Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия

- разрабатывать эффективную  дифференцированную политику работы  с покупателями;

- проводить политику привлечения  добросовестных клиентов, предлагая  им новые подходы в обслуживании.

В общей  структуре дебиторской задолженности ООО «Печатного салона Максим» на долю просроченной задолженности приходится 35,5%. За год эта доля увеличилась на 5,6 процентных пункта или на 26,95 тыс. рублей. Следовательно, предприятию не удалось добиться погашения части просроченных долгов. При этом стоит отметить, что остаток дебиторской задолженности со сроком погашения свыше 3 месяцев увеличился на 14,59 тыс. рублей, или на 13,51%.

Средняя оборачиваемость дебиторской задолженности  предприятия в 2011 году составил:

 

                                                                                     (1)

 

где ОДЗ  – оборачиваемость дебиторской  задолженности;

Вр  – выручка от реализации;

ДЗ1, ДЗ2 – дебиторская задолженность предприятия на начало и конец анализируемого периода.

Таким образом, средняя оборачиваемость  дебиторской задолженности в  2011 году составила 2,82 оборота (1537 / ((551 + 540) / 2).

Тогда, средний срок погашения дебиторской  задолженности составит: 360 дней / 2,82 = 128 дней. Учитывая, что в 2010 году средний срок погашения дебиторской задолженности составлял 88,67 дней, можно говорить о том, что в 2010 году наблюдается ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности ООО «Печатного салона Максим», следовательно, предприятие сокращает кредит, предоставляемый покупателям и соответственно это свидетельствует о быстром высвобождении денежных ресурсов из процесса оборота и их использовании для приобретения дополнительного имущества.

Для более  полного анализа дебиторской  задолженности рассчитаем показатели доли дебиторской задолженности  в общем объеме текущих активов, оборотных активов, долю сомнительной дебиторской задолженности (показатель «качества» дебиторской задолженности) и их отношение к объему продаж.

При этом воспользуемся следующими формулами:

- доля  дебиторской задолженности в  общем объеме текущих активов:

 

                                              (2)

где Удз  – доля дебиторской задолженности  в общем объеме текущих 

запасов;

ДЗ  – дебиторская задолженность;

АктТек  – текущие активы;

- доля  сомнительной задолженности в  составе дебиторской задолженности:

                                                                       (3)

где Усдз – удельный вес сомнительной дебиторской  задолженности в общем объеме дебиторской задолженности;

ДЗсомн  – сомнительная дебиторская задолженность;

ДЗ  – дебиторская задолженность.

Доля  сомнительной дебиторской задолженности  характеризует «качество» дебиторской  задолженности. Ее увеличение свидетельствует  о снижении ликвидности. Полученные данные сведем в аналитическую таблицу 6.

 

Таблица 6 - Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности ООО «Печатный салон Максим» за 2010-2011 гг.

Показатели	2010 год	2011 год	Абсолютное изменение
Выручка от продажи  товаров, продукции, работ, услуг, тыс. рублей	1961,00	1537,00	- 424,00
Оборотные активы, тыс. рублей	3267,00	3623,00	+ 356,00
Дебиторская задолженность, тыс. рублей	551,00	540,00	- 11,00
из нее:  краткосрочная	549,35	536,22	- 13,13
долгосрочная	1,65	3,78	+2,13
из общей  суммы дебиторской задолженности  сомнительная дебиторская задолженность	46,50	48,35	+1,85
Оборачиваемость дебиторской задолженности, оборотов	4,06	2,82	- 1,24
в том  числе краткосрочной	4,08	2,83	- 1,25
Период погашения  дебиторской задолженности, дней	89	128	+ 39
Отношение дебиторской  задолженности к объему выручки  от продажи товаров, продукции, работ, услуг,%	28,09	35,13	+ 7,04
Доля дебиторской  задолженности в общем объеме оборотных активов, %	16,87	14,90	- 1,97
в том  числе доля дебиторской задолженности  покупателей и заказчиков в  объеме оборотных активов, %	14,72	12,42	- 2,3
Доля сомнительной дебиторской задолженности в  общем объеме дебиторской задолженности, %	8,44	8,95	+0,51
Отношение сомнительной дебиторской задолженности к  объему выручки от продажи товаров, продукции, работ, услуг	2,37	3,15	+0,78

 

Приведенные в таблице 6 данные показывают, что состояние расчетов с покупателями и заказчиками в 2011 году по сравнению с 2010 годом ухудшилось почти в 2 раза: уменьшилась с 4,06 до 2,82 оборотов оборачиваемость дебиторской задолженности. Средний период погашения дебиторской задолженности увеличился на 39 дней, на что в первую очередь повлияло ухудшение состояние расчетов по краткосрочной дебиторской задолженности, занимающей наибольшую долю в общем объеме дебиторской задолженности ООО «Печатный салон Максим». Доля дебиторской задолженности в общем объеме выручки от продажи товаров увеличилась с 28,09 до 35,13%.

Между тем, приведенные показатели свидетельствуют  о снижении качества дебиторской задолженности. В 2011 году по сравнению с 2010 годом доля сомнительной дебиторской задолженности в общем объеме дебиторской задолженности увеличилась на 0,51 процентных пункта и составила 8,95%. Учитывая, что доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов составляет 14,90%, а на долю задолженности покупателей и заказчиков в общем объеме оборотных активов приходится 12,42%, то можно сделать вывод о снижении ликвидности текущих активов из-за ухудшения качества дебиторской задолженности. Причинами увеличения продолжительности периода нахождения средств в дебиторской задолженности могут быть: неэффективная система расчетов, финансовые затруднения у покупателей, длительный цикл банковского документооборота и т.д. В связи с этим могут быть предложены следующие мероприятия для разрешения сложившейся ситуации:

- создание условий расчетов с покупателями и заказчиками. Чем более льготные условия расчетов предоставляются покупателям (увеличение сроков, снижение требований по оценке надежности дебиторов), тем выше остатки дебиторской задолженности;

- разработка и внедрение политики взыскания дебиторской задолженности. Чем активнее предприятие во взыскании дебиторской задолженности, тем меньше ее остатки и тем выше «качество» дебиторской задолженности;

-совершенствование качества анализа дебиторской задолженности и последовательность в использовании его результатов. При удовлетворительном состоянии аналитической работы на предприятии должна быть сформирована информация о величине и возрастной структуре дебиторской задолженности, наличии и объемах просроченной задолженности, а также о конкретных дебиторах, задержка расчетов с которыми создает проблемы с текущей платежеспособностью предприятия.

Далее проанализируем состояние дебиторской  задолженности по срокам ее образования (таблица 7)Э. дадим краткую характеристику показателей и рекомендации по снижению дебиторской задолженности.

Таблица 7 - Анализ структуры и состояния дебиторской задолженности в зависимости от сроков ее образования по ООО «Печатный салон Максим» за 2011г.

Показатели	Всего на конец  года, тыс. р.	Уд. вес, %	в том числе  по срокам образования
			до 1 мес.	от 1 до 3 мес.	от 3 до 6 мес.	от 6 до 12 мес.	свыше 12 мес.
Дебиторская задолженность  покупателей и заказчиков	450,00	83,33	243,11	60,53	122,58	20,00	3,78
Векселя к получению	0	0	0	0	0	0	0
Задолженность дочерних и зависимых обществ	0	0	0	0	0	0	0
Авансы выданные	35,43	6,56	35,43	0	0	0	0
Прочие дебиторы	54,57	10,11	0	54,57	0	0	0
Всего дебиторская  задолженность	540,00	100,0	278,54	115,1	122,58	20,00	3,78
В процентах  к общей сумме дебиторской  задолженности, %	100,0	х	51,58	21,32	22,70	3,70	0,70

 

Таким образом, анализ данных таблицы показывает, что основная доля дебиторской задолженности приходится на задолженность покупателей и заказчиков – 83,33%, или 450,00 тыс. рублей, 10,11% от общего объема дебиторской задолженности приходится на прочих дебиторов, 6,56% - на авансы выданные.

Наибольший  объем дебиторской задолженности  приходится на задолженность со сроком образования до 1 месяцев – 51,58%. В том числе 22,70% от общей дебиторской задолженности (или 122,58 тыс. рублей) – это задолженность со сроком образования от 3 до 6 месяцев.

При этом ООО «Печатный салон Максим» в составе дебиторской задолженности имеет довольно высокую сумму задолженности (278,54 тыс. рублей) со сроком образования – до 1 месяца.

Таким образом, проведенный анализ дебиторской задолженности ООО «Печатный салон Максим» за 2011 год выявил ряд недостатков, которые могут напрямую повлиять на финансовые результаты предприятия, в том числе:

- рост  долгосрочной дебиторской задолженности  в 2,2 раза;

- увеличение просроченной дебиторской задолженности на 26,95 тыс. рублей (16,36 процентных пункта);

- рост  дебиторской задолженности со  сроком погашения более 3 месяцев на 13,36% (на 14,59 тыс. рублей);

-снижение качества дебиторской задолженности: рост сомнительной дебиторской задолженности в общем объеме дебиторской задолженности на 0,51 процентных пункта – до 8,95% и, как следствие, снижение ликвидности текущих активов.

Также, наличие просроченной дебиторской задолженности в размере 191,70 тыс. рублей, сомнительной дебиторской задолженности в размере 48,35 тыс. рублей, в случае признания их не возможными к взысканию, могут привести к списанию задолженности на уменьшение финансового результата 143,35 тыс. рублей. Эта сумма впоследствии отразится по строке «Прочие расходы» в форме по ОКУД 0710002 «Отчет о прибылях и убытках» и сформирует отрицательный финансовый результат.

2.3. Анализ кредиторской задолженности

 

Для определения состояния  обязательств  на исследуемом предприятии  ООО «Печатный салон Максим»  необходимо рассмотреть состав и структуру кредиторской задолженности и рассчитать показатель соотношения дебиторской и кредиторской задолженности. Кредиторскую задолженность можно рассматривать как привлечение к собственным оборотным средствам, заемных, и если на нее не растут пени, то в принципе фирме выгодно иметь кредиторскую задолженность. В таблице 8 рассмотрим состав и структуру краткосрочных обязательств исследуемого предприятия.

Таблица 8 - Состав и структура краткосрочных обязательств ООО «Печатного салона Максим» за 2010-2011 гг.

Виды пассивов	2010 г.		2011 г.		Отклонение (+,-)
	сумма, тыс.руб.	уд. вес, %	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %	сумма, тыс. руб.	уд. вес, %
	1	2	3	4	5	6
1. Займы и кредиты	1939,00	55,13	1939,00	49,65	-	-5,48
2.Кредиторская задолженность  в т.ч.	1578,00	44,87	1966,00	50,35	+388,00	+5,48
-поставщики и подрядчики	1416,00	40,26	1742,00	44,61	+326,00	+4,35
- задолженность перед  персоналом	19,00	0,54	28,00	1,86	+9,00	+1,32
- задолженность перед  внебюджетными фондами	15,00	0,43	16,00	0,41	+1,00	-0,02
- задолженность по налогам  и сборам	5,60	0,16	4,80	0,12	-0,80	-0,04
-прочие кредиторы	122,40	3,48	175,20	4,89	+52,80	1,41
Итого:	3517,00	100	3905,00	100	+388,00	-

 

Как видно из приведенных в таблице 8 данных, общая сумма краткосрочных обязательств за 2011 г. значительно увеличилась и составила 3905 тыс. руб., увеличение составило 388,00 тыс. руб..На данное увеличение повлияла, прежде всего, статья кредиторской задолженности: поставщики и подрядчики, которая является основной статьей кредиторской задолженности, ее удельный вес в структуре краткосрочных обязательств составляет   40,26% за 2010 г. и 44,61 % за 2011 г. В целях снижения данной задолженности перед поставщиками и подрядчиками можно предложить такие мероприятия как реструктуризация кредиторской задолженности, в частности по поставщикам и подрядчикам, так как они занимают большую долю в общей задолженности, а также проведение взаимозачетов.