История создания пластиковых карт

Рассмотренные выше элементы определения электронных денег являются важными для понимания тех характеристик электронных денег как нового средства платежа, которые отличают их от других средств платежа или платежных инструментов, в том числе от предавторизованных дебетовых карточек (pre-authorized debit cards) или так называемых зарплатных карточек (payroll cards). Тем не менее элементы определения электронных денег не позволяют предложить однозначную интерпретацию электронных денег в качестве новой экономической категории. 

Подходы к интерпретации электронных  денег 

Одна  из основных причин, по которым определение  электронных денег и регулирующие подходы к деятельности в этой сфере отличаются в разных развитых странах, состоит в различном  толковании вопроса о том, должна ли интерпретация электронных денег строиться на концепции логического владения (функциональный подход) или физического владения (подход физического владения) средством платежа.

Функциональный  подход к интерпретации электронных  денег может быть кратко описан следующим образом:

• электронные  деньги являются денежной стоимостью, хранящейся на электронном устройстве. Устройство (device) понимается здесь в  широком смысле — это может  быть физическое устройство (physical device), логическое устройство (logical device) или смешанная технология хранения и обработки стоимости;

• устройство для осуществления транзакций (платежный  инструмент) с использованием электронных  денег потребителя (карточка, мобильный  телефон, персональный компьютер и  др.) является технологически нейтральным в том смысле, что оно может либо содержать запись о сумме электронных денег непосредственно, либо предоставлять немедленный доступ к источнику, содержащему такую запись (например, удаленному компьютерному серверу эмитента);

• несмотря на то что удаленный компьютерный сервер не находится во владении держателя электронных денег, он выполняет те же функции, что и устройства для осуществления транзакций, находящиеся во владении держателя, поэтому он может рассматриваться в качестве электронного устройства, на котором хранятся электронные деньги и функциональное приложение электронных денег (функциональное приложение электронных денег представляет собой программную оболочку, позволяющую осуществлять операции по хранению и переводу электронных денег);

• системы  электронных денег (модель с набором  подсистем, которые позволяют электронной  стоимости перемещаться под контролем  системного оператора, отслеживающего безопасность создания, обращения и  уничтожения электронной стоимости) могут работать как на основе индивидуальных счетов (individual accounts), так и на основе общеэмиссионных счетов (general liability accounts), также известных как теневые счета (shadow accounts), поскольку функционально и те и другие не являются депозитами.

Подход  физического владения к интерпретации электронных денег может быть кратко описан следующим образом:

• электронные  деньги являются денежной стоимостью, хранящейся на электронном устройстве, которое находится в физическом владении потребителя;

• устройство для осуществления транзакций (платежный инструмент) с использованием электронных денег потребителя (карточка, мобильный телефон, персональный компьютер и др.) должно в то же самое время быть устройством, которое содержит электронные деньги (т. е. содержит запись о сумме электронных денег);

• удаленный  компьютерный сервер не находится во владении держателя и поэтому  не может рассматриваться как  электронное устройство, на котором  хранятся электронные деньги и функциональное приложение электронных денег;

• системы электронных денег не могут работать на основе индивидуальных счетов, поскольку фактически это делало бы электронные деньги одной из форм депозитов — предполагается, что в системах электронных денег допускается использование только общеэмиссионных счетов, которые выполняют не финансовую, а учетную функцию. Они используются — в целях безопасности осуществляемых платежей — для фиксирования информации об объемах эмиссии электронных денег и их уничтожении. Система на основе дистанционного доступа к серверам, имеющая возможность блокировать использование электронных денег, когда одно из устройств связи (например, мобильный телефон) потеряно, представляет собой систему на основе банковского счета, а не систему электронных денег.

В настоящее  время функциональный подход к интерпретации электронных денег является более востребованным как среди исследователей, так и среди разработчиков новых электронных платежных систем, поскольку только технологически нейтральная интерпретация позволяет полностью реализовать потенциальные выгоды от внедрения электронных денег, таких как сокращение транзакционных издержек и снижение платежных/расчетных рисков, а также стимулировать внедрение технологических инноваций и способствовать созданию критической массы пользователей новых средств платежа.

Расчетная схема, где в качестве средства платежа  используется денежная стоимость, которая  представлена обязательством эмитента и операции с которой могут  производиться без прямого участия  эмитента, является расчетной схемой электронных денег. Однако средство платежа не перестает быть электронными деньгами только потому, что его расчетная схема основана на счете. В противном случае создавался бы пробел в регулировании между деятельностью в сфере электронных денег и ссудо-депозитной деятельностью, а также в контроле за функционированием между схемами, предусматривающими схожее управление рисками.

Таким образом, денежная стоимость, выпущенная в рамках системы на основе счета, может рассматриваться в качестве электронных денег (Electronic Money System Security Objectives. European Central Bank, Frankfurt am Main. May 2003. P. 9). Тем не менее не всякая денежная стоимость (информация о покупательной способности, доступной потребителю), записанная в электронной форме на счете, будет являться электронными деньгами. Если бы все такие денежные стоимости трактовались как электронные деньги, любой депозит, записанный на счетах с использованием электронных средств, мог бы рассматриваться как электронные деньги, что превращало бы самые обыкновенные банковские счета в электронные деньги. Поэтому необходимо делать различие между системой электронных денег на основе счета и схемой на основе обычного банковского депозита.

В отличие  от держателя депозита (вкладчика) в  системах электронных денег пользователь не перемещает денежные средства к эмитенту для гарантирования их надежного хранения и преумножения стоимости. Ни эмитент, ни потребитель не преследуют эту цель. Основная договоренность между потребителем и эмитентом состоит в том, что потребитель получит товары или услуги в обмен на электронные деньги в тех торговых точках, которые принимают их в качестве средства платежа, и что эмитент оплатит в срок свое обязательство по возмещению электронных денег.

В итоге  основные различия между электронными деньгами и депозитами включают в себя следующие факторы:

• денежная сумма не является депозитом, если она  немедленно обменивается на электронные  деньги. Депозит — это сумма  денег, внесенная в финансовый институт на следующих условиях: (1) она будет  возвращена назад; (2) она не предусматривает взамен уступку каких-либо прав собственности и приобретение каких-либо услуг или ценных бумаг. Поэтому если сумма используется для совершения платежей ограниченного номинала и не предполагает использование в качестве средства сбережения, то она может быть отнесена к электронным деньгам. В то время как открытие депозита влечет за собой создание дебиторо-кредиторских отношений, при которых институт, принимающий депозит, сохраняет стоимость на условиях последующего возврата в определенное время, покупка электронных денег влечет за собой приобретение средства платежа, цель приобретения которого состоит в его непосредственном расходовании;

• электронные  деньги являются полностью электронным  платежным продуктом. Если денежная стоимость хранится на счете, доступ к которому может предоставляться с использованием неэлектронных средств, например бумажных чеков, такие платежные продукты не являются электронными деньгами;

• электронные  деньги являются предоплаченным платежным  продуктом. Если денежная стоимость хранится на счете, предусматривающем возможности овердрафта или прямых дебетовых переводов, это указывает на то, что такой продукт не является электронными деньгами (Electronic Money Sourcebook Instrument 2002 — Consequential Amendments to Handbook. Financial Services Authority, London. April 2002. P. 7).  

Функционально-технологические  различия систем электронных денег 

Для лучшего  понимания логики различных подходов, используемых для интерпретации  электронных денег, мы проанализируем сначала общую функциональную схему открыто циркулирующей системы электронных денег, а затем особенности функционирования трех частных систем электронных денег, в каждой из которых используются разные технологии и устройства для хранения и доступа к электронным деньгам.

Открыто циркулирующая система электронных  денег — это система, в которой  одна и та же стоимость может свободно перемещаться между агентами, т. е. допускаются  многократные и разносторонние переводы стоимости. На рис. 1 представлена функциональная схема открыто циркулирующей системы электронных денег. В системе электронных денег можно выделить три различных операционных области: клирингово-взаиморасчетная область (в которой финансовые институты, клиринговые палаты и центральный банк производят урегулирование межбанковских финансовых обязательств, возникающих в результате транзакций электронных денег), эмиссионно-эквайринговая область (в которой финансовые институты определяют порядок эмиссии и эквайринга электронных денег) и розничная область (в которой производятся загрузка электронных денег и платежи электронными деньгами, а также осуществляется их возмещение).

Система функционирует следующим образом. Электронные деньги на основе предварительно внесенных денежных средств выпускаются  в пользу «Потребителя 1» (рис. 1, поток I). Далее имеет место ряд последовательных платежей между «Потребителями 1, ..., N» и так далее вплоть до Z (поток II). Следует отметить, что направление платежей может меняться, особенно в том случае, когда плательщиками-получателями электронных денег являются потребители, а не торговые точки.

Торговая  точка Z (последний получатель электронных  денег) возвращает электронные деньги эквайреру N (поток III). Технический клиринг (подтверждение и уничтожение  электронных денег), осуществляемый эмитентом/оператором системы, делает возможным проведение банковского клиринга между эмитентом/оператором и эквайрером (банком потребителя/торговой точки) благодаря участию центрального банка (поток IV). Завершается платежная операция кредитованием счета торговой точки Z (поток V) — подробнее см.: Кочергин Д. А. Функциональные модели эмиссии и обращения электронных денег в открыто циркулирующих системах // Вестник Санкт-Петербургского государственного университета. 2004. № 2. С. 86—96.

В действительности частная схема расчетов электронными деньгами может иметь свои особенности и отличаться от схемы, предложенной выше. Во многих системах электронных денег в розничной области может не быть возможности многократного перевода одной и той же стоимости (типичным примером являются закрыто циркулирующие системы электронных денег. Закрыто циркулирующая система электронных денег — это система, в которой не допускаются многократные переводы одной и той же стоимости между агентами. Для осуществления окончательного расчета получатель электронных денег должен каждый раз обязательно возвращать их эмитенту для проверки и уничтожения. Причиной широкого распространения таких систем является высокий уровень безопасности, который обеспечивают такие системы при осуществлении электронных платежей).

В эмиссионно-эквайринговой  области может иметь место  разделение выполняемых функций  между разными финансовыми институтами (типичным примером являются системы  электронных денег с децентрализованным управлением, в которых эмитентом электронных денег может являться кредитный институт, а оператором системы — технологическая или телекоммуникационная компания. В результате кредитный институт осуществляет банковское посредничество в платежах, а оператор системы электронных денег выполняет сервисное обслуживание системы, управляя эмиссионной базой данных). В разных системах электронных денег могут использоваться различные технологии и устройства для хранения и доступа к электронным деньгам. Обозначим эти системы следующим образом: (A) двухслотовая система электронного кошелька; (B) электронный кошелек, постоянно находящийся на модуле, который идентифицирует доступ потребителя; (C) электронный кошелек, связанный с номером мобильного телефона. Первые две системы (A и B) являются примерами системы с децентрализованной архитектурой хранения и доступа к стоимости. Система C является примером системы с централизованной архитектурой хранения и доступа к стоимости.

A. Двухслотовая  система электронного кошелька. Потребитель использует обычную  банковскую смарт-карточку (smart card), которая имеет функциональное приложение электронного кошелька (electronic purse) и хранит электронные деньги. Потребитель вставляет смарт-карточку в свой мобильный телефон, который оборудован вторым слотом для чтения информации со смарт-карточки. Мобильный телефон функционирует здесь как платежный терминал, который облегчает связь между функциональным приложением электронного кошелька на смарт-карточке и защитным модулем прикладных программ (Security Application Module, SAM) торговой точки. Указанный защитный модуль проверяет подлинность карточки и принимает платежи электронными деньгами с использованием электронного кошелька.