валютная система отразила усиление экономических

позиций США в послевоенном мире и действовала более или  менее

успешно до тех пор, пока они оставались достаточно прочными. Однако

уже в 60-х годах позиции  США оказались подорванными, к  началу 70-х

годов кризис Бреттонвудской системы стал вполне очевидным. Целый

ряд экономистов и политических деятелей стали высказывать

предложения о необходимости  перехода к плавающим валютным курсам.

По их мнению, это позволило  бы обеспечить более широкую автономию

правительств в проведении кредитно-денежной политики, поскольку

отпадала бы нужда в  поддержании стабильных валютных курсов.

Введение плавающих валютных курсов также устранило бы имевшую место

двоякую асимметрию системы:

 

1) фактически только США  определяли мировое предложение

денег;

 

2)  в отличие от других  стран, которые могли

девальвировать свои валюты по отношению к доллару, США

были лишены такой возможности. Наконец, плавающие

валютные курсы могли  бы служить автоматическими

стабилизаторами при возникновении  ряда диспропорций, в

частности они могли бы стать защитой против

импортируемой инфляции . Хотя эти взгляды не являлись

общепринятыми, тем не менее практическое развитие

событий привело сначала  к кризису, а затем и крушению

Бреттонвудской системы.

 

Поиски путей выхода из кризиса привели к замене Бреттонвудской

системы Ямайской. Соглашение, подписанное в Кингстоне (Ямайка) в

1976 г. и вступившее в силу в 1978 г., означало юридическое

оформление четвертой  мировой валютной системы.

 

Вместо золото - девизного стандарта был введен стандарт СДР

(специальных прав заимствования), созданных еще в конце 60-х  годов

и представляющих собой международные  активы в виде записей на

специальных счетах в Международном валютном фонде. Стоимость 1

единицы СДР определяется на основе валютной корзины, в состав

которой в настоящее время входят (в процентах) американский доллар

(39), японская иена (18), немецкая  марка (21), английский фунт

стерлингов (11) и французский  франк (11). В связи с переходом  к

стандарту СДР юридически завершился процесс демонетизации  золота,

то есть утраты им денежных функций. Были отменены золотые паритеты.

Страны-члены МВФ получили право выбора любого режима валютного

курса.

 

В Западной Европе в конце 70-х годов была юридически оформлена

региональная Европейская  валютная система (ЕВС), которая отразила

углубление интеграционных тенденций в этом регионе. Денежной

единицей в ЕВС является ЭКЮ, условная стоимость которой

определяется по методу валютной корзины, в которую входят денежные

единицы стран Европейского Союза. В середине декабря 1996 г. лидеры

Евросоюза приняли решение  о переходе с 1 января 1999 г. к единой

валюте стран ЕС - «ЕВРО». Валютная система России находится  в

стадии формирования. Ее основой является рубль, который  после

обособления, а фактически, отделения РФ от денежно-кредитных  систем

республик бывшего СССР постепенно превратился в частично

конвертируемую валюту по текущим операциям, однако сохраняется ряд

валютных ограничений.

 

 

 

7. ФОРМЫ МЕЖДУНАРОДНЫХ  РАСЧЕТОВ

 

Национальная валюта обменивается на иностранную прежде всего для

осуществления платежей за границу при возникновении обязательств

перед иностранными юридическими и частными лицами. С другой

стороны, основным каналом  поступления иностранной валюты в страну

являются платежи из-за границы. Денежные требования и обязательства

в валюте возникают на основе экономических, политических,

культурных, научно-технических  отношений между государствами,

юридическими и физическими  лицами, находящимися на территории

разных стран. Международные  расчеты представляют собой организацию

и регулирование платежей по выше указанным денежным требованиям и

обязательствам. Международные  расчеты выступают как повседневная

деятельность банков, производящих расчеты с заграницей на основе

выработанных международным сообществом и принятых в большинстве

стран мира условий, норм и  порядка осуществления расчетов.

Деятельность банков в  сфере международных расчетов является

объектом государственного регулирования.

 

В основном международные  расчеты осуществляются безналичным  путем

через банки путем установления корреспондентских (договорных)

отношений между кредитными учреждениями разных стран. С этой целью

банки заключают друг с  другом корреспондентские соглашения об

открытии счетов («ностро» - счетов данного банка в других банках и

«лоро» - счетов других банков в данном банке), в которых

оговариваются порядок расчетов, величина  комиссионного

вознаграждения, а также  методы пополнения корреспондентского счета

по мере расходования средств. Банки могут осуществлять

международные расчеты и  через свои заграничные филиалы  и отделения

.

 

В зависимости от условий  внешнеторговых контрактов, степени

конвертируемости и позиций  национальной и иностранной валюты

применяются различные формы  международных расчетов.

 

Мировая практика выработала такие формы и методы, как инкассо,

аккредитив, банковский перевод, авансовые расчеты, расчеты по

открытому счету, а также  расчеты в виде векселей и чеков. В

последние десятилетия появилось  новое средство кредитные карточки.

 

Хотя в российской практике термин «Формы международных расчетов»

является общепринятым, по-видимому, было бы целесообразно проводить

различие между способами  платежа и средствами международных

расчетов, имея в виду, что  термин «формы международных расчетов»

объединяет оба вышеуказанных  понятия.

 

К способам платежа относятся: авансовый платеж, аккредитив,

инкассо, платежи по открытому  счету, платеж сразу же после отгрузки

товара.

 

К средствам расчетов относятся: чек, вексель, банковская тратта,

перевод (почтовое, телеграфное.телексное, электронное, платежное