Экономико-статистический анализ основных показателей финансовой деятельности предприятия (на примере ООО «Агромашхолдинг»)

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 22 Марта 2012 в 21:22, курсовая работа

Описание

Целью данной курсовой работы является статистическое изучение финансового состояния предприятия. А цель проведения статистического изучения - выявление тенденции развития компании в прошлом, оценка ее сегодняшнего положения, обоснование ее развития в будущем, определение степени ее деловых и финансовых рисков.

Содержание

Введение ………………………………………………………………… 3-4
Глава 1. Теоретические основы анализа прибыли и рентабельности предприятия как основных показателей финансовой деятельности предприятия …............................................................................................5-21
§1. Значение финансового анализа в современных условиях …………5-6
§2. Классификация методов и приёмов анализа ………………………..6-8
§3. Формирование финансовых результатов предприятия. Понятие и характеристика прибыльности и рентабельности предприятия ………8-16
§4. Система показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия…………………………………………………………….....16-21
Глава 3. Экономико-статистический анализ основных показателей финансовой деятельности предприятия (на примере ООО «Агромашхолдинг») ………………………………………………………22-33
1). Краткая характеристика объекта исследования- предприятия ООО «Агромашхолдинг»………………………………………………………..22
2). Экономико-статистический анализ основных показателей финансовой деятельности предприятия ООО «Агромашхолдинг»…………………23-36
Заключение………………………………………………………………….37
Список используемой литературы………………………………………….38

Работа состоит из  1 файл

Курсач Рукшёны.doc

— 498.50 Кб (Скачать документ)

Анализ баланса предприятия и его структуры.

Анализ финансового состояния предприятий осуществляется в основном по данным годовой и квартальной бухгалтерской отчётности и в первую очередь по данным бухгалтерского баланса.

Принятая группировка позволяет осуществить достаточно глубокий анализ финансового состояния предприятия. Эта группировка удобна для « чтения баланса », под которым принимают предварительное общее ознакомление с итогами работы предприятия и его финансовым состоянием непосредственно по бухгалтерскому балансу.

При чтении баланса выясняют: характер изменения итога баланса и его отдельных разделов статей, правильность размещения средств предприятия, его текущую платёжеспособность и т. п.

Чтение баланса, обычно, начинают с установления изменения величины баланса анализируемый период времени. Для этого итог баланса на начало года сравнивают с итогом баланса на конец периода.  Горизонтальный анализ означает сопоставление статей баланса и исчисляемых по ним показателей на начало и конец одного или нескольких отчётных периодов; он помогает выявить отклонения, требующие дальнейшего изучения. При горизонтальном анализе исчисляют абсолютные и относительные изменения показателей. Сопоставление позволяет определить общее направление движения баланса. В обычных производственных условиях увеличение итогов баланса оценивают положительное, а уменьшение – отрицательно.

После оценки динамики изменение баланса целесообразно установить соответствие динамики баланса с динамикой объёма производства и реализации продукции, а также прибыли предприятия.

Более быстрый темп роста объёма производства, реализации продукции и прибыли по сравнению с темпом роста суммы баланса указывает на улучшение использования средств. Для установления темпов роста объёма производство,  реализации продукции и прибыли используют данные предприятия о производстве продукции, отчёт  о финансовых результатах и баланс.

Показатели прибыли, товарной и реализованной продукции в расчёте на один рубль (квартальной) стоимости имущества целесообразно исчислять и сопоставлять с данными прошлых лет, а также с аналогичными показателями других предприятий.

Указанные показатели в странах с рыночной экономикой используются с целью характеристики деловой активности руководителей предприятия. Для характеристики деловой активности используются также показателей фондоотдачи, материалоёмкости, производительности труда, оборачиваемости оборотного капитала, собственного капитала, коэффициенты устойчивости экономического роста и чистой выручки.

Помимо выяснения направленности изменения всего баланса, следует выяснить характер изменения отдельных его статей и разделов, то есть осуществить дальнейший анализ по горизонтали. Положительно оценки заслуживает увеличения в активе баланса денежных средств, ценных бумаг, краткосрочных и долгосрочных финансовых вложений и, как правило, основных средств, капитальных вложений, нематериальных активов и производственных запасов, а в пассиве баланса – итога первого раздела и особенно суммы прибыли, резервного фонда, фондов специального назначения. Как правило, отрицательной оценки заслуживает резкий рост дебиторской и кредиторской задолженности в активе и в пассиве баланса. Во всех случаях отрицательно оценивают наличие и увеличение по статьям « убытки » и « резервы по сомнительным долгам ».

Чтение этих статей баланса позволяет сделать некоторые выводы о финансовом состоянии предприятий. Так, наличие убытков свидетельствует о нерентабельности данного предприятия. Если предприятие является планово-убыточным, то сумму убытка следует сопоставить с плановой величиной и с суммой убытка предшествующего баланса. Это позволить выявить сложившуюся тенденцию. Наличие сумм по статье « Резервы по сомнительным долгам » свидетельствует об имеющейся простроченной дебиторской задолженности за товары, работы или услуги или по другим её видам.

В процессе дальнейшего анализа баланса изучают структуру средств предприятий и источников их образования (анализ по вертикали).

Вертикальный анализ – это выражение статьи (показателя) через определённое процентное соотношение к соответствующей базовой статье (по базовому показателю). С помощью вертикального анализа выявляют основные тенденции и изменения в деятельности предприятия.

При определении тенденции изменения оборачиваемость средств предприятия, помимо оценки изменения показателя общей оборачиваемости средств предприятия (исчисляют соотношение выручки от реализации и средней стоимостью баланса), изучают соотношение динамики внеоборотных и оборотных средств, а также используют показатели мобильности всех средств предприятия и оборотных средств.

Финансовое состояние предприятия в значительной мере обуславливается его производственной деятельности. Поэтому при анализе финансового состоянии предприятия (особенно на предстоящий период) следует дать оценку его производственного потенциала.

Анализ финансового состояния предприятия заканчивают комплексной его оценкой. При анализе финансового состояния своего предприятия после комплексной оценки разрабатывают мероприятия по улучшению финансового состояния, обращая особое внимание на разработку финансовой стратегии предприятия на перспективу и в ближайшие периоды.

Таким образом, в этой главе были рассмотрены теоретические основы финансового анализа, в том числе и анализу финансовых результатов деятельности предприятия, виды, приёмы и методы финансового анализа, методика анализа финансового состояния, то есть основные показатели оценки финансового состояния, их структура и коэффициенты их определяющие, а также факторы, от которых зависят данные показатели.

 

 

 

 

Глава 3. Экономико-статистический анализ финансовой деятельности предприятия (на примере ООО «Агромашхолдинг»)

1). Краткая характеристика объекта исследования- предприятия ООО «Агромашхолдинг».

ООО «Агромашхолдинг» - структурное подразделение Концерна «Тракторные заводы», специализирующееся на поставках потребителям техники сельскохозяйственного назначения, производимой на предприятиях Концерна и образующих в его составе сельхозмашиностроительный дивизион: ОАО «ПО «Красноярский завод комбайнов», ОАО «ПО «Алтайский моторный завод», ОАО «Владимирский моторо-тракторный завод», ОАО «Липецкий трактор» и Группа компаний «Волгоградский тракторный завод».

"Агромашхолдинг" – одна из немногих компаний в России, которая целенаправленно объединила в единую стратегию инновационные технологические разработки и индивидуальный подход к комплектации техники для каждого региона.

 

 

2). Экономико-статистический анализ финансовой деятельности предприятия.

В таблицах 1.1 и 1.2. приведены баланс и отчет о прибыли, дающие представление о предприятии за два года.

 

 

 

 

 

Таблица 1.1. Баланс предприятия «Агромашхолдинг».

Баланс предприятия на

01.01.07

01.01.08

АКТИВЫ

 

 

Оборотные средства

 

 

Денежные средства

22,400

17,438

Рыночные ценные бумаги

24,200

54,200

Дебиторская задолженность

148,000

270,600

Векселя к получению

52,000

47,400

Товарно-материальные средства

5,400

51,476

Предоплаченные расходы

12,000

11,000

Оборотные средства, всего

264,000

452,113

Основные средства

 

 

Здания, сооружения, оборудование (начальная стоимость)

351,169

350,269

Накопленная амортизация

52,569

83,751

Здания, сооружения, оборудование (остаточная стоимость)

298,600

266,518

Инвестиции

15,000

15,000

Торговые марки

32,000

28,000

Гудвилл

12,000

11,000

Основные средства, всего

357,600

320,518

Активы, всего

621,600

772,631

ПАССИВЫ

 

 

Краткосрочные задолженности

 

 

Кредиторская задолженность

134,000

142,988

Векселя к оплате

25,600

37,600

Начисленные обязательства

21,200

55,350

Банковская ссуда

4,500

6,500

Текущая часть долгосрочного долга

5,000

5,000

Задолженности по налогам

9,820

34,054

Краткосрочные задолженности, всего

200,120

281,492

Долгосрочные задолженности

 

 

Облигации к оплате, номинал $100, 14%

80,000

80,000

Долгосрочный банковский кредит

20,000

15,000

Отсроченный налог на прибыль

6,800

5,600

Долгосрочные задолженности, всего

106,800

100,600

Собственный капитал

 

 

Привилегированные акции, номинал $30, 12%

30,000

30,000

Обыкновенные акции, номинал $12

260,000

288,000

Дополнительный оплаченный капитал

12,000

12,000

Нераспределенная прибыль

12,680

60,539

Собственный капитал, всего

314,680

390,539

Пассивы, всего

621,600

772,631

 

 

Таблица 1.2 Отчет о прибыли предприятия «Агромашхолдинг».

Отчет о прибыли за

2007 год

2008 год

Выручка

1,230,000

1,440,000

Себестоимость проданных товаров:

913,257

1,101,818

Коммерческие расходы

82,244

70,782

Управленческие расходы (УР).

56,394

46,782

Производственные накладные издержки

167,050

214,120

Амортизация

35,832

31,982

Амортизация нематериальных активов

5,000

5,000

Валовый доход

311,744

333,182

Административные издержки

55,350

86,400

Маркетинговые издержки

129,150

122,400

Операционная прибыль

127,244

124,382

Прибыль/убыток от продажи активов

1,250

6,150

Дивиденды полученные

500

1,520

Прибыль до уплаты процентов и налогов

128,994

132,052

Проценты по облигациям

11,200

11,200

Процентные платежи по долгосрочному долгу

3,200

2,400

Процентные платежи по банковской ссуде

1,080

1,560

Прибыль до налога на прибыль

113,514

116,892

Налог на прибыль

34,054

35,068

Чистая прибыль

79,459

81,825

Прибыль (убыток) от реализации

178,105

220,618

Отчет о нераспределенной прибыли

 

 

Нераспределенная прибыль на начало периода

12,680

60,539

Чистая прибыль за период

79,459

81,825

Дивиденды привилегированным акционерам

3,600

3,600

Чистая прибыль в распоряжении владельцев

88,539

138,764

Дивиденды владельцам предприятия в виде акций

28,000

-

Денежные дивиденды владельцам предприятия

-

22,000

Нераспределенная прибыль на конец периода

60,539

116,764

 

 

Показатели прибыльности (рентабельности) позволяют дать оценку эффективности использования менеджментом предприятия его активов. Эффективность работы менеджмента определяется соотношением чистой прибыли, определяемой различными способами, с суммой активов, использованных для получения этой прибыли. Данная группа показателей формируется в зависимости от фокуса исследования эффективности. Эксперта могут интересовать эффективности использования оборотных средств, основных активов, собственного капитала и т.д. Исходя их целей анализа, формируются компоненты показателя: величина прибыли (чистая, операционная, прибыль до выплаты налога) и величина актива или капитала, которые порождают эту прибыль. В дальнейшем во избежание терминологического недоразумения будем считать термины "рентабельность" и "прибыльность" синонимами. Следует отметить, что в данном контексте эти показатели имеют смысл английского слова "return on …", что буквально означает "отдача от …", например, "отдача от использования оборотных средств". В нашем варианте это будет звучать как "прибыльность оборотных средств". Именно с этого показателя начнем анализ показателей рентабельности.

Рентабельность оборотного капитала иллюстрирует способность компании получать прибыль от осуществления основной деятельности, т.е. своих обычных хозяйственных операций. Прибыль от основной деятельности исключает элементы прибыли от продажи активов или владения корпоративными правами других предприятий. Поскольку оборотные средства предприятия - это та часть активов, которые непосредственно и практически ежедневно используются в процессе деятельности предприятия, при оценке эффективности их использования целесообразно сопоставить операционную прибыль со средним значением оборотных средств за период. В этом случае мы исключаем из рассмотрения финансовые издержки и налог на прибыль, что является прерогативой всей комплексной (а не только операционной) деятельности предприятия. Расчет данного показателя производится по формуле

.

Данный показатель сопрягается с показателем оборачиваемости оборотных активов, равным отношению выручки к средней величине оборотных средств за период времени и показателем прибыльности продаж, который в данном случае основан на отношении величины операционной прибыли (т.е. прибыли до выплаты процентов и налога на прибыль, которая не включает прибыль от не основной деятельности). Расчет величины рентабельности оборотных средств для предприятия ООО «Агромашхолдинг» выглядит следующим образом:

Год

Прибыльность продаж

х

Оборачиваемость

оборотных средств

=

Рентабельность

оборотных средств

2007

10.35%

х

3.44

=

35.54%

2008

8.64%

х

2.98

=

25.78%

Информация о работе Экономико-статистический анализ основных показателей финансовой деятельности предприятия (на примере ООО «Агромашхолдинг»)