Анализ финансовой деятельности предприятия

stify">     Как видно из таблицы 7 (см. Приложение 9)  баланс ЗАО ПТФ «Чайковская» не является абсолютно ликвидным, т. к. не во всех случаях выполняются данные неравенства.

      Группировка статей  активов и пассивов по степени ликвидности представлена в таблице 8 (см. Приложение 9). 

            Баланс предприятия  в приложении 10, отчет о прибылях и убытках в приложении 11.

     Основные  показатели финансовой деятельности в  приложении 12. 

2. Оценка  имущественного положения ЗАО ПТФ  «Чайковская»

 

        Такой показатель, как сумма хозяйственных  средств, находящихся в распоряжении  предприятия, за 1998-2002 г.г. увеличился на 117981 тыс. руб., что свидетельствует о наращивании имущественного потенциала данного предприятия. Коэффициент износа основных средств за 1998-2002 г.г. увеличился на 0,02, а в 2002 г.  сократился на 0,09. В целом данный показатель достаточно высокий. Это говорит о том, что на птицефабрике имеется изношенное и технологически устаревшее оборудование, требующее замены, модернизации и т.д. Коэффициент обновления показывает, какую от имеющихся на конец отчетного периода основных средств составляют новые основные средства. Данный показатель за последние пять лет постепенно снижался. Снижение данного коэффициента характеризует снижение уровня технического состояния производственного процесса. 

       

3. Оценка ликвидности ЗАО ПТФ «Чайковская»

 

      Финансовое  состояние предприятия с позиции  краткосрочной перспективы оценивается  показателями ликвидности и платежеспособности, в наиболее общем виде характеризующими, может ли оно своевременно и в  полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам перед контрагентами.

            Величина собственных  оборотных средств за 1998-2002 г.г. увеличилась  на 30147 тыс. руб. Рост этого показателя в динамике рассматривается как  положительная тенденция. Основным и постоянным источником собственных  оборотных средств является прибыль. В общем этот показатель характеризует ту часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия текущих активов предприятия (т.е. активов, имеющих оборачиваемость менее одного года). Коэффициент текущей ликвидности дает общую оценку ликвидности предприятия, показывая, сколько рублей оборотных средств (текущих активов) приходится на один рубль текущей краткосрочной задолженности (текущих обязательств). Предприятие погашает свои краткосрочные обязательства в основном за счет оборотных активов, следовательно, если оборотные активы превышают по величине краткосрочные пассивы, предприятие может рассматриваться как успешно функционирующее. За 1998-2002 г.г. сумма оборотных активов в несколько раз превышала краткосрочные пассивы, что можно оценить положительно. Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно за счет имеющихся денежных средств. В течение 1998-2000 г.г. данный показатель снижался, т.е. птицефабрика в 2000 г. могла при необходимости немедленно погасить меньшую часть краткосрочных заемных обязательств за счет имеющихся денежных средств, чем в 1998 г. В дальнейшие годы этот коэффициент вновь увеличивался, что можно оценить положительно. 

4. Оценка  финансовой устойчивости

 

     Одна  из важнейших характеристик финансового  состояния предприятия – стабильность его деятельности с позиции долгосрочной перспективы. Она связана, прежде всего, с общей финансовой структурой предприятия, степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов.

       Коэффициент концентрации собственного  капитала характеризует долю  собственности владельцев предприятия  в общей сумме средств, авансированных  в его деятельность. В 2001 г.  птицефабрика была менее финансово устойчивой, стабильной и независимой от внешних кредиторов, так как, чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредиторов предприятие. Коэффициент финансовой зависимости за 1998-2000 г.г. имеет тенденцию к увеличению, что означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия. В 1998 г. его значение равнялось 1,11, т.е. в каждом 1,11 руб., вложенном в активы предприятия, 11 коп. заемные; в 2002 г. данный показатель был равен 1,23, следовательно, в каждом 1,23 руб., вложенном в активы предприятия, 23 коп. заемные. Коэффициент маневренности собственного капитала в 1998 г. равнялся 0,22, т.е. 22% собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные средства, а в 2002 г. данный показатель увеличился и составил 28%. Коэффициент структуры долгосрочных вложений за последние пять лет имел тенденцию к увеличению, т.е. все больше основных средств и прочих, внеоборотных активов профинансированы внешними инвесторами (принадлежит им, а не владельцам предприятия). Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств за 1998-2002 г.г. увеличился. Его рост в динамике является негативной тенденцией, означая, что с позиции долгосрочной перспективы предприятие все сильнее и сильнее зависит от внешних инвесторов. 

5. Оценка  деловой активности  ЗАО ПТФ  «Чайковская»

 

      Выручка от реализации с каждым годом увеличивается, что можно оценить положительно. Чистая прибыль циклически увеличивается и сокращается. На величину прибыли влияют сумма выручки от реализации продукции и себестоимость продукции. Производительность труда сперва имела тенденцию к увеличению, а в 2002 г. значение данного показателя снизилось. На увеличение производительности труда повлияло увеличение объема реализованной продукции. На снижение производительности труда в 2002 г. в определенной степени повлияло значительное увеличение численности работающих. Фондоотдча в течение 1998-2001 г.г. имела тенденцию к увеличению, а в 2002 г. значение данного показателя снизилось. В 1998 г. с 1 рубля вложенных основных фондов птицефабрика могла получить 1,16 руб., в 1999 г.-1,99 руб., в 2000 г.-2,22 руб., в 2001 г.-3,07 руб., а в 2002 г. – лишь 2 руб.  

6. Оценка  рентабельности ЗАО ПТФ «Чайковская»

 

      Коэффициенты  оценки рентабельности характеризуют  способность предприятия генерировать необходимую прибыль в процессе своей хозяйственной и определяют общую эффективность использования  активов и вложенного капитала.

      Рентабельность  продукции имела циклическое уменьшение и увеличение.

Сокращение  коэффициентов рентабельности расценивается  как неблагоприятная тенденция  и наоборот. 

      Таким образом, слабой стороной птицефабрики является недостаток денежных средств. Сильная сторона – это постоянное увеличение валюты баланса, т.е. имущественного положения птицефабрики. 
 

      3.3 Анализ производственного потенциала  ЗАО ПТФ «Чайковская» 

     Большое влияние на финансово – экономическую  деятельность птицефабрики оказывают  состояние и эффективность использования основных фондов.

     Анализ  структуры основных средств представлен  в табл. 10 (см. Приложение13). Производственная структура основных фондов характеризуется  удельным весом каждой группы основных фондов в общей их стоимости по предприятию. На основании данных таблицы можно сказать, что большую долю в ОПФ занимают здания. Это говорит о том, что на территории предприятия имеется большое количество корпусов для содержания птицы, цехов по производству и переработке продукции. В течение 1998 – 2001 г.г. удельный вес зданий в общей стоимости ОПФ имел тенденцию к сокращению. Это могло быть вызвано тем, что незначительная часть из них была в текущем ремонте,  и денежные средства были отвлечены и направлены на обновление других статей ОПФ. В 2002 г. удельный вес зданий вновь повысился. В то же время произошло увеличение  стоимости и удельного веса  машин и оборудования в результате списания вышедшего из строя, устаревшего оборудования и приобретения нового, более современного оборудования. Увеличение стоимости транспортных средств говорит о том, что за последние пять лет происходило обновление автопарка птицефабрики.

     Анализируя  данные табл. 11 (приложение 14), делаем вывод  о том, что на предприятии происходит постепенное увеличение стоимости  ОПФ. Темпы движения основных фондов характеризуются коэффициентами обновления и выбытия. В течение 1998-2000 г.г. коэффициент обновления незначительно увеличивался; в 2001 г. значение данного показателя снизилось, а в 2002 г. коэффициент обновления практически соответствовал уровню 2001 г. За 1998-2001 г.г. коэффициент выбытия постепенно увеличивался, а в 2002 г.  снизился на 0,04. Снижение коэффициента обновления и временный рост коэффициента износа характеризует снижение уровня технического состояния производственного процесса. Годность основных фондов за 1998-2001 г.г. сократилась на (0,55-0,52)*100/0,55=5,45%. В 2002 г. годность основных фондов увеличилась на (0,56-0,52)*100/0,56=7,14%.

     Предприятие первым в объединении «Пермптицепром»  вышло на замкнутый цикл производства, переработки и реализации продукции на основе энергосберегающих технологий и обеспечила продуктивность и качество на рынке

     На  ЗАО ПТФ «Чайковская» большая  часть оборудования значительно  изношена и технологически устарела. Повышение коэффициента износа связано  с коррозионными процессами и засорением технологического оборудования. Следовательно, необходимо списать устаревшие основные фонды и провести переоснащение основных фондов, в особенности оборудования, занятого в технологическом процессе, так как это влияет на количество и качество выпускаемой продукции. На птицефабрике недостаточное внимание уделяется обновлению и модернизации основного технологического оборудования, что является слабостью данного предприятия.

     Нерациональное  использование амортизационных  отчислений для приобретения нового, современного оборудования может привести к снижению производственного потенциала в будущем, снижению объемов выработки и реализации.

     На  основе вышесказанного можно сделать  вывод о том, что производственные мощности на предприятии используются недостаточно эффективно. Улучшение использования производственных мощностей – это больший выпуск продукции с каждой единицы оборудования, установок, производственной площади, с каждого рубля затраченных на их создание средств. Для этого необходимо увеличить количество единиц установленного и фактически работающего оборудования, усовершенствовать организацию ремонта оборудования, сократить количество бездействующего оборудования, обновить и модернизировать оборудование. 

     3.4 Анализ кадрового потенциала ЗАО ПТФ «Чайковская» 

     Уровень квалификации кадров, профессиональная подготовка, стаж работы, принятая на предприятии  система материального и морального стимулирования работников в значительной степени влияют на эффективность  работы предприятия в целом.

     Численность работающих на данном предприятии и  фонд заработной платы  приведены  в табл. 12. В связи с увеличением  количества работающих и среднемесячной заработной платы увеличился и фонд оплаты труда.

     Как видно из табл. 12 численность работающих с каждым годом имела тенденцию к увеличению. Увеличилось количество служащих, что говорит о расширении аппарата управления.  В связи с увеличением объемов производства также увеличилось количество рабочих.

     Анализ  движения кадров на ЗАО ПТФ «Чайковская» представлен в табл.13 (см. Приложение 15). На предприятии наблюдается текучесть кадров, которая отрицательно влияет на результаты работы. Одна из основных причин увольнения – по собственному желанию. Скорее всего, поводом для увольнения служит недостаточное материальное и моральное стимулирование работающих. Текучесть кадров является слабостью данного предприятия. Высшему руководству необходимо разработать систему мероприятий для сокращения текучести кадров, так как у каждого работающего должен быть стимул к улучшению результатов работы, ведь от этого зависит эффективность деятельности предприятия в целом. При низкой заработной плате работники с высшим образованием, являющиеся ценностью данного предприятия, могут перейти работать на предприятия – конкуренты, где благодаря своим гениальным идеям разработают идеальную стратегию, в результате реализации которой предприятие – конкурент займет лидирующее положение.

     ЗАО ПТФ «Чайковская» имеет достаточное  количество работающих с высшим образованием, что является для нее сильной стороной. Дополнительно к этому  на предприятии проводятся мероприятия по повышению образовательного уровня работающих, что можно оценить положительно.

      Также сильной стороной здесь является то, что предприятие не забывает о тех, кто работал на птицефабрике в прошлом, и в соответствующие праздники поздравляет свои ветеранов труда, чьи фотографии присутствуют на доске почета.  

     3.5 Анализ маркетингового потенциала  ЗАО ПТФ «Чайковская» 

      Маркетинговая деятельность предприятия охватывает все те процессы, которые связаны с реализацией продукции.                                                           

      Птицефабрика  имеет разветвленную сеть оптовых  и розничных торговых точек в  области и за ее пределами (в Чернушке, Осе, Красноуфимске, Куеде, Елово, Нефтекамске, Можге, Сарапуле, Ижевске).

      Достаточная обеспеченность собственными торговыми  точками позволяет организации  увеличить объем реализованной  продукции и получить больше прибыли, так как при работе с посредниками затраты увеличиваются.

      Увеличение  количества собственных оптовых и розничных торговых точек в различных регионах может негативно повлиять на существующее положение конкурентов. Ведь это может повлечь за собой привлечение новых потребителей, увеличение доли рынка.