Анализ инфраструктуры современного рынка России

     Основные  виды банковской деятельности можно  свести к следующим направлениям:

     1. Прием и хранение вкладов.

     2. Кредитование. Чаще всего осуществляется  под залог ценных бумаг, товаров,  а также земли и другой недвижимости (ипотечный кредит); кредиты без  залога даются лишь надежным  заемщикам.

     3. Расчетное обслуживание - посредничество в платежах по товарным поставкам, по заработной плате, налогам, пошлинам, между предпринимателями, населением и государством, а также ведение их счетов и т.п.

     4. Учет векселей (или их дисконтирование)  заключается в том, что банк  скупает векселя с еще не наступившим сроком погашения, удерживая при этом учетный процент (дисконт) в свою пользу (позднее, при наступлении срока платежа он предъявляет их векселедателям к оплате).

     5. Информационно-консультационные услуги.

     6. Торгово-комиссионная деятельность охватывает торговлю золотом, операции с ценными бумагами, размещение займов, обмен валют, услуги, связанные с лизингом (долгосрочная аренда или сдача производственных сооружений, машин и другого оборудования в аренду, иногда с последующем выкупом имущества), факторингом (факторные операции) и т.д.

     7. Доверительные операции (или трастовые) - это управление, чьей либо собственностью (землей, ценными бумагами и прочим) по доверенности.

     «Помимо банков существуют и другие кредитно-финансовые «банкоподобные» учреждения: страховые компании, пенсионные фонды, кредитные кооперативы и т.п. Огромные капиталы этих своеобразных «денежных бассейнов» тоже могут использоваться для кредитования и инвестирования производства. В их деятельности можно выделить одну или две основных операции, они доминируют в относительно узких секторах рынка ссудных капиталов и имеют специфическую клиентуру»¹³.

       Инвестиционные компании занимаются эмиссионно-учредительской деятельностью, т.е. проводят операции по выпуску и размещению ценных бумаг. Они привлекают капитал путем продажи собственных акций или за счет кредита коммерческих банков.

     Сберегательные  учреждения (взаимно-сберегательные ассоциации, кредитные союзы) аккумулируют сбережения населения и вкладывают денежный капитал в основном в финансирование коммерческого и жилищного строительства.

     Страховые компании, главная функция которых - страхование жизни, имущества и  ответственности, превратились в настоящее  время в важнейший канал аккумуляции  денежных сбережений населения и  долгосрочного финансирования экономики. Основное внимание страховые общества сосредоточили на финансировании крупнейших корпораций в области промышленности, транспорта и торговли.

     Пенсионные  фонды, как и страховые компании, активно формируют страховой  фонд экономики, который приобретает все большую роль в процессе расширенного воспроизводства. Пенсионные фонды вкладывают свои накопленные денежные резервы в облигации и акции частных компаний и ценные бумаги государства, осуществляя, таким образом, финансирование, как правило, долгосрочное, экономики и государства.

     Инвестиционные  компании выполняют роль промежуточного звена между индивидуальным денежным капиталом и корпорациями, функционирующими в нефинансовой сфере. Инвестиционные компании отличаются от сберегательных учреждений тем, что их сбережения изменяются в зависимости от колебаний курсов ценных бумаг. Повышение цены на акции, которыми владеет компания, приводит к росту курса ее собственных акций. Основной сферой приложения капитала инвестиционных компаний служат акции корпораций.

     В современных условиях специализированные кредитно-финансовые институты заняли важнейшее место на рынке ссудных  капиталов, превратившись в основной резервуар долгосрочного капитала на денежном рынке.

     2.4. Аудиторские институты и их место в рыночной инфраструктуре.

     Аудит - это процесс по средствам, которого компетентный и независимый работник накапливает информацию, чтобы выразить в своём заключении степень соответствия этой информации установленным критериям.

     Типы  аудита и аудиторов:

     Операционный  аудит - оценить, действует ли вычислительный центр так эффективно, как надо.

     Аудит на соответствие - определить удовлетворяется ли требование определённого соотношения (финансового) в кредитном договоре.

     Аудит в финансовой отчётности - ежегодный аудит финансовой отчётности фирмы.

     Аудиторские фирмы.

     Аудиторские фирмы предоставляют услуги четырёх  категорий:

• услуги по засвидетельствованию.
• налоговые услуги.
• консультационные услуги для администрации.
• бухгалтерские услуги.

     Услуги  по засвидетельствованию:

     Это любые услуги, при оказании которых  аудиторская фирма выдаёт письменное заключение с выражением мнения, касающегося  надёжности определённого утверждения, ответственность за которое несёт  другая сторона. Существует три вида услуг по засвидетельствованию.:1) аудит завершенной финансовой отчётности. 2) Отборные проверки завершенной финансовой отчётности. 3) Другие услуги по засвидетельствованию.

     Налоговые услуги:

     Аудиторские фирмы подготавливают налоговые  декларации для клиентов. Кроме того аудиторские фирмы оказывают услуги по консультация налогообложения.

     Консультационные  услуги для администрации:

     Диапазон  услуг от простых предложений  по улучшению бухгалтерской системы  клиента, до усовершенствования маркетинговой  стратегии, а также в проведении консультаций по другим направлениям финансовой деятельности.

     2.5. Аукционы, ярмарки и другие формы организационного не биржевого посредничества.

     «Динамично развивающимся элементом инфраструктуры рынка услуг региона являются оптовые ярмарки и выставки. Причем происходит постепенное изменение функций оптовых ярмарок и выставок. На первое место выходит сбор и обработка информации о состоянии рынка, перспективных планах и намерениях производителей и потребителей. Санкт- Петербург и Москва имеют долгосрочные программы выставочно-ярмарочной деятельности, предусматривающие ее координацию, предотвращение и пресечение надлежащей деятельности, развитие экспозиционной инфраструктуры.

     Эффект  от совершенствования сбора, обработки  и передачи информации при производстве любых товаров и услуг выражается в снижении транзакционных издержек, ускорении процесса производства, улучшении материально-технического снабжения, ускорении оборачиваемости финансовых ресурсов. Современные средства компьютеризации ускоряют обработку деловой и банковской документации, платежных документов, чеков, пластиковых карт, ведение бухгалтерии»¹⁴.

     2.6. Информационные технологии и средства деловой коммуникации.

     «Существенным новым моментом в развитии информационной инфраструктуры является передача информационных ресурсов, баз данных, архивов в региональную собственность. Участие в информационном процессе крупных специализированных центров, позволяет более активно воздействовать не только на хозяйственную деятельность предприятий, но и на формирование всей информации на базе интерактивных систем кабельного телевидения, размещение на территории 30-40 информационных киосков с информационно – справочными ресурсами общего пользования и т.д.»¹⁵

     2.7. Специальные рекламные агентства, информационные центры и агентства средств массовой информации.

     «Информационно – коммерческая инфраструктура приобретает все большее значение в связи с необходимостью прогнозирования платежеспособного спроса, оценки его динамики, определение соответствующих пространственных и временных характеристик. Для этого в регионах целесообразно создавать специализированные службы разработки научного инструментария изучения спроса и предложения на новые виды услуг, подготовки обзоров, отчетов, докладов о конъектуре регионального рынка (по заказам заинтересованных хозяйствующих субъектов), проведения социологических исследований, участия в выставках, ярмарках, научно - общественных мероприятиях.

     Одно  из важнейших направлений информационного  обеспечения рынка - рекламная деятельность, уже превратившаяся и в России в основной инструмент формирования спроса, в частности, на услуги. Существует, однако, насущная потребность в региональных рекламных агентствах, работающих на основе заказов, контрактов и договоров, заключаемых с малыми предприятиями, кооперативными и частными предприятиями, в том числе в сфере услуг»¹⁶.

     2.8. Страховая деятельность.

     Крупнейшим  поставщиком сбережений являются страховые  компании.

     Основным  источником их инвестиционного капитала служат комиссионные за страхование всей жизни или на какой-либо срок, страхование индивидуальное и групповое, медицинское и пенсионное и т.д. Стразовые компании охраняют доверенные им фонды держателей стразовых полисов.

     Чтобы обеспечить безопасность доверенных фондов, они должны быть осторожными в своей инвестиционной деятельности. Наибольший интерес страховые компании проявляют к высокодоходным долгосрочным ценным бумагам, так как люди страхуются на годы вперед или на всю жизнь.

     «В последнее время повысилась роль пенсионных фондов, как источников инвестиционного капитала. Пенсионные фонды формируются за счет взносов предпринимателей для выплаты пенсий рабочим и служащим. Поскольку доход на инвестиции пенсионных фондов на облагается налогом, то пенсионные фонды используются для приобретения высокодоходных государственных и других ценных бумаг. Инвестиции пенсионных фондов в большей степени долговременные, так как сами фонды накапливаются годами, до выхода людей на пенсию»¹⁷.

     Важнейшим поставщиком инвестиционного капитала являются инвестиционные фонды. Инвестиционные фонды - это компании, продающие свои акции частным лицам и инвестирующие выручку от их продажи в самые разнообразные ценные бумаги с целью получения дохода за счет разницы в их рыночной цене.

     Кредитные союзы также выступают в качестве источников инвестиционного капитала. В кредитные союзы, как правило, вступают лица с общими интересами или проживающие в одной местности. Капитал кредитных союзов образуется за счет паевых взносов в форме покупки акций. По акциям выплачиваются дивиденды. Средства кредитных союзов используются для предоставления краткосрочных ссуд их членам.

     2.9. Консалтинговые компании.

     Существует 2 направления консалтинговых услуг:

     1. Под процессом консультирования  понимается любая форма оказания  помощи в отношении содержания процесса или структуры задачи, при которой консультант не отвечает за выполнение задачи, но помогает ответственным за ее выполнение

     2. Рассматривает консультирование, как  особую профессиональную службу. Т.е. это такая служба, которая работает по контракту и оказывает услуги организации с помощью квалифицируемых лиц при решении определенных вопросов в организациях

     Три формы консультирования:

1. В  режиме проектирования, когда консультант  самостоятельно или совместно  с заказчиком разработает конкретный проект и организует внедрение на предприятии

2. В  режиме обучения, при котором  консультант проводит специальное  обучение руководителей и специалистов  предприятия к освоению нововведений

3. В  режиме управления, когда консультант  работает вместе с руководителем и помогает ему принимать конкретные решения