Сбережения населения

Тем не менее надо учитывать  возможные изменения курсов. Здесь  все зависит от срока, на который  вкладывают деньги. Если это два года, то надо учитывать, что через полтора года возможно изменение курса рубля в сторону его ослабления примерно на 3 руб. за доллар. Можно потерять 2–3 рубля на долларе. Иными словами, следует учитывать риск потери рублем своего курса по отношению к доллару.

Но это не единственный существующий риск. С одной стороны, банкиры рапортуют о том, что  население все охотней несет  свои средства в кредитные организации. Так, по итогам первого полугодия  объем банковских вкладов населения  вырос на 12,7%, составив 8,6 трлн. руб. Для  сравнения: за тот же период 2009 года прирост составил 9,9%. По прогнозам заместителя руководителя Агентства по страхованию вкладов (АСВ) Андрея Мельникова, следующий год может ознаменоваться отрицательной доходностью банковских вкладов, только если банки не активизируются в кредитовании. Проще говоря, процентные ставки по вкладам упадут еще сильнее, перестанут перекрывать инфляцию, и людям станет просто невыгодно держать свои сбережения в банках. В августе этого года доходность депозитов крупнейших российских банков с учетом инфляции была отрицательной и составила минус 0,16%. Депозиты в рублях показали отрицательную доходность из-за снижения ставок рядом крупных банков, а также из-за инфляции, которая составила 0,6% за месяц.

Обзор депозитных предложений банков

Сбербанк в середине августа  в очередной раз снизил ставки по вкладам в рублях до рекордно низких отметок. Проценты по таким депозитам  стали в среднем на 0,6-1,75% меньше. А максимум, на который могут претендовать вкладчики Сбербанка,— это 6% годовых  при сроке размещения не менее  трех лет. По вкладам, открываемым на один год, в банке обещают не больше 5,1%. Обычно коррекция ставок Сбербанком вызывает цепную реакцию. Однако в текущем  году следование примеру Сбербанка  выражено не так четко, как раньше: из крупных банков о снижении ставок по рублевым депозитам объявили Росбанк, ВТБ 24 и Альфа-банк. В Росбанке снижение составило не более 0,2%, среднее падение ставок в ВТБ 24 составило 1%, а в Альфа-банке — 2,5%.

В этом году Сбербанк опустил ставки по рублевым вкладам дважды (они  также были снижены на 2-3% в январе), тогда как большинство банков успели за это время неоднократно уменьшить свои ставки. А по данным Банка России, средняя максимальная рублевая ставка в десятке банков—лидеров по объемам привлечения средств  во второй декаде августа составила 8,76%. Всего же с начала мониторинга  ставок ЦБ этот показатель упал на 6,09%.

Во многом падение ставок по вкладам  объясняется постепенным насыщением банков ликвидностью и появлением менее  дорогих, чем деньги частных клиентов, источников фондирования. Сейчас проблема нехватки ресурсов, на которую указывали  банкиры еще в прошлом году, сменилась прямо противоположной — их избытком. Банковская отрасль преодолевает серьезный кризис, и сейчас это проявляется в том числе и в форме переизбытка ликвидности: резко упал спрос на кредиты, сократилось число надежных заемщиков.

В настоящее время банки в большей степени ориентированы на удержание текущего портфеля, чем на привлечение нового. Увеличение ставок будет возможным при активном развертывании кредитования. Изменение доходности по вкладам зависит от множества факторов, среди которых как внешние, в частности среднерыночное предложение, так и внутренние — экономическая целесообразность для банка.

Однако, несмотря на довольно серьезное  падение ставок, по итогам текущего года вкладчики большинства российских банков, скорее всего, смогут спасти свои деньги от обесценения. Даже с учетом недавнего заявления замглавы Минэкономразвития  Андрея Клепача о том, что на конец  года инфляция в стране вряд ли уложится в запланированные ранее 6-7%. Новые  цифры замминистра не назвал, хотя отметил, что инфляция незначительно  превысит ранее прогнозируемую отметку  и останется ниже прошлогоднего  уровня (8,8%). Таким образом, можно  предположить, что инфляция вряд ли превысит 8%. Во втором полугодии инфляция всегда отличалась более низкими  по сравнению с первой частью года уровнем, а в некоторые месяцы нулевыми и даже отрицательными значениями.

Если инфляция не превысит 8%, то вкладчики, открывшие в начале года рублевые депозиты на один год, в основной массе  выиграют. В январе текущего года даже минимальные ставки по годовым вкладам  в рублях в подавляющем большинстве  российских банков были выше 8% годовых. Из топ-20 крупнейших банков по объему привлеченных депозитов в начале года лишь у  Сбербанка, Райффайзенбанка и Альфа-банка  доходность по рублевым депозитам на один год начиналась от 5%, 6,2% и 7,1% соответственно. Свыше 10% годовых предлагали не менее  половины из первой двадцатки. Максимум дивидендов могут за этот период извлечь вкладчики НБ "Траст", где ставки по вкладам на один год доходили до 15,45% годовых. Под 14,8% годовых можно было открыть вклад в Бинбанке, максимальные ставки в банке "Санкт-Петербург" и Балтийском банке составляли 13,2%.

Самих вкладчиков все больше привлекают длинные сроки размещения. Агентство  страхования вкладов (АСВ) констатирует, что вкладчики вновь после  кризиса начинают чаще выбирать долгосрочные депозиты. В первом полугодии объем  вкладов до одного года уменьшился с 19,8% до 18,5%. В то же время доля долгосрочных вкладов за аналогичный период выросла  с 63,7% до 65,3%.

Главный аргумент против размещения денег на короткие сроки — это  высокие инфляционные риски. Банковские проценты по краткосрочным вкладам  заметно отстают от доходности длинных  депозитов. Впрочем, так было всегда и, очевидно, не станут исключением  и три ближайших осенних месяца. Исходя из предположения об итоговой инфляции в 8% (а за первые семь месяцев  она уже достигла 5,3%), в ближайшем  квартале в пересчете на годовые  проценты инфляция составит примерно 8,1%. В крупных банках на этот срок ставки выше инфляции есть лишь у немногих. Из банков топ-20 ставки за этот срок перекроют  предполагаемую инфляцию лишь в НБ "Траст" и Бинбанке, где доходность в рублях на три месяца доходит  до 11,1% и 8,4% соответственно. Минимальные  проценты на этот срок из банков первой двадцатки обещает начислить  ЮниКредит Банк, где ставка по трехмесячному  рублевому депозиту сейчас составляет 0,75-2% годовых. Практически в любом  менее крупном банке можно  получить доходность еще более весомую. Сейчас на рынке несложно встретить  ставки на три месяца в рублях и  свыше 10% годовых, а в отдельных  случаях — и выше 12%.

Лидером по доходности за этот срок можно  назвать Банк проектного финансирования, где за три месяца обещают 12,5% годовых, правда, и сумму нужно при этом разместить немаленькую — не менее 10 млн руб. Впрочем, и с более скромными накоплениями встречаются вполне весомые проценты. Так, в Москоммерцбанке для открытия вклада "На выгодных условиях" достаточно иметь 10 тыс. руб., а ставка составит 11,5% годовых.

Но вкладчики сейчас стараются  доверять свои деньги именно крупным  банкам. Согласно данным АСВ, 20 российских банков обеспечили 71,7% объемов всего  прироста вкладов населения в  первом полугодии. И это неудивительно, ведь основной приток вкладов как  по объему (30%), так и по количеству счетов (30,1%) в первой половине года пришелся на депозиты от 700 тыс. руб. до 1 млн. Естественно, размещая суммы, которые выходят за пределы страховой ответственности, люди в первую очередь выбирают большие и надежные банки. Можно отметить, что клиенты все чаще переходят из вкладов с большим количеством опций во вклады с максимальной доходностью: Например, клиенты готовы отказаться от возможности снимать средства со вклада, компенсируя эту возможность высокой процентной ставкой.

Всего, по оценкам АСВ, за первое полугодие  объем вкладов частных лиц  в банках превысил прогнозы в 1,5 раза. Вместо запланированных 8-9% вклады выросли  на 12,7%, до рекордной отметки 8,4 трлн руб. Также агентство рассчитывает на общий прирост депозитов по итогам 2010 года на 1,9-2,2 трлн руб., что соответствует увеличению объема на 25,5-29,5%.

Вполне вероятно, что у вкладчиков появится возможность получить более высокие проценты по своим вложениям, чем по стандартным депозитным линейкам. В Минфине готовы поправки к Гражданскому кодексу, которые позволят ввести безотзывные депозиты на базе сберегательных сертификатов. Первый вопрос со стороны клиента к конечной ликвидности инструмента. Для большинства клиентов, выбирающих стандартный депозит, возможность его изъять в любой момент и получить живые деньги является дополнительной гарантией. Поэтому вклады сейчас так популярны, а инструмент без возможности досрочно получить свои средства серьезно сужает круг потенциальных держателей. Соответственно, должно быть дополнительное преимущество, например более высокая доходность. Впрочем, по уровню доходности безотзывные депозиты вряд ли смогут дать существенную фору стандартным, отзывным вкладам, повышенная на 0,5-1% ставка в данном случае не будет для большинства клиентов аргументом.

Глава 3. Система страхования вкладов

Агентсво  по страхованию вкладов

Агентство по страхованию  вкладов создано в январе 2004 года на основании Федерального закона от 23 декабря 2003 года № 177-ФЗ «О страховании  вкладов физических лиц в банках Российской Федерации». В целях обеспечения  функционирования системы страхования  вкладов Агентство осуществляет выплату вкладчикам возмещений по вкладам  при наступлении страхового случая; ведет реестр банков-участников системы  страхования вкладов; контролирует формирование фонда страхования  вкладов, в том числе за счет взносов  банков; управляет средствами фонда  страхования вкладов.

С принятием Федерального закона от 20 августа 2004 года № 121-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный  закон «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций» и признании  утратившими силу некоторых законодательных  актов (положений законодательных  актов) Российской Федерации» в России введен институт корпоративного конкурсного  управляющего несостоятельных банков, функции которого возложены на Агентство.

В силу особой общественной и экономической значимости банковской системы Агентство заменило арбитражных  управляющих — индивидуальных предпринимателей при банкротстве кредитных организаций, имевших лицензию Банка России на привлечение денежных средств физических лиц, а также при банкротстве отсутствующих кредитных организаций-должников.

Одновременное выполнение Агентством двух функций — страхования вкладов  и ликвидации неплатежеспособных банков — является необходимым элементом  целостной системы защиты интересов  вкладчиков и иных кредиторов российских банков. Подобное организационное объединение  функций позволяет сокращать  убытки системы страхования вкладов, максимально быстро и эффективно возвращать из конкурсной массы в  фонд обязательного страхования  вкладов средства, выплаченные гражданам, обеспечить прозрачность и полноту  расчетов со всеми кредиторами. Совмещение функций дает возможность сформировать единый центр ответственности перед  кредиторами несостоятельных банков, что будет способствовать повышению  доверия к банковской системе  и институтам государственной власти.

Агентство является некоммерческой организацией, действующей в организационно-правовой форме государственной корпорации. Высшим органом управления Агентства  является Совет директоров. В его  состав входят семь представителей Правительства  Российской Федерации, пять представителей Банка России и Генеральный директор Агентства.

Анализ  деятельности агентства

По состоянию на 1.07.2010 в систему страхования вкладов  входило 914 банков. В I полугодии число  банков – участников сократилось  на 11, в основном, в результате процессов  консолидации в банковской системе. Агентством включен в реестр 1 банк, при этом 12 банков исключены из реестра: 10 – по причине прекращения их деятельности в результате реорганизации в форме присоединения; 2 – по причине отзыва (аннулирования) лицензии и завершения процедур выплаты возмещения по вкладам.

В отчетном периоде произошло 5 страховых случаев, что соответствует  уровню 2006-2007 гг. (для сравнения: за аналогичный  период 2009 г. произошло 22 страховых  случая). Страховые случаи в основном наступили в мелких банках с небольшим  объемом вкладов. Исключением является «УП-банк» (г. Ижевск) с объемом обязательств по выплате страхового возмещения в 606 млн рублей. В целом по 5 страховым  случаям объем страховой ответственности  перед 13 тыс. вкладчиков составляет 632,4 млн руб.

Выплата страхового возмещения по всем страховым случаям начиналась ранее установленных сроков: через 11 - 13 дней. В 4 случаях для выплат привлекались банки-агенты. По 1 страховому случаю Агентство само проводило  выплату страхового возмещения в  связи с незначительным количеством  вкладчиков и минимальным объемом  обязательств. Всего в отчетном периоде  произведена выплата страхового возмещения 5,1 тыс. вкладчикам на сумму 450 млн. руб.

За отчетный период фонд страхования вкладов увеличился на 16,7 млрд руб. (18%) и по состоянию  на 1.07.2010 составил 110,4[1] млрд руб.

В I полугодии 2010 г. банки  перечислили в фонд 14,5 млрд. руб. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года объем взносов вырос  на 24%, что соответствует динамике роста депозитов в банковской системе. Также в отчетном периоде  в фонд была зачислена часть прибыли  Агентства за 2009 г. в размере 1,8 млрд. руб.

В структуре источников фонда  страховые взносы банков составили 96,7 млрд руб. (87,6%), имущественный взнос  Российской Федерации – 7,1 млрд руб. (6,4%), капитализированная прибыль – 6,6 млрд руб. (6,0 %)

По состоянию на 01.07.2010 48% средств фонда было инвестировано  в корпоративные облигации, 36% - в  государственные облигации федерального займа Российской Федерации и  субъектов Российской Федерации, 9% - в депозиты Банка России, 6% –  в акции. Доля денежных средств составляла 1%. По сравнению с началом года структура активов фонда не претерпела серьезных изменений: наиболее значительно (на 4 п.п.) возросла доля корпоративных  облигаций, при этом доля госбумаг и  депозитов в Банке России сократилась  на 1 п.п., акций – на 2 п.п.

Средневзвешенная доходность инвестированных средств фонда  за I полугодие 2010 г. без учета переоценки ценных бумаг составила 8,6% годовых, с учетом переоценки - 14,0% годовых.

В отчетном периоде в соответствии со сводным планом комплексных и  тематических проверок Банка России Агентство приняло участие в 45 проверках банков по вопросам страхования  вкладов.

В отчетном периоде проводилась  работа по отбору банков-агентов с  целью их аккредитации при Агентстве  для выплаты страхового возмещения, а также мониторинг аккредитованных  банков на соответствие их установленным  требованиям. Проведена аккредитация 2 банков, 6 банков утратили статус аккредитованных. Таким образом, по состоянию на 1.07.2010 при Агентстве аккредитовано  и внесено в соответствующий  реестр 60 банков-агентов.

2. Ликвидация кредитных  организаций 

По состоянию на 1.07.2010 Агентство осуществляло ликвидационные процедуры в 99 кредитных организациях, в том числе конкурсное производство проводилось в 89 банках, принудительная ликвидация – в 10 банках. По сравнению  с аналогичным периодом прошлого года количество банков, в которых  шли ликвидационные процедуры, увеличилось  на 18%. При этом c 84 до 91% возросла доля процедур банкротства.