Анализ финансового состояния предприятия

 

Показатель		На начало отчетного года	На конец отчетного периода
наименование	код
1	2	3	4
Амортизация основных средств - всего	140	1941918	1721293
в том числе: зданий и сооружений	141	739892	750471
Машин, оборудования, транспортных средств	142	1145903	916646
других	143	56123	54176
Передано в аренду объектов основных средств - всего	150	775236	915099
в том числе: здания	151	250309	317618
сооружения	152	32387	32417
Переведено объектов основных средств  на консервацию	155	-	-
Получено объектов основных средств - всего	160	-	47465
в том числе: лизинг	161	-	44730
Объекты недвижимости, принятые в эксплуатацию и находящиеся в процессе государственной  регистрации	165	-	-

Окончание приложения 3

 

Дебиторская и кредиторская задолженность

Показатель		Остаток на начало отчетного года	Остаток на конец отчетного года
наименование	код
1	2	3	4
Дебиторская задолженность: краткосрочная - всего	610	811247	726521
в том числе: расчеты с покупателями и  заказчиками	611	705431	598328
авансы выданные	612	99933	75208
прочая	613	5883	52985
долгосрочная - всего	620	113506	279815
в том числе: расчеты с покупателями и  заказчиками	621	112165	279815
авансы выданные	622	-	-
прочая	623	-	-
Итого	630	924753	1006336
Кредиторская задолженность: краткосрочная - всего	640	1509499	1782418
в том числе: расчеты с поставщиками и  подрядчиками	641	164556	125638
авансы полученные	642	729285	849674
расчеты по налогам и сборам	643	79830	50640
кредиты	644	297283	580458
займы	645	94449	24877
прочая	646	144096	151131
долгосрочная - всего	650	-	160368
в том числе: кредиты	651	-	160368
займы	652	-	0
Итого	660	1509499	1942786

 

Расходы по обычным видам деятельности (по элементам затрат)

Показатель		За отчетный год	За предыдущий год
наименование	код
1	2	3	4
Материальные затраты	710	1418607	1007232
Затраты на оплату труда	720	433699	447935
Отчисления на социальные нужды	730	140816	168871
Амортизация	740	81423	68141
Прочие затраты	750	306041	356782
Итого по элементам затрат	760	2380586	2048961
Изменение остатков (прирост [+], уменьшение [-]):   незавершенного производства	765	255556	-80403
расходов будущих периодов	766	-116874	-98540
резервов предстоящих расходов	767	1828	-884

 

 

 

 

 

 

1. ВНЕШНИЙ АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО  СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

 

    1.1 ОБЩАЯ ОЦЕНКА  ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ  И ЕГО ИЗМЕНЕНИЯ ЗА ОТЧЕТНЫЙ  ПЕРИОД

 

Для проведения анализа финансового состояния  предприятия в условиях рыночной экономики нужно воспользоваться  сравнительным аналитическим балансом.

Сравнительный аналитический баланс получается из обычного баланса путем дополнения его показателями структуры и  динамики вложений и источников средств предприятия за отчетный период.

В табл. 1 представлена форма аналитического баланса (в агрегированном виде)

Таблица 1

Баланс  предприятия в агрегированном виде, тыс. руб.

Статья  баланса	Расчет, строка	Отчетный год
		начало	конец
АКТИВ
I. Внеоборотные  активы, F	а190	1296335	1602408
II. Оборотные активы Ra	а290	2420391	2636175
в том числе: - запасы, Z	а210 + а220	1185200	1333523
- дебиторская задолженность, rd - денежные средств и КФВ, d - прочие оборотные активы, ra	а230 + а240 а250 + а260 а270	924753 301218 9220	1006336 286738 9579
Баланс, B	а300	3716726	4238583
ПАССИВ
III. Капитал и резервы, Ис IV. Долгосрочные обязательства,  Кт V. Краткосрочные обязательства, Rp в том числе: - заемные средства, Kt - кредиторская задолженность, rk - прочие пассивы, rp	Р490 Р590 Р690   Р610 Р620 Р630 ÷ Р660	1939202 107955 1669569   391733 1117766 160070	2018890 298634 1921059   605336 1177082 138641
Баланс, B	Р700	3716726	4238583

 

а в табл. 2 – форма сравнительного аналитического баланса.

Сравнительный аналитический баланс интересен  тем, что он сводит воедино и систематизирует  те расчеты и прикидки, которые  обычно делает любой аналитик при  первоначальном ознакомлении с балансом.

Все показатели сравнительного баланса можно разбить  на три группы:

• показатели структуры баланса (графы 1, 2, 3, 4);
• показатели динамики баланса (графы 5, 6);
• показатели структурной динамики баланса (графы 7, 8).

Сопоставляя структуры изменений в активе и пассиве баланса, можно сделать вывод о том, через какие источники в основном был приток новых средств и в какие активы эти новые средства в основном вложены.

Устойчивость  финансового положения предприятия  в значительной степени зависит  от целесообразности и правильности вложений финансовых ресурсов в активы. Активы динамичны по своей природе. В процессе функционирования предприятия  величина активов и их структура  претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших  место качественных изменениях в  структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений можно получить с помощью, так называемого вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Горизонтальный  анализ заключается в построении одной или нескольких аналитических  таблиц, в которых абсолютные балансовые показатели дополняются относительными темпами роста (снижения).

Большое значение для оценки финансового  состояния имеет вертикальный (структурный) анализ актива и пассива баланса, который выражает финансовый отчет  в виде относительных показателей. Цель вертикального анализа заключается  в расчете удельного веса отдельных  статей в итоге баланса и оценке изменений этих удельных весов.

 

 

 

 

Таблица 2

Сравнительный аналитический баланс, тыс. руб.

Статья баланса	Абс. величина		Удельный вес		Изменение денежных средств
	начало	конец	на-чало	конец	Абс. величина (гр.2 – гр.1)	Уд. вес (гр.4 – гр.3)	% (гр.5 : гр.1 * 100)	% (гр.5: DВ * 100)
А	1	2	3	4	5	6	7	8
АКТИВ
I. Внеоборотные активы, F II. Оборотные активы, Ra в том числе: - запасы, Z - дебиторская задолженность,  rd - денежные средства и  КФВ, d - прочие оборотные активы, ra	1296335   2420391     1185200   924753     301218   9220	1602408   2636175     1333523   1006336     286738   9579	34,9   65,1     31,9   24,9     8,1   0,2	37,8   62,2     31,5   23,7     6,8   0,2	+306073   +215784     +148323   +81583     -14480   +359	+2,9   -2,9     -0,4   -1,2     -1,3   –	+23,61   +8,92     +12,51   +8,82     -4,81   +3,89	+58,7   +41,3     +28,4   +15,6     -2,8   +0,1
Баланс, B	3716726	4238583	100	100	+521857	–	+14,04	100
ПАССИВ
Баланс, B
III. Капитал и резервы, Ис IV. Долгосрочные обязательства,  Кт V. Краткосрочные обязательства, Rp в том числе: - заемные средства, Kt - кредиторская задолженность,  rk - прочие пассивы, rp	1939202   107955   1669569     391733     1117766   160070	2018890   298634   1921059     605336     1177082   138641	52,2   2,9   44,9     10,5     30,1   4,3	47,6   7   45,4     14,3     27,8   3,3	+79688   +190679   +251490     +213603     +59316   -21429	-4,6   +4,1   +0,5     +3,8     -2,3   -1	+4,11   +176,63   +15,1     +54,53     +5,31   -13,4	+15,3   +36,5   +48,2     +40,9     +11,4   -4,1
Баланс, B	3716726	4238583	100	100	+521857	–	+14,04	100

 

Вывод по активу:

Имущество организации (итоговая строчка актива) выросло за анализируемый период на 521857 тыс. руб. и составило в  конце периода 4238583 тыс. руб.

Имущество организации на начало периода состояло из 34,9 % внеоборотных активов и из 65,1 % оборотных активов.

В конце  периода удельный вес внеоборотных активов вырос на 2,9 % и составил 37,8 %, на соответствующую величину снизился удельный вес оборотных активов, составив в конце периода 62,2 %.

Оборотные активы в начале периода состояли на 31,9 % из запасов, 24,9% приходилось на дебиторскую задолженность, денежные средства составляли 8,1 %, а прочие оборотные  активы – 0,2 %.

В конце  периода наблюдается снижение удельного  веса запасов, дебиторской задолженности, денежных средств. Положительной тенденцией для предприятия является снижение удельного веса дебиторской задолженности.

Изменение имущества организации происходило  в основном за счет внеоборотных активов (+58,7 %). Изменение оборотных активов вызвало рост имущества на 41,3 %.

Вывод по пассиву:

Источники финансирования выросли за анализируемый  период на 521857 тыс. руб. и составили в конце периода 4238583 тыс. руб.

Источники финансирования (итоговая строчка пассива) на начало периода состояли из 52,2 % капитала и резервов, из 2,9 % долгосрочных обязательств и из 44,9 % краткосрочных обязательств.

В конце  периода удельный вес капитала и резервов снизился на 4,6 % и составил 47,6 %, увеличился удельный вес долгосрочных обязательств на 4,1 %, составив в конце периода 7 %, а удельный вес краткосрочных обязательств увеличился на 0,5 %, составив 45,4 %.

К отрицательному моменту можно отнести снижение удельного веса капитала и резервов, положительным моментом является увеличение удельного веса долгосрочных обязательств.

Краткосрочные обязательства в начале периода  состояли на 10,5 % из заемных средств, 30,1 % приходилось на кредиторскую задолженность, прочие пассивы составляли 4,3 %.

В конце  периода наблюдается увеличение удельного веса заемных средств на 3,8 % и снижение удельного веса кредиторской задолженности на 2,3 % и прочих пассивов на 1 %.

К положительному моменту можно отнести снижение удельного веса кредиторской задолженности, отрицательными моментами является увеличение удельного веса краткосрочных обязательств и снижение удельного веса прочих пассивов.

Изменение источников финансирования организации  происходило в основном за счет краткосрочных обязательств (+48,2 %). Изменение долгосрочных обязательств вызвало рост источников на 36,5 %, а изменение капитала и резервов – на 15,3 %.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ  ПРЕДПРИЯТИЯ

 

Залогом выживаемости и основной стабильности положения предприятия служит его  устойчивость.

Финансовая  устойчивость является отражением стабильного  превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное маневрирование денежными средствами предприятия, и путем эффективного их использования  способствуют бесперебойному процессу производства и реализации продукции. Поэтому финансовая устойчивость формируется  в процессе всей производственно-хозяйственной  деятельности и является главным  компонентом общей устойчивости предприятия.

Анализ  устойчивости финансового состояния  на ту или иную дату позволяет ответить на вопрос, насколько правильно предприятие  управляло финансовыми ресурсами  в течение периода, предшествующего  этой дате. Важно, чтобы состояние  финансовых ресурсов соответствовало  требованиям рынка и отвечало потребностям развития предприятия, поскольку  недостаточная финансовая устойчивость может привести к неплатежеспособности предприятия и к отсутствию у  него средств для развития производства, а избыточная – препятствовать развитию, отягощая предприятие излишними  запасами и резервами. Таким образом, сущность финансовой устойчивости определяется эффективным формированием, распределением и использованием финансовых ресурсов, а платежеспособность выступает  ее внешним проявлением.

Укреплению  финансового состояния предприятия  будут способствовать рост рентабельности производства, сохранение и увеличение собственных оборотных средств, недопущение их иммобилизации, своевременное  взыскание дебиторской задолженности, внедрение прогрессивной техники  и технологии, улучшение организации  снабжения материалами и запасными  частями, совершенствование финансового  планирования, анализа и контроля.

Таблица 3

Анализ  финансовой устойчивости, тыс. руб.

Наименование показателя	Расчет, строка баланса или таблицы	Отчетный год
		Начало	Конец	Изменение (гр. 2 – гр. 1)
А	Б	1	2	3
1. Собственный капитал 2. Основные средства и  вложения 3. Наличие собственных  оборотных средств/ СОК 4. Долгосрочные кредиты  и заемные средства 5. Собственные и долгосрочные  заемные источники 6. Краткосрочные кредиты  и заемные средства 7. Общая величина основных  источников формирования 8. Общая величина запасов  и затрат 9. Излишек (+) или недостаток (-): – собственных оборотных  средств – собственных и долгосрочных заемных средств – общей величины основных источников формирования запасов и  затрат 10. Трехкомпонентный показатель  типа финансовой устойчивости	Р490 а190   1-2   Р590   3+4   Р610   5+6   а210+а220   3-8   5-8   7-8	1939202 1296335   642867   107955   750822   391733   1142555   1185200   -542333   -434378   -42645 кризисн. {0;0;0}	2018890 1602408   416482   298634   715116   605336   1320452   1333523   -917041   -618407   -13071 кризисн. {0;0;0}	+79688 +306073   -226385   +190679   -35706   +213603 115,6% +177897 112,5% +148323   -374708   -184029   +29574 ––