Анализ финансовых результатов деятельности ОАО «Сантехлит»

В 2010 году Дятьковская ИФНС проводила выездную документальную  проверку. Резервного фонда нет. Чистые активы общества на 01.01.2011 г. составили 53183 тыс. руб. За отчетный период они уменьшились на  32427тыс.руб. Чистые активы общества выше уставного капитала на  34391тыс.руб.

              По социальным показателям – снизилась среднесписочная численность работников на 100 человек, средняя заработная плата снизилась на 2100 руб. Соответственно снизились отчисления на социальные нужды.

Итак, имеющиеся у ОАО «Сантехлит» денежные средства не достигают оптимального значения для погашения в ближайшее время краткосрочной задолженности (что показывает коэффициент абсолютной ликвидности). Но за счёт имеющейся у организации дебиторской задолженности и запасов (сырья и материалов, затрат в незавершённом производстве) все имеющиеся у предприятия текущие активы с лихвой покрывают краткосрочные обязательства (об этом мы судим по значениям коэффициента покрытия), поэтому прогнозируемые платёжные возможности у организации достаточно хорошие (что показывает коэффициент быстрой ликвидности).

На характеристики финансового положения предприятия, хотя и косвенно, может повлиять организация бухгалтерского учёта на предприятии, поэтому рассмотрим как, согласно учётной политики и должностных инструкций работников бухгалтерии предполагается  организация бухгалтерского учёта в ОАО «Сантехлит».

Бухгалтерский учет в ОАО «Сантехлит» осуществляется бухгалтерией хозяйства, в которой трудятся 5 бухгалтеров: главный бухгалтер, заместитель главного бухгалтера и подчинённые ему 2 бухгалтера по учёту заработной платы и бухгалтер-кассир. Руководит работниками бухгалтерии главный бухгалтер (линейная организация бухгалтерии), который осуществляет общую организацию бухгалтерского учета хозяйственно - финансовой деятельности, обеспечивает законность, своевременность и правильность оформления всех документов, контроль за экономным использованием ресурсов, сохранностью собственности предприятия, формирует учетную политику, а также осуществляет учётную работу, не являющуюся компетенцией других работников бухгалтерии. Заместитель главного бухгалтера отслеживает своевременность и полноту оплаты за отгруженные товарно-материальные ценности, ведёт учёт расчётов с покупателями и заказчиками, отражает, связанные с этим операции на счетах бухгалтерского учёта, разносит проводки по поступлению товарно-материальных ценностей и реализации продукции в журналы-ордера (№ 6 и 11 и ведомости к ним), участвует в проведении инвентаризаций, оформляя требуемые документы. Бухгалтер по учету заработной платы осуществляет прием и контроль первичной документации на данном участке бухгалтерского учета, отражает на счетах бухгалтерского учета операции по учету заработной платы, производит начисление налогов, возникающих на данном участке учёта, обеспечивает внутренних и внешних пользователей бухгалтерской отчетности сопоставимой и достоверной бухгалтерской информацией по учету заработной платы, подготавливает данные по соответствующему участку бухгалтерского учета для составления отчетности. Бухгалтер-кассир оформляет документацию по поступлению и расходованию денег кассы, составляет сводную документацию по движению наличных денежных средств (кассовую книгу, журнал-ордер №1 и ведомость к нему), участвует в проведении инвентаризаций кассы.

Организация, в целях обеспечения достоверности данных бухгалтерского учета и отчетности, проводит инвентаризацию имущества, финансовых и основных средств один раз в год. Начисление амортизации основных средств производится в соответствии с едиными нормами амортизационных отчислений на полное восстановление основных фондов.

Согласно учетной политике ОАО «Сантехлит» полученная прибыль за последние годы не направлялась на формирование различных фондов, а использовалась для расширения и обновления производства. Общество вправе ежеквартально, раз в полгода или раз в год, принимать решение о распределении своей чистой прибыли между Участниками Общества. Регулирование издержек производства осуществляется на основании Положения о составе затрат по производству и реализации продукции, включаемых в их стоимость путем сокращения постоянных издержек.

Согласно финансовой политике ОАО «Сантехлит» управление финансами необходимо осуществлять с помощью следующих мероприятий:

·              - проведение рыночной оценки активов;

·              - проведение реструктуризации задолженности по платежам в бюджет;

·              - разработка мер по снижению не денежных форм расходов.

Руководство производственно-хозяйственной деятельностью Общества осуществляет генеральный директор Общества. Генеральный директор Общества определяет структуру и штат работников Общества в соответствии со сметой расходов, утверждаемой Общим Собранием Участников Общества.

Плановые проверки финансово-хозяйственной деятельности Общества проводятся ревизионной комиссией не реже одного раза в год.

В целом, изучив организационно-правовые и экономические характеристики ОАО «Сантехлит», можно сделать ряд выводов:

Бухгалтерский учёт в организации является централизованным, обязанности распределяются между работниками бухгалтерии по линейной схеме.

Имеющиеся у ОАО «Сантехлит» денежные средства не достигают оптимального значения для погашения в ближайшее время краткосрочной задолженности. Но за счёт имеющейся у организации дебиторской задолженности и запасов все имеющиеся у предприятия текущие активы с лихвой покрывают краткосрочные обязательства, поэтому прогнозируемые платёжные возможности у организации достаточно хорошие.

Организация располагает достаточной величиной собственного капитала и независима от заемных источников средств (на 85,2%).  Но для финансирования текущей деятельности использует недостаточное количество собственных средств, большая часть которых капитализирована, поэтому организация не имеет возможности для свободного финансового маневрирования и финансово зависима от заёмных источников средств.

Предприятию необходимо снизить товарные запасы и затраты, увеличить собственные источники их покрытия, иначе его финансовое положение в будущем может ухудшиться и из положения нормальной устойчивости перейти к неустойчивому состоянию.

2. Анализ показателей прибыли и рентабельности             

              Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли  и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности – одна из основных задач в любой сфере бизнеса. Большое значение в процессе управления финансовыми результатами отводится экономическому анализу.

Основные его задачи:

- систематический контроль за формированием финансовых результатов;

- определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;

- выявление резервов увеличения суммы прибыли и уровня рентабельности и прогнозирование их величины;

- оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

- разработка мероприятий по освоению выявленных резервов. [с.216, 1]

2.1. Показатели прибыли и доходов используемые в комплексном экономическом анализе

              В процессе анализа используются следующие показатели прибыли:

- маржинальная прибыль (разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции);

              - прибыль от продажи продукции, товаров, услуг (разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода);

              - общий финансовый результат до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль) включает финансовый результат от продажи продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности, доходы и расходы от продажи товаров, прочие доходы и расходы;

              - чистая прибыль - это та ее часть, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты процентов, налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

              - капитализированная прибыль - это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;

              - потребляемая прибыль - та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы. [с.217, 1]

2.2. Анализ состава и динамики прибыли до налогообложения

Использование того или иного показателя прибыли зависит от цели анализа. Так, для определения безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия, для оценки уровня доходности производства отдельных видов продукции и определения коммерческой маржи используется маржинальная прибыль, для оценки доходности совокупного капитала - общая сумма прибыли от всех видов деятельности до выплаты процентов и налогов, для оценки рентабельности собственного капитала - чистая прибыль, для оценки устойчивости роста предприятия - капитализированная (реинвестированная) прибыль и т.д.

Нужно учитывать также неодинаковую значимость того или иного показателя прибыли и для разных категорий заинтересованных лиц. Для собственников предприятия важен конечный финансовый результат - чистая прибыль, которую они могут изымать в виде дивидендов или реинвестировать с целью расширения масштабов деятельности и упрочения своих рыночных позиций. Для кредиторов размер чистой прибыли, который остается собственнику, не представляет интереса. Их больше интересует общая сумма прибыли до уплаты процентов и налогов, поскольку из нее они получают свою часть за ссуженный капитал. Государство же интересует прибыль после уплаты процентов до вычета налогов, так как именно она служит источником поступления денег в бюджет. Поэтому желательно, чтобы внутренняя и внешняя финансовая отчетность давала сведения о финансовых результатах именно в таком разрезе.

Основные источники информации: данные аналитического бухгалтерского учета по счетам результатов, «Отчет о прибылях и убытках» (форма № 2), «Отчет об изменениях капитала» (форма № 3).

В процессе анализа необходимо изучить состав прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли следует учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы.

Для проведения анализа прибыли по составу и в динамике составлены две аналитические таблицы № 2.2.1 и № 2.2.2.

Таблица № 2.2.1 - Динамика прибыли и убытков за 2008-2010 годы

ОАО «Сантехлит».

Таблица № 2.2.2 Анализ динамики и состава прибыли.