Анализ деятельности предприятия на примере ОАО «Искож»

Федеральное Государственное Бюджетное  Образовательное Учреждение

Высшего Профессионального Образования

«УФИМСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  АВИАЦИОННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»

Кафедра автоматизированных систем управления

 

 

 

 

Технико-экономический анализ хозяйственной деятельности

ОАО «Искож»

 

 

 

к курсовому проекту

по дисциплине “ Технико-экономический анализ деятельности предприятия ”

 

 

 

 

Выполнил: студент группы ПИЭ 507з

   Валеева А.У.   

Проверил : доцент каф. АСУ

     Юсупов Р.И.        

 

 

 

 

 

Уфа – 2012

 

СОДЕРЖАНИЕ

Введение 3

1. Анализ эффективности финансовых вложений 4

1.1 Понятие и классификация  финансовых вложений. 4

1.2 Расчёт оценки эффективности инвестиций 6

1.3 Методы прогнозирования эффективности финансовых вложений 8

II ПРАКТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ 10

2. Выполнение расчетно-аналитического  раздела. 10

2.1. Анализ финансового  состояния предприятия 10

2.1.2. Анализ производственного  потенциала предприятия 14

2.1.3. Анализ финансовой  устойчивости 15

2.1.4. Анализ платежеспособности  и ликвидности предприятия 19

2.1.5  Анализ показателей  оборачиваемости основного капитала  и оборотных средств 22

2.2. Анализ деловой  активности и эффективности работы  предприятия 23

2.2.1. Анализ показателей  прибыли 24

2.2.2. Анализ показателей  рентабельности 25

2.2.3. Анализ показателей  оборачиваемости 26

2.3. Анализ использования  основных фондов 28

2.3.1. Анализ объема  основных средств, их динамики  и структуры 28

2.3.2. Анализ технического  состояния ОПФ 29

2.3.3. Анализ эффективности  использования основных средств 30

2.3.4. Анализ фонда  работы оборудования 31

2.3.5. Резервы увеличения  эффективности использования ОПФ 34

Заключение 37

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 38

 

 

 

Введение

В условиях рыночной экономики  роль экономического анализа в управлении и повышении эффективности хозяйствования существенно возрастает. Анализ обеспечивает количественную и качественную оценку изменений, происходящих в управляемом объекте. В результате выбираются оптимальные управленческие решения, направленные на устранение негативных моментов в деятельности предприятия и закрепление позитивных, раскрываются неиспользованные или дополнительно возникшие внутренние резервы. Глубокое изучение темы комплексного анализа хозяйственной деятельности предприятия позволит выявить возможности более эффективного использования материальных, трудовых, денежных ресурсов и тем самым выявить резервы роста прибыли и повышения рентабельности предприятия.

Принятию всякого решения  финансового характера предшествуют аналитические расчеты, поэтому  практически любой представитель  аппарата управления предприятием – от менеджеров до рядовых специалистов (бухгалтер, финансовый менеджер, экономист) – просто обязан быть хорошим аналитиком. Очевидно, что анализ, являющийся одной из составных частей грамотного управления финансами.

Комплексный анализ хозяйственной  деятельности сфере торговли в современном  мире имеет большое практическое значение. Эта проблема приобретает  особую актуальность, так как результаты работы каждого торгового предприятия, его конкурентоспособность находятся  в прямой зависимости от ее хозяйственной  деятельности предприятия.

Исследование  и анализ хозяйственной деятельности в данной курсовой работе проведен на примере ОАО «Искож» г. Уфа находящегося по адресу:

 г.  Уфа, ул. Цурюпа 82.

Предметом исследования является анализ хозяйственной  деятельности. Временные рамки исследования - 2 года (2010-2011гг).

 

I ТЕОРЕТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ

1. Анализ эффективности финансовых вложений

 

1.1 Понятие и классификация финансовых  вложений.

 

Финансовые вложения - это инвестиции в ценные бумаги, уставные капиталы других организаций,  депозитные вклады в кредитных организациях, дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, а также в виде предоставленных другим организациям займам.

Классификация финансовых вложений производится по разным признакам:

• По назначению:

• Приобретенные с целью получения дохода по ним
• Приобретенные для целей перепродажи

• В зависимости от срока, на который приобретены

• Долгосрочные (более 1 года)
• Краткосрочные

• По связи с уставным капиталом

• Финансовые вложения с целью образования уставного капитала
• Вложения в долговые ценные бумаги

Виды финансовых вложений представлены в таблице:

К финансовым вложениям относятся:

К финансовым вложениям не относятся:

государственные и муниципальные ценные бумаги, ценные бумаги других организаций, в т.ч. облигации, векселя; вклады в уставные (складочные) капиталы других организаций (в т.ч. дочерних и зависимых хозяйственных обществ); предоставленные другим организациям займы, депозитные вклады в кредитных организациях, дебиторская задолженность, приобретенная на основании уступки права требования, и пр.  В составе финансовых вложений учитываются также вклады организации-товарища по договору простого товарищества.

собственные акции, выкупленные у акционеров; векселя, выданные организацией-векселедателем организации-продавцу при расчетах за продукцию, работы, услуги; вложения в недвижимое и иное имущество, имеющее материально-вещественную форму, предоставляемые за плату во временное пользование с целью получения дохода; драгоценные металлы, ювелирные изделия, произведения искусства и иные аналогичные ценности, приобретенные не для осуществления обычных видов деятельности. Активы, имеющие материально-вещественную форму, такие как основные средства, материально-производственные запасы, а также нематериальные активы не являются финансовыми вложениями.

 

Инвестиции - это долгосрочное вложение средств в активы предприятия  с целью увеличения прибыли и  наращивания собственного капитала. Они отличаются от текущих издержек продолжительностью времени, на протяжении которого предприятие получает экономический  эффект (увеличение выпуска продукции, производительности труда, прибыли  и т.д.).

 По объектам вложения  инвестиции делятся на реальные и финансовые. Реальные инвестиции — это вложение средств в обновление имеющейся материально-технической базы предприятия, наращивание его производственной мощности, освоение новых видов продукции или технологий, инновационные нематериальные активы, строительство жилья, объектов соцкультбыта, расходы на экологию и др.

Финансовые инвестиции - это долгосрочные финансовые вложения в ценные бумаги, корпоративные совместные предприятия, обеспечивающие гарантированные  источники доходов или поставок сырья, сбыта продукции и т.д.

Задача анализа - оценка динамики, степени выполнения плана и изыскания  резервов увеличения объемов инвестиций и повышения их эффективности.

 Анализ объемов инвестиционной  деятельности следует начинать  с изучения общих показателей,  таких, как объем валовых инвестиций  и объем чистых инвестиций. Валовые  инвестиции - это объем всех инвестиций  в отчетном периоде. Чистые инвестиции меньше валовых инвестиций на сумму амортизационных отчислений в отчетном периоде. Если сумма чистых инвестиций является положительной величиной и имеет значительный удельный вес в общей сумме валовых инвестиций, то это свидетельствует о повышении экономического потенциала предприятия, направляющего значительную часть прибыли в инвестиционный процесс. Напротив, если сумма чистых инвестиций является отрицательной величиной, то это означает снижение производственного потенциала предприятия, «проедающего» не только свою прибыль, но и часть амортизационного фонда. Если сумма чистых инвестиций равна нулю, это значит, что инвестирование осуществляется только за счет амортизационных отчислений и что на предприятии отсутствует экономический рост и не создается база для роста прибыли.

 

2. Расчёт оценки эффективности инвестиций

 

Для оценки эффективности  инвестиций используются следующие  показатели:

1. дополнительный выход  продукции на рубль инвестиций:

 Э = (ВП0 - ВП0): И,               где

 Э -    эффективность  инвестиций;

 ВП0,  ВП1 -    валовой объем производства продукции соответственно при исходных и дополнительных инвестициях;

 И -    сумма  дополнительных инвестиций;

2. снижение себестоимости  продукции в расчете на рубль  инвестиций:

 Э = Q1 (С0-С1): И,          где

 Со, С1 - себестоимость единицы продукции соответственно при исходных и дополнительных капитальных вложениях;

Q1 - годовой объем производства  продукции в натуральном выражении  после дополнительных инвестиций;

3. сокращение затрат труда  на производство продукции в  расчете на рубль инвестиций:

 Э = Q1 (ТЕ0-ТЕ1):И,           где 

 ТЕ0 и ТЕ1 - соответственно затраты труда на производство единицы продукции до и после дополнительных инвес­тиций.

 Если числитель Q1 (Т0-Т1) разделить на годовой фонд  рабочего времени в расчете  на одного рабочего, то получим  относительное сокращение количества  рабочих в результате дополнительных  инвестиций;

4. увеличение прибыли  в расчете на рубль инвестиций:

 Э = Q1 (П'1-П'0):И,       где

 П'1 и П'0— соответственно прибыль на единицу продукции до и после дополнительных инвестиций;

5. срок окупаемости инвестиций:

T=И/Q1(ТЕ0-ТЕ1)   или t=И/Q1(C0-C1).

 Все перечисленные  показатели используются для  комплексной оценки эффективности  инвестирования, как в целом, так  и по отдельным объектам.

Необходимо изучить динамику данных показателей, выполнение плана, провести межхозяйственный сравнительный  анализ, определить влияние факторов и разработать мероприятия по повышению их уровня.

 Основным направлением  повышения эффективности инвестиций  является комплексность их использования.  Это означает, что с помощью  дополнительных инвестиций предприятия  должны добиваться оптимальных  соотношений между основными  и оборотными фондами, активной  и пассивной частью, силовыми  и рабочими машинами и т.д. 

 Важные условия повышения  эффективности инвестиционной деятельности - сокращение сроков незавершенного  строительства и снижение стоимости  вводимых объектов, а также правильная  их эксплуатация (полное использование  проектных мощностей, недопущение  простоев техники, оборудования  и др.).

 Финансовое инвестирование - это активная форма эффективного  использования временно свободных  средств предприятия.

Это вложение капитала в:

 •    доходные  фондовые инструменты (акции,  облигации и другие ценные  бумаги, свободно обращающиеся на  денежном рынке);

 •   доходные виды денежных инструментов, например депозитные сертификаты;

 •  уставные фонды  совместных предприятий с целью  не только получения прибыли,  но и расширения сферы финансового  влияния на другие субъекты  хозяйствования, и др.

 В процессе анализа  изучаются объем и структура  инвестирования в финансовые  активы, определяются темпы его  роста, а также доходность финансовых  вложений в целом и отдельных  финансовых инструментов.

 

3.  Методы прогнозирования эффективности финансовых вложений

 

 Для прогнозирования  эффективности финансовых вложений  и принятия решений об инвестировании, необходимо изучить доходы и расходы по ним.

 К основным методам  анализа инвестиционной деятельности  относят:

1) определение уровня  рентабельности инвестиций;

2) нахождение продолжительности  времени окупаемости инвестиций;

3) расчет чистой текущей  стоимости инвестиций;

4) определение отдачи  на вложенный капитал. 

Данные методы основаны на сравнении количества ожидаемых  инвестиций и будущих полученных денежных средств. Расчет срока окупаемости  инвестиций и отдачи на вложенный  капитал основываются на учетной  сумме денежных поступлений, а определение  чистого приведенного эффекта и  расчет уровня рентабельности инвестиций на дисконтированных доходах, учитывая при этом временной период денежных потоков.

 В процессе анализа  изучают доход на вложенный  капитал, рассчитываемый отношением  ожидаемой величины прибыли к  ожидаемой величине инвестиций. Использование метода наращивания заключается в расчете суммы денежных средств, ожидаемой инвестором по завершению операции, путем применения начальных сумм инвестиций, процентной ставки доходности и срока. Данный метод применим для анализа настоящего денежного потока к будущему периоду.

 

 

II ПРАКТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ

 

2. Выполнение расчетно-аналитического  раздела.

 

2.1. Анализ финансового состояния  предприятия

Финансовое состояние предприятия - понятие, характеризующееся обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормальной производственной, коммерческой и других видов деятельности, целесообразностью и эффективностью их размещения и использования, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Для оценки финансового состояния  и его используется система показателей, характеризующих структуру активов  и пассивов предприятия, обеспеченность собственными оборотными средствами, платежеспособность и др.