Анализ финансового состояния ОАО "Рубцовский мясокомбинат"

Информационное обеспечение процесса управления предприятием производится на основе системы документов, которые являются основными носителями информации. Вся документация предприятия по источнику поступления делится на три документопотока: входящая (поступающая), исходящая (отправляемая), внутренняя.

На предприятии используется автоматизированная электронная регистрация документа, поэтому любой пользователь может оперативно получить информацию по конкретному документу. Посредством созданного банка данных о документах на предприятии ведётся информационно-справочная работа .

Процесс управления финансами представляет собой сложно организованную систему. Данная система достаточно, динамичная и изменяющаяся при изменении внешних и внутренних условий. Сложность финансовой системы определяется неоднородностью составляющих её элементов, их структурным разнообразием, разнохарактерностью связей между ними.

Для эффективной деятельности предприятия  необходимо постоянно развивать  свою систему, следить за финансовыми  ресурсами, доходами, расходами и  т.д.; развивать связи финансовой системы с внешней средой; отлаживать структуру управления финансами, чтобы каждый орган финансовой службы точно знал свои обязанности и качественно их выполнял.

 

Глава 2. Анализ финансового  состояния предприятия

 

2.1 Агрегирование статей  баланса (составление уплотненного  аналитического баланса

 

Таблица 2. Уплотненный агрегированный баланс по ОАО «Рубцовский мясокомбинат» за 2009-2011 гг.

				Структура			Абсолютное отклонение			Темп роста, %
Наименование показателя	На 31 .12.09	На 31 .12.10	На 31 .12.11	на 31 .12.09	на 31 .12.10	на 31 .12.11	10-09	11-10	11-09	10/09	11/10	11/09
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ
Нематериальные активы	5	5	5	0,002	0,002	0,004	0	0	0	100	100	100
Основные средства	28 869	32 264	32 831	13,189	10,692	24,495	3395	567	3962	111,76	101,757	113,721
Уставной капитал	758	758	758	0,346	0,251	0,566	0	0	0	100	100	100
Отложенные налоговые  активы	-	-	3 038	-	-	2,267	0	3038	3038
Прочие внеоборотные активы	12 155	9 444	9 444	5,553	3,130	7,046	-2711	0	-2711	77,696	100	77,696
Итого по разделу I	41 787	42 471	46 076	19,090	14,074	34,377	684	3605	4289	101,637	108,488	110,264
II. ОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ
Запасы	153 292	222 515	86 342	70,030	73,739	64,420	69223	-136173	-66950	145,158	38,802	56,325
Дебиторская задолженность	23 191	32 499	1 539	10,595	10,770	1,148	9308	-30960	-21652	140,136	4,735	6,636
Денежные средства и  денежные эквиваленты	625	4 274	73	0,286	1,416	0,054	3649	-4201	-552	683,84	1,708	11,68
Итого по разделу II	177 108	259 288	87 954	80,910	85,926	65,623	82180	-171334	-89154	146,401	33,921	49,661
БАЛАНС	218 895	301 759	134 030	100	100	100	82864	-167729	-84865	137,856	44,416	61,230
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ  И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	1 505	1 505	1 505	0,688	0,499	1,123	0	0	0	100	100	100
Добавочный капитал (без  переоценки)	29 446	29 446	29 446	13,452	9,758	21,970	0	0	0	100	100	100
Резервный капитал	226	226	226	0,103	0,075	0,169	0	0	0	100	100	100
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	7 084	1 342	5 093	3,236	0,445	3,800	-5742	3751	-1991	18,944	379,508	71,894
Итого по разделу III	38 261	32 519	36 270	17,479	10,776	27,061	-5742	3751	-1991	84,996	111,535	94,796
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Отложенные налоговые  обязательства	2 645	173	40	1,208	0,057	0,030	-2472	-133	-2605	6,541	23,121	1,512
Итого по разделу IV	2 645	173	40	1,208	0,057	0,030	-2472	-133	-2605	6,541	23,121	1,512
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Заемные средства	24 922	29 970	29 747	11,385	9,932	22,194	5048	-223	4825	120,255	99,256	119,360
Кредиторская задолженность	153 067	239 097	67 973	69,927	79,234	50,715	86030	-171124	-85094	156,204	28,429	44,407
Итого по разделу V	177 989	269 067	97 720	81,313	89,166	72,909	91078	-171347	-80269	151,171	36,318	54,902
БАЛАНС	218 895	301 759	134 030	100	100	100	82864	-167729	-84865	137,856	44,416	61,230

 

 

2.2 Анализ структуры и валюты  баланса ОАО «Рубцовский мясокомбинат» за 2009-2011 гг.

 

Структуры баланса за 2009-2012 гг.

 

    Рисунок 2. Структура актива на 31.12.2009  Рисунок 3. Структура актива на 31.12.2010          Рисунок 4. Структура актива на 31.12.2011

 

 

     Рисунок  5. Структура пассива на 31.12.2009     Рисунок 6. Структура пассива на 31.12.2010  Рисунок 7. Структура пассива на 31.12.2011

 

Проведем более тщательный анализ структуры баланса по годам.

Рисунок 2. Структура актива на 31.12.2009

 

Анализируя актив баланса предприятия  ОАО «Рубцовский мясокомбинат» в 2009 г. видим, что основную его часть более 70% составляют запасы, остальные 30% приходятся на основные средства, дебиторскую задолженность, прочие внеоборотные активы. Большую часть в них (13%) составляют основные средства и почти столько же (11%) дебиторская задолженность). В то же время доля денежных средств в их структуре чрезвычайно мала.

Рисунок 3. Структура актива баланса на 31.12.2010

 

Анализируя актив баланса предприятия  ОАО «Рубцовский мясокомбинат» в 2010 г. видим, что основную его часть более 70% по прежнему составляют запасы, остальные 30% приходятся на основные средства, дебиторскую задолженность, прочие внеоборотные активы. Также как и в 2009 г. большую часть в них (13%) составляют основные средства, а доля дебиторской задолженности сократилась с 11% до 10%.. Одновременно с этим выросла доля денежных средств в их структуре до 2%. 

Рисунок 4. Структура актива на 31.12.2011

 

Анализируя актив баланса предприятия  ОАО «Рубцовский мясокомбинат» в 2011 г. видим, что основную его часть по прежнему составляют запасы, однако их доля уменьшилась с 70% до 69%. Остальные 31% по прежнему приходятся на основные средства, дебиторскую задолженность, прочие внеоборотные активы, однако теперь в их структуре определенную часть (1% баланса) стали занимать отложенные налоговые обязательства. При этом доля денежных средств в их структуре снова сократилась и стала близка к 0%. 

Рисунок 5. Структура пассива  на 31.12.2009

 

Анализируя пассив баланса предприятия  ОАО «Рубцовский мясокомбинат» в 2009 г. видим, что основную его часть более 71% составляет краткосрочная кредиторская задолженность, остальные 29% приходятся на основной, добавочный, резервный капитал, нераспределенную прибыль, непокрытый убыток, отложенные налоговые обязательства и краткосрочные заемные средства. Большую часть в них (13%) составляет добавочный капитал (без переоценки) и почти столько же (11%) краткосрочные заемные средства. В то же время доля резервного капитала в их структуре чрезвычайно мала и близка к 0. 

Рисунок 6. Структура пассива  на 31.12.2010

 

По прежнему основную часть пассива (71%) составляет краткосрочная кредиторская задолженность, остальные 29% также, как и в прошлом 2009 г., приходятся на основной, добавочный, резервный капитал, нераспределенную прибыль (непокрытый убыток), отложенные налоговые обязательства и краткосрочные заемные средства. При этом доля добавочного капитала хоть и осталась значительной (10%), но снизалась и сравнялась с долей краткосрочных заемных средств, которые также снизились до 10%. Доля резервного капитала, отложенных налоговых обязательств и уставного капитала в структуре пассивов чрезвычайно мала и близка к 0.

Рисунок 7. Структура пассива  на 31.12.2011

 

Анализируя пассив баланса предприятия ОАО «Рубцовский мясокомбинат» в 2011 г. видим, что доля краткосрочной кредиторской задолженности снизилась до 51%, При этом доля добавочного капитала (без переоценки) значительно увеличилась , также как и доля краткосрочных заемных средств, и те и другие в структуре пассива баланса по прежнему занимают равную долю и составляют 22%. В то же время доля нераспределенной прибыли  выросла до 4%. 

Анализ  валюты баланса за 2009-2011 гг.

 

Рисунок 8. Динамика валюты баланса за 2009-2011 гг.

 

По данным агрегированного баланса  можно проследить, что за рассматриваемый  период наблюдается значительное колебание валюты баланса (рис.8). Так если в 2010 г. объем валюты баланса вырос на 37,86% по сравнению с предыдущим годом, то в 2011 г. он упал на 55,52% по сравнению с 2010 г., т.е. более чем в два раза. А всего за весь анализируемый период валюта баланса уменьшилась на 38,77%, т.е. более чем на треть, что расценивается негативно, и вероятнее всего является последствиями финансово экономического кризиса, выросшей конкуренции на рынке мясных продуктов Алтайского края и юга Западной Сибири, а также вызвано значительной кредиторской задолженностью в 2010 г. в первую очередь перед поставщиками и подрядчиками. Эта ситуация могла возникнуть вследствие неурожая 2010 г. на корма и, как следствие роста цен на исходную для ОАО «Рубцовский мясокомбинат» продукцию мясо свиней и крупного рогатого скота. Однако данный рост валюты баланса в 2010 г. сопровождается также и ростом производства, что выражается в росте объемов запасов, в первую очередь материалов и готовой продукции. Для того, чтобы определить источники притока средств, проанализируем структуру актива и пассива за 2009-2011 гг.

 

2.3 Анализ имущественного положения ОАО «Рубцовский мясокомбинат»

 

Таблица 3 –Анализ имущественного положения

Наименование показателя	На 31 .12.09	На 31 .12.10	На 31 .12.11	Тр за период
Суммарные активы, тыс. руб.	218 895	301 759	134 030	61,23
Остаточная ст-ть основных средств,тыс.руб.	28 869	32 264	32 831	106,25
В том числе
Здания, сооружения	5 829	6 901	6 351	108,96
Машины, оборудование	22 886	25 254	26 410	115,40
Прочие	154	109	70	45,45
Сумма оборотных средств,тыс.руб.	177 108	259 288	87 954	192,36
У.В. внеоборотных активов в имуществе	19,090	14,074	34,377	-
У.В. оборотных средств в имуществе	80,910	85,926	65,623	-
Собственные оборотные средства,тыс.руб.	153 917	226 789	86 415	56,144

 

 

Из таблицы 3 можно сделать вывод, что суммарные активы за весь анализируемый период уменьшились на увеличились значительно на 61,23%  или на -84865 тыс.руб. за весь период (рис. 8) .

В основном уменьшение произошло за счет уменьшения объемов запасов, на начало периода они составляли 153 292 тыс.руб., а на конец 86 342 тыс.руб.

Величина собственных  оборотных средств также значительно колеблется. Так максимум оборотных средств приходился на 2010 г., когда сумма оборотных средств увеличилась на 46% по сравнению с предыдущим годом, в то же время в следующем 2011 году оборотные средства суммарно составляли только треть от того, что было в предыдущем 2010 году.

Кроме того, за весь анализируемый период сумма оборотных средств уменьшалась практически в двое с 177 108 тыс. руб. до 87 954 тыс. руб.

Одновременно  с этим наблюдается схожая динамика краткосрочной кредиторской задолженности, в частности задолженности перед поставщиками и подрядчиками.

Так рост данной задолженности в 2010 г. по сравнению  с 2009 г. составил 56,2%, а в 2011 году отмечается падение данного показателя по сравнению с предыдущим 2010 г. на 71,58% и всего за весь анализируемый период оно составило 55,59%.

Таким образом, можно сделать вывод, что оборотные активы финансируются за счет краткосрочных заемных источников, а не собственных.

 

 

Проанализируем показатели эффективности использования оборотными средствами:

1. Коэффициент оборачиваемости активов за 2011 г.:

      k₁₁= =407738/259288=1,57

Следовательно, в течение года, средства, вложенные в оборотные активы вернулись в виде выручки 1,57 раза.

Длительность оборота составила =365/1,57=232,5 дней;

Коэффициент оборачиваемости оборотных активов за 2010 г.:

k=322311/177108=1,82 оборота, следовательно, средства, вложенные в оборотные в 2010 году вернулись в виде выручки 1,82 раза.

Длительность оборота составила =365/1,82 =200,55 дней.

2. Коэффициент оборачиваемости запасов

в 2011 г.: k=Выручка/Запасы =407738/86342=4,72, средства вложенные в запасы, обернулись 4,72 раза,

длительность оборота составила =365/4,72=77,33 дней,

в 2010 году k=322311/222515=1,45 оборота средства, вложенные в запасы, обернулись 1,45 раза,

длительность оборота составила =365/1,45=251,72 день.

3. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности

в 2011 г.: k= Выручка/Дебиторская задолженность =407738/1539=264,94, длительность одного оборота составила =365/264,94=1,38 дней следовательно, в среднем через 1,38 дней дебиторы расплачивались по своим счетам с ОАО «Рубцовский мясокомбинат»,

в 2010 году k =322311/32499=9,92,

длительность оборота составила =365/9,92=36,79 дней, следовательно в 2010 году дебиторы расплачивались с рассматриваемым предприятием за 36,79 дней.

4. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности в 2011 г.: k= Выручка/Кредиторская задолженность=407738/67973=6,00,

длительность оборота составила =365/6=60,83 дней, следовательно, данное предприятие рассчитывается по своим счетам в течение 60,93 дней,

в 2010 году k=322311/239097=1,35, длительность оборота составила =365/1,35=270,37 дней, что говорит о том, что в 2010 году предприятие рассчитывалось по своим счетам в среднем за 270,37 дней.

5. Финансовый цикл в 2011 г. составил: ФЦ=Т_з+Т_дз-Т_кз=77,33+1,38-60,83=17,88, следовательно, от момента вложения денежных средств, до момента получения прибыли прошло 17,88 дней.