Денежные реформы, их цели и задачи: особенности проведения денежных реформ в России

    Это мнение довольно противоречиво, так  как другие эксперты считают, что  сейчас доллар занимает то же положение, что и до кризиса. Сам же министр  финансов США Тимоти Гайтнер заявил, что ведомство делает всё возможное, чтобы поддерживать доверие к американской валюте.⁹ Но насколько это возможно?

    Премьер-министр  РФ Владимир Путин, выступая на экономическом  форуме в Давосе, отметил, что в  современных условиях мировая экономика  испытывает опасную зависимость от одной валюты.

    Как долго еще доллар будет мировой  резервной валютой? Если обратим  внимание на динамику курса доллара США, то мы увидим, что он по-прежнему продолжает находиться в спросе у инвесторов, как высокодоходный рисковый актив. Существует также неподтвержденное мнение, что администрация Барака Обамы заинтересована в некотором снижении курса доллара, так как это сделает экспорт более конкурентоспособным, а также как следствие позволит создать дополнительные рабочие места. Возможно, это также сократит и существенный американский долг.

    Эти разные мнения ведущих экономистов  приводят к одному и тому же решению о создании новой резервной валюты. Несмотря на то, что в США благодаря мягкой монетарной политике сохраняется некая устойчивость доллара, существует уже долгое время слух, что сама администрация президента Барака Обамы планирует объявить дефолт по государственным обязательствам и перевести странуна новую валюту - амеро. Это ставшее уже легендарным амеро на слуху у всех американцев. Новая валюта должна объединить экономику Канады, США и Мексики, что само по себе содержит много выгод, например погашение долга, перевалившего уже за 10 триллионов долларов. Глава Федеральной резервной системы Бен Бернанке постарался опровергнуть эти слухи. Но многие страны восприняли этот слух всерьез, особенно Китай, который является одним из основных кредиторов США и которому они должны, совместно с Японией около 40% всего внешнего долга.¹⁰ Можно предположить, что для этого США даже не нужно объявлять дефолт. Достаточно просто включить станок и девальвировать свою валюту, на которой завязаны многие экономики мира. Необеспеченный доллар обесценит инвестиции в долларовые активы и, оплатит долги. Такого рода опасения уже заставили Китай предпринимать меры спасения: там серьезно обсуждают планы отказа от использования доллара в качестве основной резервной валюты. Таким образом, заметно, что некоторые страны теряют интерес  доллару.

    Но  какую валюту можно использовать в качестве резервной, если ни доллар?

    Стремление  отстраниться от американской валюты демонстрируют уже многие государства. Уже сейчас на евро ведут взаиморасчеты 15 европейских стран. Возможность создания единой денежной единицы в 2008 году начали обсуждать пять стран Персидского залива: Бахрейн, Кувейт, Катар, Саудовская Аравия и Объединенные Арабские Эмираты. Введение арабской валюты планируется на 2010 год. Подумывают о создании собственных денег и страны Южной Америки. На прошедшей встрече глав Венесуэлы, Боливии, Никарагуа, Гондураса, Доминиканской Республики и Эквадора было принято решение создать общую систему резервов и региональную денежную систему, позволяющую освободиться от долларовой зависимости.

    В 2008 году в Британской газете The independent Робертом Фиском была опубликована статья о том, что уже ведутся разработки корзины валют для замены доллара. Эта статья в скором времени была опровергнута, но заставила задуматься об этом крупные державы. Еще в 2001 года страны GCC решили создать арабский валютный фонд, с общей валютой халеджи или динар, но так и не пришли к консенсусу и перенесли совещание. Создание корзины валют, безусловно, предусматривает и наличие в ней рубля, но по политическим соображение сам проект, на наш взгляд, вызовет новый конфликт о первенстве той или иной валюты.¹¹

    В июне Китай и Россия согласились расширить использование рубля и юаня в торговле между странами, чтобы уменьшить зависимость от доллара США. Это можно оценить, как выгодный шаг для российского рубля вперед в мировое пространство, учитывая то, что Китай является кредитором США. С таким успехом, считают некоторые экономисты, рубль может и претендовать на звание мировой резервной валюты.

    Алексей Кудрин сообщил о том, что рассматривается  вопрос о расширении использования национальных валют в двусторонних расчетах между странами СНГ. "Говорить о какой-то единой валюте сегодня рано, - пояснил он журналистам, - но расширение использования валют будет опираться на масштаб и объем торговли". Преимущество, скорее всего, окажется на стороне российских рублей: именно в них, по словам министра, идет самый большой объем торговли. Кудрин также отметил, что ведутся переговоры о предоставлении ряду стран новых порций российской финансовой помощи.

    Рассмотрим  противоположную точку зрения. Алан Гринспер¹² заявил, что рулю рано становиться резервной валютой. «Это невозможно, поскольку рубль зависит от цены на нефть». Да, в России исторически слабо развита инфраструктура, и страна до сих пор находится на нефтяной «игле». И в целом экономика диверсифицирована недостаточно. Если модернизировать экономику, то возможно через 10 лет рубль сможет претендовать на звание мировой резервной валюты. Президент РФ Д.А.Медведев заявил о «необходимости постепенно улучшать имидж рубля». На столь конкретное заявление финансиста Гринспера нашлось и другое мнение. Министр финансов РФ А.Л. Кудрин отметил, что видит у рубля признаки резервной валюты, но для его становления необходима устойчивость экономики. О долларе же Гринспер заявил, что рано говорить о его смещении, но проблемы все же есть.¹³

    Проанализировав мнения ведущих экономистов, можно сделать определенные выводы. Касательно доллара можно сказать, что его положение относительно до кризиса не изменилось, но существенно меняется его динамика по отношению к другим валютам. Можно ли поэтому судить о том, что доллар скоро перестанет быть мировой резервной валютой? По мнению автора, это сомнительный вопрос. На этой валюте базируется экономика крупнейших стран и мнение о том, что страны слишком привязаны к доллару ставит под сомнение не сам доллар, а само понятие резервной валюты. От доллара же зависят в большинстве страны, которые связаны с ценами на нефть. А если заменить доллар другой валютой, то это тоже влечет за собой зависимость от нее других стран.

    Касательно  мнений о рубле, можно добавить, что  необходима его и его устойчивость, и устойчивость самой экономики страны.

    Два очевидных факта сегодня противостоят друг другу в экономике: с одной стороны - США, на чьей валюте завязаны резервы крупнейших экономик мира, не должны решать проблему собственного кредита, но набирая все новые. Также стоит вопрос о потере позиций доллара. С другой стороны - наш рубль, обеспеченный, кроме золотовалютных запасов, еще и значительным ростом производства с практически безграничными возможностями вложения инвестиций внутри страны, дающих завидную для 3апада норму прибыли.

    Но, безусловно, есть определенные шаги вперед у российского рубля – это  соглашение с Китаем о расширении использования своих валют, свобода для инвесторов, как отечественных, так и западных; все это можно расценивать как некое движение рубля и экономики вперед и их закрепление. Возможно, помимо Китая к этому соглашению подключатся и другие страны.  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    2.2 Денежные реформы, необходимые для становления рубля как новой мировой расчетной и резервной валюты 

    Мировая резервная валюта обладает определенными  характерными чертами. Рассмотрев эти  черты можно будет судить о  том, насколько близко находится  российский рубль к званию мировой валюты.

    Рассмотрим  характерные черты:

• Стабильность валюты.

    Это, безусловно, важная характеристика. Но можно проследить, что реальная покупательная способность рубля в последнее время сокращается. Для сравнения, по данным Бюро статистики по труду Соединённых Штатов Америки,  в США начиная с периода международной экспансии доллара, инфляция была равна в среднем 2-3%, иногда становилась отрицательной. Евростат опубликовал данные, согласно которым Россия является одним из лидеров по уровню инфляции в Европе. Хуже с ростом цен дела обстоят лишь на Украине и в Белоруссии. С начала 2009 года потребительские цены в России подросли на 8,1%, в Белоруссии – на 8,3%, на Украине – на 10,1%. Что касается среднего показателя инфляции для стран Евросоюза, то за период с январь по октябрь она составила 1%. В феврале 2010 составила же 0,9%, а за период с начала года потребительские цены выросли на 2,5%, свидетельствуют данные Росстата¹⁴. В январе рост цен составил 1,6%. Проанализировав эти данные можно судить о том, что показатели инфляции посткризисного года уменьшились в несколько раз. Многие экономисты говорят о замедлении ее темпов, по февральским показателям, некоторые об уменьшение.

• Справочная валюта.

    Важным  моментом является сравнительное использование  валюты как базовой. Чтобы стали  оценивать товары или услуги в  рублях, валюта, помимо упомянутого  фактора,  должна зарекомендовать  себя исторически сложившимся низким уровнем колебаний по отношению к другим валютам. Этот статус обычно подкрепляется валютными интервенциями руководства. В последний предкризисный год так и было в России.

• Обеспеченность валюты.

    Устойчивость  валюты к колебаниям связана с  устойчивым состоянием экономики страны. Важна высокая степень диверсификации экономики. Внезапное снижение спроса на какой-либо товар на внешнем рынке не может вызвать значительного сокращения совокупного экспорта в стране с диверсифицированной товарной структурой экспорта. Это происходит из-за низкой доли товара в совокупном экспорте и роста спроса на другой предлагаемый товар. Экономику России диверсифицированной не назвать - более половины экспортных поставок приходится на энергоресурсы, вызывая уязвимость внутреннего рынка. Не удивительно, что многие отечественные и зарубежные эксперты рассматривают этот недостаток экономики, как более важный, для становления российского рубля. Выше приводилось мнение Алана Гринспера по этому поводу.

•   Международная торговля валютой.

    Эта характеристика валюты связана со вторым пунктом, то есть она должна иметь относительно устойчивый курс по отношению к другим валютам. Для придания рублю статуса резервной валюты целесообразно содействовать увеличению объёмов рубля по торгам на международном валютном рынке. Важно повысить привлекательность рубля для международных торговцев валютой, что также сопряжено с решением обозначенных выше проблем.

    «Наша задача на сегодняшний день - сделать  так, чтобы крупнейшие финансовые участники держали в своих запасах и рубли. Это абсолютно достижимая задача, учитывая, что рубль в настоящий момент является конвертируемой валютой, а Россия является одним из очень крупных экономических игроков", - сказал Медведев.

    В соответствии с п. 3 СТ.IV устава Международного валютного фонда, каждый участник МВФ «берёт на себя обязательства избегать манипулирования обменными курсами или международной валютной системой в целях предотвращения действенной стабилизации платёжного баланса или для получения несправедливого преимущества в конкуренции с другими. Помимо этого каждому государству - члену следует стремиться содействовать стабильности за счёт усилий, направленных на поддержку упорядоченных базисных экономических и финансовых условий, разумной стабильности цен».

• Развитость экономики страны.

    Важнейшим показателем системы национальных счетов является валовой внутренний продукт (ВВП), характеризующий конечный результат производственной деятельности экономических единиц-резидентов, который измеряется стоимостью товаров и услуг, произведенных этими единицами для конечного использования. На 2009 год валовой внутренний продукт составил в текущих ценах 39016.1 млрд.руб.

    Можно проследить темпы роста валового внутреннего продукта России в % к  аналогичному периоду предыдущего года. Минимальный показатель составляет -10,4%, максимальный  9,0.¹⁵ В настоящее время можно проследить снижения показателя. Темпы роста валового внутреннего продукта Еврозоны: максимальный показатель составляет 4,1 и минимальный  - 4,9. В США максимальный показатель составляет 8,3, а минимальный -6,4. Россия же пока отстает от развитых экономик.

• Политический фактор.

    Для получения статуса мировой резервной  валюты рубль должен находиться в  структуре золотовалютных резервов центральных банков других стран, хотя бы соседей. Напряжённые отношения с европейскими соседями не способствуют получению российским рублём такого статуса. В последнее время, как упоминалось в работе,  Россия заключила договор с Китаем. Также идет речь о развитии взаимодействия в рамках БРИК. На международных валютных рынках уже существует возможность торговли рублём. В перспективе этот процесс может набрать обороты. Однако для массовости необходимо адекватное создание спроса. Для увеличения объёмов торговли рублём на валютном рынке руководству страны необходимо способствовать активизации формирователей рынка по торгам в рублях.

    Целесообразно развивать внутренние финансовые рынки  через меры по повышению ликвидности участников рынка, увеличение объемов страхового возмещения. Современные тенденции развития финансового рынка как раз сочетают в себе именно те особенности, которые сейчас необходимы для развития экономики России. Например, глобализация, вследствие которой страна или страны  становится более связанными и более зависимыми от всех субъектов. Но это имеет и негативные последствия, которые итак имеются у России, как нефтяная зависимость. Также широко распространено явление интернационализации, как расширение какого-либо явления, процесса или объекта до международного масштаба.

    Необходимо  укреплять показатели экономики страны. Показатели инфляции рубля в товарном выражении рекомендуется удерживать на низком уровне, что свойственно резервным валютам мира. К этому следует стремиться, угнетая рост цен энергоносителей на внутреннем рынке.