Контрольная работа по "Анализу финансовой отчетности"

• множественность     субъектов      анализа,      пользователей информацией о деятельности предприятия;

• разнообразие целей и интересов субъектов анализа;
• наличие типовых методик, стандартов учета и отчетности;
• ориентация анализа только на внешнюю отчетность;

• ограниченность задач анализа при использовании только внешней отчетности;

• максимальная открытость результатов анализа для 
пользователей информации о деятельности предприятия.

Финансовый анализ российской компании по используемым видам и формам принципиально  не отличается от аналогичных процедур в рамках традиционного (западного) подхода. В зависимости от конкретных задач финансовый анализ может осуществляться в следующих видах:

• экспресс-анализ (предназначен для получения за 1-2 дня общего представления о финансовом положении компании на базе форм внешней бухгалтерской отчетности);
• комплексный финансовый анализ (предназначен для получения за 3-4 недели комплексной оценки финансового положении компании на базе форм внешней бухгалтерской отчетности, а также расшифровок статей отчетности, данных аналитического учета, результатов независимого аудита и др.);
• финансовый анализ как часть общего исследования бизнес-процессов компании (предназначен для получения комплексной оценки всех аспектов деятельности компании - производства, финансов, снабжения, сбыта и маркетинга, менеджмента, персонала и др.);
• ориентированный финансовый анализ (предназначен для решения приоритетной финансовой проблемы компании, например оптимизации дебиторской задолженности на базе как основных форм внешней бухгалтерской отчетности, так и расшифровок только тех статей отчетности, которые связаны с указанной проблемой);
• регулярный финансовый анализ (предназначен для постановки эффективного управления финансами компании на базе представления в определенные сроки, ежеквартально или ежемесячно, специальным образом обработанных результатов комплексного финансового анализа).

В зависимости  от заданных направлений финансовый анализ может проводиться в следующих  формах:

• ретроспективный анализ (предназначен для анализа сложившихся тенденций и проблем финансового состояния компании;
• план-фактный анализ (требуется для оценки и выявления причин отклонений отчетных показателей от плановых);
• перспективный анализ (необходим для экспертизы финансовых планов, их обоснованности и достоверности с позиций текущего состояния и имеющегося потенциала).

Алгоритм традиционного финансового  анализа включает следующие этапы:

• сбор необходимой информации (объем зависит от задач и вида финансового анализа). Обработку информации (составление аналитических таблиц и агрегированных форм отчетности);

• расчет показателей изменения статей финансовых отчетов;

• расчет финансовых коэффициентов по основным аспектам финансовой деятельности или промежуточным финансовым агрегатам (финансовая устойчивость, платежеспособность, рентабельность);
• сравнительный анализ значений финансовых коэффициентов с нормативами (общепризнанными и среднеотраслевыми);
• анализ изменений финансовых коэффициентов (выявление тенденций ухудшения или улучшения);
• подготовку заключения о финансовом состоянии компании на основе интерпретации обработанных данных.

Особенности финансового  анализа в России. Опыт проведения финансового анализа российских компаний в различных видах и изучение попыток выполнения классических аналитических процедур позволяют выделить основные проблемы "российской специфики" в этой области исследований.

Во-первых, во многих случаях на практике финансовый анализ сводится к расчетам структурных соотношений, темпов изменения  показателей, значений финансовых коэффициентов. Глубина исследования ограничивается, в лучшем случае, констатацией тенденции "улучшения" или "ухудшения". Сделать выводы и тем более рекомендации на основании исходного информационного массива - неразрешимая проблема для специалистов компаний, оснащенных специальными программными средствами, но не обладающих достаточной квалификацией, профессиональным опытом, творческим отношением к рутинным операциям расчета.

Во-вторых, зачастую результаты финансового  анализа основываются на недостоверной  информации, при этом она может  быть искажена как по субъективным, так и по объективным причинам. С одной стороны, правилом "умелого" российского менеджера считается занижение или сокрытие любыми ухищрениями полученных доходов (прибыли), поэтому для оценки достоверности исходной информации и, как следствие, получения реальных результатов финансового анализа требуется предварительное проведение независимого аудита для обнаружения преднамеренных и непреднамеренных ошибок. С другой стороны, по российским правилам бухгалтерского учета денежные и неденежные формы расчетов не разведены в отчетности (исключение составляет только форма № 4 "Отчет о движении денежных средств", но она является годовой).

В-третьих, стремление к  детализации финансового анализа  обусловило разработку, расчет и поверхностное использование явно избыточного количества финансовых коэффициентов, тем более что большинство из них находится в функциональной зависимости между собой. Предметом особой гордости разработчиков новых программных средств по финансовому анализу является утверждение о том, что созданный инструмент дает возможность  рассчитать   100  и  более  финансовых  коэффициентов,  хотя

обычно бывает достаточно использовать не более 2-3 показателей по каждому  аспекту финансовой деятельности.

В-четвертых, сравнительный  финансовый анализ российских компаний практически невозможен из-за отсутствия адекватной нормативной базы и доступных среднеотраслевых показателей.

Но, как показывают расчеты, российские компании, как правило, не отвечают многим из этих нормативных значений и могут быть отнесены в финансовом отношении к неблагополучным (на грани банкротства).

В-пятых, достаточно отдаленными от российской практики являются западные интегральные показатели, которые используют многие отечественные аналитики для оценки вероятности банкротства компаний.

В-шестых, особенности российской бухгалтерии заведомо искажают результаты финансовой деятельности компаний. Необходимость  учета курсовых разниц в бухгалтерском балансе привела к тому, что после девальвации рубля 17 августа 1998 г. долгосрочные иностранные кредиты были пересчитаны по текущему курсу Центробанка (примерно 24 руб. за 1 долл.) и обусловили значительные убытки многих российских компаний за 1997 г.

Наконец, исходная отчетность анализируемых  компаний искажается из-за инфляционных процессов в российской экономике, которые главным образом влияют не на вертикальный (основные пропорции  остаются неизменными), а на горизонтальный анализ.

Таким образом, необходимость  контроля над финансово-хозяйственной  деятельностью предприятия объективно вытекает из сущности финансов как денежных отношений. Финансово-хозяйственная деятельность предприятия связана с формированием и расходованием денежных средств, а следовательно, затрагивает интересы государства, работников предприятия, акционеров и всех возможных контрагентов предприятия.

Контроль проявляется через  анализ финансовых показателей деятельности предприятия и меры воздействия  различного содержания.

Все вышесказанное о "российской специфике" нисколько не умаляет  значение традиционного подхода, апробированного  и отлаженного в странах с развитой рыночной экономикой, для финансового анализа современного состояния и перспектив развития отечественных компаний.

Наоборот, его ценность неизмеримо повысится для владельцев, менеджеров, кредиторов и инвесторов при учете  в классических западных методиках  условностей российской специфики  переходного периода. Такая адаптация  традиционного подхода позволит финансовому анализу не только оставаться неотъемлемым элементом финансового  менеджмента, но и существенно улучшить обоснованность принимаемых управленческих решений.

В рамках данной курсовой работы в  соответствии с задачами анализа  финансового состояния предприятия  на начальном этапе исследования было проведено изучение природно-экономического состояния ООО «АГРОФИРМА ТРИО».

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2    Краткая природно-экономическая  характеристика ООО «АГРОФИРМА ТРИО» Долгоруковского района Липецкой области

Сельскохозяйственное  предприятие ООО «АГРОФИРМА ТРИО»  было образовано в 2003 году на базе обанкротившегося СХПК «Родина», в 2005 году оно объединило еще три хозяйства с посевной площадью около 9000 га. (бывшие СХПК «Родина», СХПК «Память Ильича», СХПК «Олым» Долгоруковского района). В 2006 году данное сельскохозяйственное предприятие присоединило территорию бывшего СХПК «Покровское», находящегося в Тербунском районе. ООО «АГРОФИРМА ТРИО» Долгоруковского района Липецкой области является обществом с ограниченной ответственностью, т.е. коммерческой организацией, созданной на основе добровольного объединения граждан с целью осуществления совместной хозяйственной деятельности. Основным учредительным документом предприятия являются «Договор о создании Общества с ограниченной ответственностью «АГРОФИРМА ТРИО»» и «Устав Общества с ограниченной ответственностью «АГРОФИРМА ТРИО»». И договор, и устав утверждены общим собранием учредителей. В учредительном договоре указан предмет договора, предмет и цели деятельности общества, наименование и местонахождение общества, юридический статус, уставный капитал, порядок управления обществом и другие полномочия. В уставе также отраженны основные положения общества.

Имущество общества состоит из уставного  капитала, а также фондов образуемых из предусмотренных законом поступлений:

• за счет доходов от реализации продукции, работ, услуг;
• кредитов банка;
• иное, не запрещенных законом поступлений.

      Уставной капитал общества определяет минимальный размер имущества, гарантирующий интересы его кредиторов и составляет 60 тыс. руб.

В ранее существовавших колхозах, а в настоящее время в 000 «АГРОФИРМА ТРИО», право на земельную долю получили работающие колхозники, пенсионеры - ранее  работавшие в колхозе. Всего земельную  долю получили 1092 собственника в размере  по 8,78 га. В настоящее время 000 «АГРОФИРМА ТРИО» арендует земельные доли у  собственников на основании договора — сроком на 10 лет, что составляет 8968 га сельскохозяйственных угодий.

ООО «АГРОФИРМА ТРИО» расположено  в центральной части Долгоруковского района Липецкой области. Административно — хозяйственный центр расположен в с. Дубовец и удален от районного центра с. Долгоруково на 12 км, областного - г. Липецк на 150 км. Для хранения и подработки зерна на предприятии возведен элеватор емкостью 45,5 тыс. тонн, имеется ток, складские помещения.

Транспортная связь  с г. Липецком и районным центром осуществляется по автодорогам, имеющим твердое асфальтовое покрытие. Внутрихозяйственные перевозки обеспечиваются сетью магистральных и полевых дорог. В хозяйстве несколько населенных пунктов — с. Дубовец, д. Красотыновка, д. Весёлая, д. Войсковая Казинка Долгоруковского района и с. Покровское Тербунского района.

Землепользование хозяйства расположено  в зоне с умеренно-континентальным  климатом. Среднегодовая температура  воздуха +5°С. Самым холодными месяцами являются январь и февраль со среднемесячной температурой -17,4°С, а самым теплым месяцем является июль, со среднемесячной температурой +20° Продолжительность  безморозного периода составляет около 150 дней. Продолжительность устойчивого снежного покрова равна 120-140 дням. В начале и в конце зимы возможны не продолжительные оттепели. Среднегодовое количество осадков 500 мм.

Рельеф местности представляет собой волнистую равнину, расчлененную балочными системами, вершины и  склоны которых хорошо

задернованы и в большинстве укреплены лесными посадками и лесополосами.

Почвы представлены типичными выщелоченными  черноземами, а также серыми лесными  почвами. По своему плодородию, механическому составу, рельефу и другим условиям земли пригодны для размещения всех сельскохозяйственных культур, возделываемых в зоне.

О размере ООО «АГРОФИРМА ТРИО» можно судить по показателям, представленным в таблице 1. Чтобы исключить влияние факторов инфляции, для характеристики размера предприятия следует стоимость произведенной продукции брать в сопоставимых ценах (приложение 1).

Таблица 1. Показатели размера предприятия

 

Показатели	Годы			В среднем на 1 предприятие района в 2011г
		2009	2010		2011
Стоимость валовой продукции*, тыс. руб.	10982	13861	10010	1749
в т.ч. растениеводство	9460	8186	4098	1283
животноводство	1522	5675	5912	546
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	322780	431150	575887	307108
Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.	788135	1252831	1555093	894387
Среднегодовая численность работников, чел.	245	306	359	84
Энергетические мощности, л.с.	14976	15319	19565	8489
Количество тракторов, шт.	31	32	32	14
Среднегодовое поголовье крупного рогатого скота, гол.	1958	3584	5017	627
в т.ч. коровы	787	1718	2647	326
Площадь сельскохозяйственных угодий, га	15260	18272	18272	5862
в т. ч. пашни, га	13588	16600	16600	3917