СОДЕРЖАНИЕ 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Введение

 

     Термин «финансовые ресурсы» в экономической литературе не имеет однозначного толкования. В одних литературных источниках им обозначают «денежные средства, находящиеся в распоряжении государства, предприятий, хозяйственных организаций и учреждений, используемые для покрытия затрат и образования различных фондов и резервов». Есть другое определение: «Под финансовыми ресурсами понимаются денежные доходы и поступления, формируемые в руках субъектов хозяйствования и государства и предназначенные для выполнения финансовых обязательств, осуществления затрат по расширенному воспроизводству и экономическому стимулированию».

     Нам ближе другое определение: «Финансовые ресурсы предприятия — это все источники денежных средств, аккумулируемые предприятием для формирования необходимых ему активов в целях осуществления всех видов деятельности как за счет собственных доходов, накоплений и капитала, так и за счет различного вида поступлений.

     Финансовые ресурсы предназначены: для выполнения финансовых обязательств перед бюджетом, банками, страховыми организациями, поставщиками материалов и товаров; осуществления затрат по расширению, реконструкции и модернизации производства, приобретения новых основных средств; оплаты труда и материального стимулирования работников предприятий; финансирования других затрат.

     Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность. В этой связи важнейшей задачей предприятий является изыскание резервов увеличения собственных финансовых ресурсов и наиболее эффективное их использование в целях повышения эффективности работы предприятия в целом.

     Эффективное формирование и использование финансовых ресурсов обеспечивает финансовую устойчивость предприятий, предотвращает их банкротство. В условиях рынка состояние финансов предприятий интересует непосредственных участников экономического процесса.

     Основной  целью деятельности предприятий в условиях рынка является удовлетворение общественных потребностей, получение прибыли и обеспечение своей финансовой устойчивости.

     Для достижения поставленной цели предприятия  должны:

     - выпускать высококачественную продукцию,  обновлять ее в соответствии  со спросом;

     - рационально использовать производственные  ресурсы с учетом их взаимозаменяемости;

     - разрабатывать стратегию и тактику  поведения предприятия и корректировать  их в соответствии с имеющимися  обстоятельствами;

     - заботиться о работниках, росте  их квалификации, повышении жизненного уровня, создании благоприятного социально-психологического климата в трудовом коллективе;

     - обеспечивать конкурентоспособность  предприятия, проводить гибкую  ценовую политику, внедрять новое  в производство, в организацию  труда и управление.

     Целью данной работы является приемы управления финансовыми ресурсами предприятия. 
 
 
 
 
 
 

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ РЕСУРСАМИ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1. Финансовые ресурсы предприятия: сущность и классификация

 

     Финансовая  деятельность любого предприятия, начиная от его создания, формирования уставного фонда, и все последующие взаимоотношения с контрагентами, государством, банками,  а также внутри предприятия по поводу организации внутрихозяйственного коммерческого расчета базируются на формировании и движении его финансовых ресурсов.

     С одной точки зрения, финансовые ресурсы  предприятия можно рассматривать  как денежные доходы и поступления, которые находятся в распоряжении субъекта хозяйствования и необходимы для выполнения им финансовых обязательств, осуществления расходов расширенного воспроизводства и экономического стимулирования работников.

     С другой стороны,  финансовые ресурсы  предприятия – это его собственные  и привлеченные денежные фонды целевого назначения, которые формируются у процессе распределения и перераспределения национального богатства, валового внутреннего продукта и национального дохода, которые используются в уставных целях предприятия.

     Общая сумма финансовых ресурсов каждого  предприятия состоит из таких  элементов:

1. уставной (или паевой) капитал (фонд);
2. дополнительный капитал, полученный за счет того, что стоимость реализации выпущенных акционерным обществом акций превышает их номинальную стоимость;  суммы дооценки внеоборотных активов (стоимости активов бесплатно полученных предприятием от других юридических и физических лиц;
3. резервный капитал;
4. амортизационные отчисления;
5. обеспечение последующих выплат и платежей (резервов на оплату последующих отпусков и т.п.);
6. нераспределенная прибыль;
7. долго- и краткосрочные кредиты коммерческих банков;
8. заемные средства от реализации облигаций собственной эмиссии;
9. законная кредиторская задолженность всех видов, включая задолженность по бюджетным платежам, отчислениям в государственные страховые фонды, по выданным векселям, по полученным авансам, работникам и служащим по оплате труда;
10. другие средства, отраженные в пассиве бухгалтерского баланса предприятия.

     Актив баланса предприятия показывает, как оно разместило имеющиеся  финансовые ресурсы и куда они  направлены на дату составления бухгалтерского отчета. Финансовые ресурсы предприятия классифицируют по таким основным признакам:

• источники формирования;
• этапы формирования;
• использование;
• форма реализации.

     Признаки  классификации финансовых ресурсов предприятий представлены на рисунке 1.

    

                                                                                                                                            

                                                                                                                                        

Рис. 1. Признаки классификации финансовых ресурсов предприятий

                                                                                                                                  

     Основными источниками формирования финансовых ресурсов предприятий являются собственные и привлеченные средства. Собственные финансовые ресурсы формируются за счет  собственных источников финансирования. Они образуются уже во время соддания предприятия при формировании его уставного капитала. В процессе производственно – хозяйственной деятельности собственные финансовые ресурсы предприятия пополняются благодаря полученным доходам и прибыли. Эти финансовые ресурсы называют собственными внутренними финансовыми ресурсами.

     Одновременно предприятие может получать финансовые ресурсы в собственное пользование от эмиссии своих акций, получения дотаций, субсидий, дивидендов, процентов на ценные бумаги других эмитентов и т.п. Такие финансовые ресурсы называют собственными внешними финансовыми ресурсами.

     Часто предприятию не хватает собственных  финансовых ресурсов и тогда оно  привлекает  их на финансовом рынке  в форме банковских кредитов, средств  от эмиссии облигаций, других видов  ценных бумаг, кредиторской задолженности  и т.п.  Такие финансовые ресурсы называют привлеченными.

     Классификация финансовых ресурсов по источникам формирования представлена на рисунке 2.

     По  этапам формирования финансовые ресурсы  делятся на:

• начальные, то есть те, с которыми предприятие начинает свою деятельность (уставной капитал);
• приобретенные ( приращенные) – полученные предприятием в результате его деятельности в форме чистого дохода (прибыли и амортизации), субсидий, дотаций и т.п.

     По  использованию финансовые ресурсы  делятся на:

• материализованные финансовые ресурсы (вложенные в основные средства, запасы, производство, готовую продукцию и т.п.);
• денежные финансовые ресурсы (денежные средства и их эквиваленты);

     По  форме реализации финансовые ресурсы  предприятия делятся на:

• материальные (вложенные в основные средства, запасы, незавершенное производство и т.п.);
• нематериальные (вложенные в нематериальные активы);
• финансовые (вложенные в финансовые активы).

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Рис. 2.  Классификация финансовых ресурсов предприятий по источникам формирования

    Формирование  финансовых ресурсов предприяти представлено на рисунке 3

     

       

       
 

 
 
 
 
 
 
 

  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Рис. 3. Формирование финансовых ресурсов предприятия 

       Финансовые ресурсы предприятия используют для приобретения основных средств, нематериальных активов, материальных запасов, для покрытия расходов на изготовление и продажу продукции (выплату заработной платы, уплату налогов, орендную плату, страховые платежи и т. п.)

     Значение  финансовых ресурсов в жизнедеятельности  предприятия  заключается  в том, что объем производства, техническое, трудовое, материальное обеспечение  предприятия, его социально –  экономическое развитие зависят  от величины, состава и структуры  финансовых ресурсов предприятия.

     1.2. Источники формирования собственных финансовых ресурсов предприятия

 

     Источниками создания финансовых ресурсов предприятия  являются взносы основателей, прибыль, амортизационные отчисления, целевые  поступления, кредиты всех форм, кредиторская задолженность предприятия.

     Для эффективного функционирования предприятия  важное значение имеет определение  оптимальной потребности в финансовых ресурсах. Обеспечение структуры, источников их формирования и обоснованных направлений  их использования.

     В условиях рыночной экономики финансисты все больше используют понятие «капитал». А с принятием  Национальных П(С)БУ  этот термин применяется отечественными бухгалтерами и экономистами. Термин «капитал» является реальным объектом, на который можно постоянно влиять с целью получения новых доходов предприятия и выполнения им своих обязательств. То есть, капитал – это объективный фактор производства, часть финансовых ресурсов, которые используются предприятием в своей деятельности. Поэтому можно сказать, что капитал является преобразованной формой финансовых ресурсов. Капитал и  финансовые ресурсы не тождеественные понятия. Принципиальная разница между ними заключается в том, что на любой момент времени финансовые ресурсы больше или равны капиталу предприятия. При этом, если «финансовые ресурсы» равны «капиталу», то это означает, что у предприятия нет накаких финансовых обязательств.

     Подводя итог выше сказанному, следует  отметить, что капитал  представляет собой  накопленный путем сбережений запас  экономических благ в форме денежных средств и реальных капитальных товаров, вовлекаемых его собственниками в экономический процесс как инвестиционный ресурс и фактор производства с целью получения дохода, функционирование которых в экономической системе базируется на рыночных принципах и связано с факторами времени, риска и ликвидности.

     Особенности функционирования капитала в рамках конкретного  предприятия связаны  с двумя основными экономическими процессами:

• процессом формирования;
• процессом использования.