Денежная система и её элементы

Денежная система  и ее элементы 

Денежная система  представляет собой устройство денежного  обращения в стране, которое сложилось  исторически и закреплено национальным законодательством. Она сформировалась в XVI - XVII веках с возникновением и  утверждением капиталистического производства, централизованных государств и национальных рынков. В соответствии с развитием  товарно-денежных отношений и капиталистического производства денежная система претерпела существенные изменения. 

В зависимости от вида денег (деньги как товар, выполняющий  роль всеобщего эквивалента, или  деньги как знак стоимости) различают  денежные системы двух типов (Рис.1). 

  

  

  

  

  

  

  

 

  

Рис.1 

При системе металлического денежного обращения выделяются два вида денежных систем: 

1.биметаллизм; 

2.монометаллизм. 

Биметаллизм - это  денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента закреплена за двумя металлами (серебром и золотом). Эта система действовала в XVI-XVIII вв. 

Монометаллизм - денежная система, при которой один металл (золото или серебро) служит всеобщим эквивалентом. Серебряный монометаллизм  существовал в России (1843-1852гг.), Индии (1852-1893гг.), Китае до 1935г. В конце XIX века биметаллизм и серебряным монометаллизм  сменился золотым монометаллизмом. В России золотое обращение стало  действовать с 1897г. 

Золотой монометаллизм  состоит из трех разновидностей (Рис.2). 

  
 

  

  

  

  

  

  

Рис.2 

  

Золотомонетный стандарт, соответствующий периоду свободной  конкуренции и развития производства, кредитной системы и торговли, характеризовался золотым обращением и свободной чеканкой монет. Закон  денежного обращения действовал автоматически. Этот стандарт требовал наличия золотых запасов в  эмиссионных центрах. Во время Первой мировой войны потребовались большие военные затраты, которые вызвали рост дефицита воюющих стран и привела к отмене золотомонетного стандарта в большинстве стран. 

После окончания Первой мировой войны вводятся урезанные формы золотого монометаллизма: 

·золотослитковый  стандарт (Великобритания, Франция); 

·золотодевизный стандарт (Германия, Австрия, Дания, Норвегия и  др.) 

При золотомонетном стандарте банкноты обменивались на девизы (платежные средства в иностранной  валюте), разменные на золото. В результате мирового экономического кризиса (1929-1933гг.) были ликвидированы все формы золотого монометаллизма и утвердилась система обращения бумажно-кредитных денег. 

Система бумажно-кредитных  денег предусматривает господствующее положение банкнот, которые выпускаются  эмиссионными центрами мировых государств. 

Мировая денежная система  сформировалась в 1944г. На валютно-финансовой конференции ООН в Бреттон-Вудсе (США). По форме денежная система представляла собой своеобразный межгосударственный золотодевизный стандарт. Основными положениями этой системы являются: 

1.золото выполняло  функции мировых денег. Оно  выступало средством окончательного  расчета между странами и всеобщим  воплощением общественного богатства; 

2.кроме золота  в международном платежном обороте  использовались национальная денежная  единица США - доллар и английский  фунт стерлингов; 

3.доллар США обменивались  на золото в Казначействе США  по официально установленному  соотношению; 

4.национальные денежные  единицы свободно обменивались  через ЦБ на доллары и между  собой по твердо установленным  Международным валютным фондом (МВФ)  соотношениям. Все обратимые национальные  денежные единицы через доллар  могли превратиться в золото, что обеспечивало многосторонние  расчеты между странами. 

В связи с ослаблением  позиций США на международном  рынке в результате сокращения золотых  запасов страны международная денежная система, основанная на широком использовании  доллара как эталона ценности всех денежных единиц в 1971-73 гг. Потерпела  банкротство. С 1 августа 1971г. Был превращен  обмен доллара на золото. 

На смену Бреттон-Вудской денежной системы пришла 9 майская денежная система, оформленная соглашением стран-членов МВФ в 1976 г. Новая денежная система характеризуется следующими чертами: 

1.мировыми деньгами  обьявлялись специальные права заимствования в МВФ, которые становились международной счетной единицей; 

2.доллар США сохранял  важное место в международных  расчетах и в валютных резервах  других стран; 

3.юридически была  завершена демонетизация золота. Золото утратило денежные функции.  Однако золото осталось резервом  государств и используется для  приобретения денежных единиц  других стран. 

Современные денежные системы зарубежных стран включают следующие элементы (Рис.3) 

  
 

   
 

  

  

  

  

  

Рис.3 

  

Денежная единица - это установленный в законодательном  порядке денежный знак, который служит для соизмерения и выражения  цен всех товаров и услуг. Она, как правило, делится на мелкие пропорциональные части. В большинстве стран действует  десятичная система деления (1 доллар равен 100 центам, 1 англ. Фунт равен 100 пенсам и т.д.). 

Масштаб цен - это  выбор денежной единицы страны. 

Виды денежных знаков - это кредитные деньги и в первую очередь банкноты, разменная монета, а также бумажные деньги. Например, в США в обращении находятся  банковские билеты в 100, 50, 20, 10, 5, 2 и 1 доллар, а также серебряно-медные и медно-никелевые  монеты в 1 доллар, 50, 25, 10 и 1 цент. 

Эмиссионная система - это законодательно установленный  порядок выпуска и обращения  денежных знаков. Эмиссионные операции в государствах осуществляют: 

·ЦБ, пользующийся монопольным  правом выпуска банковских билетов (банкнота); 

·казначейство (государственный  исполнительный орган), выпускающее  мелкокупюрные бумажно-денежные знаки (казначейские билеты и монеты из дешевых видов металла). 

Современная денежная система зарубежных стран характеризуется  следующими чертами: 

1.   отменой  золотого содержания денежных  единиц и демонетизацией золота; 

2.   переходом  к не разменным на золото  кредитным деньгам, немногим отличающихся  по своей природе от бумажных  денег; 

3.   выпуском  банкнот в обращение в порядке  кредитования хозяйства, государства,  а также под прирост официальных  золотых и валютных резервов; 

4.   развитием  в денежном обращении безналичного  оборота; 

5.   усилением  государственного регулирования  денежного обращения. 

  

Одним   из   проявлений    экономического  кризиса,   переживаемого Россией,   является    кризис   неплатежей.    Фактическое   банкротство значительного  числа предприятий делает крайне неустойчивым финансовое положение  многих банков и небанковских финансовых учреждений. Ситуация усугубляется    несовершенством     российского     законодательства   о банкротстве,     а   также   отсутствием    отработанных   процедур   по вмешательству  в деятельность неплатежеспособных предприятий и банков, принятию  решений  об  их  санации   или  банкротстве,  организационных  мероприятий по ликвидации предприятий-банкротов.  

Это обусловливает  особую актуальность анализа зарубежного  опыта в решении    соответствующих   вопросов.    Некоторые   правовые   аспекты банкротства  заемщиков  Зарубежные исследователи отмечают, что причины невозврата кредитов можно объединить в пять основных групп:  

-    недостаточный   размер  собственного   капитала  (быстрый  рост предприятия;   неэффективные  инвестиции; изъятие  средств пайщиками или акционерами,  недостаточный уровень самофинансирования);  

-  долгосрочные   вложения краткосрочного капитала (низкий уровень финансового   планирования,    слабая   кредитоспособность,   превышение  фактических издержек производства  над запланированным уровнем  затрат и др.);  

-   высокий    уровень   издержек    производства   (затоваривание, нерациональное   производство,    слабая   организация  системы   сбыта;  недостатки  в  организации   управления  фирмой и бухгалтерском  учете и др.);  

-    недостаточная   прибыльность  (слабый   спрос   на  производимую продукцию, обострение  конкурентной борьбы и др.);  

-      утрата     имущества     или    снижение    его     стоимости  (неплатежеспособность получателей  продукции, технические нововведения, обесценивающие  основной  капитал;   утрата  стоимости  продукции  из-за сложностей со сбытом, забастовок, стихийных бедствий).  

За  рубежом   проводились оценки сравнительного значения отдельных факторов  банкротства   предприятий.  Хотя  эти  оценки нельзя признать достаточно  полными  из-за отсутствия необходимой статистики, некоторые их   результаты  представляют  интерес. Было, в частности, установлено, что  внешние   объективные  причины  (например,   трудности  со сбытом в результате   конъюнктурного спада, отраслевого кризиса и  т.п.) уступают по  значению внутренним субъективным факторам. Некоторые исследователи  приходят к выводу, что до 80 процентов  случаев банкротства предприятий могут   быть   сведены  к  "человеческому  фактору",   в  особенности  к неопытности,     некомпетентности,    расточительности,   склонности    к спекуляциям  или  нечестности   самих  предпринимателей. Основная часть банкротств  приходится  на долю вновь образованных компаний, тогда как фирмы  "старше"   пяти  лет  обнаруживают  сравнительно   более  высокую устойчивость.  

Данное обстоятельство предъявляет особые требования к  контролю со стороны  банков  за   ситуацией  на  предприятияхзаемщиках.   В качестве индикаторов    возможности    платежных   затруднений    рассматриваются чрезмерная   зависимость от  отдельных клиентов фирмы, слишком высокие запасы    нереализованной   продукции,    задержки   с   предоставлением отчетности,    постоянное    превышение   открытых    кредитных   линий, несвоевременное осуществление платежей и др.  

Если  в ходе банковского  контроля у должника выявляются платежные  затруднения  (временная нехватка средств для выполнения обязательств), банк    вправе  инициировать  процедуру   внесудебного  предостережения, степень которого последовательно возрастает от "вежливого напоминания" до  предупреждения  о передаче дела в суд. Одновременно банк стремится вступить  с  должником  в контакт с целью найти пути взаимоприемлемого разрешения проблемы.  

Процедура    внесудебного   предостережения    обычно   строго   не регламентируется  и  имеет различия в зависимости  от персоны заемщика, причин   задержки  платежа  и  интересов  самого кредитного института. В Германии,    например,  банки  вправе  досрочно   расторгнуть  кредитный договор  и требовать немедленного погашения  кредита и выплаты штрафных  санкций,  если  должник не выполняет  свои обязательства в течение  двух недель.  В  соответствии  с  этим при выявлении факта  задержки платежа банк    направляет  заемщику  первое   предостережение,  которое  обычно представляет собой  вежливую просьбу об осуществлении  платежа в течение пяти  дней   (иногда  прилагается  бланк   заявления  о  переносе  срока  платежа).   Если  заемщик не осуществляет платеж в указанные  сроки, ему направляется   второе   предупреждение  с  настойчивым   напоминанием  о необходимости   погашения  долга в течение  восьми дней. (В ряде случаев напоминание  сопровождается уведомлением о возможности  расторжения кредитных отношений, чаще - требованием вступить в контакт  с банком, если осуществление   платежа в указанные сроки  оказывается в силу каких-либо причин  невозможным.)  При   отсутствии реакции со стороны должника ему  направляется третье предостережение  с извещением о расторжении кредитных  отношений   и  с  требованием  платежа в течение восьми дней. Если после  третьего   предупреждения  клиент  погашает свои долги, инцидент считается  исчерпанным,   однако  банк, как правило, не восстанавливает  кредитные  отношения с должником. Последнее (четвертое) предупреждение -   о  передаче  дела  в  суд,  если клиент не осуществит окончательные  расчеты с банком в ближайшие  восемь дней.