Оборотные средства и источники их формирования

Кредиторская задолженность  относится к внеплановым привлеченным источникам формирования оборотных средств. Ее наличие означает участие в обороте предприятия средств других предприятий и организаций. Часть кредиторской задолженности закономерна, так как вытекает из действующего порядка расчетов. Наряду с этим кредиторская задолженность может возникнуть в результате нарушения платежной дисциплины.[19]

У предприятий может  возникнуть кредиторская задолженность поставщикам за поступившие товары, подрядчикам — за выполненные работы, налоговой инспекции — по налогам и платежам, по отчислениям во внебюджетные фонды.

Следует также выделить прочие источники формирования оборотных средств, к которым относятся средства предприятия, временно не используемые по целевому назначению (фонды, резервы и др.).[10]

Таблица 13 – Источники  формирования оборотных средств  ЗАО «Дмитриев-Агро-Инвест»                                                                             тыс. руб.

Анализируя данные таблицы, мы видим, что в 2009 году на конец года сумма оборотных средств увеличивается  на 8745 тыс. руб., сумма источников формирования оборотных средств так же увеличивается . Это происходит за счет повышения заемных источников до 398483 рублей, а именно за счет долгосрочных займов и кредиторской задолженности. Также мы можем наблюдать то, что в 2009 г., как и в предыдущие анализируемые годы, отсутствуют данные по прочим заемным источникам.  Это говорит о том, что организация не производила в анализируемом году операций по привлечению заемных средств. Нужно отметить, что в 2008 году у предприятия отсутствуют краткосрочные займы.

Правильное соотношение  между собственными, заемными и привлеченными источниками образования оборотных средств играет важную роль в укреплении финансового состояния предприятия.

3.3 Планирование  потребности предприятия в оборотных  средствах

Определение минимальной потребности в собственных  оборотных средствах означает установление размера денежных средств, авансируемых в производственные запасы, запасы незавершенного производства и запасы готовой продукции. Такие расчеты могут быть выполнены с использованием методов прямого счета, аналитического или коэффициентного. Выбор того или иного метода зависит от конкретных условий хозяйствования, специфики отношений с партнерами и контрагентами функционирующего предприятия.

Метод прямого  счета позволяет наиболее точно  определить потребность предприятия в оборотных средствах, поскольку учитывает все организационно-технологические, технические, транспортные и другие характерные особенности, опыт и состояние расчетов. Обоснованный расчет выполняется по каждому элементу оборотных средств с учетом задач производственного плана, снабжения и сбыта.[19]

Аналитический метод определения потребности  основывается на выполнении расчетов с учетом сложившихся средних фактических остатков и изменений объемов производства. При этом производится корректировка с учетом излишних и ненужных запасов, неликвидов, возможно имевших место недостатков организации в прошлом периоде.

Коэффициентный  метод позволяет выполнить расчет потребности в оборотных средствах с учетом сложившихся тенденций и соотношений в изменениях объема производства и отдельных видов запасов и затрат. Часть из них находится в прямой пропорциональной зависимости от изменений в объеме производства - сырье, материалы, покупные полуфабрикаты, незавершенное производство, готовая продукция на складе; другая же часть зависит в значительно меньшей степени - малоценные и быстроизнашивающиеся предметы, запчасти для ремонтов, расходы будущих периодов и т.п. Сложившиеся соотношения в прошлом, с использованием соответствующих коэффициентов, экстраполируются на предстоящий период.

В практике нормирования оборотных средств допустимо использовать комбинированный подход в использовании указанных методов. Но при этом следует помнить о некоторой условности при применении аналитического и коэффициентного методов и потому их следует использовать для корректировки установленных норм и нормативов во временных промежутках до очередного расчета с применением метода прямого счета.

В составе  производственных запасов нормируются  следующие группы оборотных средств: сырье, основные материалы, покупные полуфабрикаты, топливо, тара, запасные части, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы. Выполнению расчетов предшествует определение полного перечня используемых видов перечисленных материальных ценностей, а также круга поставщиков исходных материальных ресурсов.

Периодичность и гарантированность снабжения  лежат в основе расчета методом прямого счета. Расчет нормы по каждому виду или однородной группе материалов учитывает время пребывания их в таких запасах как текущий (складской), страховой (гарантийный), технологический, транспортный (не используется в сельском хозяйстве в настоящее время), а также время, необходимое для разгрузки, приемки, складирования входного контроля и анализа.

Среди перечисленных  в качестве основного выступает  текущий запас, определяющий в значительной мере всю норму запаса в днях по соответствующей позиции. Его величина определяется, прежде всего, условиями снабжения, периодичностью (интервалами) поступления материалов на предприятие. Интервалы между поставками могут быть определены по заключенным договорам: 360 дней следует разделить на число планируемых поставок. В случае совпадения поставок от разных поставщиков, приходящихся на одну дату, они приравниваются к одной поставке.

При невозможности  использования договоров расчет числа и интервала поставок ведется на основании данных о фактическом поступлении материалов в предшествующем периоде. В этом случае средний интервал поставки определяется как средневзвешенная или среднеарифметическая величина. Выбор той или иной методики зависит от регулярности и размерности поступлений соответствующего вида материалов. Поскольку номенклатура потребляемых сырья и материалов, как правило, достаточно обширна и величина запаса колеблется от максимальных значений в день очередного завоза до минимальных накануне поступления, норма оборотных средств по текущему запасу принимается равной половине интервала поставки. Страховой (гарантийный) запас определяется с учетом условий снабжения предприятия и конкретных видов используемых материалов. Он может быть равен величине текущего запаса, если речь идет об использовании редких и остродефицитных материалов. Может не

предусматриваться вовсе, если снабжение обеспечивается местными поставщиками. Как правило, страховой запас составляет 50% величины текущего запаса.

Технологический запас учитывает время подготовки материалов к производству: предварительный  раскрой, разогрев, сушка, отстой,

достижение  определенных концентраций и т.п. Все  должно учитываться отдельно в том случае, если названные процессы не являются частью технологического процесса, а предшествуют ему, обеспечивая соответствующие условия производства.

Время для  приемки, разгрузки, входного контроля (анализа), складирования поступающих материалов устанавливается исходя из технических норм на проведение каждой операции или путем хронометрирования указанных работ. При этом следует предусматривать мероприятия, сокращающие длительность операций за счет механизации погрузочно-разгрузочных работ - и возможного совмещения проводимых операций.

Потребность в оборотных средствах по покупным полуфабрикатам и комплектующим изделиям, как правило, также определяется методом прямого счета, если отсутствуют какие-либо особенности в отношениях по кооперации.

Для определения  норматива по вспомогательным материалам целесообразно разделить их на две группы. Прежде всего, выделяются те из них, которые потребляются в больших количествах и на значительную сумму. По этой части расчет нормы выполняется методом прямого счета, т.е. так, как это было предложено для сырья и материалов. По второй группе расчет выполняется с учетом средних фактических остатков за предшествующий период.

Определение потребности в оборотных средствах  для создания запасов малоценных и быстроизнашивающихся предметов производится в разрезе отдельных видов: малоценный инструмент и приспособления; специальный инструмент; малоценный инвентарь и мебель; спецодежда и спецобувь. Расчет ведется раздельно по МБП на складе и в эксплуатации: по учитываемым на складе используется метод прямого счета; по той части малоценки, которая передана в эксплуатацию, при определении нормы учитывается время эксплуатации, комплектования рабочего места или обеспечения соответствующим набором конкретного специалиста и т.п. МБП, учитываемые на складе принимаются в расчет по полной стоимости заготовления, переданные в эксплуатацию - за вычетом износа, т.е. по остаточной стоимости.

По запасным частям для ремонтов расчет норматива  производится с учетом отраслевых особенностей предприятия. Для этой части производственных запасов возможно использование аналитического метода, при котором норма устанавливается в рублях на 1000 руб. стоимости оборудования, находящегося в эксплуатации. При этом учитываются не только сложившиеся условия снабжения и средние остатки, но и взаимозаменяемость и унификация узлов и деталей, входящих в те или иные машины.

Нормирование  потребности в оборотных средствах  для формирования заделов незавершенного производства и запасов полуфабрикатов собственного изготовления ведется исходя из плановой себестоимости незавершенного производства и нормы заделов (запасов), зависящей от длительности производственного цикла.

Зависимость нормы от длительности производственного  цикла учитывается с помощью  коэффициента нарастания затрат. Длительность учитывается соответствующими технологическими картами по каждому изделию с момента осуществления первой операции до передачи изделия на промежуточный склад или склад готовой продукции. Специфика производства накладывает свой отпечаток на процесс формирования затрат. По стадиям цикла затраты могут нарастать равномерно или скачкообразно.

В случае равномерного нарастания затрат на производство коэффициент можно определить как дробь, в числителе которой сумма затрат первого дня и половина всех последующих, а в знаменателе - сумма всех затрат (производственная себестоимость).

К _{н =} _3_П+0,5-3₀ 

               С

Где:    К_н - коэффициент нарастания затрат;

       З_п - затраты первого дня;

       30 - все последующие затраты;

      С - производственная себестоимость продукции.

При неравномерном  нарастании затрат коэффициент исчисляется по средней взвешенной величине участия затрат каждого дня по всему производственному циклу, учитываемому в днях:

К _{н =} 3₁{d-1)+3₂(d-2)₊3₃{d-3) ₊ ... ₊ 3_n{d-n) 
                                      C*d

где:   31, 3₂, 3₃...,3_n   - затраты по дням производственного цикла; 
d - длительность производственного цикла;

С - производственная себестоимость изделия.

При известном  коэффициенте нарастания затрат норма  оборотных средств исчисляется как произведение длительности производственного цикла на коэффициент нарастания затрат. Норматив определяется умножением плановой производственной себестоимости однодневного выпуска на исчисленную норму запаса (задела).

Норматив  оборотных средств по расходам будущих  периодов исчисляется исходя из сложившейся величины таких расходов на начало планируемого периода, прибавлением той их суммы, которая предусматривается в планируемом году, и вычитанием расходов, включаемых в себестоимость продукции по плановой смете на тот же период. В том случае, если для подготовки и освоения новых видов продукции предполагается использование кредита, то при расчете норматива оборотных средств в расходах будущих периодов исчисленная потребность должна быть уменьшена на величину заемных средств.