Анализ деятельности предприятия на примере ОАО «Искож»

 

2.1.1. Оценка структуры имущества  предприятия и источников его образования

По  данным бухгалтерского баланса построим аналитический баланс (табл. 2.1.)

 

Таблица 2.1

 

Аналитический баланс предприятия

 

АКТИВ	Абсолютные величины, тыс. руб.		Удельный вес, %		Изменения (+,-)			В % к изменению итога баланса
	на начало 2011	на конец 2011	на начало 2011	на конец  2011	в абсолютных величинах	в удельных весах	в % к величинам на начало 2011г.
1	2	3	4	5	6	7	8	9
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ	-	-	-	-	-	-	-	-
Нематериальные активы	-	-	-	-	-	-	-	-
Основные средства	283	36	1,90	0,46	-247	-1,44	-686,1	3,51
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-
Отложенные налоговые  активы	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие внеоборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-
Итого по  разделу I	283	36	1,90	0,459	-247	-1,44	-686,1	3,51
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы	177	275	1,19	3,505	+98	+2,32	+35,6	-1,39
в том числе:
сырье, материалы  и другие аналогичные ценности	143	20	0,96	0,26	-123	-0,71	-615	1,75
расходы будущих  периодов	34	25	0,23	0,32	-9	+0,09	-36	0,13
Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям	9	-	0,06	-	-9	-0,06	-	0,13
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев после  отчетной даты)	-	-	-	-	-	-	-	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  в течение 12 месяцев)	920	3938	6,18	50,19	+3018	+44,01	+76,64	-42,9
1	2	3	4	5	6	7	8	9
в том числе покупатели и заказчики	749	350	5,03	4,46	-399	-0,57	-114	5,673
Краткосрочные финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-
Денежные средства	13490	3597	90,67	45,85	-9893	-44,82	-275,0	140,7
Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-
Итого по  разделу II	14596	7810	98,10	99,54	-6786	+1,44	-86,9	96,49
БАЛАНС	14879	7846	100	100	-7033	-	-89,6	100
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И  РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	500	500	3,36	6,37	-	+3,01	-	-
Собственные акции, выкупленные  у акционеров	-	-	-	-	-	-	-	-
Добавочный капитал	-	-	-	-	-	-	-	-
Резервный капитал	-	-	-	-	-	-	-	-
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	366	172	2,46	2,19	-194	-0,27	-112,8	2,76
Итого по  разделу III	866	672	5,82	8,57	-194	+2,75	-28,9	2,76
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	-	-	-	-	-	-	-	-
Отложенные налоговые  обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие обязательства	605	0	4,07	0	-605	-4,07	-	8,60
Итого по  разделу IV	605	0	4,07	0	-605	-4,07	-	8,60
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	-	-	-	-	-	-	-	-
Кредиторская задолженность	13267	7174	89,17	91,44	-6093	+2,27	-84,9	86,63
в том числе:
поставщики и подрядчики	12437	6641	83,59	84,64	-5796	+1,05	-87,3	82,41
задолженность перед персоналом  организации	10	1	0,07	0,01	-9	-0,05	-900	0,13
задолженность перед государственными                                           внебюджетными     фондами	125	99	0,84	1,26	-26	+0,42	-26,3	0,37
задолженность по налогам и  сборам	676	423	4,54	5,39	-253	+0,85	-59,8	3,60
прочие кредиторы	19	1	0,13	0,01	-18	-0,12	-1800	0,26
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	141	-	0,95	-	-141	-0,95	-	2
Доходы будущих периодов	-	-	-	-	-	-	-	-
Резервы предстоящих расходов	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие краткосрочные  обязательства	-	-	-	-	-	-	-	-
Итого по разделу V	13408	7174	90,11	91,44	-6234	+1,321	-86,9	88,64
БАЛАНС	14879	7846	100	100	-7033	-	-89,6	100

 

По  данным аналитического баланса определим изменение в сумме и по удельному весу следующих показателей:

 

• Общая стоимость имущества(Сумма итогов I и II разделов) на конец 2011 года составило 7846 тыс.руб, что на 7033тыс. руб. или 89,6% меньше по сравнению с началом 2011 г.
•  Стоимость иммобилизованных активов (внеоборотные активы) на конец 2011 года составляет 36 тыс.руб., что на 247 тыс.руб или 1,44% меньше по сравнению с началом 2011 г.
•  Стоимость мобильных активов (оборотные активы) на конец 2011года составляет 7810 тыс.руб., что на 6786 тыс.руб или на 1,44% меньше по сравнению с началом 2011 г.
•  Величина собственного капитала;(Итог по III разделу) на конец 2011года составляет 672 тыс.руб., что на 194 тыс.руб или на 2,75% меньше по сравнению с началом 2011 г.
•  Величина заемного капитала (Сумма итогов IV и V разделов) на конец 2011 года составляет 7174 тыс.руб., что на 6839 тыс.руб или 2,74% меньше по сравнению с началом 2011 г.

По сравнению с началом года источники формирования имущества  уменьшились на 7033 тыс. руб или на 89,6%.При этом уменьшились собственные и заёмные источники. Приток новых средств происходил в большей степени за счёт заёмных источников (84,9% общего прироста).

Прирост финансовых ресурсов был направлен на пополнение внеоборотных и оборотных активов при одновременном снижении удельного веса внеоборотных и роста оборотных активов.

 Оборотные активы, на конец  2011 года, снизились на 6786 тыс. руб., за счет роста запасов на 98 тыс. руб., дебиторской задолженности на 3018 тыс. руб., и значительного снижения денежных средств на 9893 тыс. руб.

        Проанализировав общую стоимость имущества, стоимость иммобилизованных активов, стоимость мобильных активов, величины собственного капитала, величины заемного капитала, можно сделать вывод, что баланс предприятия нельзя назвать полностью положительным.

 

 

 

 

2.1.2. Анализ производственного потенциала  предприятия

 

Под производственным потенциалом  понимаются средства, которые непосредственно участвуют в производстве продукции. К ним относятся основные средства, сырье и материалы, затраты в незавершенное производство, расходы будущих периодов объемы величин которых зависят от отраслевой принадлежности организации.

Используя данные табл. 2.1, определим наличие, динамику и удельный вес производственных активов в общей стоимости имущества, заполнив табл. 2.2.

Таблица 2.2

Показатели	to	tl	Изменение (+, -)
			руб.	%
Основные средства	283	36	-247	-87,3
Сырье, материалы и другие аналогичные ценности	143	20	-123	-86,1
Затраты в незавершенное производство	-	-	-	-
Расходы будущих периодов	34	25	-9	-26,5
Всего производственных активов	460	81	-379	-82,4
Общая стоимость имущества	14879	7846	-7033	-47,3
Удельный вес производственных активов в общей стоимости имущества (стр.5 :стр.6)* 100	3,09	1,03	-2,06	-66, 7

Производственные активы в общей  стоимости имущества

 

Производственные активы определяются суммированием основных средств, материальных запасов, незавершенного производства и расходов будущих периодов по данным баланса.

При общем снижении имущества на 7033 тыс. руб., произошли изменения  в его структуре. Так, основные средства снизились на 87,3%, за счет роста кредитов на 247 тыс. руб., при одновременном отсутствии движения нематериальных активов и прочих внеоборотных активов. Вследствие этого удельный вес производственных активов составил 66,7%.

Согласно таблице 5.2, можно сделать вывод, что производственное положение предприятия определяется как убыточное.

2.1.3. Анализ финансовой устойчивости

 

Финансовая устойчивость предприятия - это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска.

Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников собственных средств предприятия для формирования запасов и затрат с целью обеспечения непрерывности процесса производства и реализации продукции. Собственные средства используются для текущего обеспечения производства сырьем и материалами и поддержания страхового запаса. Если этих средств не хватает, то предприятие вынуждено покрывать их за счет заемных средств. Сумма собственных и заемных средств образуют источники формирования материально производственных запасов предприятия.

Собственные оборотные средства организации  могут быть исчислены двумя вариантами (см. табл. 2.3).

Таблица 2.3

 

Расчет собственных оборотных  средств предприятия

№	Собственные ОС предприятия	to	tl	Изменение, руб.
	Вариант 1
1	Собственный капитал	866	672	-194
2	Долгосрочные  обязательства	605	-	-605
3	Необоротные активы	283	36	-274
4	Итого собственных оборотных средств (стр.1+стр.2-стр.З)	1188	636	-552
	Вариант 2
5	Текущие активы	14596	7810	-6786
6	Краткосрочные обязательства	13408	7174	-6234
	Итого собственных оборотных редств (стр.5-стр.6)	1188	636	-552

 

Данные  таблицы 2.3 показывают, что по сравнению с началом года собственные оборотные средства уменьшились на 552 тыс.руб. На это повлияли изменения по двум статьям баланса. Так уменьшению собственных оборотных средств повлияло снижение нераспределённой прибыли на 194 тыс.руб и основных средств на 253 тыс.руб.

 

Рассчитаем источники формирования материально-производственных запасов предприятия на начало и конец периода, используя табл. 2.4.

 

Таблица 2.4

Источники формирования запасов

Источники формирования материально- производственных запасов	to	t1	Изменение
			руб.	%
Собственные оборотные средства	1188	636	-552	-46,5
Краткосрочные кредиты банков и  займы	-	-	-	-
Расчеты с кредиторами по товарным операциям	13408	7174	-6234	46,5
Итого источников формирования материально-производственных запасов	14596	7810	-6786	46,5

Определим степень покрытия материально-производственных запасов собственными оборотными средствами и источниками формирования запасов, заполнив табл. 2.5. Для этого используем данные бухгалтерского баланса и табл. 2.3, 2.4

Таблица 2.5

Степень покрытия материально-производственных запасов собственными оборотными средствами и источниками формирования запасов

Показатели	to	t1	Недостаток  средств (-), излишек (+)
			to	tl
1. Материально-  производственные запасы	186	275	+1002	+361
2. Собственные оборотные средства	1188	636
3. Источники формирования материально-производственных запасов	14596	7810

 

 

Запасы  и затраты  полностью покрываются собственными оборотными средствами. ОАО «Искож» не зависит от кредитов.

Основным источником покрытия запасов выступает кредиторская задолженность за товары, сумма которой  вместе с общей величиной источников покрытия (включая собственные оборотные  средства, долгосрочные и краткосрочные  кредиты и займы) является достаточной. Совокупная величина общих источников покрытия запасов и кредиторской задолженности на конец года снизилась  на 6348 тыс.руб., в том числе за счет собственных оборотных средств на 552 тыс.руб. Таким образом, ОАО «Искож» нельзя рассматривать как предприятие имеющее идеальную финансовую устойчивость.

Для более глубокого анализа  определим коэффициенты финансовой устойчивости.

 

Таблица 2.6

Коэффициенты финансовой устойчивости

Наименование коэффициентов	Порядок расчета коэффициентов	Фактическое значение коэффициентов		Абсолютное изменение	Установленный критерий
		to	t1
Коэффициент автономии	Собственный капитал общая сумма капитала	0,058	0,086	+0,027	0,09
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	Собственные оборотные средства / Оборотные активы	0,040	0,081	+0,041	>0,1
Коэффициент обеспеченности запасов  собственными средствами	Собственные оборотные средства / Запасы	1,822	2,156	+0,334	0,9-1,5
Коэффициент маневренности	Собственные оборотные средства / Собственный капитал	2,060	17,667	+15,607	1,5
Коэффициент соотношения мобильных  и иммобилизованных средств	Оборотные активы/ Внеоборотные активы	51,576	216,944	+165,368	-
Коэффициент отношения собственного капитала и краткосрочной задолженности	Собственный капитал/ Краткосрочные обязательства	0,065	0,094	+0,029	-
Коэффициент финансовой зависимости	Стоимость имущества/ Собственный капитал	17,181	11,676	-5,506	10,0
Коэффициент финансирования	Собственный капитал/ Заемный капитал	0,062	0,009	-0,052	-