Совершенствование финансового состояния в части использования дебиторской задолженности

tify">       Данные  для расчета абсолютных и относительных  показателей  ликвидности сводятся в таблицу 11.

       За 2009-2010 г.г. основную долю в структуре актива баланса занимали внеоборотные активы, а вот в предыдущие года ситуация была противоположной и основную долю занимали оборотные активы. На начало 2010 года – 50,52%, что на 3,74% больше чем в 2009 году. Внеоборотные активы практически полностью представлены основными средствами.

       В оборотных активах основная масса  приходится на запасы – 21,5%. А в 2009 году – 23,66%.  Доля дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) – 19,34%, что на 4,85% меньше по сравнению с 2009 годом. Произошло уменьшение доли денежных средств в 2010 году. Это уменьшение составило 0,11%.

       Изменения произошли и в пассиве баланса. Основную долю в пассиве баланса  занимают краткосрочные обязательства, из них кредиторская задолженность  – 36,47% и 40,74% в 2009 и 2010 году соответственно. На долю капитала и резерва приходится 22,95%.

       Одна  из важнейших характеристик финансового  состояния предприятия - стабильность его деятельности с позиций долгосрочной перспективы, выражающая степень зависимости  от внешних кредиторов и инвесторов и определяемая коэффициентом концентрации собственного капитала ( ), называемым иначе коэффициентом автономии:

                         (18)

       Для анализа интересен также коэффициент  соотношения привлеченного и  собственного капитала ( ), показывающий, сколько заемных средств приходится на один рубль собственного капитала и определяемый по выражению:

       

.  (19)

       Нормативное значение ≤ 1.

       Значения  показателей ликвидности, рассчитанные по данным таблицы 8 по выражениям 15-19, сводятся в таблицу 12.

 

       

                                                                         Таблица 11

       Анализ  финансового состояния

 

      Таблица 12

      Динамика  показателей ликвидности

 

     Коэффициент текущей ликвидности, согласно мировой  практике, должен находиться в диапазоне  от 1 до 2.  В нашем случае мы наблюдаем очень низкий показатель 0,65.       Коэффициент текущей ликвидности показывает недостаточность оборотных средств для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения краткосрочных обязательств. У предприятия отсутствуют оборотные средства, пополняемые за счёт собственных источников финансирования, что говорит о финансовой неустойчивости. Предприятие не имеет возможности восстановить платёжеспособность в течение 6 месяцев.

      Коэффициент быстрой ликвидности должен находиться в диапазоне от 0,7 до 1,5. И тут показатель очень низок.

      Коэффициент абсолютной ликвидности должен находиться в диапазоне от 0,2 до 1.  Он показывает, какую часть кредиторской задолженности  предприятие может погасить немедленно. На конец 2009 года коэффициент абсолютной ликвидности находился в пределах нормативных значений.

      Коэффициент концентрации собственного капитала равен  0,23 за соответствующий анализируемый период, что свидетельствует о том, что предприятие в меньшей степени зависит от собственного капитала, чем от заемного. 

      Из  данных расчетов видно, что показатели ликвидности нестабильны. Баланс предприятия  нельзя назвать абсолютно ликвидным.

       Коэффициент соотношения привлеченного и собственного капитала > 1, что соответствует не нормативному значению. 
 

     2.4. Анализ финансового состояния предприятия в части дебиторской задолженности 

     Состояние дебиторской задолженности сильное  влияние на финансовое состояние  организации. В соответствии с действующим  законодательством Российской Федерации, все взаиморасчеты между производителем и потребителем должны, проведены в течение трехмесячного срока со дня фактического получения товаров дебитором. В противном случае задолженность считается просроченной.

      Для оценки состава и движения дебиторской  задолженности на основании данных, приведенных в форме № 5 «Приложения  к бухгалтерскому балансу» составим аналитическую таблицу о дебиторской задолженности ОАО "Уральский завод резиновых технических изделий" за 2009 год.  

 

      Данные, приведенные в таблице, показывают, что за год сумма дебиторской задолженности уменьшилась. В структуре дебиторской задолженности преобладает краткосрочная дебиторская задолженность по расчетам с покупателями и заказчиками, которая на конец периода уменьшилась. А прочая дебиторская задолженность в данном году отсутствовала. 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Глава 3.  

       Дебиторская задолженность напрямую оказывает  влияние на финансовое состояние предприятия. Это проявляется в следующих моментах:

     - высокая величина дебиторской   задолженности свидетельствует   о расширении кредита, предоставляемого  организацией своим клиентам;

     - значительное превышение дебиторской   задолженности создает угрозу  финансовой устойчивости организации  и ведет к необходимости привлечения  дополнительных источников финансирования;

     - невысокие темпы роста дебиторской   задолженности в сравнении с   ростом кредиторской задолженности   нарушает ликвидность баланса   за счет возможной неспособности  покрытия краткосрочных пассивов  быстро реализуемыми активами, возникает  ситуация дефицита платежеспособных  средств, что ведет к неплатежеспособности;

     - наличие просроченной дебиторской   задолженности ведет к возможной   ситуации списания задолженности  на уменьшение финансовых результатов  организации и, как следствие,  может привести к убыткам;

     - наличие сомнительной дебиторской   задолженности и, особенно, тенденция   к ее росту, ухудшают «качество»  дебиторской задолженности и   ведут к снижению ликвидности  предприятия в связи с возможным  ее списанием на уменьшение  финансовых результатов организации,  а следовательно, к возможному возникновению убытков.

          Проведенный мной анализ дебиторской  задолженности ОАО "Уральский завод резиновых технических изделий" выявил, что за анализируемый период произошло уменьшение дебиторской задолженности, в том числе в основном за счет уменьшения прочей  дебиторской задолженности, что может расцениваться  положительно, так как это не ведет к росту риска не платежей.