Анализ финансовых езультатов

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

реферат

 

Работа 78 с., 4 рисунка, 16 таблиц, 30 источников, 2 приложения

Конечным финансовым результатом хозяйственной деятельности предприятий является прибыль – основной источник финансирования прироста оборотных средств, обновления и расширения производства, социального развития предприятия.

Получение прибыли в  условиях рыночной экономики возможно только при условии производства нужной для потребителей продукции, пользующейся спросом. Реализуя цель производства - получение максимальной величины прибыли, - предприятие реализует и цель общества - наиболее полного удовлетворения постоянно растущих потребностей общества.

Цель работы – анализ и оптимизация финансовых результатов деятельности предприятия на примере ОАО «Зейский лесоперевалочный комбинат».

Предмет исследования – финансовые результаты деятельности предприятия. Объект исследования – ОАО «Зейский лесоперевалочный комбинат».

Для достижения поставленной цели в работе ставились определенные задачи:

- рассмотреть теоретические основы анализа финансовых результатов предприятия, их понятие и виды;

- проанализировать финансовое  состояние и конечные финансовые результаты деятельности предприятия;

- разработать мероприятия  по оптимизации финансовых результатов  исследуемого предприятия.

 

 

 

 

 

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

Введение 4

1. Теоретические основы  анализа финансовых результатов  деятельности 

предприятия                                                                                                                 6

1.1 Формирование финансовых результатов деятельности предприятия и

значение прибыли 6

1.2 Сущность, задачи, объекты  управления финансовыми результатами 10

1.3 Анализ и оценка прибыли и рентабельности предприятия 13

2 Анализ финансовых результатов деятельности ОАО «Зейский

лесоперевалочный комбинат» 20

2.1 Краткая характеристика и основные показатели работы ОАО «Зейский

лесоперевалочный комбинат» 20

2.2 Анализ финансового  состояния предприятия ОАО «Зейский 

лесоперевалочный комбинат» 28

2.2.1 Анализ активов  и пассивов 28

2.2.2 Анализ финансовой  устойчивости 31

2.2.3 Анализ ликвидности 33

2.2.4 Анализ рентабельности 34

3 Анализ финансовых  результатов деятельности предприятия 36

4 Мероприятия по оптимизации финансовых результатов деятельности ОАО

«Зейский лесоперевалочный комбинат» 45

4.1 Резервы увеличения прибыли и рентабельности в современных условиях

хозяйствования 45

4.2 Эффективность предлагаемых мероприятий 56

Заключение 63

Библиографический список 67

Приложение А 70

Приложение Б 76

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Осуществляемые в стране реформы привели к увеличению объемов и потоков социально-экономических связей, повышению роли распределительных отношений. Организации (предприятия) перешли к широкому использованию рыночных методов регулирования своей деловой активности. Финансовые решения принимаются конкретно для данного предприятия; для другого предприятия они могут быть совершенно иными. Более того, финансовые решения на одном и том же предприятии могут быть совершенно различными в разные периоды его деятельности. Стоит измениться какому-нибудь одному параметру во внутренних или внешних условиях - и это изменение вызывает необходимость переориентации в целом ряде стратегических и тактических направлений воздействия на финансы предприятия. Конечным финансовым результатом хозяйственной деятельности предприятий является прибыль – основной источник финансирования прироста оборотных средств, обновления и расширения производства, социального развития предприятия.

Актуальность проблемы проявляется в том, что современную  экономику России отличает появление огромного числа организаций различных форм собственности и характера деятельности, рост и усложнение хозяйственных связей, что в свою очередь приводит к значительному увеличению объема финансовой работы. Получение прибыли в условиях рыночной экономики возможно только при условии производства нужной для потребителей продукции, пользующейся спросом. Реализуя цель производства - получение максимальной величины прибыли, - предприятие реализует и цель общества - наиболее полного удовлетворения постоянно растущих потребностей общества.

Для организации финансовой работы хозяйствующий субъект создает  специальную финансовую службу. Деятельность финансовой службы подчинена главной цели: обеспечению финансовой стабильности, созданию устойчивых предпосылок для экономического роста и получения прибыли, что и происходит в процессе организации финансов предприятия.

Предмет исследования – финансовые результаты деятельности предприятия. Объект исследования – ОАО «Зейский лесоперевалочный комбинат».

Цель работы – анализ и оптимизация финансовых результатов деятельности предприятия на примере ОАО «Зейский лесоперевалочный комбинат». Для достижения поставленной цели в работе ставились определенные задачи:

- рассмотреть теоретические  основы анализа финансовых результатов предприятия, их понятие и виды;

- проанализировать финансовое  состояние и конечные финансовые результаты деятельности предприятия;

- разработать мероприятия  по оптимизации финансовых результатов  исследуемого предприятия.

Информационной базой  являлись нормативные и законодательные акты РФ, разработки отечественных и зарубежных специалистов в области финансового менеджмента, учебники и учебные пособия по финансам организации, финансовому менеджменту, антикризисному управлению, экономическому анализу, экономике предприятий, монографии и научные статьи в периодических изданиях, а также финансовая и бухгалтерская отчетность предприятия ОАО «Зейский лесоперевалочный комбинат» за 2008-2010 гг.

 

 

1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ

 

1.1 Формирование  финансовых результатов деятельности  предприятия и значение прибыли

Формирование финансовых результатов имеет принципиальное значение в рыночной экономике, поскольку прибыль является побудительным мотивом и целью предпринимательской деятельности. Прибыль является обобщающим (интегральным) результатом деятельности и выступает абсолютным показателем эффективности производственно-торговой деятельности.

Финансовый результат  деятельности предприятия выражается в изменении величины его собственного капитала за отчетный период. Способность предприятия обеспечить неуклонный рост собственного капитала может быть оценена системой показателей финансовых результатов.

Показатели финансовых результатов характеризую абсолютную эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела.

Рост прибыли создает  финансовую базу для самофинансирования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета (федерального, республиканского, местного) погашения долговых обязательств организации перед банками, другими кредиторами и инвесторами. Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результативности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия, как партнера.

Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов  деятельности предприятия представлены в форме №2 годовой и квартальной бухгалтерской отчетности.

Прибыль от реализации на производственном предприятии, как правило, - главная составляющая финансового результата отчетного периода. Это разница между выручкой от реализации и затратами на реализованную продукцию, т.е. себестоимостью, коммерческими и управленческими расходами.

Прочие операционные доходы и расходы показывают финансовый результат от операций, связанных с движением имущества предприятия (реализация основных средств и другого имущества, списание основных средств с баланса по причине морального износа, сдача имущества в аренду, аннулирование договоров, прекращение производства и т.п.). Если затраты по аннулированным доходам, прекращенному производству и др. компенсируются, суммы компенсаций включаются в прочие операционные расходы. В составе операционных доходов и расходов отражаются также операции, связанные с продажей предприятием иностранной валюты и возникающие курсовые разницы; операции и расходы по покупке иностранной валюты, результаты переоценки имущества и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте, суммы причитающихся к уплате налогов за счет финансовых результатов и другие менее значительные доходы и расходы. Их сальдо определяет рост или снижение прибыли отчетного периода по сравнению с прибылью от реализации.

Прочие внереализационные  доходы и расходы включают финансовые результаты, не отраженные в предыдущих составляющих прибыли. Их состав достаточно специфичен: это либо случайные, непредвиденные суммы, либо полученные и уплаченные штрафы, связанные с нарушениями договорных обязательств. Здесь, в частности, отражаются кредиторская и депонентская задолженности; суммы, поступившие в погашение дебиторской задолженности, считавшейся безнадежной, полученные штрафы, пени, неустойки за нарушение договоров и возмещение причиненных предприятию убытков. Иными словами, внереализационные доходы компенсируют предприятию прибыль, которая могла бы быть получена от основной деятельности, если бы все договорные обязательства и сроки платежей соблюдались его партнерами. И наоборот, внереализационные расходы отражают суммы, причитающиеся к уплате из прибыли данного предприятия в возмещение разного рода потерь его партнеров в результате невыполнения им условий расчетов и других договорных условий.

Помимо конечной группировки, также следует отслеживать формирование финансового результата на основных стадиях производственного процесса – это снабжение, непосредственно производство и реализация продукции. Каждая из этих стадий оказывает существенное влияние на конечный финансовый результат. Рассмотрим каждую из этих стадий.

Финансовые отношения с поставщиками. Выбор материалов и поставщиков должен производиться на основе анализа альтернативных предложений по стоимости услуг и материалов, условиям оплаты, выдвигаемым поставщикам, и проводится финансовым менеджером вместе со службой маркетинга.

Определение финансовых аспектов производственной стадии. На стадии производства финансовый менеджер может и должен регулировать процессы списания на производство материалов (например, выбор методов ФИФО, ЛИФО), разработать систему оплата труда, систему распределения комплексных статей затрат по видам продукции, определить схемы начисления амортизации и т.д. Все это крайне важно, поскольку непосредственно влияет на налогообложение предприятия и, как показывает практика, в этой части большинство российских предприятий теряет значительную часть финансовых ресурсов.

Распределение поступивших  средств от реализации продукции. Здесь  финансовый менеджер должен решать следующие вопросы:

- В какой степени требует финансирования текущее производство исходя из планируемых изменений производственной программы;

- Какую часть чистой прибыли направить на выплату дивидендов и в каком объеме необходимы средства на техническое развитие, поскольку выплата дивидендов определяет текущий курс акций, а техническое перевооружение скажется на курсе в перспективе;

- Может ли предприятие позволить себе социальные проблемы.

Особого внимания заслуживает  вопрос налоговой дисциплины, поскольку штрафы за неправильно определенные суммы начисления налогов и цена просроченных платежей (пени) весьма существенны. Поэтому правильное налоговое планирование и принятие соответствующих мер позволяют предприятию не только исключить штрафы, но в некоторой степени снизить налоги за счет оптимизации налогооблагаемой базы.

Существенное влияние  на финансовые результаты оказывает правильная группировка затрат предприятия в соответствии с действующими принципами налогообложения прибыли:

- расходы, включаемые в затраты на производство;

- расходы и потери, подлежащие отнесению на счет прибылей и убытков.

- расходы осуществляемые за счет целевых поступлений и за счет

- прибыли, остающейся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль;

- прочие расходы предприятия.

Для лучшего управления прибыль классифицируют следующим  образом:

- общая прибыль (убыток) отчетного периода – балансовая прибыль (убыток);

- прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг);