Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО «Веста»

     Финансовый  анализ исследуемого предприятия будет проводиться в 7 этапов с использованием Бухгалтерского баланса ООО «Веста» (форма №1) на 1 января 2009 года и Бухгалтерского баланса ООО «Веста» на 1 января 2010 года (см. прил. 1), а так же Отчета о прибылях и убытках ООО «Веста» (форма №2) на 1 января 2010 года (см. прил. 2)

1. Предварительный этап анализа
2. Анализ имущества (актива баланса) и его источников (пассива баланса)
3. Анализ финансовой устойчивости
4. Оценка платежеспособности
5. Деловая активность и ее показатели
6. Анализ финансовых результатов
7. Оценка потенциального банкротства предприятия

     1 этап:

1. Определим абсолютное изменение валюты баланса:

      ВБ = 5482-5638= -156 т.р.

2. Определим относительное изменение валюты баланса:

      ВБ = (5482/5638)*100-100 = -2,77%

3. Определим относительное изменение выручки:

      ВР = (7943/17525)*100-100 = -54,68%

     Вывод: Проведенный анализ свидетельствует  о том, имущество предприятия  сократилось на 156 т.р., т.е. на 2,77%, что  оценивается нами отрицательно. При  этом темп сокращения выручки ( - 54,68%) опережает  темп сокращения валюты баланса.

     2 этап: 

 

      Анализ имущества предприятия (активы баланса) Табл.2.1

 

     Вывод: По данным табл. 2.1 можно сделать вывод о рациональности актива баланса, т.е. большая часть капитала вовлечена в оборот, доля оборотных активов, несмотря на незначительный рост (на 1,73%) по прежнему остается больше рекомендуемых 50% и составляет 90.73%.

     Нематериальные  активы в динамике составили 0, следовательно  предприятие не имеет инновационной деятельности.

     Доля  активных средств к концу года уменьшилась на 1,73%, но при этом составила 9,27%, что ниже рекомендуемых 40%, т.е незначительная доля основных средств связана с тем что предприятие берет в аренду необходимые средства.

     Величина  запасов увеличилась на 131 т.р., т.е. на 6,29%. Однако, в связи с отсутствием доступа к внутренней документации не предоставляется возможным определить оптимальную величину запасов. Предприятие сокращает предоставление коммерческого кредита, т.к. в целом уменьшается сумма просроченной дебиторской задолженности на 141 т.р., т.е. на 14.84%. 

     Анализ  имущества баланса Схема.2

     Анализ  источников имущества (пассив баланса) Табл.2.2

 

     Вывод: По данным табл. 2.2 можно сделать  вывод, что пассив данного баланса является нерациональным, т.к. несмотря на увеличение собственного капитала на 0,25 % его доля остается достаточно низкой и составляет 26.41%, что ниже рекомендованных 50%. Следует, что предприятие финансово зависимо от внешних инвесторов.

     Размер уставного капитала на протяжении всего года остается неизменным и составляет 11 т.р. Наблюдается сокращение нераспределенной прибыли на 27 т.р., т.е. на 1,85% Данное изменение оценивается нами положительно, т.к. приводит к росту собственного капитала.

     Кредиторская  задолженность возросла на 647 т.р., т.е. на 34,82%, но при этом мы не можем сказать  имеет ли предприятие просроченную задолженность, т.к. не имеем доступа к внутренней документации.

     Долгосрочные  обязательства уменьшились на 776 т.р., т.е. на 33,67%, что дало небольшой рост собственного капитала.

     Таким образом главным недостатком  пассива является небольшая доля собственного капитала. 

     Анализ  источников имущества Схема.3 

 

      3 этап: 

     Анализ  финансовой устойчивости ООО "Веста" табл.3.1.

 

     Вывод: На предприятии на начало и конец года наблюдается кризисное финансовое состояние, т.е. собственного капитала недостаточно для покрытия запасов в размере 3118 т.р. Предприятие имеет долгосрочные обязательства, но отсутствие краткосрочных кредитов не способствует улучшению финансового состояния и недостаток собственных и долгосрочных источников финансирования составляет 1589 т.р.Недостаток общих источников финансирования составляет 1589 т.р. из-за недостатка собственных оборотных средств.

     Основными причинами сложившейся ситуации явились:

1. Недостаток собственного капитала
2. Высокая доля запасов
3. Отсутствие краткосрочных кредитов

 

     

     Анализ  финансовой устойчивости Схема.4 

     Расчет  относительных показателей финансовой устойчивости табл.3.2.

 

     Вывод: Структура баланса предприятия  на начало и конец года удовлетворительная, т.к. выполнен коэффициент обеспеченности СОС, при этом его величина составляет 0,17 на начало и 0,19 на конец года. Следовательно, процедура банкротства по данному показателю предприятию не грозит.

     При этом 22% на начало года и 23% на конец года всех запасов приобретает предприятие на СОС, что гораздо ниже рекомендуемого ограничения.

     Однако  собственный капитал при этом достаточно мобилен, т.к. коэффициент  маневренности к концу года составил 0,65%, что выше рекомендуемых 50%.

     Предприятие зависимо от внешних инвесторов, т.к. коэффициент автономности на конец  года составил 0,26, что ниже рекомендуемого ограничения.

     4 этап:

     Группировка активов и пассивов баланса

     1. Наиболее ликвидные активы (А₁):

• В 2008 году: 78+0 = 78 т.р.
• В 2009 году: 0+0 = 0 т.р.

     2. Быстро реализуемые активы (А₂).

• В 2008 году: 950+72 = 1022 т.р.
• В 2009 году: 809+107 = 916 т.р.

     3. Медленно реализуемые активы (А₃):

• В 2008 году: 3915+3 = 3918 т.р.
• В 2009 году: 4046+12 = 4058 т.р.

     4. Труднореализуемые активы (А₄):

• В 2008 году: 0+620 = 620 т.р.
• В 2009 году: 0+508 = 508 т.р.

     Текущие активы предприятия (А1+А2+А3)

• В 2008 году: 78+1022+3918 = 5018 т.р.
• В 2009 году: 0+916+4058 = 4974 т.р..

     1. Наиболее срочные обязательства  (П₁)

• В 2008 году: 1858 т.р.
• В 2009 году: 2505 т.р.

     2. Краткосрочные пассивы (П₂)

• В 2008 году: 0 т.р.
• В 2009 году 0 т.р.

     3. Долгосрочные пассивы (П₃).

• В 2008 году: 2305 т.р.
• В 2009 году: 1529 т.р.

     4. Постоянные пассивы (П₄)

• В 2008 году: 1475 т.т.
• В В 2009 году: 1448 т.р.

     Текущие пассивы предприятия (П1+П2)

• В 2008 году: 1858+0 = 1858 т.р.
• В 2009 году: 2505+0 = 2505 т.р.

     Вывод: На анализируемом предприятии текущие  активы больше текущих пассивов, поэтому  несмотря на возможные финансовые затруднения  предприятие, в целом, является платежеспособным.