Кредит и его роль в становлении рыночных отношениях

При получение  объекта в пользование лизингополучатель  принимает на себя обязанности, связанные  с правом собственности (техническое  обслуживание, риск случайной гибели и т. д. ), хотя лизигодатель продолжает оставаться владельцем объекта лизинговой сделки. При этом гибель или невозможность использования объекта лизинговой сделки не освобождает лизингополучателя от обязанности погашения долга. Необходимо отметить, что в отличие от аренды, при лизинговой сделке лизингополучатель выплачивает не ежемесячную плату за право пользования объектом, а полную сумму амортизационных отчислений. По оценке западных экономистов, в развитых капиталистических странах по средствам лизинга покрывается (в зависимости от степени распространения этих операций) от 6 до 20% ежегодных потребностей в средствах для инвестиций в основные фонды.³

В последнее  время получили широкое распространение  ипотечный кредит и овердрафт. Ипотечный  кредит - это долгосрочные ссуды  под залог недвижимости (земли, производственных и жилых зданий).⁴ Основным его источником служит эмиссия ипотечных облигаций корпорациями и банками. Овердрафт, предоставляемый частным лицам, которые имеют право платежа чеками в сумму превышающих остаток на счетах. Овердрафт допускается в известных пределах, например, в сумму месячного оклада на сумму не более 15 дней. В течение установленного срока клиент обязан погасить возникшую задолженность, после чего он получает право на новый кредит в виде овердрафта.

В настоящее  время огромное значение для нормального  функционирования всей экономической  системы в целом имеют государственный  и международный кредит. Государственным кредитом называют совокупность кредитных отношений, в которых заемщиком или кредитором выступают государство, местные органы власти по отношению к гражданам и юридическим лицам. Государсвенный кредит выражает отношения в денежной форме между государством с одной стороны, и физическими или юридическими лицами с другой, чаще всего с банками, страховыми компаниями и предпринимателями. Кредит будет государственным в том случае, когда в качестве участника ссудной сделки выступают центральное правительство или местные органы власти. В этом смысле его можно сравнить с другими формами кредита, в первую очередь с банковским, где обязательным участником ссудной сделки является банк.

Нельзя смешивать такие понятия, как частный и государственный кредит. Он выделяет следующие различия между этими формами кредита. Во-первых, "государственный кредит отличается от частного участниками сделки". Государство обычно выступает в качестве заемщика, а кредитодателями - различные учреждения, предприятия и частные лица. Во-вторых, "заемщик и кредиторы в сфере государственного кредита могут меняться местами" . В-третьих, так как ссудная сделка сопровождается покупкой облигаций и казначейских векселей, которые имеют свой рыночный курс, продаются на рынке ценных бумаг, то "государственный кредит представляет собой не просто форму движения ссудного капитала, а базируется на сочетании ссудного и фиктивного капитала". В то же время сходство данных форм кредита связано с тем, что они имеют единый источник образования.

В сфере  государственного кредита центральное  правительство, а также местные  органы власти традиционно выступают  в качестве заемщиков, привлекая денежные средства для покрытия бюджетных дефицитов. Главной формой привлечения денежных средств является выпуск облигаций государственного займа и прочих видов ценных бумаг. Облигация представляет собой обязательство эмитента, который должен впоследствии возместить владельцу ценной бумаги сумму основного долга и процента. Владельцы свободных денежных средств, покупая облигации, выступают фактическими кредиторами государства. В отличие от банковского кредита, кредиторами выступают не только банки, но и страховые компании, предприятия и частные лица. Нужно отметить, что половина активных операций страховых компаний развитых стран приходится на покупку ценных бумаг. Таким образом можно сделать вывод, что государственный кредит отличается от частного по форме предоставления денежных средств и по участникам сделки.

В настоящее  время государство стало выступать  в качестве кредитора, оказывать  кредитную помощь тем отраслям, в  развитии которых заинтересовано национальное хозяйство в целом. Финансирование жилищного строительства, создание инфраструктуры, экспортного производства осуществляется во многих странах на льготных условиях с широким использованием привлеченных средств. Причины активного  участия государства как кредитора  различны: нежелание частного капитала развивать отрасли инфраструктуры из-за отсутствия или недостатка высокой  прибыли, оказание помощи национальным экспертам в борьбе с иностранными конкурентами на международном рынке. Движение капитала в сфере международных экономических отношений, связанное с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности и уплаты процентов, называют международным кредитом. В качестве кредиторов и заемщиков выступают банки, предприятия, государства, международные и региональные организации.

Формы международного кредита можно классифицировать по главным признакам, характеризующим отдельные стороны кредитных отношений.

По срокам международные кредиты подразделяются на краткосрочные - до 1 года, среднесрочные - от 1 года до 5 лет и долгосрочные - свыше 5 лет.⁵

По назначению разделяют кредиты коммерческие, непосредственно связанные с  внешней торговлей и услугами; финансовые, используемые на другие цели, включая погашение задолженности, покупку ценных бумаг, инвестиции; промежуточные, предназначенные для смешанных  форм вывоза капиталов, товаров и услуг.

Международный кредит выполняет следующие функции:⁶

-перераспределение  ссудных капиталов между странами  с целью обеспечения непрерывного  процесса воспроизводства для  достижения максимальной прибыли;

-экономии  издержек обращения в сфере  международных расчетов вследствие развития безналичных платежей;

-ускорение  концентрации и централизации капитала.

Также международный  кредит, раздвигая границы индивидуального  накопления, способствует созданию новых  фирм. То есть можно заключить, что  международный кредит выполняет  те же функции, что и другие формы  кредита, только в международном  аспекте.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.Особенности  кредитования в условиях переходной  экономики.

Переходная  экономика по своей сути предполагает ряд особенностей, которые проявляются  в самых разных сферах экономической  деятельности. Среди этих проявлений можно встретить и проявления в области кредитования.

В результате трансформации общественно-экономической системы России, начавшейся в 1991 году, была создана новая банковская система, адекватная формирующейся рыночной экономике. Была ликвидирована государственная монополия на банковское дело. В результате возникла многочисленная сеть коммерческих банков (в основном на акционерных началах), и множество других кредитных учреждений, выступающих в качестве самостоятельных юридических лиц.

Основной  отличительной особенностью кредитного рынка в условиях переходной экономики  является то, что этот рынок формируется  одновременно и как одна из составляющих как разветвлённой рыночной банковской системы в частности, так и  всех рыночных механизмом экономической системы страны в целом.

Провозглашая  курс на переход от абсолютной монополии  государства во всех сферах общественно-экономических отношений, Россия стала на путь строительства всех рыночных институтов, среди которых институт кредитования занимает не последнее место. Основной задачей властей государства на этом этапе было создание законодательной базы, необходимой для законного и обоснованного появления и развития рынка кредитования и сопутствующих услуг, соответствующей инфраструктуры, кредитных учреждений и организаций.⁷

Для нормального  и наиболее эффективного установления рыночных отношений, прежде всего, необходимо существование конкуренции. Это, естественно, касается и сферы кредитования: необходимо существование такого количества банков и кредитных учреждений, чтобы  возможна была конкуренция в области качества услуг, цен за эти услуги, их ассортимента и тому подобное. Пример существования в СССР нескольких монополизированных банков государственной формы собственности показывает неэффективность такой банковской системы и отсутствие возможности её безболезненного реформирования. Именно поэтому в переходной экономике государству отводится важная роль учредителя законодательной базы, макроэкономических институтов и общих условий для появления каждого элемента рыночных структур.

Так как  отношения собственности являются экономическим фундаментом любой  системы хозяйствования, на развивающемся  рынке необходимо наличие достаточного количества кредитных организаций  разнообразных форм собственности  в оптимальных пропорциях. Поэтому сейчас в России существует определённое разнообразие банков и кредитных учреждений по формам собственности: акционерные, частные, государственные, совместные и другие. Такое положение достигнуто благодаря внедрению мирового опыта и собственных законодательных разработок с учётом особенностей и характера экономических субъектов .

Создание  кредитного рынка в стране практически  завершено, хотя нынешнее положение в кредитовании в России отличается от общемирового.

Исходя  из сложившихся в стране условий, можно выделить основные особенности  кредитной сферы в переходной экономике:⁸

Отсутствие  или присутствие в недостаточной  мере законодательной базы для проведения кредитно-финансовой деятельности;

Несформированность механизмов и критериев кредитных отношений, отсутствие устоявшихся связей между денежно-кредитными учреждениями;

Несформированность некоторых кредитных институтов, как, например, институт ипотечного кредитования;

Усиление  значения государственного кредита, где  государство выступает заёмщиком, для обеспечения внутренних потребностей государства;

Появление и  рост внутреннего долга государства  перед государственным сектором экономики и населением, как одно из проявлений государственного займа;

Активное  использование государством международной  формы кредита, где оно так  же выступает заёмщиком у иностранных  государств, международных денежно-кредитных организаций и фондов;

При этом в нашей стране используются ставки по кредитам, как правило, более низкие, чем в других странах, а ставки по депозитам более высокие;

Банки вынуждены  работать в условиях, когда объёмы кредитования значительно превышают  объёмы депозитных вкладов населения.

Потребительский кредит как обособленная форма кредитных  отношений начала активно развиваться только в последние годы.

Что касается перспектив развития кредитного рынка, то чаще всего приходится говорить о том, что необходимо сделать, а  не о том, что сделано или находится  на стадии внедрения. В государстве  не действует налаженная система  льготного кредитования для предприятий  перспективных отраслей промышленности, что в некоторой степени тормозит развитие таких отраслей. Много сейчас упоминается так же о необходимости  формирования системы ипотечного кредитования, которая до сих пор не развита. Это вызывает огромные проблемы при  покупке жилья в кредит, в результате чего для большинства населения  оно становится недоступным. Поэтому  эти факторы можно назвать  руководствами к дальнейшим действиям, и их превращение в ближайшие  перспективы очень желательно.

В рыночной экономике роль кредита исключительно  высока. Каждое предприятие как самостоятельный  субъект рынка функционирует  в режиме самофинансирования. В любой  момент оно должно иметь определенную сумму средств. Эти средства постоянно  совершают непрерывный кругооборот. В процессе последнего у предприятия  может возникнуть потребность во временных дополнительных средствах  или, наоборот, его денежные ресурсы временно высвобождаются. Эти колебания четко улавливаются при помощи кредитного механизма.

 Тем  самым осуществляется саморегулирование  величины средств, необходимых  для совершения хозяйственной  деятельности. Благодаря именно  кредиту предприятия располагают  в любой момент такой суммой  денежных средств, которая необходима  для нормальной работы. Например, при сезонных условиях снабжения  производства или реализации  продукции кредит нужен для  формирования временных запасов.

 Особенно  важна роль кредита для пополнения  оборотных средств, потребности  в которых у любого предприятия  не стабильны: то увеличиваются,  то уменьшаются (величины производственных  запасов колеблются в зависимости  от сроков поступления сырья  и материалов). Величины остатков готовых изделий и необходимых предприятию денежных средств также зависят от условий поставки, сроков получения платежей от покупателей, оплаты счетов поставщиков, выплаты заработной платы и т. д. В связи с этим, несмотря на равномерный процесс производства, у предприятий даже несезонных отраслей в процессе кругооборота средств постоянно образуются кратковременные отклонения от установленных средних величин. Объективный процесс притока и оттока средств у отдельных предприятий требует гибкой системы организации движения капитала.

 Велика  роль кредита и в процессе  воспроизводства основных фондов. Предприятиям часто нужны средства  до того, как они накопят прибыль  в размерах, достаточных для инвестиций. Использование заемных средств  позволяет совершенствовать технологию  производства, быстро переходить  к выпуску новых видов продукции,  а следовательно, расширять или стабильно поддерживать на рынке свою долю реализуемой продукции. Сочетание собственных ресурсов предприятий с заемными средствами дает возможность им эффективно эксплуатировать основные фонды, наращивать объемы производства конкурентоспособной продукции.

 Большое  значение кредит имеет в регулировании  ликвидности банковской системы,  а также в создании эффективного  механизма финансирования государственных  расходов.