Отчет по практике в ООО «Техсервис»

  Теория  анализа финансов, предпринимательства  и экономики предприятия рассматривает понятие «устойчивое финансовое положение» не только как качественную характеристику его финансов, но и как количественно измеримое явление. Этот принципиальный вывод позволяет сформулировать общие принципы построения научно обоснованной методики оценки финансового состояния, рентабельности и деловой активности предприятия в условиях рыночных отношений. Такую оценку можно получить различными методами с использованием различных критериев.

  Составными  этапами диагностики финансового состояния предприятия являются:

  - сбор и аналитическая обработка  исходной информации за оцениваемый период;

  - обоснование используемой системы  показателей и их классификация;

  - определение типа финансовой  устойчивости предприятия.

  При этом необходимо своевременно выявить  причины  неустойчивого состояния  предприятия и его платежеспособности, найти резервы и наметить пути его улучшения (устранения).

  Все многообразие связей, в которые фирма  вступает с субъектами внешней среды, базируется на финансовой информации об этой фирме, позволяющей им оценивать возможность практической реализации своих экономических интересов во взаимоотношениях с данной фирмой. Наиболее информативной формой для анализа и оценки финансового состояния предприятия являются формы бухгалтерской отчетности.

  В первую очередь – это бухгалтерский баланс (форма №1). Актив баланса характеризует имущественную массу предприятия, то есть состав и состояние материальных ценностей, находящихся в непосредственном ведение хозяйства. Пассив баланса характеризует состав и состояние прав на эти ценности, возникающих в процессе хозяйственной деятельности предприятия у различных участников коммерческого дела (предпринимателей, акционеров, государства, инвесторов, банков и т.д.).

  Баланс  отражает состояние хозяйства в  денежной оценке. Актив баланса состоит в порядке возрастающей ликвидности средств, то есть в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процессе хозяйственного оборота в денежную форму. В пассиве баланса группировка статей дана по юридическому признаку, то есть вся совокупность обязательств предприятия за полученные ценности и ресурсы разделяется по субъектам: перед собственниками и перед третьими лицами (кредиторами, банками и др.). Статьи пассива баланса группируются по степени срочности погашения (возврата) обязательств.

  Итог  баланса дает ориентировочную оценку суммы средств, находящихся в распоряжении предприятия. Эта оценка является учетной и не отражает реальной суммы денежных средств, которую можно выручить за имущество, например, в случае ликвидации предприятия. Текущая «цена» активов определяется рыночной конъюнктурой и может отклоняться в любую сторону от учетной, особенно в период инфляции.

  Баланс  позволяет оценить эффективность  размещения капитала предприятия, его достаточность для текущей и предстоящей хозяйственной деятельности, оценить размер и структуру заемных источников, а также эффективность их привлечения.

  На  основе информации баланса внешние  пользователи могут принять  решение  о целесообразности и условиях ведения дел с данным предприятием как с партнером, оценить кредитоспособность предприятия как заемщика, оценить возможные риски своих вложений, целесообразность приобретения акций данного предприятия и его активов и другие вопросы.

  Данные, представленные в балансе предприятия  дополняются сведениями, содержащимися в «Отчете и прибылях и убытках» (форма №2), в «Отчете о движении капитала» (форма №3), в «Отчете о движении денежных средств» (форма №4), в «Приложении к балансу» (форма №5), и наоборот. 

  3.1. Расчет по данным  отчетности финансовых  коэффициентов ликвидности

  Потребность в анализе ликвидности баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью оценки платежеспособности предприятия, то есть его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. От ликвидности баланса следует отличать ликвидность активов – это величина, обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше требуется времени, чтобы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность.

    Анализ ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по cрокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

  Уровень платежеспособности предприятия характеризуется  в первую очередь рядом показателей ликвидности. Степень ликвидности фирмы определяется ее способностью обратить свои активы за довольно короткое время в наличность, не обесценивая заметно их стоимость, с целью покрытия своих краткосрочных обязательств. Показатель ликвидности может выступать в качестве индикатора платежеспособности фирмы. Если показатели ликвидности предприятия ухудшаются, значит, руководство фирмы не способно эффективно управлять своими активами и обязательствами, что может привести либо к продаже долгосрочных активов, либо к неплатежеспособности и банкротству. Снижение ликвидности - это снижение рентабельности фирмы, рост убытков, потеря контроля в управлении капиталом. Поэтому ликвидности придается такое большое значение.

  Различают ликвидность баланса и ликвидность активов. Разница здесь состоит в том, что при ликвидности баланса срок превращения активов в деньги соответствует сроку погашения обязательств, а ликвидность активов определяется временем, необходимым для превращения активов в денежную наличность.

  Суть  анализа ликвидности  баланса состоит в дифференциации различных видов имущества предприятия по степени его ликвидности с последующей их группировкой по этому признаку. Аналогично по степени срочности погашения обязательств осуществляется и группировка отдельных статей пассивов.

  Все активы в зависимости от степени ликвидности подразделяются на следующие группы:

  • А1 - наиболее ликвидные активы (краткосрочные  финансовые вложения и денежные средства, строки формы № 1 баланса - 250+260);

  • А2 - быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность до 12 месяцев, строка 240);

  • А3 – медленно реализуемые активы (запасы, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность свыше 12 месяцев, прочие оборотные активы, строки 210+220+230+270);

  • А4 - труднореализуемые активы (внеоборотные активы, строка 190).

  Все пассивы в зависимости от сроков погашения подразделяются на следующие группы:

  • П1 - наиболее срочные обязательства (краткосрочная кредиторская задолженность, строка 620);

  • П2 - краткосрочные пассивы (краткосрочные  заемные средства и прочие краткосрочные пассивы, строки 610+670);

  • П3 - долгосрочные пассивы (долгосрочные пассивы, расчеты по дивидендам, доходы будущих периодов, фонды потребления, резервы предстоящих расходов и платежей, строки 590+630+640+650+660);

  • П4 - постоянные или устойчивые пассивы (собственный капитал и резервы, строка 490).

  После подобной группировки активов и  пассивов представляется возможным провести анализ распределения имущества по степени ликвидности и финансовых обязательств по степени настоятельности их погашения, а также выявить динамику изменения соответствующих соотношений во времени. Кроме того, при анализе ликвидности по абсолютным показателям весьма полезно сопоставление стоимости отдельных групп активов фирмы с соответствующими группами пассивов.

  Таблица 1

  Группировка статей баланса по степени ликвидности  и

  срочности  обязательств

 

  Рассчитаем  общий показатель ликвидности прошлого и отчетного года в ООО «Техсервис» (прошлый год-2006, отчетный год-2007):

  Активы:

  А1 = стр. 250+стр.260         А1 = 4 - прошлый год; 490-отчетный год

  А2 = стр.240                         А2 = 0; 0

  А3 = стр.210+стр.220+стр.230+стр.270    А3 = 2960; 2496

  А4 = стр.190                         А4 = 18; 16

  Пассивы:

  П1 = стр.620                          П1= 2637; 2721

  П2 = стр.610+стр.670           П2= 379; 326

  П3 = стр.590+стр.630+стр.640+стр.650+стр.660      П3=0; 0

  П4 = стр.490 (-стр.390)         П4=-34; -45

  Общий показатель ликвидности  будет равен:

  2006 год = А1+0,5А2+0,3А3/П1+0,5П2+0,3П3 = 892/2826,5 = 0,32.

  2007 год = 1238,8/2884 = 0,43.

  Таким образом, в 2007 году ликвидность предприятия  увеличилась по сравнению с 2006 годом  на 0,11.

  Общий показатель ликвидности  баланса следует  использовать для  комплексной оценки ликвидности баланса в целом. С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. Данный показатель позволяет сравнивать балансы предприятия, относящиеся к разным отчетным периодам, а также балансы различных предприятий и выяснить, какой баланс более ликвиден. 

  3.2. Расчет по данным  отчетности финансовых  коэффициентов устойчивости

  Оценка  финансового состояния организации  будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов.

  Своеобразным  зеркалом стабильно образующегося  на предприятии превышения доходов над расходами является финансовая устойчивость. Она отражает такое состояние финансовых ресурсов, при котором предприятие, свободно маневрируя денежными средствами, способно путем эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также затраты по его расширению и обновлению.

  Поэтому, определение границ финансовой устойчивости предприятий относится к числу наиболее важных экономических проблем. Следовательно, финансовая устойчивость должна характеризоваться таким состоянием финансовых ресурсов, которое соответствует требованиям рынка и отвечает потребностям развития предприятия. Исходя из этого, можно сказать, что финансовая устойчивость является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

  Для оценки финансовой устойчивости предприятия  необходим анализ его финансового  состояния, которое выражается в  образовании, распределении и использовании финансовых ресурсов. Этот «набор» предопределяет и логику анализа - последовательное, поэтапное рассмотрение всех процессов, связанных с наличием финансовых ресурсов, их формированием, распределением и использованием.