Автор работы: Пользователь скрыл имя, 17 Февраля 2013 в 10:06, курсовая работа
Финансовое состояние предприятия это способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.
Точка безубыточности – сумма продаж, при которой выручка, поступаемая на предприятие, равна расходам, относимым на себестоимость продукции.
Превышение фактической
Определение точки безубыточности и запаса финансовой прочности представлены в таблице 18.
Таблица 18.
Определение точки безубыточности деятельности предприятия
Показатель |
Усл. Обозн. |
Отчетный год |
Базисный год |
Изменение (+,-) |
А |
Б |
1 |
2 |
3 |
1.Выручка от реализации |
В |
15829921 |
14995498 |
834423 |
2.Себестоимость в т.ч.: -переменные затраты -постоянные затраты |
С Зпер Зп |
15714307 2932066 12782241 |
12892433 3123227 9769206 |
2821874 -191161 3013035 |
3.Прибыль |
П=В-С |
115614 |
2103065 |
-1987451 |
4.Маржинальная прибыль |
ВМ=В-Зпер |
12897855 |
11872271 |
2745584 |
5.Ценовой коэффициент |
Квм=ВМ/В |
0,815 |
0,792 |
3,29 |
6. Точка безубыточности |
ТБ=Зп/Квм |
15683731,3 |
12334856,1 |
915816,1 |
7.Запас финансовой прочности |
ЗФП=В-ТБ |
146189,7 |
2660641,9 |
-81393,1 |
8.% запаса финансовой прочности, (норматив: 60-70 %) |
ЗФП%=ЗФП/В*100% |
0,924 |
17,743 |
-9,75 |
9.Сила воздействия операционного рычага |
СВОР=ВМ/П |
111,56 |
5,645 |
-1,381 |
Рисунок 2 – Динамика прибыли, маржинальной прибыли, точки безубыточности и запаса финансовой прочности
Прибыль предприятия и маржинальная прибыль за анализируемый период увеличилась. Это связано с повышением прибыли и уменьшением постоянных затрат.
Точка безубыточности уменьшилась, что является положительным фактором, так как теперь предприятию необходимо реализовывать меньшее количество своей продукции. Запас финансовой прочности в течение всего анализируемого периода тоже снижается.
Финансовое состояние
Таблица 19.
Анализ динамики и структуры активов
Актив |
На начало года |
На конец года |
Изменение | ||||
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
темп роста, % | |
1. Внеоборотные активы, в т.ч: |
6060395 |
24,63 |
16304142 |
47,60 |
10243747 |
106,16 |
2,69 |
- основные средства |
2473253 |
10,05 |
2556937 |
7,46 |
83684 |
0,87 |
1,03 |
2. Оборотные активы, в т.ч: |
18543995 |
75,37 |
18756358 |
54,76 |
212363 |
2,20 |
1,01 |
- запасы |
7769864 |
31,58 |
8205196 |
23,95 |
435332 |
4,51 |
1,06 |
- дебиторская задолженность |
9716445 |
39,49 |
8903357 |
25,99 |
-813088 |
-8,43 |
0,92 |
- краткосрочные финансовые вложения |
248153 |
1,01 |
457165 |
1,33 |
209012 |
2,17 |
1,84 |
- денежные средства |
106073 |
0,43 |
112326 |
0,33 |
6253 |
0,06 |
1,06 |
Всего активы |
24604390 |
100 |
34253791 |
100,00 |
9649401 |
100 |
1,39 |
Из данных таблицы следует, что за 2010г. валюта баланса выросла на 9 649 401,00 тыс. руб., в т.ч. величина внеоборотных активов на 10 243 747,00 тыс. руб., а оборотные активы уменьшились на 594 346,00 тыс. руб.
Позитивными аспектами в деятельности акционерного общества являются увеличение основных средств на 83 684,00 тыс. руб.; уменьшение дебиторской задолженности на 859 843,00 тыс. руб.
Негативным моментом является рост остатков незавершенного строительства на 235 059,00 тыс. руб.
Наблюдается снижение доли оборотных активов в валюте баланса на 22,97%, что свидетельствует о формировании менее мобильной структуры активов, что ведет к замедлению их оборачиваемости.
Таблица 20.
Анализ динамики и структуры пассивов
Пассив |
На начало года |
На конец года |
Изменение | ||||
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
темп роста, % | |
1. Капитал и резервы в т.ч: |
12 036 929 |
48,92 |
12 255 100 |
35,78 |
218 171 |
-13,14 |
101,81 |
- уставный капитал |
266 106 |
1,08 |
266 106 |
0,78 |
0,00 |
-0,30 |
100 |
- добавочный капитал |
929 308 |
3,78 |
913 520 |
2,67 |
-15 788 |
-1,11 |
98,3 |
- резервный капитал |
66 526 |
0,27 |
66 526 |
0,19 |
0 |
-0,08 |
100 |
- нераспределенная прибыль |
1 792 429 |
7,28 |
702 554 |
2,05 |
-1 089 875 |
-5,23 |
39,19 |
2. Долгосрочные обязательства |
5 752 020 |
23,38 |
8 568 511 |
25,01 |
2 816 491 |
1,64 |
148,96 |
3. Краткосрочные обязательства в т.ч: |
6 815 441 |
27,70 |
13 430 180 |
39,21 |
6 614 739 |
11,51 |
197,06 |
- займы и кредиты |
3 600 778 |
14,63 |
7 938 241 |
23,17 |
4 337 463 |
8,54 |
220,46 |
- кредиторская задолженность |
3 211 266 |
13,05 |
996 948 |
2,91 |
-2 214 318 |
-10,14 |
31,05 |
Всего пассивы |
24 604 390 |
100,00 |
34 253 791 |
100 |
9 649 401 |
0 |
139,22 |
Данные из заполнения берутся из соответствующих разделов пассива формы №1.
Негативным моментом является то, что доля собственного капитала в пассиве баланса уменьшилась на 13,14%, а доля заемного капитала возросла на эту же величину. На конец отчетного периода наибольший удельный вес в совокупных пассивах занимали краткосрочные обязательства (39,21%), доля которых увеличилась на 11,51%. Это свидетельствует, что предприятие стало более зависимым от внешних источников.
Таблица 21.
Анализ состава и динамики дебиторской задолженности
Наименования показателя |
На начало года |
На конец года |
Изменение | ||||
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
темп роста, % | |
1. Дебиторская задолженность (более чем через 12 месяцев) |
48 037 |
0,49 |
1 282 |
0,01 |
-46 755 |
-0,48 |
2,67 |
2. Дебиторская задолженность (в течение 12 месяцев) в т.ч: |
9 716 445 |
99,51 |
8 903 357 |
99,97 |
-813 088 |
0,46 |
91,63 |
- покупатели и заказчики |
5 015 445 |
51,36 |
5 167 450 |
58,02 |
152 005 |
6,66 |
103,03 |
- авансы выданные |
42 468 |
0,43 |
212 890 |
2,39 |
170 422 |
1,96 |
501,3 |
- прочие дебиторы |
4 658 532 |
47,71 |
3 523 017 |
39,56 |
-1 135 515 |
-8,15 |
75,63 |
3. Просроченная дебиторская задолженность в т.ч: |
- |
- |
- |
-- |
- |
- |
- |
- длительность свыше 3-х месяцев |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
4. Дебиторская задолженность |
9 764 482 |
100 |
8 905 921 |
100 |
-858 561 |
0,00 |
91,2 |
Данные из заполнения берутся из формы №5 (строки 610 - 660).
Дебиторская задолженность уменьшилась на 858 561 тыс. руб., что является положительным моментом в деятельности предприятия. В составе краткосрочной дебиторской задолженности наибольшую долю имеют обязательства покупателей и заказчиков. В течение отчетного года она увеличилась на 6,66%. Наблюдалось уменьшение менее ликвидной статьи дебиторской задолженности – прочих дебиторов – на 8,15% и незначительное увеличение выданных авансов на 1,96%. Долгосрочная дебиторская задолженность формировалась только из прочих дебиторов, доля которых сократилась на 0,48%. Качество дебиторской задолженности в отчетном году улучшилось.
Таблица 22.
Анализ состояния и динамики займов и кредиторской задолженности
Наименования показателя |
На начало года |
На конец года |
Изменение | ||||
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
тыс. руб. |
уд. вес, % |
темп роста, % | |
1.Краткосрочная задолженность всего: |
6 812 044 |
54,22 |
13 427 132 |
61,04 |
6 615 088 |
6,83 |
197,11 |
в том числе: |
|||||||
- поставщики и подрядчики |
614 784 |
4,89 |
996 948 |
4,53 |
382 164 |
-0,36 |
162,16 |
- авансы полученные |
1 971 524 |
15,69 |
645 100 |
2,93 |
-1 326 424 |
-12,76 |
32,72 |
- расчеты по налогам и сборам |
212 156 |
1,69 |
66 584 |
0,30 |
-145 572 |
-1,39 |
31,38 |
- кредиты |
3 600 778 |
28,66 |
7 938 241 |
36,09 |
4 337 463 |
7,43 |
220,46 |
- займы |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
|
- прочая |
412 802 |
3,29 |
3 780 259 |
17,19 |
3 367 457 |
13,90 |
915,76 |
2.Долгосрочная задолженность |
5 752 020 |
45,78 |
8 568 511 |
38,96 |
2 816 491 |
-6,83 |
148,96 |
в том числе: |
|||||||
- кредиты |
1 071 392 |
8,53 |
1 544 109 |
7,02 |
472 717 |
-1,51 |
144,12 |
- займы |
4 000 000 |
31,84 |
6 261 750 |
28,47 |
2 261 750 |
-3,37 |
156,54 |
Итого |
12 564 064 |
100 |
21 995 643 |
100 |
9 431 579,00 |
0,00 |
175,07 |
Информация о работе Комплексный анализ финансово-хозяйственной деятельности ОАО «УМПО»