Проблемы МВФ

Глава 2. Кредит и кредитная система. 

2.1. Кредитные  отношения.  

      Кредит  как экономическая категория происходит от латинского слова creditum – «ссуда, долг» - и в то же время от credo – «доверяю, верю предоставление денег или товаров в долг», как правило, с уплатой процентов.

      Кредит  – экономические отношения, возникающие между кредитором и заемщиком по поводу ссужаемой стоимости, передаваемой во временное пользование на условиях срочности, платности и возвратности.

     Основными принципами кредита являются возмездность, срочность, возвратность.

     С экономической точки зрения, кредит – это экономическая категория, выражающая определенные экономические  отношения между экономическими субъектами. Это стоимостная экономическая  категория, неотъемлемый элемент товарно-денежных отношений. Кредит – это отношение между кредитором и заемщиком по поводу возвратного движения стоимости.

     Существует  и другая точка зрения на определение кредита как экономической категории: кредит – это движение ссудного капитала. Ссудный капитал – это денежный капитал, предоставляемый в ссуду собственником на условиях возвратности за плату в виде процентов. Движение этого капитала называют кредитом. Качественное отличие ссудного капитала от денежного в том, что ссудный капитал – это одна из форм самовозрастающей стоимости, в то время как деньги сами по себе прироста не дают.

     Ресурсами денежного капитала являются:

• денежные резервы (временно свободные денежные средства) , высвобождаемые в процессе кругооборота фондов предприятий;
• денежные резервы в виде специальных фондов (амортизационный фонд);
• государственные денежные резервы;
• денежные ресурсы населения;
• эмиссия (выпуск) денежных знаков в соответствии с потребностями товарооборота.

   Возникновение кредита связанно непосредственно  со сферой обмена, где владельцы  товаров противостоят друг другу как собственники, готовые вступить в экономические отношения. Один из партнеров (ссудодатель, кредитор) готов предоставить другому (ссудополучателю, заемщику) деньги (имущество)на определенный срок с условием возврата эквивалентной стоимости, как правило, с оплатой этой услуги в виде процента.

   Возможность возникновения и развития кредита  связаны с кругооборотом и  оборотом капитала. В процессе движения основного  и оборотного капитала происходит высвобождение ресурсов или денежного капитала, высвобождающегося  в процессе кругооборота промышленного и торгового капитала.

   Возникновение временно свободных средств является объективной необходимостью. Но празднолежащие временно свободные средства вступают в противоречие с необходимость  эффективного использования средств  в рыночной экономике. Это противоречие разрешается посредством кредита, т.е. временно высвобождающийся денежный капитал передается в ссуду. Возможность разрешения данного противоречия связана с тем, что на другом полюсе возникает потребность в средствах труда и достаточно крупных единовременных вложениях. У одних субъектов появляется временный избыток средств, у других ощущается их недостаток.

   По  мнению группы ученых под руководством доктора экономических наук В.Д. Камаева, кредит возможен и реален только при определенных условиях:

• участники кредитной сделки должны выступать как субъекты, материально гарантирующие выполнение обязательств, вытекающих из их экономических связей;
• кредит становиться необходимым и возможным, если происходит совпадение интересов кредитора и заемщика.

Таким образом, необходимость кредита вызывается:

• необходимость преодоления противоречий между постоянным образованием резервов у отдельных хозяйствующих субъектов и эффективным использованием их для нужд воспроизводства;
• в условиях макроэкономики – необходимостью обеспечения непрерывности кругооборота капитала в условиях функционирования отраслей с различной длительностью кругооборота;
• необходимостью создания средств обращения и развития платежей, основанных на кредитном характере имитирования знаков и безналичных средств;
• необходимостью управления фирмами на коммерческой основе, в процессе деятельности которых возникает или временная потребность в дополнительных ресурсах, или, наоборот, временно высвобождаются денежные ресурсы. Кредит позволяет гибко регулировать эти колебания и обеспечивать нормальную работу хозяйствующих субъектов.

   Вопрос  о функциях кредита рассматривается  различными экономистами по-разному. Называются следующие функции кредита: 1) мобилизация  временно свободных денежных средств; 2) распределение временно свободных денежных средств; 3) экономия наличных денег; 4) выделение процента; 5) создание кредитных орудий обращения; 6) осуществление контроля за финансово-хозяйственной деятельностью предприятия; 7) экономия издержек обращения; 8) ускорение концентрации капитала; 9) обслуживание товарооборота; 10) ускорение научно-технического прогресса.

   Итак, большинство современных российских экономистов признают перераспределительную  и эмиссионную функции кредита.

   Перераспределительная функция проявляется как при аккумуляции временно свободных средств, так и при их размещении, при котором хозяйствующие субъекты обеспечиваются необходимым оборотным капиталом и ресурсами для инвестиций.

   Финансовый  рынок является своеобразным насосом, собирающим временно свободные финансовые ресурсы из одних сфер хозяйственной деятельности в другие. Кредит, таким образом, выступает в роли стихийного регулятора экономики. Однако в некоторых случаях кредит может стимулировать углубление диспропорций в структуре рынка (например, с помощью кредита может происходить перелив средств из сферы производства в сферу обращения). Этому способствует развитие кредитных организаций. Вторая функция, которую признают практически все экономисты - функция замещения действительных денег кредитными деньгами и кредитными операциями. Эта функция осуществляется двумя путями: первый – вместо золота в оборот выпускаются кредитные деньги, которые поступают в оборот в порядке кредитования экономики, должны быть обеспечены товарами, в обязательном порядке возвращаться к эмитенту в банк; второй – в процессе кредитования создаются платежные средства, т.е. обороту предоставляются деньги в безналичной форме.

   Так же, в качестве функции кредита  называется контрольная функция. Контрольная функция реализуется в процессе наблюдения за деятельностью заемщиков и кредиторов, оценивающих кредитоспособность и платежеспособность хозяйствующих субъектов, контролирующих соблюдение принципов кредитования. Любой кредитор – банк, предприниматель или частное лицо – своеобразно, через ссуду контролирует состояние дел заемщика, стремясь предотвратить  невозврат долга и процентов по нему (предотвратить кредитный или процентный риск). Весь процесс кредитования построен на гражданском законодательстве, где, например, в Гражданском Кодексе РФ (ГК РФ), дается характеристика договору займа, его форме, проценту по займу, а так же кредиту, кредитному договору, его форме, вопросам отказа от предоставления или получения кредита.

   Форма кредита – внешнее конкретное проявление кредитных отношений. Классификацию форм кредита проводят по нескольким базовым признакам: по ссуженной стоимости (товарный кредит, денежный, смешанный); по виду кредитора и заемщика; иные признаки. По характеру кредитора и заемщика реализуются в основном следующие формы кредита: коммерческий, банковский, потребительский, ипотечный, государственный, международный. Они отличаются друг от друга составом участников, объектом ссуд, динамикой, величиной процента и сферой функционирования.

   Виды кредита – конкретное приложение кредита на практике, характеристика особых организационно-экономических признаков кредита. Виды кредита классифицируют следующим образом.  

   По  экономическому характеру  объектов кредитования:

• на формирование оборотных средств предприятия;
• на реконструкцию, модернизацию;
• на неотложные нужды;
• под товарно-материальные ценности (сырье и основные материалы, запасы, незавершенное производство);
• под затраты (сезонное производство, подготовка новых производств);
• расчетные (в связи с отгрузкой новой продукции);
• платежные кредиты (несвоевременное поступление средств за отгруженный товар);
• на распределительные операции (под открытие временных разовых потребностей при отсутствии свободных денежных средств).

   По  срокам возврата кредит подразделяется на долгосрочный и краткосрочный. Долгосрочный кредит предоставляется на срок более года и обслуживает движение основных фондов, главным образом их расширенное воспроизводство и капитальное строительство. Краткосрочный кредит в основном предоставляется на срок до 1года включительно и обслуживается кругооборот оборотных средств.

   По  срокам погашения:

• срочные (срок погашения ссуды не наступил);
• отсроченные (пролонгированные – срок погашения по ним перенесен);
• просроченные (не возвращенные в срок).

   По порядку погашения.

   По  источникам погашения.

   По  связи с принципом  обеспеченности.

   По  степени риска.

      Итак, кредит - это экономические  отношения, возникающие между  кредитором и заемщиком по поводу стоимости, предаваемой во временное пользование.

            В условиях рыночной экономики кредит выполняет следующие функции: а) аккумуляция временно свободных денежных средств; б) перераспределение денежных средств на условиях их последующего возврата; в) создание кредитных орудий обращения (банкнот и казначейских билетов) и кредитных операций; г) регулирование объема

   совокупного денежного оборота. Основными принципами кредита являются возмездность, срочность  и возвратность.

          2.2. Роль кредита в рыночной экономике. 

      Роль кредита в рыночной экономике  трудно переоценить. Кредит обеспечивает трансформацию денежного капитала в ссудный и выражает отношения между кредиторами и заемщиками. При его помощи свободные денежные капиталы и доходы предприятий, личного сектора и государства аккумулируются, превращаются в ссудный капитал, который передается за плату во временное пользование.

      Капитал физически, в виде средств  производства, не может переливаться  из одних отраслей в другие. Этот процесс осуществляется  обычно в форме движения денежного  капитала. Поэтому кредит в рыночной экономике необходим, прежде всего, как эластичный механизм перелива капитала из одних отраслей в другие и уравнивания нормы прибыли.

      Кредит разрешает противоречие  между необходимостью свободного  перехода капитала из одних  отраслей производства в другие и закрепленностью производственного капитала в определенной натуральной форме. Он позволяет также преодолевать ограниченность индивидуального капитала. В то же время кредит необходим для поддержания непрерывности кругооборота фондов действующих предприятий, обслуживания процесса реализации производственных товаров.

      Ссудный капитал перераспределяется  между отраслями, устремляясь  с учетом рыночных ориентиров  в те сферы, которые обеспечивают  получение более высокой прибыли  или которым отдается предпочтение в соответствии с общенациональными программами. Поэтому кредит выполняет перераспределительную функцию. Эта функция носит общественный характер и активно используется государством в регулировании производственных пропорций и управлении совокупным денежным капиталом.

      Кредит способен оказывать активное  воздействие на объем и структуру  денежной массы, платежного оборота,  скорость обращения денег. Благодаря  кредиту происходит более быстрый  процесс капитализации прибыли,  а следовательно, концентрации производства.

      Кредит стимулирует развитие  производственных сил, ускоряет  формирование источников капитала  для расширения воспроизводства  на основе достижений научно-технического  прогресса. Регулируя доступ заемщиков  на рынок ссудных капиталов, предоставляя правительственные гарантии и льготы, государство ориентирует банки на преимущественное кредитование тех предприятий и отраслей, деятельность которых соответствует задачам осуществления общенациональных программ социально экономического развития. Государство может использовать кредит для стимулирования капитальных вложений, жилищного строительства, экспорта товаров, освоения отсталых регионов.