Общая оценка и анализ деятельности предприятия

Содержание

Общая оценка деятельности предприятия

1. Анализ финансового состояния предприятия по сводным критериям оценки бухгалтерского баланса
2. Комплексная оценка финансово – хозяйственной деятельности предприятия
3. Анализ интенсивности использования капитала предприятия
4. Анализ эффективности использования капитала предприятия

Заключение

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Общая оценка деятельности предприятия

Анализ финансового состояния  предприятия необходимо начать с построения аналитического баланса. В аналитическом балансе представляются основные разделы актива и пассива баланса очищенные от регулировочных статей, для этого необходимо:

- исключить из актива  баланса статью расходы будущих  периодов, на эту величину уменьшить  размер собственного капитала  и материально производственных  запасов;

- исключить из суммы запасов стоимость «товаров отгруженных», на эту сумму необходимо увеличить размер дебиторской задолженности;

- увеличить размер запасов  на сумму НДС;

- дебиторская задолженность,  сроком погашения более чем  через 12 месяцев должна быть  переведена во внеоборотные активы;

- уменьшить сумму краткосрочных  обязательств на величину доходов  будущих периодов, резервов предстоящих  расходов, на эту сумму необходимо  увеличить размер собственного капитала.

Сравнительный аналитический  баланс характеризует как структуру  отчётной бухгалтерской формы, так  и динамику отдельных её показателей.

 

Таблица 1

Аналитический баланс ОАО «ГАЗ»

Актив	2010 год	2011 год	Пассив	2010 год	2011 год
Внеоборотные активы	26306596	25881357	3.Собственный капитал	14450469	16580269
Оборотные активы	7736548	7701473	4.Заёмный капитал	19592675	17002561
Запасы и затраты	239346	293977	4.1.Долгосрочные заёмные  средства	14175455	7515187
Дебиторская задолженность	4945250	4731739	4.2.Краткосрочные кредиты  и займы	3205609	6867466
Денежные средства	2551952	2675757	4.3.Кредиторская задолженность	1853685	2193681
Валюта баланса	34043144	33582830	Валюта баланса	34043144	33582830

 

 

Таблица 2

Экспресс оценка

Показатель			Положительная динамика	Отрицательная динамика
Динамика имущества				-
Динамика прибыли:
от продаж			+
до налогообложения			+
чистая прибыль			+
Динамика внеоборотных активов				-
Динамика оборотных активов:				-
запасов и затрат				-
дебиторская задолженность			+
денежные средства			+
Соотношение собственных и заёмных средств			+
Динамика кредиторской задолженности				-
Динамика собственных оборотных средств				-
Расчёты
Оборачиваемость	Предыдущий период	Отчётный период
Всего капитала	0,43	0,67	+
Оборотных активов	0,52	0,88	+
Дебиторской задолженности	3,5	4,8	+
Кредиторской задолженности	9,3	10,4	+
Рентабельность	Предыдущий период	Отчётный период
Продаж	11,54	11,58	+
Издержек	13,05	13,09	+
Общая (экономическая)	- 31,3	7,5	+
Собственного капитала	- 60,4	12,5	+
ОПФ	- 37,7	9,7	+

 

Экспресс оценка показала, что на предприятии ОАО «ГАЗ»  за анализируемый период наблюдается  положительная динамика прибыли и соотношения собственных и заёмных средств. Так же наблюдается положительная динамика всех показателей рентабельности.

Одновременно с этим наблюдается  отрицательная динамика имущества, оборотных активов (запасов и  затрат), кредиторской задолженности  и собственных оборотных средств

Задание 1. Анализ финансового состояния предприятия  по сводным критериям оценки бухгалтерского баланса

 

Рассмотрим динамику показателей  первого уровня. Первый уровень включает показатели, для которых определены нормативные значения. К их числу  относятся показатели платёжеспособности и финансовой устойчивости. Анализируя динамику этих показателей, следует  обратить внимание на тенденцию их изменения.

Таблица 3

Показатели первого  уровня

Показатели финансовой устойчивости	Критическое значение	2010 год	2011 год	Изменение
Общий показатель платёжеспособности	>1	0,64	0,63	- 0,01
Коэффициент абсолютной ликвидности	>0,1-0,7	0,47	0,28	- 0,19
Коэффициент критической  ликвидности	>0,7-1,5	1,37	0,77	- 0,6
Коэффициент текущей ликвидности	>1-2	1,42	0,81	- 0,61
Доля оборотных средств  в активах	>0,5	0,227	0,229	+ 0,002
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	>0,1	- 0,34	- 0,27	+ 0,07
Коэффициент капитализации	<1,5	1,36	1,03	- 0,33
Коэффициент автономии	>0,4-0,6	0,42	0,49	+ 0,07
Коэффициент финансовой устойчивости	>0,6	0,83	0,51	- 0,32
Коэффициент финансирования	>0,7	0,73	0,96	+ 0,23

 

Финансовая деятельность предприятия ОАО «ГАЗ» практически  по всем показателям соответствует  норме, однако следует отметить негативные тенденции: увеличение доли запасов в оборотных активах, увеличение кредиторской задолженности, снижение всех показателей ликвидности, снижение финансовой устойчивости.

Можно так же отметить и  положительные тенденции: увеличение доли оборотных средств в активах, увеличение обеспеченности собственными средствами, увеличение коэффициента финансирования свидетельствует о снижении зависимости предприятия от заёмных источников финансирования.

Таблица 4

Оценка состояния  показателей 1 – ого уровня

Показатели финансовой устойчивости	Соответствует норме	Тенденция	Состояние показателя	Оценка
Общий показатель платёжеспособности	Не соответствует	Ухудшение	2.3	Неудовлетворительно
Коэффициент абсолютной ликвидности	Соответствует	Ухудшение	1.3	Хорошо
Коэффициент критической  ликвидности	Соответствует	Ухудшение	1.3	Хорошо
Коэффициент текущей ликвидности	Соответствует	Ухудшение	1.3	Хорошо
Доля оборотных средств  в активах	Не соответствует	Улучшение	2.1	Хорошо
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	Не соответствует	Улучшение	2.1	Хорошо
Коэффициент капитализации	Соответствует	Улучшение	1.1	Отлично
Коэффициент автономии	Соответствует	Улучшение	1.1	Отлично
Коэффициент финансовой устойчивости	Соответствует	Ухудшение	1.3	Хорошо
Коэффициент финансирования	Соответствует	Улучшение	1.1	Отлично

 

Таким образом,  по  большинству  показателей предприятие ОАО «ГАЗ» имеет хорошее финансовое состояние. Однако есть показатели  с другими оценками. К  сожалению,  ответ  на   вопрос   о   финансовом   состоянии организации, имеющей различные значения показателей первого  уровня,  данная методика не дает. Такую  возможность  дает  методика,  основанная  на  балльной   оценке финансового состояния. Сущность такой методики заключается  в  классификации организаций  по  уровню  финансового  риска,  то  есть  любая  анализируемая организация может быть отнесена к  определенному  классу  в  зависимости  от «набранного»  количества  баллов,  исходя   из   фактических   значений   ее финансовых коэффициентов.

Проведем  обобщающую  оценку   финансового   состояния   ОАО «ГАЗ».

Таблица 5

Классификация уровней  финансового состояния

Показатели финансовой устойчивости	2010 год		2011 год
	Фактическое значение	Баллы	Фактическое значение	Баллы
Общий показатель платёжеспособности	0,64	Х	0,63	Х
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,47	9,2	0,28	5,5
Коэффициент критической  ликвидности	1,37	11	0,77	6,4
Коэффициент текущей ликвидности	1,42	10,6	0,81	0
Доля оборотных средств  в активах	0,227	1	0,229	1
Коэффициент обеспеченности собственными средствами	- 0,34	0	- 0,27	0
Коэффициент капитализации	1,36	6,5	1,03	16,4
Коэффициент автономии	0,42	5,2	0,49	8
Коэффициент финансовой устойчивости	0,83	5	0,51	2
Коэффициент финансирования	0,73	Х	0,96	Х
Сумма балов	Х	48,5	Х	39,3
Класс кредитоспособности	Х	3	Х	3