Экономика отрасли связи

Пч тек =  11448,705 – 2289,74 = 9158,97 (тыс. руб.)

Пч пл = 43016,387 – 8603,28 = 34413,11 (тыс. руб.)

Резервный фонд, фонд накопления и фонд потребления определяются на основе установленной доли от чистой прибыли.

Пусть резервный фонд составит 14%, фонд накопления – 45%, фонд потребления – 41% от чистой прибыли.

Тогда:

Фрез ож = 9158,97 *0,14 = 1282,26 (тыс. руб.)

Фрез пл = 34413,11 *0,14 = 4817,84 (тыс. руб.)

Фнак ож = 9158,97 *0,45 = 4121,54 (тыс. руб.)

Фнак пл = 34413,11 *0,45 = 15485,90 (тыс. руб.)

Фпотр ож = 9158,97 *0,41 = 3755,18 (тыс. руб.)

Фпотр пл = 34413,11 *0,41 = 14109,37 (тыс. руб.)

Рентабельность общая (ресурсная) и затратная определяется по формулам (6.5) и (6.4).

Рпр тек = 11448,705 / (762100 + 26 673,5)*100% = 1,45%

Рпр пл = 43016,387 / (825515,77 + 30052,16)*100% = 5,03 %

Рз тек = 13085,35 / 76319,15 * 100%= 17,15 %

Рз пл = 46048,27 / 83523,93 * 100% = 55,13 %

Результаты расчетов заносятся в таблицу 6.1.

Таблица 6.1 Финансовые результаты деятельности предприятия связи ( тыс. рублей)

Вывод: В прогнозируемом периоде отмечается рост прибыли на 251,91 %. За счет этого увеличатся резервный фонд, фонд потребления и накопления на 275,7%.
1.7 Показатели эффективности производства и инвестиций

     В данном разделе необходимо рассчитать основные показатели эффективности работы предприятия и дать экономическую оценку эффективности инвестиций.

Оценка экономической эффективности инвестиций включает в себя следующие показатели:

      чистый дисконтированный доход;

      индекс доходности;

      срок окупаемости инвестиций.

При оценке эффективности инвестиционного проекта развития ГТС шагом расчета является квартал (год).

Сначала необходимо рассчитать ожидаемые денежные потоки в результате реализации инвестиционного проекта развития сети связи.

Чистые денежные поступления в прогнозируемом периоде определяются как сумма фонда накопления и амортизационных отчислений.

Таблица 7.1 - Поток чистых денежных поступлений (тыс. руб.)

Эффективность бизнес-плана определяется путем расчета показателей чистого дисконтированного дохода (ЧДД), индекса доходности (ИД) и срока окупаемости инвестиций. Расчет производится в таблице 7.2. В случае не окупаемости плана-развития необходимо продолжить расчеты при тех же данных чистых денежных поступлений.

Так как предполагается не единовременные инвестиции в развитие сети, а последовательное инвестирование в течение всего планируемого периода, то чистый дисконтированный доход определяется по формуле:

где Р t – чистые денежные поступления на t – ом шаге расчёта, тыс. руб.;

t – номер шага расчёта;

Е  – ставка дисконтирования;

К t – капитальные вложения на t – ом шаге расчёта.

Индекс доходности представляет собой отношение суммы приведённых эффектов к сумме приведённых капиталовложений. Расчёт индекса доходности ведётся по формуле (7.2)

где К – сумма капитальных вложений на t – ом шаге расчёта.

Т

К = Σ К t / ( 1 + Е) t.

t = 0

Расчёт чистого дисконтированного дохода и индекса доходности по кварталам планируемого периода  производится по таблице 7.2.

Определим коэффициенты дисконтирования, если известно, что годовая норма дисконта составляет 20%:

α i = 1 / (1 + Е) t,

0 = 1 / (1 + 0,05)0 = 1;

1 = 1 / (1 + 0,05)1 = 0,9524;

2 = 1 / (1 + 0,05)2 = 0,9070;

3 = 1 / (1 + 0,05)3 = 0,8638;

4 = 1 / (1 + 0,05)4 = 0,8227;

5 = 1 / (1 + 0,05)5 = 0,7835.

6 = 1 / (1 + 0,05)6 = 0,7462

Таблица 7.2 - Оценка эффективности инвестиционного проекта

Затем проводится общий анализ эффективности составленного бизнес-плана развития ГТС.

К показателям эффективности работы предприятия связи относятся:

1.      Показатели эффективности использования труда:

      производительность труда;

Птр ож = 89404,5 / 915,33 = 97,67 (тыс. руб./чел.)

Птр пл = 129572,197 / 993,63 = 130,40 (тыс. руб./чел.)

      трудоемкость;

Тр ож = (915,33 / 89404,5) * 1000 = 10,24 (чел./руб. продукции)

Тр пл = (993,63 / 129572,197)*1000 = 7,67(чел./руб. продукции)

      доля прироста доходов за счет роста производительности труда;

= 32,73 * 993,63 / 40167,697 * 100% = 80,96 %

      условная экономия численности за счет роста производительности труда;

= 129572,197 / 97,67 – 993,63 = 333,00 (ед.)

      снижение себестоимости за счет роста производительности труда

= 1,357 /1,016 = 1,335

= 130,40 / 97,67 = 1,34

= (1 – 1,34 )/ 1,34 * 0,207 * 100% = - 5,252

2.      Показатели эффективности использования основных фондов:

      фондоотдача

Найдем величину активной части ОПФ, которая составляет 85% от общей стоимости.

= 762100 * 0,85 = 647 785 (тыс. руб.)

= 825515,77 * 0,85 = 701688,40 (тыс. руб.)

КV ож = 89404,5/  647 785 = 0,138 (руб./руб.)

КV пл = 129572,197/ 701688,40 = 0,185 (руб./руб.)

      фондоемкость

Кф ож = 647785 / 89404,5= 7,246 (руб./руб.)

Кф пл = 701688,40 / 129572,197= 5,42 (руб./руб.)

      фондовооруженность

Vож = 647785/ 915,33 = 707,71 (тыс. руб./чел.)

Vпл = 701688,40 / 993,63 = 706,19 (тыс. руб./чел.)

3.      Показатели эффективности использования оборотных средств:

      коэффициент оборачиваемости оборотных средств;

Ко ож = 89404,5/ 26673,5 = 3,35 (оборота)

Ко пл = 129572,197/ 30052,16 = 4,31 (оборота)

      коэффициент загрузки средств в обороте;

Кз ож = 26673,5 / 89404,5= 0,298 (руб./руб.)

Кз пл = 30052,16 / 129572,197= 0,232 (руб./руб.)

      длительность одного оборота

Кд ож = 360 / 3,35 = 107,46 (дн.)

Кд пл = 360 / 4,31 = 83,53 (дн.)

      сумма дополнительных доходов

= 30052,16 * (4,31 – 3,35) = 28850,07 (тыс. руб.)

      размер высвобождения оборотных средств

= (129572,197/ 360) * (107,46 – 83,53) = 8612,95 (тыс. руб.)

4.      Эксплуатационные затраты:

      темп изменения себестоимости;

iизм = (100 / 85,36) * 100% = 117,15 %

Себестоимость увеличилась.

      условная экономия затрат за счет снижения  себестоимости

= 129572,197 * 20,9 / 100 = 27 080,59 (тыс. руб.)

Далее определим следующие соотношения:

iр Птр = (130,40 / 97,67) * 100 = 133,51%

    iр Зср.год = (1,357 / 1,016) * 100 = 133,56%

Таким образом, темп роста производительности труда почти равен темпу роста заработной платы.

      между темпом роста производительности труда и темпами роста

фондоотдачи и фондовооруженности;

iр Птр = (130,40 / 97,67) * 100 = 133,51%

iр Ки = (0,19 / 0,134) * 100% = 141,79%;

iр V  = (706,16 / 707,71) * 100% = 99,78%

Наблюдается интенсивный путь развития, поскольку производительность увеличилась в большей степени за счет увеличения отдачи с каждой единицы стоимости основных фондов.

      между темпом роста прибыли балансовой и прибыли чистой.

iр Пч = (34413,11 / 9518,97) * 100% = 361,5 %

iр Пб = (43016,387 / 11448,705) * 100% = 375,73 %

Темпы роста балансовой прибыли на 14,23% больше тепа роста чистой прибыли.

Таблица 7.3 - Основные экономические показатели работы