Анализ кредитоспособности предприятия

МОСКОВСКИЙ  АВИАЦИОННЫЙ ИНСТИТУТ

(ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ)

МАИ

________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________ 
 
 
 
 
 
 

Курсовая  работа

по  дисциплине

Финансовый  менеджмент

на  тему

Анализ  кредитоспособности организации. 
 
 

Выполнила студентка группы 15-405: Рязанцева А.Г.

Работу  принял: Горбунов Г.Л.

                                                                                     
 
 
 
 
 
 
 
 
 

МОСКВА

2010 
 

СОДЕРЖАНИЕ. 

1.   Введение.

2.   Понятие  и показатели кредитоспособности.

3.   Информационное  обеспечение.

4.  Оценка  кредитоспособности предприятий.

4.1.  Анализ  данных о заемщике.

4.2.  Анализ  бухгалтерского баланса.

     4.3.Основные  показатели анализа ликвидности  и платежеспособности предприятия  и методика их расчета.

      4.4.Оценка  кредитоспособности предприятия.

      4.5.Анализ  финансового положения заемщика.

     4.6.Определение  кредитоспособности заемщика по  методике Сбербанка РФ. 

5. Заключение .

6. Список литературы . 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1.ВВЕДЕНИЕ 

     Задачи  коренного улучшения функционирования кредитного механизма выдвигают  на первый план необходимость обоснования  и использования экономических  методов управления кредитом и банками, ориентированных на соблюдение экономических границ кредита. Это позволит предотвратить неоправданные с точки зрения денежного обращения и народного хозяйства кредитные вложения, их структурные сдвиги, обеспечить своевременный и полный возврат ссуд, что имеет важное значение для повышения эффективности использования материальных и денежных ресурсов.

     В частности, путем организации кредитования с учетом кредитоспособности предприятий  и объединений, соблюдения ликвидности  банков, ограничения разовой выдачи ссуды одному заемщику. Ориентация кредитного механизма на кредитоспособность заемщиков означает, по существу, организацию кредитования с учетом его экономических границ.

     Больше  всех в информации о кредитоспособности предприятий и организаций нуждаются банки: их прибыльность и ликвидность во многом зависят от финансового состояния клиентов. Снижение риска при совершении ссудных операций возможно достичь на основе комплексного изучения кредитоспособности клиентов банка, что одновременно позволит организовать кредитование с учетом границ использования кредита.

       Цель данного реферата раскрыть  понятие кредитоспособности и  платежеспособности , а также показать  сущность анализа данной экономической  категории.  
 

     2. ПОНЯТИЕ И ПОКАЗАТЕЛИ  КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ  . 

     В советской экономической литературе практически отсутствовало понятие "кредитоспособность". Такое положение  объяснялось ограничением использования  товарно-денежных отношений в течение  длительного времени, а так же тем, что для кредитных отношений, которые преимущественно развивались в форме прямого банковского кредита, были характерны не экономические, а административные методы управления, отличающиеся высокой степенью централизации права принятия окончательных решений. Это исключало необходимость оценки кредитоспособности заемщиков при решении вопросов о выдаче ссуд. Кроме того, структурные сдвиги в финансовом положении предприятий, вызванные чрезмерными темпами индустриализации, привели к тому, что большинство предприятий в конце 20-х годов оказались некредитоспособными. Длительное время кредитный механизм ориентировался на кредитоемкость предприятий, что отражало общий уровень развития кредитного механизма страны в целом. Происходящие в современной экономике изменения привлекли внимание к необходимости  выяснения кредитоспособности предприятий.

     Под кредитоспособностью банковских клиентов следует понимать такое финансово-хозяйственное состояние предприятия, которое дает уверенность в эффективном использовании заемных средств, способность и готовность заемщика вернуть кредит в соответствии с условиями договора. Изучение банками разнообразных факторов, которые могут повлечь за собой непогашение кредитов, или, напротив, обеспечивают их своевременный возврат, составляют содержание банковского анализа кредитоспособности.

     Состав  и содержание показателей вытекают из самого понятия кредитоспособности. Они должны отразить финансово-хозяйственное  состояние предприятий с точки  зрения эффективности размещения и  использования заемных средств  и всех средств вообще, оценить способность и готовность заемщика совершать платежи и погашать кредиты в заранее определенные сроки. Способность своевременно возвращать кредит оценивается путем анализа баланса предприятия на ликвидность, эффективного использования кредита и оборотных средств, уровня рентабельности, а готовность определяется посредством изучения дееспособности заемщика, перспектив его развития, деловых качеств руководителей предприятий. Банк должен в каждом случае определить степень риска, который он готов взять на себя, и размер кредита, который может быть предоставлен в данных обстоятельствах. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     3.ИНФОРМАЦИОННОЕ  ОБЕСПЕЧЕНИЕ.

       Первым источником информации для оценки кредитоспособности хозяйственных организаций должен служить бухгалтерская отчетность.

     Минимальный объем бухгалтерской отчетности определен Федеральным законом от 21 ноября 1996 г. №129-ФЗ «О бухгалтерском учете» [3] и Положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99) [6] и иными положениями по бухгалтерскому учету. В состав промежуточной (месячной и квартальной) и годовой бухгалтерской отчетности для всех организаций обязательно входят бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках. Годовую бухгалтерскую отчетность формируют:

     – бухгалтерский баланс (форма №1);

     – отчет о прибылях и убытках (форма №2);

     – отчет об изменениях капитала (форма №3);

     – отчет о движении денежных средств (форма №4);

     – приложение к бухгалтерскому балансу (форма №5);

     – отчет о целевом использовании полученных средств за определенный период (форма №6);

     – пояснительная записка;

     – специализированные формы, устанавливаемые министерствами и ведомствами РФ, и итоговое аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчетности организации, если она прошла процедуру аудита. 

     Например, в мировой практике  наиболее известный источник данных о кредитоспособности - фирма "Дан энд Брэдстрит", которая собирает информацию примерно о 3 млн. фирм США и Канады и предоставляет ее по подписке. Краткие сведения и оценки кредитоспособности каждой фирмы публикуются в общенациональных и региональных справочниках. Более детальная информация об отдельных фирмах сообщается  в виде финансовых отчетов, наиболее распространенный из них - "Информация о деловом предприятии".Первый из 6 разделов отчета содержит сведения общего характера - наименование и адрес фирмы: код отрасли и предприятия; характер производства: форма собственности: суммарная оценка кредитоспособности (рейтинг);  быстрота оплаты фирмой счетов; объем продаж, собственный капитал, число занятых; общее состояние и тенденции развития фирмы. Суммарная оценка кредитоспособности состоит из двух частей - двух букв (или цифры и буквы) и цифры. Первые два знака представляют собой оценку финансовой устойчивости фирмы, а последний - оценку ее кредитоспособности. Второй раздел отчета содержит сведения, полученные от поставщиков фирмы, относительно аккуратности в оплате счетов и о максимальном кредите, полученном в течение года. Третий раздел включает последний баланс и информацию о продажах и прибыльности фирмы (Если такая имеется). Четвертый раздел показывает обычный размер остатка на депозитном счете и платежи по ссудам. В пятом разделе содержаться данные о руководителях и владельцах фирмы. В последнем разделе подробно охарактеризованы род деятельности фирмы, ее клиентура и производственные мощности.

     Иногда  банки сверяют свою информацию с  данными других банков, имевших отношения  с подателем кредитной заявки. Они могут также проверить  данные у различных поставщиков  и покупателей данной фирмы.

     Еще одним источником сведений является Служба взаимного обмена кредитной информацией при национальной ассоциации управления кредитом - организация, снабжающая сведениями о кредитах, полученных фирмой у поставщиков по всей стране.  
 
 

     4.ОЦЕНКА  КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ  ПРЕДПРИЯТИЙ. 

     Данная  методика (принятая почти во всех коммерческих банках России, занимающихся кредитованием  предприятий и организаций) оценки целесообразности предоставления банковского  кредита, разработана для определения  банками платежеспособности предприятий, наделяемых заемными средствами, оценки допустимых размеров кредитов и сроков их погашения.

     Для начала рассматриваются документы  Заемщика. Основная цель анализа документов на получение кредита - определить способность  и готовность заемщика вернуть испрашиваемую ссуду в установленный срок и в полном объеме. 

     4.1. Анализ данных  о заемщике. 

     Заемщик представляет в банк следующие документы:

     1. Юридические документы:

     а) регистрационные документы: устав  организации; учредительный договор; решение (свидетельство) о регистрации (нотариально заверенные копии) ;

     б) карточка образцов подписей и печати, заверенная нотариально(первый экземпляр);

     в) документ о назначении на должность  лица, имеющего право действовать  от имени организации при ведении  переговоров и подписании договоров, или соответствующая доверенность (нотариально заверенная копия);

     г) справка о паспортных данных, прописке и местожительстве руководителя и главного бухгалтера организации-заемщика.

      2.  Бухгалтерская отчетность в полном объеме, заверенная налоговой инспекцией , по состоянию на две последние отчетные даты, с расшифровками следующих статей баланса(на последнюю отчетную дату): основные средства, производственные запасы, готовая продукция, товары, прочие запасы и затраты, дебиторы и кредиторы ( по наиболее крупным суммам);

                                                                                                                                  

     3.  За последние три месяца - копии  выписок из расчетного и валютных  счетов на месячные даты и  по крупнейшим поступлениям в течение указанных месяцев.

     4. По состоянию на дату поступления  запроса на кредит: справка о  полученных кредитах с приложением  копий кредитных договоров.

     5. Письмо - ходатайство о предоставлении  кредита(на бланке организации  с исходящим номером)  с краткой информацией об организации и ее деятельности, основных партнерах и перспективах развития.. 

     Регистрационные документы подтверждают состоятельность  заемщика как юридического лица. Принципиальным моментом является определение прав лица, ведущего переговоры и подписывающего кредитный договор с банком, на совершение действий от имени организации. Эти права устанавливаются на основании соответствующего положения устава заемщика и документа о назначении на должность согласно процедуре, изложенной в уставе.

     Бухгалтерская отчетность дает возможность  проанализировать финансовое состояние заемщика на  конкретную дату.  

     4.2. Анализ бухгалтерского  баланса. 

     Важнейшей информационной базой анализа является бухгалтерский баланс. При работе с активом баланса необходимо обратить на следующее: в случае оформления залога основных средств (здания, оборудование и др.), производственных запасов, готовой продукции, товаров, прочих запасов и затрат право собственности залогодателя на указанные ценности должно подтверждаться включением их стоимости  в состав соответствующих балансовых статей.

     Остаток средств на расчетном счете должен соответствовать данным банковской выписки на отчетную дату.

     При анализе дебиторской задолженности  необходимо обратить внимание на сроки ее погашения, поскольку поступление долгов может стать для заемщика одним из источников возврата  испрашиваемого кредита.

     При рассмотрении пассивной части баланса  самое пристальное внимание должно быть уделено изучению разделам, где  отражаются кредиты и прочие заемные средства: необходимо потребовать кредитные договора по тем ссудам, задолженность по которым отражена в балансе и не погашена на дату запроса о кредите, и убедиться, что она не является просроченной.  Наличие просроченной задолженности по кредитам других банков является негативным фактором и свидетельствует о явных просчетах и срывах в деятельности заемщика, которые, возможно, планируется временно компенсировать при помощи кредита. Если задолженность не является просроченной, необходимо по возможности обеспечить, чтобы срок погашения кредита наступал раньше погашений других кредитов. Кроме того необходимо проконтролировать, чтобы предлагаемый в качестве обеспечения залог по испрашиваемому кредиту не   заложен  другому банку.