Прогнозирование величины оборотных средств предприятия

Для расчета норматива товарных запасов используются данные о планируемом  объеме реализации с учетом того, что  товарный запас должен быть достаточным  для успешного выполнения плана. В расчете норматива товарных запасов принимается во внимание только реализация через склады (без  реализации транзитом).

Норматив товарных запасов на конец  планируемого года рассчитывается, исходя из данных IV квартала текущего года. При  этом потребность в оборотных  средствах исчисляется, исходя из объема товарооборота по себестоимости, т. е. складского оборота – в ценах  покупки с добавлением транспортных расходов.

При расчете норматива по товарам  используются данные о планируемом  объеме оборота, но за вычетом из него суммы взимаемых наценок. К полученному  результату прибавляется планируемая  сумма транспортных расходов. Такая  корректировка позволяет определить необходимую сумму средств, авансируемую на образование товарного запаса.

Другим показателем, используемым в расчете норматива товарных запасов, является норма запаса (в  днях).

Текущая часть совокупной нормы  материального запаса зависит от частоты или интервала поставок соответствующего вида материалов. Поскольку  по различным видам материалов интервалы  между смежными поставками неодинаковы, нормы запасов устанавливаются  дифференцированно – по каждому  виду (группе) материальных ресурсов. Учитывая непрерывное чередование поставок различных материалов, в качестве нормы текущего запаса принимается  половина средней продолжительности  периода между поставками.

Наряду с нормой текущего запаса рассчитывается страховой запас, который  необходим для бесперебойного снабжения  потребителей при возможных задержках  очередных поставок. При необходимости  предусматривается норма подготовительного  запаса.

В случаях, когда норма запасов  по отдельным группам материалов не рассчитывается (в связи с большой  трудоемкостью такой работы при  широкой номенклатуре), в качестве нормы запасов принимается фактическая  ее величина за предшествующий год. Исходя из норм запасов, по отдельным группам  материалов определяется средневзвешенная норма запасов по совокупным материальным остаткам, находящимся на складах  коммерческой организации.

В необходимых случаях к рассчитанной норме запасов прибавляется норма (в днях) по товарам, находящимся  в пути, и по неоформленным отгрузкам. Такие нормы устанавливаются  в целом по совокупному остатку  товарно-материальных ценностей, а  не по отдельным группам.

Многие торговые организации производят оплату расчетных документов за приобретаемые  товары раньше, чем они поступают. При этом образуются вложения средств  в остатки товаров в пути. Для  таких вложений коммерческим организациям необходимы оборотные средства, которые предусматриваются в составе нормы запаса товаров, которая определяется в размере среднедневного опережения сроков оплаты расчетных документов, – в сравнении со сроками поступления товаров на склад коммерческой организации.

Для установления нормы по вложениям  в неоформленные отгрузки нужно  определить средневзвешенную продолжительность  между отпуском товарно-материальных ценностей и предоставлением  расчетных документов в банк. Закономерными  являются отклонения фактических остатков от установленного норматива запасов. Это означает, что если за одну отдельно взятую дату выявляется отклонение остатка  от норматива, то не следует делать поспешных выводов о состоянии  запасов. Для обоснования оценки их состояния по сравнению с нормативом следует использовать данные о фактической  средней величине запасов по состоянию  на несколько отчетных дат и выявить  их отклонения от норматива.

Норматив по малоценным и быстроизнашивающимся предметам предназначен для образования  необходимых запасов инвентаря, инструментов, приспособлений и спецодежды. При установлении норматива по указанным  ценностям обычно исходят из их средних  фактических остатков в истекшем периоде, за исключением излишних и  ненужных. Учитывая, что малоценные и быстроизнашивающиеся предметы находятся  на складе, либо в эксплуатации, норматив определяется в размере их совокупной величины. При этом принимается во внимание, что при передаче малоценных и быстроизнашивающихся предметов  со склада в эксплуатацию часть их стоимости (в большинстве случаев  – 50%) относится к издержкам. Норматив по таким предметам устанавливается, исходя из фактических остатков, –  за вычетом износа.

При определении норматива по данному  виду запасов может быть учтено увеличение потребности в малоценных и быстроизнашивающихся предметах в связи с ростом реализации. Эта норма умножается на планируемый объем в предстоящем году.

Нормативы по прочим нормируемым активам, в том числе по вспомогательным  материалам, запасным частям (для собственных  нужд), топливу, устанавливаются, как  правило, в таком же порядке как  по малоценным и быстроизнашивающимся предметам.

Источником покрытия потребности  организации в оборотных средствах  могут служить не только собственные, но и приравненные к ним средства (так называемые "устойчивые пассивы"). Эти средства не принадлежат данной организации, но постоянно находятся  в ее обороте. Это, главным образом, часть задолженности по оплате труда  и по выплатам по социальному страхованию. Если сроки выдачи заработной платы  установлены 5-го и 20-го числа каждого  месяца, то минимальная сумма задолженности  на день очередной выплаты составит в данном примере 5-дневный фонд заработной платы.

Источником формирования сверхнормативных товарных запасов служит кредит. Исключение составляют случаи, когда образование  таких запасов вызвано недостатками в деятельности коммерческих организаций (например, невыполнение плана поставок в результате производства или завоза товаров, не нужных потребителям).

Нормативные запасы прочих материальных ценностей (тары, вспомогательных, ремонтно-технических  и других материалов) и расходы  будущих периодов покрываются только собственными оборотными средствам.

При увеличении нормативов по запасам  коммерческой организацией предусматриваются  необходимые средства для прироста нормативов. Обычно такой прирост  обеспечивается из прибыли и за счет увеличения сумм устойчивых пассивов. Использование прибыли в качестве основного источника прироста нормативов повышает заинтересованность коммерческих организаций в выполнении плана  по этому показателю.

Норматив оборотных средств для незавершенного производства должен обеспечивать ритмичный процесс производства и равномерное поступление готовой продукции на склад. Он рассчитывается по формуле:

 

Н н.з.п. = З ∙ Д ∙ К, (2.3)

 

где З – однодневные затраты по плану ІV квартала;

Д – длительность производственного  цикла;

К – коэффициент нарастания затрат.

 

, (2.4)

 

где А – затраты, которые осуществляются единоразово в начале производственного цикла;

Б – последующие затраты, которые включаются в себестоимость продукции.

Норматив оборотных средств для расходов будущих периодов рассчитывается по формуле:

 

Н р.б.п. = Ро + Рп - Рв, (2.5)

 

где Ро – сумма средств, вложенных в эти затраты в начале планового периода без банковских кредитов;

Рп – затраты в плановом году, предусмотренные калькуляцией;

Рв – затраты, которые включаются в себестоимость продукции в планируемом году, предусмотренные калькуляцией.

Норматив оборотных средств для создания запасов готовой продукции рассчитывается по формуле:

 

Нг.п. = З ∙ Р, (2.6)

 

Где З – однодневный выпуск готовой продукции в ІV квартале планируемого года по производственной себестоимости;

Р – норма запаса оборотных средств для готовой продукции – включает следующие элементы: время на комплектацию изделий, время на оформление и сдачу расчетных документов в банк.

В определении потребности  используются следующие методы нормирования оборотных средств:

- Метод прямого счета предусматривает расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом происходящих изменений в организации производства, снабжения и сбыта, после их суммирования определяется сумма норматива;

- Аналитический метод применяется для определения нового норматива при условии неизменности работы предприятия в предыдущем периоде;

- Коэффициентный метод используется для определения нового норматива на базе старого путем внесения в него изменений с учетом условий работы производства, снабжения и др. расчетов.

На практике чаще используют метод прямого счета как более  достоверный.

Одной из главных проблем  в современных условиях является формирование рациональной структуры  оборотных средств предприятия для финансирования необходимых объемов затрат и обеспечения желательного уровня доходов.

Если предприятие испытывает трудности со сбытом, если цены рынка  на оборудование, аренду, материалы, энергию  растут быстрее, чем цены на продукцию  предприятия, товары, услуги, если снижается  прибыль и падает рентабельность, если у предприятия есть выбор: где, у кого и почем покупать и кому продавать, если предприятие думает о будущем, - необходимо рациональное формирование оборотных фондов. Нужно быть готовым к тому, что потребуется серьезная реорганизация планирования, учета и экономического анализа на предприятии.

Основная задача планирования величины оборотных средств заключается  в необходимости определения  минимального размера оборотных  средств, требуемых для обеспечения  ритмичной и бесперебойной работы предприятия по выполнению годового плана, эффективного использования  финансовых и материальных ресурсов, ускорения оборачиваемости оборотных  средств, а также сокращения сверхнормативных запасов материалов и незавершенного производства. Оборотные средства представляют собой совокупность денежных средств, авансируемых для создания и использования оборотных производственных фондов и фондов обращения для обеспечения непрерывного процесса производства и реализации продукции.

Одним из принципов планирования является принцип постоянной потребности в собственных оборотных средствах сводится к тому, что в планируемом балансе предприятия сумма оборотных средств должна превышать сумму краткосрочных задолженностей, т.е. нельзя планировать «слабо ликвидный» баланс. Определенная часть оборотных средств предприятия должна финансироваться из долгосрочных источников (долгосрочных кредитов и собственного капитала). В этом случае предприятие имеет меньший риск испытать дефицит оборотных средств.

Методы планирования —  это конкретные способы и приемы плановых расчетов. Планирование финансовых показателей осуществляется с помощью  нескольких методов:

- расчетно-аналитического;

- нормативного;

- балансового;

- оптимизации плановых  решений;

- экономико-математического  моделирования.

Суть расчетно-аналитического метода заключается в корректировке  базовых показателей (достигнутых  результатов) на предполагаемые изменения  в наступающем плановом периоде  с учетом тенденций роста (снижения) взаимосвязанных данных, намечаемых мероприятий по совершенствованию  их структуры, ускорению роста и  других количественных и качественных показателей. Метод применяется  в тех случаях, когда отсутствуют  финансово-экономические нормативы, а взаимосвязь между показателями может быть установлена не прямым способом, а косвенно, на основе изучения их динамики за ряд периодов. Путем  использования этого метода может  быть установлена плановая потребность  в оборотных активах, величина амортизационных  отчислений и другие показатели.

Нормативный метод планирования финансовых показателей заключается  в том, что на основе заранее установленных  норм и нормативов определяется потребность  предприятия в финансовых ресурсах и источниках их образования. Такими нормативами являются ставки налогов  и сборов, нормы амортизационных  отчислений, учетная ставка банковского  процента и др. Нормативный метод  планирования является самым простым  и доступным. Поэтому актуальной проблемой является разработка экономически обоснованных норм и нормативов с  целью формирования и использования  денежных ресурсов и организации  контроля над их соблюдением каждым структурным подразделением предприятия.

Содержание балансового  метода планирования финансовых показателей  состоит в достижении увязки имеющихся  в наличии финансовых ресурсов и  фактической потребности в них. Метод применяется при прогнозировании  поступлений и выплат из денежных фондов на нужды потребления и  накопления, квартального плана доходов  и расходов, платежного календаря.

Метод оптимизации плановых решений сводится к составлению  нескольких вариантов плановых расчетов, т. е. составляется несколько бюджетов разной продолжительности с разной детализацией, параллельно прорабатывается несколько вариантов плана. Например, составляется оптимистический и пессимистический сценарии развития событий.

Экономико-математический метод  моделирования в финансовом планировании позволяет определить количественное выражение взаимосвязей между финансовыми  показателями и факторами, влияющими  на их величину. Взаимосвязь выражается через экономико-математическую модель, которая представляет собой математическое описание экономических процессов с помощью математических методов и приемов. В модель включаются только основные определяющие факторы, при этом она может базироваться как на функциональной, так и на корреляционной связи — вероятностной зависимости, которая проявляется только в общем виде при большом количестве наблюдений и выражается уравнениями регрессии различного вида.

Для организации системы планирования оборотних средств на предприятии, адекватной требованиям рыночных условий, рекомендуется создание комплексной системы управления финансами, основанной на разработке и контроле исполнения иерархической системы бюджетов предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. ПРОГНОЗ ПОТРЕБНОСТИ В ОБОРОТНЫХ СРЕДСТВАХ ПРЕДПРИЯТИЯ.

 

Расчет потребности в  оборотных средствах произведем на примере предприятия, производящего строительные материалы в соответствии с плановым заданием.