Страхование жизни и здоровья заемщика и перспективы его развития в системе ипотечного страхования

Страхование жизни и здоровья заемщика и перспективы его развития в системе ипотечного страхования

Содержание

Введение

1. Необходимость ипотечного страхования и система ипотечного страхования, сложившаяся в РФ.

  1.1. Понятие ипотеки и риски в ипотечном кредитовании

  1.2. Страхование рисков, присущих ипотечной деятельности

2. Страхование жизни и здоровья заемщика – необходимая составляющая ипотечного страхования

3. Виды страхования жизни в рамках ипотечного страхования и перспективы их развития

  3.1. Страхование жизни и здоровья от несчастных случаев

  3.2. Кредитное страхование жизни заемщика

  3.3. Накопительное страхование жизни.

    3.3.1. Страхование на случай смерти

    3.3.2. Страхование на дожитие

    3.3.3. Страхование с условием участия в прибыли страховщика

    3.3.4. Фондовое страхование (инвестиционные полисы unit-linked)

Заключение

Список литературы

Приложение

Введение

Формирование рынка доступного жилья является одним из приоритетных направлений российской государственной политики. Во всех экономически развитых странах люди не приобретают жилье, заплатив за него единовременно полную стоимость, а получают ипотечный кредит, что позволяет вселиться в квартиру сразу после оплаты первой части долга, потом же в течение ряда лет, периодическими платежами заемщик возвращает кредит и проценты по нему. В США с помощью ипотечного кредита осуществляется 90% сделок по приобретению жилья, в Германии -  50%. Россия вряд ли должна быть исключением и перестает им быть.

Ипотечное кредитование в настоящее время интенсивно развивается в нашей стране: растут объемы кредитных портфелей операторов ипотечного рынка, появляются новые игроки с собственными ипотечными программами, создаются законодательные инициативы федеральных и местных органов власти, западные финансовые структуры проявляют активный интерес к этому бизнесу.

Расширение операций по долгосрочному ипотечному кредитованию неразрывно связано с созданием условий для решения задачи привлечения достаточного объема долгосрочных ресурсов с финансового рынка и рынка капиталов, что определяет важность отработки надежного механизма финансирования кредиторов и что немаловажно – обеспечения гарантий надежности инвесторам, направляющим свои капиталы на рынок долгосрочных жилищных ипотечных кредитов.

В этой связи специфика ипотечного кредитования (более длительные сроки и большие объемы) и сопутствующие этому риски требуют большого внимания к управлению ими и обуславливают необходимость использования механизмов, стабилизирующих эти риски. Одна из главных ролей в этом процессе принадлежит страхованию.

Несмотря на то, что минимальное требование к страховому обеспечению ипотечной сделки, которое предусмотрено текущим законодательством, ограничивается страхованием имущества от риска гибели и (или) повреждения, большинство операторов рынка предъявляют к страховым программам дополнительные требования. Так без страхования жизни и здоровья заемщика взять ипотечный кредит сегодня практически невозможно.

В настоящее время банки запрашивают рисковое страхование жизни, выплаты по которому осуществляются только при наступлении страхового случая. Однако и накопительное страхование  могло бы быть интересным и для заемщика, и для кредитора.

Развитие долгосрочного страхования жизни в рамках ипотечного страхования также позволило бы государству решить проблему изыскания средств для решения общегосударственных задач, в том числе и обеспечение граждан доступным жильем.

Целью данной работы является изучение системы ипотечного страхования, сложившейся в  России, и возможных различных вариантов страхования жизни и здоровья заемщика, как неотъемлемого элемента этой системы.

1. Необходимость ипотечного страхования и система ипотечного страхования, сложившаяся в РФ.

1.1. Понятие ипотеки и риски в ипотечном кредитовании

Ипотечный кредит – долгосрочная ссуда с обязательством ее возврата в обозначенный договором срок с выплатой процентов по кредиту (плата за кредит), обеспечением выплаты данного обязательства служит залог недвижимости.

Согласно ст.5 закона «Об ипотеке (залоге недвижимости)» по договору об ипотеке может быть заложено недвижимое имущество, указанное в пункте 1 статья 130 Гражданского кодекса Российской федерации, права на которое зарегистрированы в порядке, установленном для государственной регистрации прав на недвижимое имущество и  сделок с ним, в том числе:

1.      земельные участки, за исключением указанных в статье 63 Федерального закона «Об ипотеке (залоге недвижимости)», а именно: земель, находящихся в государственной или муниципальной собственности, сельскохозяйственных угодий из состава земель сельскохозяйственных организаций, крестьянских (фермерских) и личных подсобных хозяйств, а также части земельного участка, площадь которой меньше минимального размера, установленного нормативными актами;

2.      предприятия, а также здания, сооружения и иное недвижимое имущество, используемое в предпринимательской деятельности;

3.      жилые дома, квартиры и части жилых домов и квартир, состоящие из одной или нескольких изолированных комнат;

4.      дачи, садовые дома гаражи и др. строения потребительского назначения;

5.      воздушные и морские суда, суда внутреннего плавания и космические объекты.

Не допускается ипотека имущества, изъятого из оборота, имущества, на которое в соответствии с федеральным законом не может быть обращено взыскание, а также имущества, в отношении которого в установленном федеральным законом порядке предусмотрена обязательная приватизация либо приватизация которого запрещена.

Наибольший интерес представляет ипотечное кредитование жилья, так как жилье в рыночной экономике – наиболее представительный индикатор роста, отражающий динамику развития различных секторов экономики и уверенность населения в своем будущем. Предметом ипотеки в данном случае обычно выступает само приобретаемое или строящееся жилье.

Сегодня по развитию ипотеки Россия существенно отстает от других стран. Объем ипотечных кредитов на душу населения в России составляет менее 15 долл. против 300 в Польше, 550 в Латвии, 17-25 тыс. долл. в Западной Европе, Японии и США. Доля накопленной ипотечной задолженности в ВВП России составляет менее 1% против 5% в странах Центральной и Восточной Европы и 34% в странах Евросоюза.[1]

Тем не менее, Россия переживает бурный рост ипотечного жилищного кредитования (см. Приложение 1, 2). Более того, Минэкономразвития предлагает довольно оптимистичный прогноз относительно динамики ипотечного кредитования до 2010 года. По различным оценкам, объем выданных ипотечных кредитов должен вырасти в течение ближайших пяти лет в 20-30 раз.[1]

Участниками ипотечной деятельности являются:

        заемщики – физические и юридические лица, обратившиеся за получением ипотечного кредита, квалифицированные кредитором как надежные и платежеспособные и, на основании этого, получившие ипотечный кредит, добровольно предоставляющие уже имеющиеся у них собственности и/или приобретаемое на средства кредита жилье в залог и способные внести авансовые платежи при  приобретении жилья; выступают одновременно застройщиками в случае, если ипотечный кредит берется на строительство жилья;

        кредиторы – банки и другие финансовые кредитные учреждения, предоставляющие ипотечные кредиты заемщикам на основании данных ипотечных кредитов;

        продавцы жилья -  физические и  юридические лица, продающие собственное жилье или жилье, принадлежащее другим физическим и юридическим лицам по их поручению;

        подрядчики – строители дома, выполняющие работу по договору подряда, обязаны иметь лицензию на осуществление ими данной деятельности;

        риэлтерские организации – лицензированные продавцы жилья, осуществляющие продажу жилья по поручению других участников рынка, из собственных жилых фондов, а также участвующие в организации и проведении торгов по реализации жилья, на которое наложено взыскание;

        страховые компании – лицензированные страховые компании, осуществляющие страхование рисков участников ипотечного рынка;

        оценочные агентства – лицензированные компании, осуществляющие независимую профессиональную оценку жилых помещений, являющихся предметом залога при ипотеке;

        операторы вторичного ипотечного рынка – юридические лица, осуществляющие выкуп ипотечных кредитов у первичных кредиторов и  выпускающие на их основании ценные бумаги;

        инвесторы – юридические и физические лица, приобретающие ценные бумаги операторов вторичного ипотечного рынка (в основном институциональные инвесторы – пенсионные фонды, страховые компании);

        учреждение юстиции по государственной регистрации прав на недвижимое имущество и сделок с ним – государственный орган, обеспечивающий государственную регистрацию прав на недвижимое имущество и  сделок с ним, единый административный источник информации о правах собственности на жилье на всей территории регистрационного округа, ведущий Единый государственный реестр прав на недвижимое имущество и  сделок с ним;

        инфраструктурные звенья системы ипотечного кредитования – нотариат, паспортные службы, органы опеки и попечительства, юридические консультации и прочие органы, обеспечивающие необходимое юридическое сопровождение сделки с жилым помещением, а так же судебные органы и органы принудительного исполнения;

        Правительство РФ – регулирует первичный и вторичный рынки, предоставляет поручительства инвесторам по ценным бумагам, участвует в управлении операторов вторичного ипотечного рынка.

Первичный рынок определяется взаимодействием заемщика и банка, а его инструментами являются собственно ипотечные кредиты. Банк предоставляет Заемщику денежные средства на покупку желаемой недвижимости или для инвестирования их в строительство. Приобретенная недвижимость оформляется в собственность Заемщика и остается в залоге у Банка до полного погашения взятого кредита. Цепочка банк – посредник – инвестор составляет содержание вторичного ипотечного рынка, инструментами которого являются ценные бумаги, обеспеченные ипотечными кредитами.

Ипотечной деятельности, как и любой другой сфере человеческой деятельности, присуща возможность неблагоприятного развития, а в условиях несовершенства российской правовой базы, любые, даже самые незначительные на первый взгляд риски становятся критическими, грозящими сделать практически любой проект неосуществимым.

Нами разработана схема, позволяющая наиболее наглядно представить риски, которым подвергаются участники ипотечной деятельности (рис.1).

Рыночный риск может проявиться для обоих участников договора ипотечного кредитования при резком снижении цен на жилье. Для заемщика реализация данного риска означает, что плата за приобретенное жилье оказалось выше запланированной, поскольку заемщик, приобретая жилье в кредит, рассчитывает, что его стоимость, по крайней мере, не уменьшится за время выполнения ипотечных обязательств. Кредитор в случае реализации данного риска, возможно, не сможет компенсировать свои затраты на выдачу кредита из  стоимости предмета ипотеки при дефолте заемщика.

Риск изменения процентных ставок. Изменение рыночной процентной ставки, как правило, является следствием изменения уровня инфляции. Для кредитора этот риск заключается в снижении прибыльности операций по ипотечному кредитованию (денежный поток, предусмотренный по договору об ипотеке, из-за роста инфляции оказывается ниже, чем ожидаемый) и несбалансированности активов и пассивов. Кроме того, в случае снижения рыночной процентной ставки возрастает вероятность досрочного погашения кредита заемщиком с целью использования кредита под меньшую процентную ставку.

Для кредитора риск ликвидности заключается в сложности обеспечения ликвидности баланса банка, связанного с наличием долгосрочных кредитов: вложение финансовых ресурсов в долгосрочное ипотечное кредитование не всегда обеспечивается наличием адекватных долгосрочных активов. В случае организации вторичного рынка ипотечных кредитов риски ликвидности, связанные с ипотечной деятельностью становятся вполне приемлемыми.

Реализация риска досрочного погашения кредита для кредитора означает, что последний получает достаточно большой объем денежных средств, которые необходимо реинвестировать, однако банку заранее неизвестно, в какой момент времени может произойти досрочное погашение, а рыночная процентная ставка в момент реинвестирования может быть низкой.