Лизинг в инвестиционной деятельности предприятия

Рассмотрим этапы проведение лизинговой операции более подробно на конкретном примере.

Заявитель (коммерческая организация) обращается в учреждение банка по его территориальной принадлежности с заявкой на приобретение имущества и последующем его получением в лизинг представляет комплект документов согласно Примерному перечню документов, необходимых для рассмотрения вопроса об осуществлении лизинговой операции, который включает:

1. Заявку на приобретение имущества и получение его в финансовый лизинг;

2. Документы с экономическим обоснованием исполнения заявителем обязательств по запрашиваемой операции лизинга с приложением расчета потока денежных средств заявителя на период пользования объектом лизинга;

3. Финансовую и бухгалтерскую отчетность (аналогично документам для получения инвестиционного кредита);

4. Документы, обосновывающие  выбор поставщика имущества (результаты проведенного тендера и т.д.);

5. Проекты договоров  на приобретение имущества (протоколы  о намерениях).

В случае если объектом лизинга являются здания (сооружения) дополни-тельно представляются:

- ведомость инвентаризации  и оценки здания (сооружения);

- документ, удостоверяющий  право на недвижимость, выдаваемый  республиканской либо территориальной организацией по государственной регистрации недвижимости и прав на него;

- технический паспорт  здания (сооружения);

- документы, удостоверяющие  право на земельный участок.

6. Документы по обеспечению  операции лизинга в зависимости  от формы обеспечения (залог,  гарантия, поручительство и др. формы обеспечения, предусмотренные законодательством Республики Беларусь).

7. Юридические лица (индивидуальные  предприниматели), не имеющие текущих счетов в Банке, дополнительно представляют:

- копии учредительных  документов (устав, учредительный договор), удостоверенные нотариально или регистрирующим органом;

- копию документа о  государственной регистрации, удостоверенную  нотариально либо регистрирующим органом;

- карточку с образцами  подписей и оттиском печати, удостоверенную  нотариально или вышестоящей организацией.

8. Документы для открытия  счета по учету задолженности  по лизингу, предусмотренные законодательными  актами Республики Беларусь и  локальными нормативными правовыми актами Банка (при принятии положительного решения об осуществлении операции лизинга).

9. Иные документы по  усмотрению Банка (при необходимости).

Комплект документов после первичного ознакомления руководством учреждения банка передается в кредитную службу для подготовки заключения о целесообразности или нецелесообразности осуществления лизинговой операции. 

В процессе подготовки общего заключения участвуют следующие  службы: отдел по кредитованию юридических лиц, служба безопасности, юрисконсульт, валютных операций.

Служба безопасности проводит мероприятия предупредительного характера в части сбора информации  о будущем лизингополучателе, в том числе проверяет:

- фактический и юридический  адрес, деловую репутацию клиента,  другие вопросы, касающиеся его  благонадежности;

- наличие кредиторской  и дебиторской задолженности, проблем по возврату последней, взаимоотношений с правоохранительными и налоговыми органами, наличия задолженности в других банках;

- отношения с другими  коммерческими структурами (занимаемые  должности в других коммерческих организациях, участие в качестве учредителей и т.п.);

- репутацию гарантов  и поручителей (при принятии  гарантии или поручительства в обеспечение исполнения обязательств лизингополучателя по лизинговой операции);

- подтверждение права  собственности залогодателя на  имущество, предоставляемое в залог;

Юрисконсульт изучает  вопросы, входящие в его компетенцию:

- правоспособность клиента,  его юридический статус, правомочность  должностных лиц, уполномоченных  подписывать договоры по лизинговой  операции;

- изучает проекты  договоров лизинга и поставки (купли-продажи) имущества, передаваемого в лизинг, на предмет их соответствия действующему законодательству Республики Беларусь либо Конвенции УНИДРУА «О международном финансовом лизинге», в случае, если лизинговая операция является международной;

- необходимость лицензирования деятельности, связанной с эксплуатацией объекта лизинга и получение разрешения на покупку объекта лизинга в соответствии с действующим законодательством Республики Беларусь;

- право собственности  на имущество, приобретаемое в качестве объекта лизинга, предлагаемое в качестве обеспечения, соблюдение нормативных и законодательных актов по вопросам предоставления имущества в залог;

- правоспособность гаранта  или поручителя, их полномочия  выступать в роли последних  в отношении данного клиента в соответствии с законодательством Республики Беларусь;

В случае приобретения объекта  лизинга за иностранную валюту, служба валютных операций изучает возможность  проведения банком платежа и его  условия, правильность оформления платёжных документов на перечисление средств.

Все службы в письменном виде предоставляют  информацию на имя руководителя кредитной службы в сроки, определённые им в запросе.

Анализ финансово-хозяйственной  деятельности клиента осуществляет ответственный работник кредитной службы. При этом учитываются состояние экономики, отрасли; эффективность проведения лизинговой операции; степень ликвидности приобретаемого объекта лизинга и на основании собственных выводов и заключений, полученных от соответствующих служб, а также исходя из индивидуальных условий проекта,  им готовится письменное общее заключение.

Лизинговые операции совершаются с юридическими лицами и индивидуальными предпринимателями с достаточным уровнем платежеспособности, финансовой устойчивости, имеющими прибыль, способными обеспечить своевременную уплату лизинговых платежей и выкуп объекта лизинга в соответствии с условиями договора лизинга. Анализ финансовой деятельности клиента осуществляется в соответствии с Инструкцией по анализу и контролю за финансовым состоянием и платежеспособностью субъектов предпринимательской деятельности, утвержденной постановлением Министерства финансов Республики Беларусь, Министерства экономики Республики Беларусь, Министерства статистики и анализа Республики Беларусь 14 мая 2004 года № 81/128/65 (в редакции постановления Минфина, Минэкономики, Минстата от 25.05.2006 №57/88/58).

Основная цель подготовки общего заключения – определить возможность  клиента осуществить лизинговые платежи и выкуп объекта лизинга  в сроки и на условиях, определенных договором лизинга, путем представления полной информации, позволяющей сделать вывод о возможности совершения лизинговой операции.

Общее заключение с пакетом документов представляется на рассмотрение руководителю учреждения банка для принятия решения о целесообразности или нецелесообразности проведения лизинговой операции. При положительном решении кредитного комитета проводится работа по подготовке следующих документов: договора на приобретение имущества, предназначенного для предоставления в лизинг  (купли-продажи) и приложений к нему; договора лизинга и приложений к нему; договора, заключаемого в обеспечение выполнения клиентом обязательств по договору лизинга.

Обязанности, которые  в соответствии с  законодательством  Республики Беларусь являются альтернативными по отношению к сторонам лизинговой операции (страхование объекта лизинга, регистрация объекта лизинга,  начисление амортизации объекта лизинга), оговариваются в заключаемом  договоре лизинга следующим образом.

Страхователем объекта лизинга  по соглашению сторон может выступать как лизингополучатель, так и лизингодатель. В случае страхования объекта лизинга лизингополучателем,  в договоре лизинга вносится условие о том, что он обязан застраховать объект лизинга за свой счет таким образом, чтобы выгодоприобретателем при наступлении страхового случая являлся банк, как собственник имущества, и страховое возмещение было выплачено страховщиком непосредственно банку, минуя расчетный счет лилизнгополучателя-страхователя.

Регистрация объекта  лизинга. Объект лизинга, подлежащий государственной регистрации в соответствии с законодательством Республики Беларусь, регистрируется на имя лизингополучателя или лизингодателя по договоренности сторон. Исключением являются операции с недвижимым имуществом, по которым объект лизинга регистрируется на имя банка.

В случае регистрации  объекта лизинга на имя лизингополучателя, в регистрационных документах собственником объекта лизинга указывается банк, а в случае расторжения договора лизинга и изъятия банком объекта лизинга,  регистрация данного объекта аннулируется.

Амортизация объекта  лизинга. Учет объекта лизинга ведется на балансе лизингополучателя, который, в свою очередь, производит амортизационные отчисления по объекту лизинга и уплачивает соответствующие налоги и сборы, связанные с объектом лизинга, в бюджет и государственные внебюджетные фонды.

Оплата объекта лизинга  производится службой бухгалтерского учета в соответствии с условиями  договора поставки (купли-продажи). Как  правило, по имуществу, приобретаемому банком для последующей передачи в лизинг, предусматривается форма расчетов, обеспечивающая расчеты за поставляемый товар по факту поставки (аккредитив, оплата под гарантии иностранных банков и др.). Поставленное имущество приходуется  службой бухгалтерского учета учреждения банка на основании товарно-транспортных документов и акта приема-передачи, подтверждающих его получение. В день принятия объекта лизинга на баланс учреждения банка с лизингополучателем подписывается акт приёма-передачи имущества в лизинг для оприходования объекта лизинга на балансе лизингополучателя. Исключение составляют операции с недвижимым имуществом, по которым подписание акта приёма-передачи и передача объекта в лизинг производится после оформления учреждением банка всех правоустанавливающих документов (т.е. права собственности) на имущество в установленном порядке.

Лизингополучатель уплачивает банку лизинговые платежи в соответствии с условиями договора финансовой аренды (лизинга) и графиком лизинговых платежей. В графике указываются   даты, суммы платежей, периодичность их уплаты, с разбивкой на суммы, уплачиваемые в качестве возмещения инвестиционных расходов банка, лизинговой ставки (дохода банка) и выделения суммы налога на добавленную стоимость. В состав инвестиционных расходов, возмещаемых лизингополучателем банку, могут входить:     

- первоначальная или восстановительная  стоимость объекта лизинга;

- затраты банка на привлечение  гарантии по договору с гарантом, если такой договор заключался;

- налоги и другие обязательные  платежи, начисляемые на объект лизинга, если банк уплачивает такие налоги и платежи;

- затраты банка связанные с  осуществлением капитального ремонта  основных средств, если этот ремонт осуществляет банк;

- платежи по всем видам страхования  объектов лизинга и рисков, если страхование осуществляет банк.

Лизинговый платеж  в части возмещения инвестиционных расходов  банка  уплачивается в течение срока действия договора лизинга по согласованию между банком и лизингополучателем. Для повышения гарантий исполнения лизингополучателем обязательств по договору лизинга и снижения рисков по лизинговой операции в графике лизинговых платежей при расчете первого лизингового платежа банком рекомендовано предусмотреть возмещение лизингополучателем не менее 15 % суммы инвестиционных расходов лизингодателя с учетом НДС. Сумма лизинговых платежей в части возмещения инвестиционных расходов должна быть не меньше суммы амортизации, начисленной лизингополучателем по объекту лизинга.  В течение срока действия договора лизинга лизингополучатель имеет право начислить амортизацию по объекту лизинга в сумме, не превышающей разницу между контрактной стоимостью объекта лизинга и его выкупной (или остаточной) стоимостью.

Доход банка состоит из оплаты за все виды работ и услуг по договору лизинга. Сумма дохода зависит от величины лизинговой ставки и объема оказанных банком услуг. Величина лизинговой ставки устанавливается учреждениями банка, исходя из  стоимости привлеченных ресурсов, административных издержек, связанных с проведением  лизинговой операции и маржи, обеспечивающей прибыльную деятельность с учетом уплаты налогов.

Разовый лизинговый платеж в части  вознаграждения Банка без НДС  рассчитывается, как правило, исходя из фактического остатка невозмещенной контрактной стоимости объекта лизинга с учетом НДС, приходящейся на конкретный период выплат, величины лизинговой ставки и количества дней, за которые рассчитывается платеж. Количество дней в году принимается равным 360, количество дней в месяце - 30. При расчете разового лизингового платежа в части вознаграждения Банка используется следующая формула:

 

ЛП_в = НКС_ндс x ЛС% x Д/360 , где                                         (2.1.)

 

ЛП_в - лизинговый платеж в части вознаграждения Банка без НДС;