Экономические причины кризиса в 1998 году

3) действия СМИ;

Некорректные  высказывания отдельных лиц дали повод СМИ, в свою очередь, высказывать  довольно резкие суждения. Да и газета с громким и пугающим заголовком быстрее продается.

Повод для  начала банковского кризиса

1. Событием, оказавшимся непосредственным  поводом к банковскому кризису  2004, явился отзыв Центральным  Банком банковской лицензии у  «Содбизнесбанка». Обозначенный банк  дошел до вызывающего цинизма, - почти не маскируясь, занимался  обслуживанием обычного бандитизма (в прессе утверждали, что фактически  банк контролировался криминальными  чеченскими группировками). Однако  в самой по себе банковской  деятельности по обслуживанию  теневой, полу криминальной и  прямо криминальной деятельности  для российских банков нет  ничего особенного, это вполне  распространенная практика, такого  рода делами промышляет большинство  российских банков. Так что не  приходится удивляться, что неожиданные  репрессии властей против явно  бандитского банка спровоцировали  общую панику в банковских  кругах.

Некоторое представление о нравах банковского сообщества РФ дают нижеследующие  выдержки из прессы с описанием деяний героя. Кроме цинизма, в деятельности «Содбизнесбанка» по обычаям российского банковского сообщества нет ничего особенно выдающегося - обычная банковская практика.

. Криминальная  сторона вопроса.

Впервые о связи московского  банка с криминальной группировкой, руководимой Эдуардом Тагирьяновым, заговорили год назад, когда вскрылись обстоятельства похищения 44-летнего заместителя гендиректора КамАЗа и генерального директора ОАО "КамАЗ-Металлургия" Виктора Фабера. Напомним, он пропал из виду 27 мая. Еще какое-то время топ-менеджер выходил на связь, давая по мобильному телефону распоряжения своим подчиненным о переводе денежных сумм со счетов. Деньги должны были поступить в Содбизнесбанк. После того, как часть средств была туда переведена, около 11 часов 29 мая связь с Фабером прервалась.

Было возбуждено уголовное дело по статье 126 УК РФ ("Похищение человека"). Следствие, которое ведет по этому  делу прокуратура Татарстана, установило, что Виктор Фабер и его коллега  Наталья Стародубцева были убиты  в первые дни захвата. За их освобождение похитители затребовали 30 млн. рублей. Первый транш 10 млн. был направлен на расчетные счета фиктивных юридических лиц, открытые в Содбизнесбанке. Денежные средства, миновав длинную цепочку, в итоге были обналичены по указанию руководства этого банка. Фирмы, которым перечислялись деньги, были созданы по утерянным паспортам. Причем таких "юрлиц" при банке оказался не один десяток, ежедневно здесь обналичивали около 300 млн. рублей. Об этом заявил, будучи министром внутренних дел России, Борис Грызлов.

Схема денежных поступлений, которую, как полагает следствие, не раз применяли  похитители, замысловата. На потенциальную  жертву оформлялся крупный банковский кредит. Похищенному бизнесмену предлагали в кратчайший срок погасить долг, перечислив деньги на подставные фирмы. После этого  с жертвой расправлялись. По словам прокурора Набережных Челнов Ильдуса Нафикова, банк контролировала так называемая "чеченская" преступная группировка, в которую, помимо этнических чеченцев, входили русские, татары и украинцы. По информации "Известий", бывший председатель правления банка Сергей Реусов и его заместитель Арсен Миносян находятся под стражей, главбух банка Светлана Хохлова отпущена под подписку о невыезде, а вице-президент по безопасности Юрий Дубровский и начальник службы безопасности Владимир Тринос, находящиеся в бегах, разыскиваются.

3. «Более 560 подозрительных сделок  обнаружили проверяющие Банка России в Содбизнесбанке. Как следует из документа, оказавшегося в распоряжении "Известий", почти $900 млн. было обналичено при участии банка. По мнению проверяющих Центробанка, все эти сделки были лишены какого бы то ни было экономического смысла и являлись крайне подозрительными. Согласно закону о противодействии отмыванию доходов, полученных преступным путем, банк должен был заявить о них в Комитет по финансовому мониторингу. Очевидно, результаты этой проверки и послужили причиной отзыва лицензии у Содбизнесбанка.

Главная причина отзыва лицензии у  Содбизнесбанка называлась еще 13 мая. По данным МВД, банк был замешан в  истории с похищением и убийством  генерального директора ОАО "КамАЗ-Металлургия" Виктора Фабера и директора департамента по экономике этого предприятия  Натальи Стародубцевой. Именно в  Содбизнесбанке, по версии следствия, был обналичен выкуп, заплаченный  за этих людей.

Так, весной 2002 года в Содбизнесбанке были открыты счета ООО "МетаГраф" и ООО "Аджером", интересы которых представлял один человек. На эти счета некое ООО "Кордэо" с мая 2002 по июль 2003 года осуществляло крупные платежи. К примеру, на счет "МетаГрафа" за это время было сделано более 260 переводов на общую сумму 27.2 млрд. рублей, а на счет "Аджерома" - 270 переводов на сумму 28.2 млрд. рублей. Поступавшие деньги, как правило, в тот же день траншами по 20 млн. рублей перечислялись на счета прибалтийских фирм - клиентов Содбизнесбанка - "Нейфион Траде", UKIO BANKAS и "Малчам Инвестментс". Деньги конвертировались этими фирмами в иностранную валюту, зачислялись на валютные счета в банке. После этого валюта переводилась на депозитные счета физических лиц - как правило, жителей ближнего зарубежья, - которые деньги обналичивали.

На все эти операции уходил один день. Деньги обналичивали 29 граждан  Украины, Азербайджана, Таджикистана и  Молдавии. За 14 месяцев таким образом было обналичено $835 млн. При этом суммы, которые выплачивались этим 29 лицам, варьируют от $6 млн. до $67 млн. Примерно по такой же схеме с января по май 2003 года было обналичено 858.2 млн. рублей. Со счета некоего ООО "Медиа-Фрост" деньги переводились на счета 38 жителей России, которые также обналичивали деньги в течение одного дня. Были выявлены и другие подозрительные операции. Всего Содбизнесбанк умолчал более чем о 560 подозрительных сделках».

2.2.2.Последствия  кризиса 2004г.

Как говорилось ранее  не было ни каких макроэкономических предпосылок к началу кризиса .

 Тем не менее из-за неразвитого финансового рынка банки, с одной стороны, столкнулись с массовым оттоком клиентских средств, а с другой — с невозможностью для пополнения ликвидности привлечь средства с финансового рынка или продать активы.

Ликвидность сократилась  из-за антиинфляционных мер Банка  России в январе-феврале 2004 года. Банки  после этого начали массовую скупку валюты. Возникла паника на рынке вкладов. Она привела к истощению пассивов. К тому времени уже действовал закон о страховании вкладов, но он был принят незадолго до кризиса, в конце 2003 года, и потому не смог вселить доверие населению к банкам. К тому же в систему страхования вкладов на тот момент вошло слишком малое количество банков.

Кризис 2004 года был кризисом доверия и на рынке МБК, и на рынке депозитов. Темпы роста  почти всех показателей банковской деятельности замедлились. А на рынке  депозитов произошел невиданный с 1998 года передел — в пользу госбанков  и иностранных игроков. Глобальных же последствий для реальной экономики кризис не имел.

3.Пути выхода из кризиса.

3.1 Преодоление кризиса 1998г.

Для преодоления кризиса  ликвидности до 17 августа 1998 г. Банк России сначала использовал, в основном, организационные мероприятия (восстановление механизма клиринга при осуществлении  расчетов в Московском регионе). Предоставление дополнительной ликвидности банковской системе, несомненно, было использовано исключительно на приобретение валютных активов.

После 17 августа Банк России предпринял несколько действий, которые  позволили предоставить необходимую  ликвидность банковской системе  и преодолеть к концу октября 1998 г. кризис ликвидности банковской системы:

- были снижены резервные требования для банков. С 1 сентября 1998 г. была введена дифференциация нормативов в зависимости от удельного веса вложений банков в государственные ценные бумаги в работающих активах, а с 1 декабря 1998 г. эта дифференциация была отменена, но величина самого норматива была снижена с 10% до 5%.

- банкам было разрешено использовать значительную часть обязательных резервов для осуществления первоочередных платежей при проведении Банком России специальных расчетных процедур по так называемой "расшивке" неплатежей (3 сеанса: 18 сентября, 25 сентября и 2 октября 1998 г). В целом, за счет снижения норм резервирования за август-октябрь банковская система получила около 17 млрд. руб., использование фиксированного курса рубля при расчёте объема привлеченных ресурсов для определения сумм обязательных резервов дало банкам "экономию" примерно в 10 млрд. руб.

- ряду банков (в первую очередь, Сбербанку) были предоставлены кредиты для своевременного исполнения обязательств перед вкладчиками, сумма которых достигала 15 млрд. руб.

- после принятия Банком России решения о переводе вкладов населения из крупнейших банков в Сбербанк существенно снизилось давление населения на банки, в результате чего несколько ослаб отток средств из банков.

- резкая девальвация рубля и отказ Банка России от его поддержания привели к тому, что, начиная с середины сентября, банки начали активно продавать иностранную валюту Банку России, получая необходимую рублевую ликвидность. По средним оценкам, с середины сентября до конца октября Банк России купил на валютном рынке около 2 млрд. долларов, что означает, что банковская система получила за это время более 30 млрд. руб.

Таким образом, системный  кризис ликвидности был достаточно быстро преодолен, однако, Банку России не в полной мере удалось реализовать  вторую часть программы необходимых  действий в этом направлении и  избежать негативных последствий с  точки зрения роста цен и падения  курса рубля.

Начиная с конца сентября 1998 г., Банк России начал активно  кредитовать Правительство, отдельные  банки, что привело к избыточному  всплеску ликвидности в банковскую систему. Эта избыточность выразилась в накапливании огромных рублевых средств у банковской системы (до 20 млрд. руб. в отдельные моменты), которые не находили своего применения и были размещены на депозитах в Банке России, в повышенном росте цен в конце 1998 г. и в снижении курса рубля более чем 50% к концу первого квартала 1999 г. по сравнению с началом ноября 1998 г.

Меры  правительства Примакова по преодолению  последствий кризиса

Взяв в руки руководство  правительством Российской Федерации, Е.М.Примаков стал выправлять ситуацию. Пришлось пойти на неизбежную инфляцию, чтобы восстановить систему расчетов, ограничениями успокоили валютный рынок. Произошло постепенное замещение  иностранных импортных товаров  отечественной продукцией, ставшей  вполне конкурентоспособной. Свободнее  задышал бюджет, поскольку временно были прекращены платежи по долгам иностранным кредиторам. Правительству  удалось частично погасить задолженности  по зарплате и пенсиям. А вскоре подоспело  и некоторое повышение цен  на нефть на мировом рынке. Правительство, которое наладило нормальные отношения  с Государственной думой, смогло в короткое время разработать  вполне приличный бюджет на 1999 г., который  не встретил оппозиции в парламенте. Все это способствовало началу экономического роста. Страна стала оживать. Зародилось доверие между российским обществом  и российским правительством.

Благодаря действиям нового правительства РФ в конце 1998 года преодоление кризиса пошло намного  быстрее, чем предполагалось раннее.

В 1999 году произошло небольшого повышения ВВП на 3,2%, хотя еще весной считалось, что сокращение продлится до 2000 года.

Темпы роста инфляции к  концу года удерживались в рамках 38-40%.

Что касается рубля, то, несмотря на скромные резервы Центробанка (10,9 млрд. долл. в сентябре), удалось удержать его курс на уровне 26-28 руб. за доллар. Однако обменный курс рубля еще не стабилизировался, что объяснялось таким сопутствующим фактором, как напряженное положение с задолженностью государства. Внешняя задолженность (с обслуживанием долга за 1999 г.) составляет в общей сложности 170 млрд. долларов, что соответствует почти 62% ВВП. Из них 55 млрд. долл. приходятся на заимствования, сделанные после 1990 г.

Вследствие девальвации  рубля российская продукция смогла заменить западный импорт, прежде всего  в области потребительских товаров. Конкурентоспособные российские производители  продуктов питания вытесняют  западных соперников. Рост инфляции, отмечавшийся в ходе девальвации рубля в 1998 г., ослабел. В 1999 году Ежемесячный рост цен установился примерно на уровне 1,5%. Развитие российского внутреннего рынка можно охарактеризовать как “рост, вызванный девальвацией”, когда рубль в течение года потерял ровно 3/4 своего валютного веса. Если же рассматривать этот подъем в общем, контексте имевшего место ранее спада производства, то возникает впечатление, что массированная девальвация национальной валюты в 1998 г. оказалась самым лучшим событием из того, что могло случиться с реальным сектором российской экономики.

3.2. Пути выхода из кризиса 2004г.

Видя надвигающийся кризис, ЦБ начал предпринимать конкретные меры по его избежанию. В середине июля 2004 года он взял на себя обязательства по гарантированию банковских вкладов граждан, внесённых после 27 декабря 2003 года, вне зависимости от того, входит ли банк в систему гарантирования вкладов или нет. Задача такого решения - успокоить вкладчиков, заверить их в том, что в каком бы банке они не обслуживались (вне зависимости от того, вступил банк в систему страхования вкладов или только вступает, но еще не успел пройти все процедуры), все вкладчики уже застрахованы на одну и ту же сумму. Это сделано еще и для того, чтобы вкладчики из одного банка, который пока еще не успел пройти все необходимые процедуры, не начали перетекать в банк, который успел это сделать. Правда, не все вклады будут страховаться. Например, не страхуются вклады на предъявителя, не страхуются средства, размещенные на условиях доверительного управления.