Стоимость при кредитных отношениях обладает особой добавочной потребительной стоимостью. Помимо потребительной стоимости, которая свойственна деньгам или товару, стоимость, совершающая движение между кредитором и заемщиком, приобретает особое качество ускорять воспроизводственный процесс.

     Также важной чертой ссуженной стоимости является ее авансирующий характер. Кредит, как правило, происходит ранее образования тех доходов, которые должны быть получены заемщиком в его хозяйстве.

     Рассмотренная выше структура кредита характеризует его целостность. Кредит - это не только кредитор (к примеру, банк), не только заемщик (предприятие) или ссуженная стоимость. Структура кредита как целого предполагает единство его элементов².

     Стадии  движения кредита

     Движение  ссужаемой стоимости можно представить следующим образом:

     Р_к - П_кз - И_к … В_к.. В_р..... - П_кс,

     где Рк   - размещение кредита;

     Пкз - получение кредита заемщиками;

     Ик   - его использование;

     Вк   - возврат временно позаимствованной стоимости;

     Вр   - высвобождение ресурсов;

     Пкс - получение кредитором средств, размещенных в форме кредита.

     При выдаче кредита важным условием является уверенность в том, что размещение средств — самое эффективное. При получении кредита нужно четко отдавать себе отчет в том, что полученная стоимость является оптимальной.  
Высвобождение ресурсов в процессе использования определяет завершение кругооборота стоимости в хозяйстве заемщика. Такая стадия – это материальная база для вступления кредита в следующую фазу.  
Возврат кредита является свидетельством эффективности его использования. Получение стоимости кредитором – это завершающая стадия движения кредита. Нельзя искусственно вычислить одну стадии движения ссуженной стоимости, возводить в ранг основополагающей, все из них находятся в единстве. Изучая сущность кредита, нужно раскрыть его основу.

     Основа  кредита — это то, на чем «держится» сущность. Основой кредита является возвратность. Возвратность кредита, вне зависимости от стадий движения ссужаемой стоимости, выступает всеобщим свойством кредита. Возвратность проходит через все стадии движения кредита. При возвратном движении стоимости имеет важность и юридическая сторона. Собственность на стоимостях, передаваемая на определенный срок, не переходит от кредитора к заемщику. Собственником остается кредитор, а заемщик — лишь временный владелец ссужаемых средств. При изучении основ кредита нужно учитывать и социально-экономическую стоимость, так как кредит является порождением общественных потребностей. Экономическая и социально-экономическая основа кредита тесно связаны друг с другом. Поэтому, сущность кредита можно определить как передачу кредитором ссуженной стоимости заемщику для использования на началах возвратности и в интересах общественных потребностей.

     Таким образом, изучив структуру, стадии и основы кредита, можно дать определение кредита как экономической категории. Кредит включает в себя: экономические отношения; движения ссудного капитала; особую форму движения денег на началах возвратности, срочности, платности в интересах общественных потребностей.

Глава 2 Функции кредита

      В российской науке о кредите функция  чаще понимается как проявление его сущности. Минус такого определения заключается в том, что анализ обращен не столько к самой сущности, сколько к явлению, проявлению сути кредита. Вместе с тем функция - продолжение анализа сущности. Если структура кредита при этом обращена к его внутреннему строению, взаимодействию его элементов между собой, то функция кредита - взаимодействие как целого с внешней средой.

      Функция показывает определенную работу, которую выполняют кредитор и заемщик, вступив в кредитные отношения. Как взаимодействие функция может быть скрыта от исследователей, однако от этого она не перестает существовать. Постепенно по мере познания сущности кредита обнажаются более четко его качества, у общества появляется возможность вскрыть новые направления взаимодействия кредита или его функции.

      При анализе функций кредита нужно учесть еще одно обстоятельство: при его движении в каждый момент кредит проявляет сущность не всеми своими функциями, а какой-либо одной или несколькими из них. Функция - это не перманентная, а изменяющаяся категория. Вместе с изменением сущности кредита меняется и его взаимодействие. Функция выражает специфическое взаимодействие кредита как целостного процесса. Что дает позволяет сделать три вывода. Во-первых, функция относится к кредитному отношению в целом, а не отдельно к кредитору или заемщику; поэтому взаимодействие кредита может быть расценено как его функция только в том случае, если оно в равной степени касается всех элементов кредита. Во-вторых, функция должна определять специфическое взаимодействие всех форм кредита. Нет каких-то особых функций коммерческого или банковского, международного или потребительского кредита; тем более нет и особых функций разновидностей кредита, например, отдельно функций краткосрочного или долгосрочного кредитования. Функция - это объективная категория, которая связана с сущностью, а не субъективный метод, который вытекает из механизма кредитования. В-третьих, функция показывает такое взаимодействие кредита с внешней средой, которого направлено на его сохранение как целостного экономического явления.

      Первым  делом стоит отметить, что кредитный рынок выполняет макроэкономическую функцию в современной экономике. Денежный капитал собирается в основном в виде денежного ссудного капитала, в связи с чем накопление денежного капитала важно не само по себе как обособленный процесс, а, важно его воздействие на весь ход воспроизводства, т.е. в макроэкономическом аспекте.

     Функции кредитного рынка обозначаются его сущностью и ролью, которую он выполняет в системе капиталистического хозяйства, а также задачами по воспроизводству капиталистических производственных отношений.

     Нужно определить пять основных функций кредитного рынка:

1. аккумуляция или собирание денежных сбережений (накоплений) предприятий, населения, государства, а также иностранных клиентов;
2. обслуживание товарного обращения через кредит;
3. трансформация денежных фондов непосредственно в ссудный капитал и использование его в виде капиталовложений для обслуживания процесса производства;
4. ускорение концентрации и централизации капитала, содействие образованию мощных финансово-промышленных групп
5. обслуживание государства и населения как источников капитала для покрытия государственных и потребительских расходов³.

     Выделенные функции кредитного рынка направлены обеспечение функционирования экономической системы.

     Показывая накопление и движение денежного капитала, кредитный рынок связан с движением стоимости в ее денежной форме, с образованием и использованием различных денежных фондов в виде кредитных ресурсов и ценных бумаг. Через рынок можно определить и оценить движение, объем, направление денежных фондов, которые идут на развитие общественного воспроизводства, воздействие его на социально-экономические отношения.

     Кроме пяти вышеназванных выделяют так  же:

     Перераспределительная функция. В рыночной экономике рынок ссудных капиталов является своеобразным насосом, который откачивает временно свободные финансовые ресурсы из одних сфер хозяйственной деятельности и направляет их в другие, обеспечивающие более высокую прибыль.

     Экономия  издержек обращения. В процессе деятельности предприятия появляется временный разрыв между поступлением и расходованием денежных средств. К тому же при этом может появиться не только избыток, но и недостаток финансовых ресурсов. Это причина широкого распространения ссуд на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств, которые используются практически всеми типами заемщиков и обеспечивают существенное ускорение оборачиваемости капитала, а, следовательно, и экономию общих издержек обращения.

     Ускорение концентрации капитала. Процесс концентрации капитала является обязательным условием бесперебойного развития экономики и основной целью любого субъекта хозяйствования. Настоящую помощь в решении этой задачи оказывают заемные средства, которые позволяют существенно расширить масштабы производства и дать дополнительную массу прибыли.

     Обслуживание  товарооборота. Такие виды кредитных денег как кредитная карточка, вексель, чек, являются заменой наличных расчетов безналичными операциями, ускоряют и упрощают механизм экономических отношений на рынках как внутреннем так и международном. Самую активную роль при этом играет коммерческий кредит как обязательный элемент современных отношений товарообмена.

     Ускорение научно - технического прогресса. Наиболее ярко, данная роль кредита, видна в кредитовании деятельности научно - технических организаций, особенностью которых является как ни в какой другой – большой временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции. В связи с этим нормальное функционирование большинства научных центров не представляется без использования кредитных денег⁴.

Глава 3 Формы кредита

      Формы кредита сильно связаны с его  структурой и в отчасти с сущностью кредитных отношений. Структура кредита включает, в себя кредитора, заемщика и ссуженную стоимость, поэтому формы кредита можно рассматривать как зависимое от характера:

• ссуженной стоимости;
• кредитора и заемщика;
• целевых потребностей заемщика.

      В зависимости от ссуженной стоимости  стоит различать товарную, денежную и смешанную формы кредита⁵.

      Исторически товарная форма кредита предшествует его денежной 
форме. Можно сделать предположение, что кредит был до денежной 
формы стоимости, когда равнозначном обмене использовались 
отдельные товар. Первыми кредиторами были те, кто обладал излишками предметов потребления. В более поздней истории известны случаи кредитования крестьян землевладельцами в форме сельскохозяйственных продуктов до сбора нового урожая. В настоящей практике товарная форма кредита является довольно редкой и далеко не основополагающей, преимущественной формой выступает денежная форма. Последняя форма кредита применяется как при продаже товаров в рассрочку платежа, так и при аренде имущества, прокате вещей. Практика показывает, что кредитор, предоставивший товар в рассрочку платежа, нуждается в кредите, причем как правило в денежной форме, где функционирует товарная форма кредита, его движение от части сопровождается и денежной формой кредита. Денежная форма кредита - наиболее типичная, преобладающая в современном хозяйстве⁶. Это в принципе логично, поскольку деньги являются всем общим эквивалентом при обмене товарных стоимостей, универсальным средством обращения и платежа. Данная форма кредита активно используется как государством, так и отдельными гражданами, как внутри страны, так и во внешнем экономическом обороте. На  уровне с товарной и денежной формами кредита применяется и его смешанная форма. Она возникает, например, в том случае, когда кредит функционирует одновременно в товарной и денежной формах. Можно сделать предположение, что для приобретения дорогостоящего оборудования нужно не только лизинговая форма кредита, но и денежная его форма для установки и наладки приобретенной техники.

      Смешанная форма кредита довольно часто  применяется в экономике развивающихся стран, которые рассчитываются за денежные ссуды периодическими поставками своих товаров. Во внутренней экономике продажа товаров в рассрочку платежей сопровождается постепенным возвращением кредита в денежной форме. В зависимости от того, кем является кредитор обычно выделяются следующие формы кредита: банковская, хозяйственная (коммерческая), государственная, международная, гражданская (частная, личная). Вместе с тем в кредитной сделке участвует не только кредитор, но и заемщик; в кредитной сделке они равноправные субъекты. Предложение ссуды исходит от кредитора, спрос - от заемщика. Если банк, например, предоставляет кредит населению, а физическое лицо вкладывает свои сбережения на депозит в банке, то в этих случаях имеется один и тот же состав участников (банк и население). Вместе с этим каждая из сторон занимает разное положение: в первом случае банк служит кредитором; во втором - заемщиком; в свою очередь в первом случае физическое лицо выступает в качестве заемщика, во втором - кредитора. При перемене кредитора и заемщика местами: меняется и форму кредита.

      Банковская  форма кредита - наиболее распространенная форма. Это означает, что именно банки чаще всего предоставляют свои ссуды субъектам, нуждающимся во временной финансовой помощи. По объему ссуда при банковской форме кредита значительно больше ссуд, которые выдаются при каждой из других его форм. Банк - особый субъект, основополагающим занятием которого чаще всего становится кредитное дело, он совершает многократное круговращение денежных средств на возвратной основе.

      Первая  особенность банковской формы кредита  заключается в том, что банк оперирует не столько своим капиталом, сколько привлеченными ресурсами. Заняв деньги у одних субъектов, он перераспределяет, предоставляя ссуду во временное пользование другим юридическим и физическим лицам. Вторая особенность заключается в том, что банк отдает незанятый капитал, временно свободные денежные средства, помещенные в банк хозяйствующими субъектами на счета или во вклады. Третья особенность данной формы заключается в том, что банк ссужает деньги как капитал, а не просто денежные средства. Это означает, что заемщик должен так использовать полученные в банке средства, чтобы не только возвратить их кредитору, но и получить прибыль, достаточную, по крайней мере, для того, чтобы уплатить ссудный процент. Платность банковской формы кредита становится ее неотъемлемым атрибутом.