Анализ финансовых показателей эффективности использования оборотных средств

где  Срп  - себестоимость реализованной продукции, тыс. руб. (стр.020, форма №2 «Отчет  о прибылях и убытках»);

     Зср – средняя величина запасов, тыс. руб. (стр.210, форма №1)

     7.Для  расчета средней величины запасов  используются суммы запасов на  начало и конец года, то есть  коэффициент оборачиваемости запасов определяется по следующей формуле:

       Кз  = стр.020 ф.2  /  0,5 * (стр.210 н.г. +  стр.210 к.г.) ф.1                           (7)

где стр.210 н.г.  и  стр.210 к.г. – соответственно стоимость запасов на начало и конец года, тыс. руб.

      8. Коэффициент оборачиваемости запасов,  исходя из объема продаж Кзп, определяется по формуле:

       Кзп = стр. 010 ф.2 / 0,5*(стр.210 н.г.+ стр.210 к.г.)ф.1                               (8)

где стр.010 ф.2 – выручка (нетто) от реализации товаров, работ, услуг, продукции, тыс. руб. (за минусом НДС).

     Желательна  тенденция увеличения коэффициентов  оборачиваемости производственных запасов, и чем больше раз они  обернутся, тем эффективнее их использование, тем больше объем реализации и  меньше их пролеживание на складах предприятия.

     9.Оборачиваемость  в днях запасов Оз рассчитывается следующим образом:

       Оз = Т / Кз или   Оз  = 0,5*(стр.210 н.г. + стр.210 к.г.)*Т/стр.020 ф.2       (9)

где Т  – длительность  анализируемого (отчетного) периода в днях. При  этом в году берется 360 дней, в квартал - 90 дней и в месяц – 30 дней.

     10. Оборачиваемость в днях запасов Озп, исходя из объема продаж, определяется следующим образом:

      Озп = Т / Кзп или   Озп  = 0,5*(стр.210 н.г.+стр.210 к.г.)*Т/стр. 020 ф.2  (10)

     Результаты анализа оценивают финансовое состояние предприятия и определяют скорость оборачиваемости в днях. Чем меньше требуется дней для оборота производственных запасов, тем лучше они используются.  Требуется меньше средств для приобретения новых материалов, увеличивается объем реализованной продукции [6,c.35-41].

11. Продолжительность одного оборота в днях – определяется как отношение суммы среднего остатка оборотных средств к сумме однодневной выручки за анализируемый период:

До=ОС * Дк / ВРП                                                                                         (11)

где До – продолжительность одного оборота, дн.;

       ОС – средний остаток оборотных средств;

        Дк – число дней анализируемого периода (90,180,360);

        ВРП – выручка от реализации продукции за анализируемый период.

Средний остаток оборотных средств определяется как средняя величина:

        ОС = (ОСнг + ОСкг ) / 2                                                                                 (12)

где ОСнг   и ОСкг - остаток оборотных средств на начало и конец года.

12. Коэффициент оборачиваемости средств – определяется путем отношения количества дней анализируемого периода к продолжительности одного оборота в днях:

     Ко  = Дк / До                                                                                                   (13)

     Рост  данного коэффициента свидетельствует  о более эффективном использовании  оборотных средств.

13. Коэффициент загрузки средств в обороте – определяется как отношение среднего остатка оборотных средств к сумме выручки от реализации продукции:

       Кз = ОС / ВРП                                                                                             (14)

     Данный  коэффициент характеризует сумму  оборотных средств, авансируемых на 1 рубль выручки от реализации продукции, т.е. затраты оборотных средств для получения 1 рубля реализованной продукции (работ, услуг). Коэффициент загрузки средств в обороте – величина, обратная коэффициенту оборачиваемости средств. Чем меньше коэффициент загрузки средств, тем эффективнее используются оборотные средства.

     В процессе анализа рассчитываются данные коэффициенты по годам и сравниваются между собой [7,c.9-14].

     Таким образом, произвели характеристику системы экономических показателей, характеризующей эффективность использования оборотных средств.  Основными показателями являются: величина финансово-эксплуатационной потребности (ФЭП)  в оборотных средствах, величина собственного оборотного капитала, коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными оборотными средствами, определение доли производственных запасов в текущих активах, удельный вес сырья, материалов и других аналогичных ценностей в общей стоимости запасов, коэффициент оборачиваемости запасов, коэффициент оборачиваемости запасов, исходя из объема продаж, оборачиваемость запасов, оборачиваемость запасов, исходя из объема продаж, продолжительность одного оборота, коэффициент оборачиваемости средств и коэффициент загрузки средств в обороте. 

     2.3 Методика определения потребности и оптимального размера оборотных средств 

     Предприятия, работающие на принципе коммерческого расчета, должны обладать определенной имущественной и оперативной самостоятельностью с тем, чтобы вести дело рентабельно и нести ответственность за принимаемые решения. В этих условиях возрастает необходимость определения потребности предприятий в собственных оборотных средствах, играющих главную роль в нормальном функционировании предприятий.

     Занижение величины оборотных средств влечет за собой неустойчивое финансовое состояние, перебои в производственном процессе и, как следствие, снижение объема производства и прибыли. В свою очередь, завышение размера оборотных средств снижает возможности предприятия производить капитальные затраты по расширению производства. Замораживание средств (собственных и заемных) обходится предприятию очень дорого, так как свободные денежные средства можно использовать более рационально для получения дополнительного дохода.

     Существует  несколько методов расчета нормативов оборотных средств: метод прямого  счета, аналитический и коэффициентный.

     Аналитический (опытно-статистический) метод предполагает укрупненный расчет оборотных средств  в размере их среднефактических  остатков. Данный метод используется в тех случаях, когда не предполагается существенных изменений в условиях работы предприятия.

     Коэффициентный  метод основан на определении  нового норматива на базе имеющегося с учетом поправок на планируемое  изменение объемов производства и сбыта продукции, на ускорение  оборачиваемости оборотных средств.

     Метод прямого счета является наиболее точным, но и довольно трудоемким. По этому методу: норматив оборотных средств предприятия – это их величина минимальная, но достаточная для обеспечения непрерывного производственного процесса. Для определения норматива принимается во внимание среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении. Общий норматив оборотных средств определяется как сумма частных нормативов.

     На  практике наиболее целесообразно применение метода прямого счета. Преимуществом  этого метода является достоверность, позволяющая сделать наиболее точные расчеты частных и совокупного нормативов.

     Норма оборотных средств - количество дней, в течение которых оборотные средства отвлечены в материальные запасы, начиная с оплаты счета за материалы и заканчивая моментом их передачи в производство. Она включает в себя:

     • транспортный запас, который определяется как разность между временем грузооборота и временем документооборота. На практике величина документооборота определяется на основе фактических данных за предшествующий год;

     • подготовительный запас - время на разгрузку, приемку и складскую обработку поступивших материалов определяется по факту;

     • технологический запас - время на подготовку материалов к производству. Это относится к тем материалам, которые не могут сразу идти в производство (древесина - сушка, зерно - обработка и т.п.);

     • текущий складской запас. Он нужен для обеспечения непрерывности производственного процесса между двумя смежными поставками материалов;

     • гарантированный (страховой) запас, необходимый  на случай непредвиденных обстоятельств. Он устанавливается, как правило, в размере 50% текущего складского запаса [18,c.22-25].

     Таким образов, общая норма запаса в  днях на сырье, основные материалы и  покупные полуфабрикаты в целом  складывается из пяти перечисленных  запасов.

     Норматив  оборотных средств, авансируемых в  сырье, основные материалы и покупные полуфабрикаты, определяется по формуле:

          Н = Нпз*Спз ,                                                                                                  (15)

где Н - норматив оборотных средств в запасах сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов;

    Спз - среднесуточный расход сырья, материалов и покупных полуфабрикатов;

      Нпз - норма запаса в днях.

     Среднесуточный  расход по номенклатуре потребляемого сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов исчисляется путем деления суммы их затрат за соответствующий квартал на количество дней в квартале.

     Определение нормы запаса – наиболее трудоемкая и важная часть нормирования. Норма  запаса устанавливается по каждому виду или группе материалов. Если употребляется много видов сырья и материалов, то норма устанавливается по основным видам, занимающим не менее 70-80% общей стоимости.

     Норматив  оборотных средств в незавершенном  производстве должен обеспечивать ритмичный процесс производства и равномерное поступление готовой продукции на склад. Нормирование оборотных средств в незавершенном производстве производится по группам или видам изделий для каждого подразделения в отдельности. Если ассортимент продукции разнообразный, то норматив исчисляется по основной продукции, составляющей 70-80% ее общей массы.

     Норматив  оборотных средств в незавершенном  производстве определяется по формуле:

          Н=Ннп*Свп,                                                                                                    (16)

где Свп- однодневные затраты на производство валовой продукции;

       Ннп – норма оборотных средств по незавершенному производству,